Per Aarsleff Holding — M&A Activity 2012

Jul 3, 2012

København, 2012-07-03 08:00 CEST (GLOBE NEWSWIRE) -- Per Aarsleff A/S har
indgået aftale med ejerne af Kirkebjerg A/S om at fusionere de to selskaber
Wicotec A/S og Kirkebjerg A/S til en stor og konkurrencestærk
installationsentreprenør. Fusionen får navnet Wicotec-Kirkebjerg A/S og skaber
et endnu stærkere installationsfirma med en særlig profil inden for
teknikentreprenørsegmentet.

Selskaberne har tidligere arbejdet sammen i forskellige konsortier blandt andet
på Danish Crowns storslagteri i Horsens og på Operaen i København. I øjeblikket
arbejder selskaberne sammen som underleverandør til Siemens på signalprojektet
for Banedanmark. Det fusionerede firma vil generelt stå stærkere i konkurrencen
på det danske installationsmarked og specielt i konkurrencen om det stigende
antal teknikentrepriser på større nybyggerier. Det gælder fx et betydeligt
volumen i forbindelse med nye planlagte storsygehuse samt på serviceprægede
opgaver.

Aarsleff-selskabet Wicotec forventer i det nuværende regnskabsår at omsætte for
cirka 550 millioner kroner og Kirkebjerg for cirka 450 millioner kroner. Begge
selskaber har overvundet en midlertidig afmatning i forbindelse med
kreditkrisen og er i en god udvikling med stigende resultater og
tilfredsstillende ordrebeholdninger.

Ejerforholdet i den fusionerede virksomhed reguleres, således at den fremtidige
fordeling vil være 80 % til Per Aarsleff A/S og 20 % til brødrene Aksel og
Henrik Frandsen, som vil indgå i den fremtidige ledelse. Det er aftalt, at
Aarsleff overtager de resterende aktier senest 1. april 2021 til indre værdi.

Det er målsætningen, at overskudsgraden i løbet af en kort periode øges fra det
nuværende 1-2 % til 3-4 % af omsætningen.

Ledelsen af det fusionerede firma vil blive varetaget af administrerende
direktør Bjørn H. Krarup, direktør Henrik Frandsen, direktør Bøje Ernst Nielsen
og direktør Aksel Frandsen.

Fuldbyrdelsen af fusionen afventer konkurrencemyndighedernes godkendelse og vil
i givet fald træde i kraft 1. oktober 2012.

     Yderligere oplysninger:
     Administrerende direktør Ebbe Malte Iversen, Per Aarsleff A/S, tlf.

8744 2222.
Administrerende direktør Bjørn H. Krarup, Wicotec A/S, tlf. 4332 4229.
Administrerende direktør Henrik Frandsen, Kirkebjerg A/S, tlf. 4690
3417.