OTTO HOLDİNG A.Ş. — Capital/Financing Update 2014

Apr 8, 2014

Raporun Konusu: Taç Tarım Ürünleri Hayvancılık Gıda San.ve Ticaret Anonim Şirketinin halka arzından sonra yayınlanan 31/12/2013 tarihli bağımsız denetimden geçmiş mali tablolarının ışığında Sermaye Piyasası Kurulu'nun VII.128.1 sayılı Pay Tebliğinin 33. Maddesi uyarınca Şirket Yönetim Kurulu'nun hazırladığı ve halka açık olmayan ortaklıkların paylarının sermaye artırımı yoluyla halka arzında elde edilecek fonların izahnamede belirtildiği şekilde kullanılıp kullanılmadığına ilişkin rapor. Raporun Tarihi: 01.04.2014

Sermaye Piyasası Kurulu'nun 16/07/2013 tarih ve 25/789 sayılı kararı ile izahnamemizin onaylanmasını takiben 1.500.000 TL nominal değerli paylarımız 20-21 Mayıs 2013 tarihinde Borsa İstanbul A.Ş. Birincil Piyasada halka arzını müteakip 27.05.2013 tarihinde Borsa İstanbul A.Ş. Gelişen İşletmeler Piyasasında işlem görmeye başlamıştır. Halka arz ertesinde 30.06.2013 tarihli (bağımsız denetimden geçme zorunluluğu bulunmayan) mali tablolarımız 30.07.2013 tarihinde KAP'ta yayınlanmıştır. 31/12/2013 tarihli bağımsız denetimden geçmiş mali tablolarımız ise 28/02/2014 tarihinde yayınlanmıştır.31/12/2013 tarihli tablolar yılın tamamına ait olup 5 aylık kısmı halka arz edilmeden önceki döneme ilişkin faaliyet sonuçlarını içermektedir. Söz konusu kısa dönemde halka arzdan elde edilen kaynak izahnamede belirtildiği doğrultuda kullanılmıştır. İzahnamede belirtilen tüm kalemlere ilişkin kullanıma dair tam bir değerlendirme ise şirketin halka arz sonrası işletme döngüsünün önemli ölçüde yansıyabileceği 2014 yılına ilişkin bağımsız denetimden geçmiş mali tablolarının yayınlanmasını müteakip yönetim kurulumuz tarafından hazırlanacak raporla yapılacaktır.

İzahnamenin 8.20 nolu kısmında halka arz fonlarının kullanım yeri şu şekilde açıklanmıştı:

"8.20 Halka arzın gerekçesi ve ortaklığın sağlayacağı tahmini net nakit girişi ile kullanım yerleri; tahmini nakit girişi belirtilen kullanım yerleri için yeterli değil ise, gereken diğer fonların tutarı ve kaynağı hakkında detaylı bilgi:

Şirket, sermaye artırımı yoluyla payların halka arz edilmesi sonucu elde edeceği nakit kaynak ile,

• a) Broiler piliç yetiştiriciliği için bina, tesis ve cihaz yatırımı yapılması

• b) Büyük baş hayvanların yetiştirilmesinde kullanılacak yem üretimi için yeni tarla ve arazi satın alınması,

• c) Büyükbaş hayvan yetiştiriciği ile ilgili yeni hayvanlar satın alınması, bina ve teçhizat yatırımı

• d) Mantar ve kompost üretimi için yatırım yapılması

Planlanmıştır.

Söz konusu kullanım alanlarına dair gerçekleşmeler sırasıyla aşağıda belirtildiği şekildedir:

• a) Broiler piliç yetiştiriciliği için 468.274 TL bina ve makine yatırımı yapılmıştır

• b) Düzce Merkez Konaklı köyarkası mevkiinde toplam 88.200 m2 olmak üzere üç adet tarla satın alınmıştır

• c) Halka arz tarihinden itibaren 95 adet besi hayvanı alınmış, büyükbaş hayvanlar için 536.116 TL tutarında ahır yapımı ve cihaz yatırımı yapılmıştır.

• d) Mantar ve kompost üretimi için 2.329.740 TL ödemek suretiyle Düzce 1.organize Sanayi Bölgesinde 9.772 m2 arsa içerisindeki fabrika binası satın alınmıştır. Buna ek olarak 110.000 TL inşaat yatırımı yapılmıştır.

Taç Tarım Ürünleri Hayvancılık Gıda Sanayi ve Ticaret A.Ş.