Nordic Mining ASA — AGM Information 2016

Apr 26, 2016

NORDIC MINING ASA

INNSTILTING TIL STYREVATG FRA VATGKOMITEEN

I forbindelse med ordinær generalforsamling i Nordic Mining ASA ("Selskapet") den r8 mai zo16 avgir selskapets valgkomite denne enstemmige innstilling:

r. VATGKOMITEEN OG DENS MANDAT

Valgkomiteen er gitt mandat av Selskapets generalforsamling til å vurdere og anbefale kandidater til selskapets stge. Mandatet fremgår av vedtektenes \$ 6 og vedtatte "Rules of Procedure", som er offentliggjort på Selskapets hjemmeside: http://www.nordicminins.com/nominatinscomm ittee/categorvl-63. htm L

Følgende medlemmer av valgkomiteen ble valgt av den ordinære generalforsamling i Selskapet i 2or5

Ole G. Iflevan (leder) Bent Nordbø Hans Olav Kvalvaag

z. KOMITEENSARBEID

Komiteen har hatt samtaler med de to styremedlemmer som er på valg (se nedenfor). Begge har sagt seg villig til å påta seg gjenvalg.

I(omiteen har diskutert sittende styres arbeid med styrets formann, selskapets daglige leder og styremedlemmer for å Ë en oversikt over selskapets drift, styrets funksjonalitet samt styrets behov for eventuell tilleggskompetanse den neste z-års periode. I(omiteen har også vært i kontakt med representanter for 4 av selskapets stØrste aksjonærer.

I(omiteen finner, som i for, at styret fremstår som godt og komplementært sammensatt kompetansemessig. Den gjennomgående oppfatning er at styret fungerer godt.

Det har imidlertid, som tidligere, kommet til uttryld< mulig behov for tilleggskompetanse i form av "tung" kompetanse på norsk bergverks/gruvedrift samt eventuelt i forhold til fremtidig kapitalisering/fi nansiering.

I(omiteen har, etter å ha innhentet synspunkter fra administrativ ledelse og styremedlemmer, kommet til at tidspunktet ikke er riktig for å hente inn tilleggskompetanse nå. Behovet kan imidlertid oppstå i løpet av n¿er fremtid og komiteen vil allerede nå starte arbeidet med å kartlegge mulige kandidater. I(omiteen vil i dette arbeidet også vurdere om det vil være aktuelt å endre dagens sammensetning eller om det skal foreslås å utvide styret innenfor de rammer som er vedtatt i selskapets vedtekter.

3. VALGAVSTYRE

Selskapets styre skal, i henhold til vedtektenes \$ 5, bestå av 3 til 8 medlemmer etter generalforsamlingens beslutning.

Selskapets styre har fra ordinær generalforsamling r9 mai zor5 bestått av følgende ⁵personer:

Tarmo Tuominen, styrets leder Kjell Roland, styrets nestleder Tore Viana-Rønningen Hilde Myrberg Mari Thjømøe

Styremedlemmene Tarmo Tuominen og I(jell Roland er på valg.

Som nevnt innledningsvis har begge styremedlemmer sagt seg villig til å ta gjenvalg.

Valgkomiteen finner det naturlig å innstille på gjenvalg av de styremedlemmer som er på valg på bakgrunn av de undersøkelser som er gjort om styrets arbeide og funksjon i siste periode.

4. DETNYE STYRET

Det nye styret vil i henhold til innstillingen være som følger:

Tarmo Tuominen, styrets leder	tjenestetid utløper OGF zor8
I(jell Roland, styrets nestleder	tjenestetid utløper OGF zorS
Tore Viana-Rønningen	tjenestetid utløper OGF zorT
Hilde Myrberg	tjenestetid utløper OGF zorT
Mari Thjømøe	tjenestetid utløper OGF zotT

S. HONORARFORSTAG

For zor4 foreslår valgkomiteen samme honorarer som foregående år

Styreleder	NOI( 3oo.ooo
Styremedlem	NOI( r75.ooo

6. VATGKOMITE

Valgkomiteens formann, Ole G. Klevan, samt medlem Bent Nordbø ble valgt for z år i zor5, mens medlem Hans Olav l(valvaag ble valgt for z år izot4.

$\mathcal{F}^{\mathcal{G}}_{\mathcal{G}}$

Kvalvaag har sagt seg villig til gjenvalg.

$\sqrt{\text{slb}}$ , 5 apri 2016

Ole G. Kleyan
Valgkomiteens formann