Nokia Oyj — Earnings Release 2013

Jan 23, 2014

Nokia Oyj 23.1.2014 klo 13.00

Nokia Oyj:n vuoden 2013 viimeisen neljänneksen ja koko vuoden 2013 katsaus

TALOUDELLISET JA TOIMINNALLISET PÄÄKOHDAT

Vuoden 2013 viimeisen neljänneksen pääkohdat jatkuvien toimintojen osalta* :

Nokian vuoden 2013 viimeisen neljänneksen ei-IFRS-osakekohtainen tulos 0,08 euroa (0,06 euroa vuoden 2013 kolmannella neljänneksellä), raportoitu osakekohtainen tulos 0,05 euroa (0,04 euroa vuoden 2013 kolmannella neljänneksellä)

Nokian vuoden 2013 viimeisen neljänneksen liikevaihto oli 3,5 miljardia euroa kasvaen 18 % vuoden 2013 kolmanteen neljännekseen verrattuna

• Nokian jatkuvien toimintojen operatiivinen kannattavuus ilman kertaluonteisia eriä kasvoi 408 miljoonaan euroon vuoden 2013 viimeisellä neljänneksellä vastaten 11,7 %:a liikevaihdosta verrattuna vuoden 2013 kolmanteen neljännekseen, jolloin jatkuvien toimintojen operatiivinen kannattavuus ilman kertaluonteisia eriä oli 344 miljoonaa euroa vastaten 11,7 %:a liikevaihdosta.
• NSN:n operatiivinen kannattavuus ilman kertaluonteisia eriä vuoden 2013 viimeisellä neljänneksellä oli vahva ei-IFRS-liikevoittoprosentin ollessa 11,2 verrattuna vuoden 2013 kolmanteen neljännekseen, jolloin ei-IFRSliikevoittoprosentti oli 8,4. Tämä heijasti vahvaa bruttokateprosenttia ja strategian toteutumisen jatkumista kausiluonteisesti vahvalla vuosineljänneksellä. Tätä osin tasoitti tavallista korkeammat ei-IFRS-muut kulut.
• HERE-liiketoiminnan ulkoinen liikevaihto kasvoi 225 miljoonaan euroon vuoden 2013 viimeisellä neljänneksellä kasvaen 10 % vuoden 2012 viimeiseen neljännekseen verrattuna ja 28 % vuoden 2013 kolmanteen neljännekseen verrattuna.
• Nokia ilmoitti, että Samsung jatkoi Nokian ja Samsungin välistä patenttilisenssisopimusta viidellä vuodella. Samsung maksaa korvauksia Nokialle 1.1.2014 alkavasta ajanjaksosta. Samsungin maksamien korvausten määrä määräytyy lopullisesti sitovassa välimiesmenettelyssä, joka arvioidaan saatavan päätökseen vuoden 2015 aikana.

Vuoden 2013 pääkohdat jatkuvien toimintojen osalta* :

Nokian vuoden 2013 ei-IFRS-osakekohtainen tulos 0,21 euroa (0,13 euroa vuonna 2012), raportoitu osakekohtainen tulos 0,05 euroa (-0,20 euroa vuonna 2012)

Nokian vuoden 2013 liikevaihto oli 12,7 miljardia euroa laskien 17 % vuoteen 2012 verrattuna

• Alhaisemmasta kokonaisliikevaihdosta huolimatta NSN:n operatiivinen kannattavuus ilman kertaluonteisia eriä kasvoi 1,1 miljardiin euroon vastaten 9,7 %:a liikevaihdosta, kun vuoden 2012 vastaavana ajankohtana operatiivinen kannattavuus ilman kertaluonteisia eriä oli 0,8 miljardia euroa vastaten 5,7 %:a liikevaihdosta. Tämä heijasti vahvaa bruttokateprosenttia ja strategian toteutumisen jatkumista.
• NSN saavutti tavoitteensa vähentää vuosittaisia ei-IFRS-toimintakuluja ja välillisiä tuotantokustannuksia yli 1,5 miljardilla eurolla vuoden 2013 loppuun mennessä vuoden 2011 lopun tasoon verrattuna.
• NSN:n raportoitu nettotulos parani 15 miljoonaan euroon verrattuna vuoteen 2012, jolloin raportoitu nettotappio oli 1,4 miljardia euroa. Parannus heijasti alhaisempia uudelleenjärjestelykuluja, sekä Global Services- että Mobile Broadband -yksiköiden vahvaa tulosta ja alhaisempia hankintamenon kohdentamiseen liittyviä kuluja.

Tasetta koskevat pääkohdat:

• Nokia-yhtymän tase ja kassa-asema olivat vahvoja vuoden 2013 lopussa bruttokassan ollessa 9,0 miljardia euroa ja nettokassan ollessa 2,3 miljardia euroa verrattuna vuoden 2013 kolmannen neljänneksen loppuun, jolloin bruttokassa oli 9,1 miljardia euroa ja nettokassa oli 2,4 miljardia euroa. Vuoden 2013 lopussa NSN:n osuus Nokia-yhtymän bruttokassasta oli 2,8 miljardia euroa ja nettokassasta 1,7 miljardia euroa verrattuna vuoden 2013 kolmannen neljänneksen loppuun, jolloin NSN:n osuus Nokia-yhtymän bruttokassasta oli 2,7 miljardia euroa ja nettokassasta 1,5 miljardia euroa.

TALOUDELLINEN KATSAUS 2(65)

Nokia Oyj 23.1.2014 klo 13.00

Lisätietoja*

• Nokian osakkeenomistajat hyväksyivät koko Devices & Services -liiketoiminnan olennaisten osien myynnin Microsoftille ylimääräisessä yhtiökokouksessa. Tämän seurauksena Nokia raportoi olennaisilta osin koko Devices & Services -liiketoimintansa lopetettuina toimintoina. Lopetettujen toimintojen liikevaihto vuoden 2013 viimeisellä neljänneksellä oli 2,6 miljardia euroa, ja ei-IFRS-liikevoittoprosentti oli -7,3 %. Lopetettujen toimintojen liikevaihto koko vuonna 2013 oli 10,7 miljardia euroa, ja ei-IFRS-liikevoittoprosentti oli -4,8 %. Jatkamme keskittymistä innovaatioon, käyttöpääoman tehostamiseen sekä yleiseen kassavirran vahvistamiseen lopetetuissa toiminnoissamme.
• Nokia saavutti tavoitteensa laskea Devices & Services -liiketoiminnan ei-IFRS-liiketoimintakuluja vuositasolla laskettuna noin 3,0 miljardiin euroon vuoden 2013 loppuun mennessä.

*)ks. Alla olevan Yhteenveto taloudellisista pääkohdista -taulukon alaviite 3 liittyen Nokian nykyiseen toiminnalliseen ja raportoinnin rakenteeseen

Nokian hallituksen puheenjohtaja ja väliaikainen pääjohtaja Risto Siilasmaa kommentoi yhtiön etenemistä:

"Vuoden 2013 viimeinen neljännes oli merkittävä käännekohta Nokian historiassa. Saatuamme marraskuussa ylimääräisessä yhtiökokouksessa osakkeenomistajiltamme erittäin vahvan tuen puhelinliiketoimintamme myynnille Microsoftille olemme työskennelleet tiiviisti määritelläksemme Nokian tulevaisuuden suunnan. Olen tyytyväinen strategiatyömme edistymiseen ja innoissani niistä tulevaisuuden mahdollisuuksista, jotka odottavat kolmea jatkavaa NSN-, HERE- ja Advanced Technologies -liiketoimintaamme.

Nokian jatkuvat toiminnot saavuttivat vahvan liiketoimintaprosentin (12 %) ilman kertaluonteisia eriä vuoden 2013 viimeisellä neljänneksellä. Vaikka vuoden ensimmäinen neljännes on kausiluonteisesti heikko jatkuvissa toiminnoissamme, arvioimme edelleen Microsoftin kanssa sopimamme yritysjärjestelyn toteutumisen vahvistavan Nokian tulosprofiilia merkittävästi.

NSN:n vahva kannattavuus ilman kertaluonteisia eriä korostaa sitä, kuinka perustavalla tavalla NSN on erilainen yritys nyt kuin kaksi vuotta sitten, jolloin se aloitti uudelleenjärjestely- ja muutosohjelmansa. Olemme nyt fokusoituneempia, innovatiivisempia ja kurinalaisempia. Näiden peruselementtien tukemana uskomme, että NSN:llä on hyvät edellytykset vahvaan liiketoiminnalliseen suoritukseen vuonna 2014.

Näemme HERE-liiketoiminnassamme pitkän aikavälin kasvumahdollisuuksia autoteollisuudessa sekä muilla teollisuuden sektoreilla. Tästä johtuen aiomme kasvattaa investointien määrää vuonna 2014 hyötyäksemme näistä kiinnostavista mahdollisuuksista tulevina vuosina.

Advanced Technologies -liiketoiminnassamme keskitymme jatkamaan investointeja innovaatioon, toteuttamaan menestyksekästä liiketoimintastrategiaamme, jossa lisensoimme toimialamme keskeisiä patentteja Nokian innovaatioista kiinnostuneille yhtiöille, sekä luomaan lisäarvoa yhteistyökumppaneillemme teknologialisensoinnin myötä."

Nokia Oyj 23.1.2014 klo 13.00

YHTEENVETO TALOUDELLISISTA PÄÄKOHDISTA

	Vuoden 2013 viimeisen neljänneksen					Vuoden 2013 raportoidut ja ei
			raportoidut ja ei-IFRS-luvut1-4				IFRS-luvut1-5
			Muutos		Muutos
			10-12/		10-12/
			2013 vs.		2013 vs.			Muutos 2013
	10-12/	10-12/	10-12/	7-9/	7-9/			vs.
Miljoonaa euroa	2013	2012	2012	2013	2013	2013	2012	2012
Nokian jatkuvat toiminnot
Liikevaihto	3 476	4 413	-21 %	2 939	18 %	12 709	15 400	-17 %
Liikevoitto	274	329	-17 %	262	5 %	519	-821
Liikevoitto (ei-IFRS)	408	670	-39 %	344	19 %	1 436	1 142	26 %
Tulos per osake, laimennettu, euroa	0,05	0,06	-17 %	0,04	25 %	0,05	-0,21
Tulos per osake, laimennettu, euroa
(ei-IFRS)	0,08	0,10	-20 %	0,06	33 %	0,21	0,13	62 %
Liiketoiminnan nettorahavirta						1 152	1 930	-40 %
Nettokassa ja muut likvidit varat6	2 309	4 360	-47 %	2 413	-4 %	2 309	4 360	-47 %
Nokia Solutions and Networks
Liikevaihto	3 105	3 988	-22 %	2 592	20 %	11 282	13 779	-18 %
Mobile Broadband liikevaihto	1 563	1 776	-12 %	1 259	24 %	5 347	6 043	-12 %
Global Services liikevaihto	1 540	1 979	-22 %	1 331	16 %	5 753	6 929	-17 %
Liikevoitto	243	252	-4 %	166	46 %	420	-795
Liikevoitto (ei-IFRS)	349	576	-39 %	218	60 %	1 089	782	39 %
Liikevoittoprosentti	7,8 %	6,3 %		6,4 %		3,7 %	-5,8 %
Liikevoittoprosentti (ei-IFRS)	11,2 %	14,4 %		8,4 %		9,7 %	5,7 %
HERE
Liikevaihto	254	278	-9 %	211	20 %	914	1 103	-17 %
Liikevoitto	18	-56		14	29 %	-154	-301
Liikevoitto (ei-IFRS)	25	40	-38 %	20	25 %	48	154	-69 %
Liikevoittoprosentti	7,1 %	-20,1 %		6,6 %		-16,8 %	-27,3 %
Liikevoittoprosentti (ei-IFRS)	9,8 %	14,4 %		9,5 %		5,2 %	13,9 %
Advanced Technologies Liikevaihto
Liikevoitto	121	151	-20 %	140	-14 %	529	534	-1 %
	65	100	-35 %	83	-22 %	310	325	-5 %
Liikevoitto (ei-IFRS)	82	100	-18 %	84	-2 %	329	329
Liikevoittoprosentti	53,7 %	66,2 %		59,3 %		58,6 %	60,9 %
Liikevoittoprosentti (ei-IFRS)	67,8 %	66,2 %		60,0 %		62,2 %	61,6 %
Lopetetut toiminnot Liikevaihto	2 633	3 701	-29 %	2 758	-5 %	10 735	15 152	-29 %
Liikevoitto	-198	97		-145		-590	-1 479
Liikevoitto (ei-IFRS)	-191	-47		-130		-520	-1 012
LIikevoittoprosentti	-7,5 %	2,6 %		-5,3 %		-5,5 %	-9,8 %
Liikevoittoprosentti (ei-IFRS)	-7,3 %	-1,3 %		-4,7 %		-4,8 %	-6,7 %
Liiketoiminnan nettorahavirta6						-1 081	- 2 284
Nokia-yhtymä (jatkuvat ja
lopetetut toiminnot)
Tulos per osake, laimennettu, euroa Tulos per osake, laimentamaton,	-0,01	0,05		-0,02		-0,17	-0,84
euroa (ei-IFRS)	0,03	0,05	-40 %	0,01	200 %	0,02	-0,17
Liiketoiminnan nettorahavirta	53	563	-91 %	9	489 %	72	-354
Nettokassa ja muut likvidit varat6	2 309	4 360	-47 %	2 413	-4 %	2 309	4 360	-47 %

Alaviite 1 liittyen ei-IFRS-tulokseen (johon viitataan myös ilmauksella "ilman kertaluonteisia eriä"): Tämän taloudellisen katsauksen tulostiedot ovat tilintarkastamattomia. Nokia antaa raportoitujen IFRS-tietojen lisäksi tiettyjä ei-IFRS-tietoja, jotka kuvaavat liiketoiminnan

TALOUDELLINEN KATSAUS 4(65)

Nokia Oyj 23.1.2014 klo 13.00

toiminnallista tulosta ilman kertaluonteisia eriä. Ei-IFRS-tunnusluvut eivät sisällä olennaisia kertaluonteisia eriä minään raportointijaksona. Lisäksi ei-IFRS-tunnusluvut eivät sisällä aineettomien hyödykkeiden poistoja, muita hankintamenon kohdentamiseen liittyviä eriä ja vaihtoomaisuuden oikaisueriä, jotka johtuvat i) NSN:n perustamisesta ja ii) kaikista 30.6.2008 jälkeen toteutuneista yrityskaupoista. Nokia uskoo, että ei-IFRS-tunnuslukumme antavat sekä yhtiön johdolle että sijoittajille täydentävää tietoa Nokian liiketoiminnan tuloksen kehityksestä ilman yllä kuvattuja eriä, joilla ei välttämättä ole merkitystä Nokian liiketoiminnan toiminnallisen tuloksen kannalta. Ei-IFRS-tunnuslukuja ei pidä tarkastella erillään vastaavista IFRS-tunnusluvuista tai niiden sijasta. Ei-IFRS-tunnuslukuja tulee tarkastella yhdessä niitä lähinnä vastaavien raportoitujen IFRS-tunnuslukujen kanssa. Alaviite 2 sisältää tietoa niistä kertaeristä, jotka eivät sisälly ei-IFRS-tunnuslukuihin. Lisätietoja mukaan lukien ei-IFRS-tunnuslukujen täsmäytys raportoituihin IFRS-tunnuslukuihin vuoden 2013 viimeisen neljänneksen ja vuoden 2012 viimeisen neljänneksen osalta esitetään vuoden 2013 viimeisen neljänneksen ja tammi-joulukuun 2013 taulukot sisältävän täydellisen taloudellisen katsauksen sivuilla 19 ja 21-26. Vuoden 2013 kolmannen neljänneksen ei-IFRS-tunnuslukujen täsmäytys raportoituihin ei-IFRS-lukuihin löytyy 29.10.2013 julkaistun vuoden 2013 kolmannen neljänneksen taulukot sisältävän täydellisen osavuosikatsauksen sivuilta 30 ja 33-38.

Alaviite 2 liittyen jatkuvien toimintojen ei-IFRS-tunnuslukuihin, joihin eivät sisälly seuraavat erät:

Vuoden 2013 viimeisen neljänneksen 135 miljoonaa euroa (netto), johon sisältyvät:

• 95 miljoonan euron Nokia Solutions and Networksin uudelleenjärjestelyistä ja muista niihin liittyvistä kertaeristä johtuva kuluerä.
• 4 miljoonan euron HERE–liiketoiminnan uudelleenjärjestelyistä johtuva kuluerä.
• 22 miljoonan euroa transaktio- sekä muita kuluja liittyen ehdotettuun Devices & Services -liiketoiminnan myyntiin Microsoftille.
• 11 miljoonaa euroa aineettomien hyödykkeiden poistoja ja muita hankintamenon kohdentamiseen liittyviä eriä, jotka johtuvat Motorola Solutions -verkkoliiketoiminnan hankinnasta.
• 3 miljoonaa euroa aineettomien hyödykkeiden poistoja ja muita hankintamenon kohdentamiseen liittyviä eriä, jotka johtuvat NAVTEQyrityskaupasta.

Vuoden 2013 kolmannen neljänneksen 82 miljoonaa euroa (netto), johon sisältyvät:

• 39 miljoonan euron Nokia Solutions and Networksin uudelleenjärjestelyistä ja muista niihin liittyvistä kertaeristä johtuva kuluerä.
• 3 miljoonan euron HERE–liiketoiminnan uudelleenjärjestelyistä johtuva kuluerä.
• 1 miljoonan euron Advanced Technologies -liiketoiminnan uudelleenjärjestelyistä johtuva kuluerä.
• 5 miljoonan euron arvonalentuminen liittyen yhtymän yhteisten toimintojen uudelleenjärjestelyihin.
• 18 miljoonan euron transaktiokulu liittyen ehdotettuun Devices & Services -liiketoiminnan myyntiin Microsoftille.
• 13 miljoonaa euroa aineettomien hyödykkeiden poistoja ja muita hankintamenon kohdentamiseen liittyviä eriä, jotka johtuvat Motorola Solutions -verkkoliiketoiminnan hankinnasta.
• 3 miljoonaa euroa aineettomien hyödykkeiden poistoja ja muita hankintamenon kohdentamiseen liittyviä eriä, jotka johtuvat NAVTEQyrityskaupasta.

Vuoden 2013 kolmannen neljänneksen verot: 11 miljoonan euron edellisten vuosien kertyneisiin tuloksiin liittyneet verohyödyt.

Vuoden 2012 viimeisen neljänneksen 341 miljoonaa euroa (netto), johon sisältyvät:

• 255 miljoonan euron Nokia Solutions and Networksin uudelleenjärjestelyistä ja muista niihin liittyvistä kertaeristä johtuva kuluerä mukaan lukien uuden avainmarkkinoille ja -tuotesegmentteihin keskittyvän strategian mukainen maa- ja sopimusvähennyksiin liittyvä 34 miljoonan euron kuluerä ja 2 miljoonan euron arvonalennuksista johtuva kuluerä.
• 9 miljoonan euron HERE-liiketoiminnan uudelleenjärjestelyistä johtuva kuluerä.
• 79 miljoonan euron yhtymän yhteisten toimintojen kiinteistöjen myynnistä johtuva kokonaistuloerä.
• 67 miljoonaa euroa aineettomien hyödykkeiden poistoja ja muita hankintamenon kohdentamiseen liittyviä eriä, jotka johtuvat Nokia Siemens Networksin perustamisesta ja Motorola Solutions -verkkoliiketoiminnan hankinnasta.
• 87 miljoonan euroa aineettomien hyödykkeiden poistoja ja muita hankintamenon kohdentamiseen liittyviä eriä, jotka johtuvat NAVTEQyrityskaupasta.

Alaviite 3 liittyen toiminnalliseen ja raportoinnin rakenteeseen: Nokia julkisti uuden raportointirakenteensa, jota yhtiö noudattaa vuoden 2013 viimeisen neljänneksen ja koko vuoden taloudellisesta katsauksesta alkaen. Nokiassa on nyt kolme jatkavaa liiketoimintaa: Nokia Solutions and Networks (NSN), HERE ja Advanced Technologies. Kaiken kaikkiaan Nokia raportoi tulostietoa neljää raportoitavaa segmenttiä koskien: NSN:n Mobile Broadband- ja Global Services -yksiköt, HERE sekä Advanced Technologies. Tämän lisäksi Nokia julkistaa erillistä tietoa lopetettujen toimintojen osalta. NSN on yksi maailman johtavista tietoliikenneinfrastruktuurin laite-, ohjelmisto- ja palvelutoimittajista keskittyen langattomiin laajakaistamarkkinoihin. Nokia sai päätökseen Siemensin osuuden oston Nokia Siemens Networksistä 7.8.2013. Yritysjärjestelyn myötä Nokia Siemens Networksin nimestä ja brändistä poistui Siemensin nimi. Yhtiön uusi nimi ja brändi on Nokia Solutions and Networks, josta käytetään myös lyhennettä NSN. Uutta nimeä käytetään myös taloudellisessa raportoinnissa. Vuoden 2013 toisen neljänneksen loppuun asti NSN:n tulos raportoitiin yhtenä raportoitavana segmenttinä Nokian taloudellisessa raportoinnissa. Tämän jälkeen Nokia on raportoinut taloudellista tietoa kahta NSN:n raportoitavaa segmenttiä koskien, jotka ovat Mobile Broadband ja Global Services. Mobile Broadband -yksikkö tarjoaa operaattoreille radioverkkotuotteita- ja ohjelmistoja, joita tarvitaan langattomiin ääni- ja datapalveluihin. Global Services tarjoaa operaattoreille laajan valikoiman palveluita, joihin muun muassa kuuluvat verkon toimitus-, asennus- ja ylläpitopalvelut sekä asiakastukipalvelut. NSN pitää myös sisällään NSN Muu -osion, joka sisältää muiden kuin ydinliiketoimintojen liikevaihdon, hankintamenot ja toimintakulut sekä Optical Networks -osion 6.5.2013 asti, jolloin sen myynti saatettiin loppuun. HERE–liiketoiminta keskittyy paikkatietopalveluiden ja paikallisten kaupankäyntipalveluiden kehittämiseen. Esittelimme marraskuussa 2012 uuden HERE-paikkatieto- ja karttapalvelubrändimme. Nokian taloudellisessa raportoinnissa Location & Commerce liiketoiminta nimettiin HERE-liiketoiminnaksi 1.1.2013 alkaen. Advanced Technologies -liiketoimintamme perustuu nykyiseen Chief Technology Office ("CTO") -yksikköön ja IPR (Intellectual Property Rights) -toimintoihin ja keskittyy edistykselliseen tutkimukseen, kehitystyöhön ja konseptituotteisiin eri alueilla, joita ovat esimerkiksi connectivity-, sensori- ja materiaaliteknologiat

sekä Internet- ja pilviteknologiat. Samalla Advanced Technologies suunnittelee jatkavansa Nokian innovaatioon perustuvaa patenttisalkun kehittämistä, ja sen tavoitteena on laajentaa teknologialisensointia kattamaan niin nykyiset kuin tulevaisuuden langattomat ratkaisut. Nokian patenttitulot raportoidaan Advanced Technologies -liiketoiminnan alla. Nokia allekirjoitti 2.9.2013 sopimuksen järjestelystä, jossa Nokia myy olennaisilta osin koko Devices & Services -liiketoimintansa ja lisensoi patenttejaan Microsoftille. Saatuaan osakkeenomistajiensa hyväksynnän koko Devices & Services -liiketoiminnan olennaisten osien myynnille Microsoftille marraskuussa 2013 järjestetyssä ylimääräisessä yhtiökokouksessa Nokia on raportoinut sen Devices & Services -liiketoimintansa lopetettuina toimintoina. Olemme uudelleenryhmitelleet historiallista tulostietoa

TALOUDELLINEN KATSAUS 5(65)

Nokia Oyj 23.1.2014 klo 13.00

ennen vuoden 2013 viimeistä neljännestä koskevia ajanjaksoja historiallisten vertailtavuuden mahdollistamiseksi. Kuten on tavanomaista, historiallista tulostietoa uudelleenryhmiteltäessä ja eriä allokoitaessa on tehty tiettyjä harkintaan perustuvia valintoja.

Alaviite 4 liittyen historiallisten vertailulukujen oikaisuihin, jotka johtuvat IAS19 Työsuhde-etuudet IFRS-standardin muutoksesta: Tässä taloudellisessa katsauksessa esitettävät historialliset vertailuluvut sisältävät tiettyjä oikaisuja aiemmin raportoituihin lukuihin. Nämä oikaisut johtuvat muutetun IAS19 Työsuhde-etuudet IFRS-standardin takautuvasta soveltamisesta ja liittyvät pääasiassa esitettyihin konsernitaseisiin ja konsernin laajoihin tuloslaskelmiin. Lisätietoja muutoksista koskien aiemmin raportoituja lukuja ja oikaistuja lukuja löytyy 18.4.2013 julkaistun vuoden 2013 ensimmäisen neljänneksen taulukot sisältävän täydellisen osavuosikatsauksen sivulta 49 alkaen.

Alaviite 5 liittyen tammi-joulukuun 2013 tulokseen: Lisätietoja Nokia-yhtymän tuloksesta ajalta 1.1.2013–31.12.2013 löytyy vuoden 2013 viimeisen neljänneksen ja tammi-joulukuun 2013 taulukot sisältävän täydellisen taloudellisen katsauksen sivuilta 31-51 ja 54.

Alaviite 6 liittyen Nokian nettokassaan ja muihin likvideihin varoihin: Kassa ja muut likvidit varat vähennettynä korollisilla veloilla. Lisätietoa Nokia-yhtymän korollisista rahoitusveloista esitetään Nokian taulukot sisältävän vuoden 2013 viimeisen neljänneksen ja tammi-joulukuun 2013 taulukot sisältävän täydellisen taloudellisen katsauksen taulukkosivuilta 61-62.

NOKIAN NÄKYMÄT

Jatkuvat toiminnot

Nokia arvioi NSN:n ei-IFRS-liikevoittoprosentin koko vuonna 2014 asettuvan kohti NSN:n pitkän aikavälin tavoitteen 5-10 % yläpäätä. Tämä näkymä perustuu Nokian arvioihin useista eri tekijöistä, joihin kuuluvat:

• toimialan kilpailudynamiikka;
• tuotevalikoiman painotus ja alueellinen jakauma;
• laajojen uusien verkkojen rakennushankkeiden ajoittuminen;
• toimenpiteet, joiden tavoitteena on liikevaihdon kasvu vuoden 2014 jälkimmäisellä vuosipuoliskolla vuoden 2013 vastaavaan ajankohtaan verrattuna; ja
• arvioitu NSN:n uudelleenjärjestely- ja muutosohjelmien myönteisen kehityksen jatkuminen.
• Nokia arvioi NSN:n ei-IFRS-liikevoittoprosentin olevan vuoden 2014 ensimmäisellä neljänneksellä noin 5, vaihteluvälin ollessa 4 prosenttiyksikköä tämän ylä- tai alapuolella. Tämä näkymä perustuu yllämainittujen seikkojen lisäksi Nokian arvioon siitä, että vuoden 2014 ensimmäinen neljännes tulee olemaan kausiluonteisesti heikko.
• Nokia arvioi HERE-liiketoiminnan investoivan vuonna 2014 pitkän aikavälin kasvumahdollisuuksiin. Tämän arvioidaan vaikuttavan kielteisesti HERE-liiketoiminnan vuoden 2014 ei-IFRS liikevoittoprosenttiin.
• Nokia arvioi Advanced Technologies -liiketoiminnan liikevaihdon kasvavan vuositasolla laskettuna noin 600 miljoonaan euroon vuoden 2014 aikana Microsoftin tullessa tärkeämmäksi patenttilisenssinsaajaksi, kun olennaisilta osin koko Devices & Services -liiketoiminnan myynti Microsoftille toteutuu. Advanced Technologies liiketoiminnan nykyinen liikevaihto vuositasolla laskettuna on noin 500 miljoonaa euroa.
• Ei-IFRS-pohjalta tarkasteltuna jatkossa, ennen kuin verotuksellinen kannattavuus on uudelleen saavutettu Suomessa, Nokia arvioi kirjaavansa noin 250 miljoonan euron verokulun vuosittain jatkuvien liiketoimintojen osalta. Tämä vastaa NSN-, HERE- ja Advanced Technologies -liiketoimintojen arvioituja maksettavia veroja. Kun verotuksellinen kannattavuus on uudelleen saavutettu Suomessa, Nokia arvioi kirjaavansa verot noin 25 %:n verokannalla, mutta Nokian vuosittain maksettavien verojen arvioidaan kuitenkin pysyvän noin 250 miljoonassa eurossa, kunnes Nokian noin 11 miljardin euron Suomen verotappiot ovat täysin käytetty.
• Nokia arvioi jatkuvien toimintojen käyttöomaisuusinvestointien vuonna 2014 olevan noin 200 miljoonaa euroa liittyen pääasiassa NSN:ään.

Lopetetut toiminnot

• Nokian osakkeenomistajat hyväksyivät koko Devices & Services -liiketoiminnan olennaisten osien myynnin ylimääräisessä yhtiökokouksessa. Tämän seurauksena Nokia raportoi olennaisilta osin koko Devices & Services liiketoimintansa lopetettuna toimintona. Nokia arvioi Devices & Services -liiketoimintaan liittyvien lopetettujen toimintojen ei-IFRS-liikevoittoprosentin olevan negatiivinen vuoden 2014 ensimmäisellä neljänneksellä.

NOKIAN VARSINAINEN YHTIÖKOKOUS 2014

Nokian varsinainen yhtiökokous 2014 on suunniteltu pidettäväksi 17.6.2014. Nokian hallitus kutsuu koolle varsinaisen yhtiökokouksen ja julkistaa yhtiökokouksen kutsun ja hallituksen ehdotukset myöhemmin.

Aiemmin ilmoitetun mukaisesti, Nokian hallitus tekee strategia-arvioinnin yritysjärjestelyn, jossa Nokia myy olennaisilta osin koko Devices & Services -liiketoimintansa ja lisensoi patentteja Microsoftille, allekirjoittamisen ja sen päätökseen saattamisen välisenä aikana. Strategia-arvioinnissa arvioidaan jokaisen Nokian kolmen jatkuvan liiketoiminnan strategia, niiden väliset mahdolliset synergiat sekä Nokialle parhaiten soveltuva yhtiö- ja

TALOUDELLINEN KATSAUS 6(65)

Nokia Oyj 23.1.2014 klo 13.00

pääomarakenne yritysjärjestelyn toteutumisen jälkeen. Kun strategia-arviointi on saatu päätökseen, Nokia suunnittelee ylimääräiseksi katsottujen varojen jakamista osakkeenomistajille. Nokian hallitus tekee päätöksen yhtiökokoukselle tehtävästä varojenjakoehdotuksesta yritysjärjestelyn toteuduttua ja strategia-arvioinnin valmistuttua.

NOKIA MYY DEVICES & SERVICES -LIIKETOIMINTANSA MICROSOFTILLE KÄTEISKAUPPANA TOTEUTETTAVASSA JÄRJESTELYSSÄ, JONKA ARVO ON 5,44 MILJARDIA EUROA

Nokia ilmoitti 3.9.2013 allekirjoittaneensa sopimuksen järjestelystä, jossa Nokia myy olennaisilta osin koko Devices & Services -liiketoimintansa ja lisensoi patenttejaan Microsoftille. Yritysjärjestelyn kauppahinta on 5,44 miljardia euroa, ja se suoritetaan käteismaksuna järjestelyn toteutumishetkellä.

Nokian osakkeenomistajat hyväksyivät yritysjärjestelyn ylimääräisessä yhtiökokouksessa, joka pidettiin 19.11.2013. Yli 99 % ylimääräisessä yhtiökokouksessa annetuista äänistä kannatti Nokian hallituksen ehdotusta. Hyväksynnän johdosta Nokia on alkanut raportoida olennaisilta osin koko sen Devices & Services -liiketoiminnan lopetettuina toimintoina.

Yritysjärjestelyn arvioidaan toteutuvan vuoden 2014 ensimmäisen neljänneksen aikana. Järjestelyn toteutuminen edellyttää viranomaishyväksyntiä ja muiden tavanomaisten kauppaehtojen toteutumista. Nokia sai suurimman osan tarvittavista viranomaishyväksynnistä vuoden 2013 loppuun mennessä.

VUODEN 2013 VIIMEISEN NELJÄNNEKSEN TALOUDELLISTEN JA TOIMINNALLISTEN PÄÄKOHTIEN TARKASTELU

NOKIAN JATKUVAT TOIMINNOT

Yllä olevan "Yhteenveto taloudellisista pääkohdista " -taulukon alaviite 3 sisältää tietoa Nokian nykyisestä toiminnallisesta ja taloudellisesta raportointirakenteesta ja alaviite 4 sisältää tietoa historiallisten vertailulukujen oikaisuista, jotka johtuvat IAS19 Työsuhde-etuudet IFRS-standardin muutoksesta. Seuraava tarkastelu sisältää ei-IFRS-lukuihin perustuvaa tietoa kuvaten liiketoiminnan toiminnallista tulosta ilman kertaluonteisia eriä. "Yhteenveto taloudellisista pääkohdista" -taulukon alaviitteet 1 ja 2 sisältävät tietoa ei-IFRS-luvuista ja niistä kertaeristä, jotka eivät sisälly ei-IFRS-tunnuslukuihin alla mainittuina ajanjaksoina.

Seuraavassa taulukossa esitetään sekä raportoidun liikevaihdon muutos että liikevaihdon muutos ilman valuuttakurssimuutosten vaikutusta vuoden 2013 viimeisellä neljänneksellä vuoden 2012 vastaavaan ajankohtaan ja vuoden 2013 kolmanteen neljännekseen verrattuna.

NOKIAN VUODEN 2013 VIIMEISEN NELJÄNNEKSEN LIIKEVAIHTO Raportoitu ja ilman valuuttakurssimuutosten vaikutusta1
	Muutos	Muutos
	10-12/	10-12/
	2013	2013
	vs.	vs.
	10-12/	7-9/
	2012	2013
Jatkuvat toiminnot, liikevaihto – raportoitu	-21 %	18 %
Ilman valuuttakurssimuutosten vaikutusta1	-17 %	18 %
NSN, liikevaihto – raportoitu	-22 %	20 %
Ilman valuuttakurssimuutosten vaikutusta1	-19 %	20 %
HERE, liikevaihto – raportoitu	-9 %	20 %
Ilman valuuttakurssimuutosten vaikutusta1	-8 %	21 %

Alaviite 1: Liikevaihdon muutos ilman valuuttakurssimuutosten vaikutusta tarkoittaa liikevaihdon muutosta, johon ei sisälly Nokian raportointivaluutan euron ja muiden valuuttojen välisten valuuttakurssimuutosten vaikutusta.

TALOUDELLINEN KATSAUS 7(65)

Nokia Oyj 23.1.2014 klo 13.00

Ilman valuuttakurssimuutosten vaikutusta Nokian jatkuvien toimintojen liikevaihto olisi laskenut 17 % vuoden 2013 viimeisellä neljänneksellä vuoden 2012 vastaavaan ajanjaksoon verrattuna ja kasvanut 18 % edelliseen neljännekseen verrattuna.

Seuraavassa taulukossa esitetään Nokian jatkuvien toimintojen taloudellinen tilanne mainittujen ajanjaksojen lopussa ja vertailut edellisen vuoden vastaavaan neljännekseen ja edelliseen vuosineljännekseen.

	NOKIAN JATKUVIEN TOIMINTOJEN KASSAVIRTA JA TALOUDELLINEN TILANNE
					Muuto
			Muutos		s
			10-12/		10-12/
			2013		2013
			vs.		vs.
	10-12/	10-12/	10-12/	7-9/	7-9/
Miljoonaa euroa	2013	2012	2012	2013	2013
Kassa ja muut likvidit varat	8 971	9 909	-9 %	9 134	-2 %
NSN:n osuus	2 768	2 420	14 %	2 656	4 %
Nettokassa ja muut likvidit varat1	2 309	4 360	-47 %	2 413	-4 %
NSN:n osuus	1 678	1 270	32 %	1 536	9 %

Alaviite 1: Kassa ja muut likvidit varat vähennettynä korollisilla veloilla.

Nokian kassa ja muut likvidit varat laskivat 163 miljoonalla eurolla, ja nettokassa ja muut likvidit varat laskivat 104 miljoonalla eurolla vuoden 2013 viimeisellä neljänneksellä verrattuna vuoden 2013 kolmanteen neljännekseen. Nettokassan ja muiden likvidien varojen lasku vuoden 2013 viimeisellä neljänneksellä vuoden 2013 kolmanteen neljännekseen verrattuna johtui ensisijaisesti lopetettujen toimintojen ulosmenevistä kassavirroista, jotka olivat suurempia kuin jatkuvien toimintojen sisääntulevat nettorahavirrat. Nokian jatkuvien toimintojen sisääntulevat nettorahavirrat olivat ensisijaisesti seurausta NSN:n kannattavuuden kasvusta vuoden 2013 viimeisellä neljänneksellä edelliseen neljännekseen verrattuna. Kun mukaan ei lasketa uudelleenjärjestelyihin liittyviä noin 150 miljoonan euron ulosmeneviä kassavirtoja, NSN:llä oli noin 80 miljoonan euron nettokäyttöpääomaan liittyviä sisääntulevia nettorahavirtoja vuoden 2013 viimeisellä neljänneksellä.

NSN:n osuus Nokian kassasta ja muista likvideistä varoista vuoden 2013 viimeisen neljänneksen lopussa oli noin 2,8 miljardia euroa, ja sen osuus Nokian nettokassasta ja muista likvideistä varoista oli noin 1,7 miljardia euroa. NSN:n osuus Nokian kassasta ja muista likvideistä varoista kasvoi noin 110 miljoonalla eurolla, ja sen osuus Nokian nettokassasta ja muista likvideistä varoista kasvoi noin 140 miljoonalla eurolla edelliseen neljännekseen verrattuna.

Nokian jatkuvien toimintojen rahoitustuotot ja -kulut vuoden 2013 viimeisellä neljänneksellä olivat 50 miljoonaa euroa kuluja, kun vuoden 2012 vastaavana ajankohtana rahoitustuotot ja -kulut olivat 52 miljoonaa euroa kuluja ja vuoden 2013 kolmannella neljänneksellä 63 miljoonaa euroa kuluja. Rahoitustuottojen ja -kulujen muutos vuoden 2013 viimeisellä neljänneksellä vuoden 2012 vastaavaan ajankohtaan verrattuna johtui ensisijaisesti alhaisemmista valuuttakurssimuutoksista syntyneistä kokonaistappioista, joita osin tasoittivat korkeammat korkokustannukset. Edelliseen neljännekseen verrattuna Nokian jatkuvien toimintojen rahoitustuottojen ja kulujen lasku vuoden 2013 viimeisellä neljänneksellä johtui ensisijaisesti erääseen sijoitukseemme liittyvän tuoton tuloutuksesta sekä alhaisemmista korkokustannuksista, jota osin tasoitti korkeammat valuuttakurssimuutoksista syntyneet kokonaistappiot.

Nokian Suomen jatkuvien toimintojen laskennalliset verosaamiset vuoden 2013 viimeisen neljänneksen lopussa olivat noin 2,2 miljardia euroa (laskettu käyttäen Suomen 20 %:n tuloverokantaa), joita ei ole kirjattu tilinpäätökseen johtuen laskennallisten verosaamisten kirjanpitoarvon vähennyksestä. Suurin osa Nokian Suomen kirjaamattomista laskennallisista verosaamisista ei vanhene ja on käytettävissä Suomen verotettavaa tuloa vastaan tulevaisuudessa. Johtuen Microsoftin kanssa sovitun yritysjärjestelyn ja tehtyjen patenttilisenssisopimusten odotetusta vaikutuksesta Nokian jatkuviin toimintoihin sekä NSN:n viimeaikaisesta taloudellisesta tuloksesta Nokia jatkaa kirjanpitoarvon vähennysten tarpeen tiivistä tarkkailua.

TALOUDELLINEN KATSAUS 8(65)

Nokia Oyj 23.1.2014 klo 13.00

NOKIA SOLUTIONS AND NETWORKS

Seuraavassa taulukossa esitetään yhteenveto NSN:n ja sen raportoitavien Mobile Broadband- ja Global Services -yksiköiden tuloksesta mainituilla ajanjaksoilla sekä vertailut edellisvuoden vastaavaan ajanjaksoon ja edelliseen vuosineljännekseen.

YHTEENVETO NSN:N TULOKSESTA
			Muutos		Muutos
			10-12/		10-12/
			2013		2013
			vs.		vs.
	10-12/	10-12/	10-12/	7-9/	7-9/
	2013	2012	2012	2013	2013
Liikevaihto, miljoonaa euroa	3 105	3 988	-22 %	2 592	20 %
Mobile Broadband liikevaihto, miljoonaa
euroa	1 563	1 776	-12 %	1 259	24 %
Global Services liikevaihto, miljoonaa
euroa	1 540	1 979	-22 %	1 331	16 %
Ei-IFRS-bruttokateprosentti	37,6 %	36,0 %		36,6 %
Ei-IFRS-toimintakulut, miljoonaa euroa	771	843	-9 %	732	5 %
Ei-IFRS-liikevoittoprosentti	11,2 %	14,4 %		8,4 %
Mobile Broadband toimintakateprosentti	7,5 %	16,8 %		4,9 %
Global Services toimintakateprosentti	15,2 %	11,7 %		12,3 %
Liikevoittoprosentti	7,8 %	6,3 %		6,4 %

Liikevaihto

Seuraavassa taulukossa esitetään NSN:n liikevaihto alueittain mainituilla ajanjaksoilla sekä vertailut edellisen vuoden vastaavaan neljännekseen ja edelliseen vuosineljännekseen.

NSN:N LIIKEVAIHTO ALUEITTAIN
			Muutos		Muutos
			10-12/		10-12/
			2013		2013
			vs.		vs.
	10-12/	10-12/	10-12/	7-9/	7-9/
Miljoonaa euroa	2013	2012	2012	2013	2013
Eurooppa	834	1 058	-21 %	701	19 %
Lähi-idän ja Afrikan alue	337	388	-13 %	247	36 %
Kiinan alue	424	416	2 %	278	53 %
Aasian ja Tyynenmeren alue	907	1 176	-23 %	791	15 %
Pohjois-Amerikka	263	426	-38 %	299	-12 %
Latinalainen Amerikka	340	524	-35 %	276	23 %
Yhteensä	3 105	3 988	-22 %	2 592	20 %

NSN:n liikevaihdon 22 %:n lasku vuoden 2013 viimeisellä neljänneksellä vuoden 2012 vastaavaan ajanjaksoon verrattuna johtui osittain NSN:n strategiaa tukemattomien liiketoimintojen divestoinneista ja tietyistä asiakassopimuksista ja maakohtaisista markkinoista luopumisesta. Kun näitä kahta edellä mainittua tekijää ei oteta huomioon, NSN:n liikevaihto laski noin 15 % vuoden 2013 viimeisellä neljänneksellä vuoden 2012 vastaavaan ajanjaksoon verrattuna johtuen ensisijaisesti vähentyneistä langattomien verkkojen rakennushankkeista, mikä vaikutti sekä Mobile Broadband- että Global Services -yksikköön. NSN:n liikevaihdon lasku johtui myös valuuttakurssimuutosten kielteisestä kokonaisvaikutuksesta. Mobile Broadband -yksikön liikevaihdon lasku vuoden 2013 viimeisellä neljänneksellä vuoden 2012 vastaavaan ajanjaksoon verrattuna johtui ensisijaisesti alhaisemmasta GSM- ja runkoverkkotekniikan liikevaihdosta, jota osin tasoitti LTE-tekniikan liikevaihdon kasvu ensisijaisesti Kiinan alueella, Euroopassa ja Aasian ja Tyynenmeren alueella lukuun ottamatta Japania. Global Services -yksikön liikevaihdon lasku vuoden 2013 viimeisellä neljänneksellä vuoden 2012 vastaavaan ajanjaksoon verrattuna johtui ensisijaisesti verkkoasennusten vähentyneestä määrästä Mobile Broadband -yksikön laajamittaisten verkon rakennusprojektien vähennyttyä sekä tietyistä asiakassopimuksista

TALOUDELLINEN KATSAUS 9(65)

Nokia Oyj 23.1.2014 klo 13.00

luopumisesta NSN:n strategian mukaisesti. Alueellisesti NSN:n liikevaihto Japanissa oli alhaisempi vuoden 2013 viimeisellä neljänneksellä johtuen alueen korkeasta investointitasosta vuoden 2012 vastaavana ajanjaksona. Liikevaihdon lasku Euroopassa vuoden 2013 viimeisellä neljänneksellä vuoden 2012 vastaavaan ajanjaksoon verrattuna liittyi ensisijaisesti verkkouudistuksiin ja NSN:n strategian mukaisiin divestointeihin. Liikevaihdon lasku Latinalaisessa Amerikassa vuoden 2013 viimeisellä neljänneksellä vuoden 2012 vastaavaan ajanjaksoon verrattuna johtui ensisijaisesti operaattoreiden niukemmista investoinneista sekä tietyistä asiakassopimuksista luopumisesta. Liikevaihdon lasku Lähi-idän ja Afrikan alueella vuoden 2013 viimeisellä neljänneksellä vuoden 2012 vastaavaan ajanjaksoon verrattuna johtui ensisijaisesti NSN:n vetäytymisestä tietyistä maista.

NSN:n liikevaihdon 20 %:n kasvu vuoden 2013 viimeisellä neljänneksellä edelliseen neljännekseen verrattuna heijastaa kausiluonteisesti vahvempaa myyntiä sekä Mobile Broadband- että Global Services -yksiköissä. Mobile Broadband -yksikön liikevaihdon kasvua vauhditti radioverkon tuotevalikoiman kasvu. Global Services -yksikön liikevaihto kasvoi kaikkien yksikön liiketoimintojen kasvun ansiosta. Alueellisesti NSN:n liikevaihdon kasvu johtui ensisijaisesti Kiinan alueesta, Lähi-idän ja Afrikan alueesta sekä Aasian ja Tyynenmeren alueesta, jota osin tasoitti alhaisempi liikevaihto Pohjois-Amerikassa.

Global Services -yksikön osuus NSN:n liikevaihdosta oli 50 % vuoden 2013 viimeisellä neljänneksellä, kun sen osuus oli 50 % vuoden 2012 viimeisellä neljänneksellä ja 51 % vuoden 2013 kolmanneksella neljänneksellä. Mobile Broadband -yksikön osuus NSN:n liikevaihdosta oli 50 % vuoden 2013 viimeisellä neljänneksellä, kun sen osuus oli 45 % vuoden 2012 viimeisellä neljänneksellä ja 49 % vuoden 2013 kolmannella neljänneksellä.

Ilman valuuttakurssimuutosten vaikutusta NSN:n liikevaihto olisi laskenut 19 % vuoden 2013 viimeisellä neljänneksellä vuoden 2012 vastaavaan ajanjaksoon verrattuna ja kasvanut 20 % edelliseen neljännekseen verrattuna.

Ei-IFRS-bruttokateprosentti

NSN:n ei-IFRS-bruttokateprosentti kasvoi vuoden 2013 viimeisellä neljänneksellä vuoden 2012 vastaavaan ajanjaksoon verrattuna johtuen Global Services -yksikön korkeammasta bruttokateprosentista, joka oli seurausta NSN:n uudelleenjärjestelyohjelmasta seuranneesta merkittävästä parannuksesta yksikön tehokkuudessa sekä Mobile Broadband -yksikön liikevaihdon korkeammasta osuudesta kokonaismyynnin jakaumassa. Tätä osin tasoitti Mobile Broadband -yksikön hieman alhaisempi bruttokateprosentti, joka johtui alhaisemmasta liikevaihdosta Japanissa ja Pohjois-Amerikassa, ennakoituun TD-LTE-tekniikkaan siirtymiseen liittyvistä kuluista koskien merkittäviä projekteja Kiinassa sekä siitä, ettei vuoden 2013 viimeisellä neljänneksellä kirjattu noin 30 miljoonan euron kertaluonteista patenttituloa vuoden 2012 viimeisen neljänneksen tavoin.

NSN:n ei-IFRS-bruttokateprosentin kasvu vuoden 2013 viimeisellä neljänneksellä edelliseen neljännekseen verrattuna johtui ensisijaisesti Global Services -yksikön korkeammasta bruttokateprosentista, jota osin tasoitti Mobile Broadband -yksikön alhaisempi bruttokateprosentti. Global Services -yksikön korkeampi bruttokateprosentti johtui ensisijaisesti kausiluonteisesti korkeammasta verkon rakennusprojektien määrästä. Mobile Broadband -yksikön bruttokateprosentin lasku johtui ensisijaisesti alhaisemmasta liikevaihdosta Pohjois-Amerikassa.

Ei-IFRS-toimintakulut

NSN:n tutkimuksen ja tuotekehityksen ei-IFRS-kulut laskivat 10 % vuoden 2013 viimeisellä neljänneksellä vuoden 2012 vastaavaan ajanjaksoon verrattuna. Tutkimuksen ja tuotekehityksen ei-IFRS-kulujen lasku vuoden 2013 viimeisellä neljänneksellä vuoden 2012 vastaavaan ajanjaksoon verrattuna johtui ensisijaisesti liiketoimintojen divestoinneista, vähentyneistä investoinneista NSN:n terävöitettyä strategiaa tukemattomissa liiketoiminnoissa sekä tutkimuksen ja tuotekehityksen parantuneesta tehokkuudesta. Tätä osin tasoittivat suuremmat investoinnit NSN:n terävöitettyä strategiaa tukeviin liiketoimiin erityisesti LTE-tekniikassa. NSN:n tutkimuksen ja tuotekehityksen ei-IFRS-kulut kasvoivat 3 % edelliseen neljännekseen verrattuna johtuen ensisijaisesti korkeammista, NSN:n liiketoiminnan tuloksen kanssa yhdenmukaisesti jaksotetuista insentiivikuluista vuoden 2013 viimeisellä neljänneksellä.

NSN:n myynnin ja markkinoinnin ei-IFRS-kulut laskivat vuoden 2013 viimeisellä neljänneksellä 16 % vuoden 2012 vastaavaan ajanjaksoon verrattuna johtuen ensisijaisesti rakenteellisista kulusäästöistä liittyen NSN:n muutos- ja uudelleenjärjestelyohjelmaan. Edelliseen neljännekseen verrattuna NSN:n myynnin ja markkinoinnin ei-IFRS-kulut kasvoivat 9 % heijastaen kausiluonteisesti korkeampaa liikevaihtoa sekä korkeampia, NSN:n liiketoiminnan tuloksen kanssa yhdenmukaisesti jaksotettuja insentiivikuluja vuoden 2013 viimeisellä neljänneksellä.

TALOUDELLINEN KATSAUS 10(65)

Nokia Oyj 23.1.2014 klo 13.00

NSN:n hallinnon ei-IFRS-kulut kasvoivat 15 % vuoden 2013 viimeisellä neljänneksellä vuoden 2012 vastaavaan ajanjaksoon verrattuna ja 9 % edelliseen neljännekseen verrattuna. NSN:n hallinnon ei-IFRS-kulujen kasvu vuoden 2013 viimeisellä neljänneksellä vuoden 2012 vastaavaan ajanjaksoon verrattuna johtui ensisijaisesti tietohallinto- ja muihin projekteihin liittyvistä konsultointikuluista. NSN:n hallinnon ei-IFRS-kulut kasvoivat edelliseen neljännekseen verrattuna johtuen ensisijaisesti korkeammista, NSN:n liiketoiminnan tuloksen kanssa yhdenmukaisesti jaksotetuista insentiivikuluista vuoden 2013 viimeisellä neljänneksellä.

Ei-IFRS-liikevoittoprosentti

NSN:n ei-IFRS-liikevoittoprosentin lasku vuoden 2013 viimeisellä neljänneksellä edellisen vuoden vastaavaan ajankohtaan verrattuna johtui ensisijaisesti Mobile Broadband -yksikön alhaisemmasta toimintakateprosentista, jota osin tasoitti Global Services -yksikön korkeampi toimintakateprosentti.

Mobile Broadband -yksikön toimintakateprosentin 9,3 prosenttiyksikön lasku vuoden 2013 viimeisellä neljänneksellä edellisen vuoden vastaavaan ajanjaksoon verrattuna johtui ensisijaisesti korkeammasta toimintakulujen osuudesta suhteessa liikevaihtoon ja vähemmässä määrin hieman alhaisemmasta bruttokateprosentista. Global Services -yksikön toimintakateprosentin 3,5 prosenttiyksikön kasvu vuoden 2013 viimeisellä neljänneksellä edellisen vuoden vastaavaan ajanjaksoon verrattuna johtui ensisijaisesti korkeammasta bruttokateprosentista, jota osin tasoitti toimintakulujen korkeampi osuus suhteessa liikevaihtoon.

NSN:n ei-IFRS-liikevoittoprosentin kasvu vuoden 2013 viimeisellä neljänneksellä edelliseen neljännekseen verrattuna johtui sekä Global Services- että Mobile Broadband -yksiköiden toimintakateprosentin kasvusta. Global Services -yksikön toimintakateprosentti kasvoi 2,9 prosenttiyksikköä ja Mobile Broadband -yksikön toimintakateprosentti kasvoi 2,6 prosenttiyksikköä. Global Services -yksikön toimintakateprosentin kasvu vuoden 2013 viimeisellä neljänneksellä edelliseen neljännekseen verrattuna johtui ensisijaisesti korkeammasta bruttokateprosentista, jota osin tasoitti toimintakulujen korkeampi osuus suhteessa liikevaihtoon. Mobile Broadband -yksikön toimintakateprosentin kasvu vuoden 2013 viimeisellä neljänneksellä edelliseen neljännekseen verrattuna johtui ensisijaisesti alhaisemmasta toimintakulujen osuudesta suhteessa liikevaihtoon, jota osin tasoitti alhaisempi bruttokateprosentti.

NSN:n ei-IFRS-muut tuotot ja kulut olivat 50 miljoonaa euroa kuluja vuoden 2013 viimeisellä neljänneksellä, kun ne vuoden 2012 vastaavana ajankohtana olivat 16 miljoonaa euroa kuluja ja vuoden 2013 kolmannella neljänneksellä 1 miljoonaa euroa tuottoja. Ei-IFRS-muiden tuottojen ja kulujen muutos vuoden 2012 vastaavaan ajanjaksoon verrattuna johtui ensisijaisesti kertaluonteisesta oikeudenkäyntikuluihin liittyvästä varauksesta sekä arvonlisäverosaatavan alaskirjauksesta. Edellä mainittujen seikkojen lisäksi ei-IFRS-muiden tuottojen ja kulujen kasvuun edelliseen neljännekseen verrattuna vaikutti kielteisesti myyntisaamisten arvonalentumisten peruutukset sekä käyttöomaisuuden käytöstä poistamisista johtuvat kustannukset, jotka ovat toistuvia luonteeltaan mutta joiden määrä nousi vuoden 2013 viimeisellä neljänneksellä.

Liikevoittoprosentti

NSN:n liikevoittoprosentin kasvu vuoden 2013 viimeisellä neljänneksellä edellisen vuoden vastaavaan ajankohtaan verrattuna johtui ensisijaisesti korkeammasta bruttokatteesta. Lisäksi NSN:n toimintakulut laskivat vuoden 2013 viimeisellä neljänneksellä johtuen siitä, ettei mukana ole Nokia Siemens Networksin perustamisesta aiheutuvia hankintamenon kohdentamiseen liittyviä eriä, jotka oli poistettu loppuun vuoden 2013 ensimmäisen neljänneksen loppuun mennessä. Muut tuotot ja kulut vuoden 2013 viimeisellä neljänneksellä olivat 145 miljoonaa euroa kuluja, kun ne vuoden 2012 vastaavalla ajanjaksolla olivat 274 miljoonaa euroa kuluja. NSN:n muiden tuottojen ja kulujen laskuun vaikutti myönteisesti ensisijaisesti alhaisemmat uudelleenjärjestelykulut.

NSN:n liikevoittoprosentin kasvu vuoden 2013 viimeisellä neljänneksellä edelliseen neljännekseen verrattuna johtui ensisijaisesti korkeammasta bruttokateprosentista ja vähemmässä määrin toimintakulujen alhaisemmasta osuudesta suhteessa liikevaihtoon. Muut tuotot ja kulut olivat 145 miljoonaa euroa kuluja vuoden 2013 viimeisellä neljänneksellä, kun ne edellisellä neljänneksellä olivat 38 miljoonaa euroa kuluja. NSN:n muiden tuottojen ja kulujen kasvuun vaikutti kielteisesti ensisijaisesti korkeammat uudelleenjärjestelykulut, kertaluonteinen oikeudenkäyntikuluihin liittyvä varaus sekä arvonlisäverosaatavan alaskirjaus. Edellä mainittujen seikkojen lisäksi muiden tuottojen ja kulujen kasvuun edelliseen neljännekseen verrattuna vaikutti kielteisesti myyntisaamisten arvonalentumisten peruutukset sekä käyttöomaisuuden käytöstä poistamisista johtuvat kustannukset, jotka ovat toistuvia luonteeltaan mutta joiden määrä nousi vuoden 2013 viimeisellä neljänneksellä.

TALOUDELLINEN KATSAUS 11(65)

Nokia Oyj 23.1.2014 klo 13.00

Maailmanlaajuinen uudelleenjärjestelyohjelma

Seuraavassa taulukossa esitetään yhteenveto Nokia Solutions and Networksin kustannussäästöohjelmasta ja suunnitelluista toiminnan muutoksista, jotka julkistettiin marraskuussa 2011.

YHTEENVET0 NSN:N UUDELLEENJÄRJESTELYOHJELMASTA (julkistettu marraskuussa 2011)
	10-12/	Kumulatiivinen			Kokonais
Miljoonaa	2013	12/2013	2013	2014	kulut
euroa	(noin)	(noin)	(noin)	(arvioitu)	(arvioitu)
Uudelleen
järjestelyihin
liittyvät kulut	94	1 850	550	100	1 950
Uudelleen
järjestelyihin
liittyvät
ulosmenevät
kokonais
kassavirrat	150	1 250	600	450	1 700

NSN:n alensi sen vuosittaisia ei-IFRS-toimintakuluja ja välillisiä tuotantokustannuksia yli 1,5 miljardilla eurolla vuoden 2013 loppuun mennessä vuoden 2011 lopun tasoon verrattuna. NSN arvioi uudelleenjärjestelyihin liittyvien kokonaiskulujen olevan noin 1,95 miljardia euroa ja ulosmenevien kokonaiskassavirtojen olevan noin 1,7 miljardia euroa. Tämä on päivitys NSN:n aiempaan arvioon, jossa NSN arvioi uudelleenjärjestelyihin liittyvien kokonaiskulujen olevan noin 1,8 miljardia euroa ja ulosmenevien kokonaiskassavirtojen olevan noin 1,6 miljardia euroa.

Ei-kassavaikutteiset kulukirjaukset ja ajoituserot ovat syynä yllä esitettyjen kulujen ja vastaavien ulosmenevien kassavirtojen eroihin. Kun muutosohjelma sekä uudelleenjärjestelyt ovat toteutettu kokonaisuudessaan, saattaa se johtaa muutoksiin arviossa syntyvistä kustannuksista sekä niihin liittyvistä kassavirtojen ajoituksesta ja määrästä.

HERE

Seuraavassa taulukossa esitetään yhteenveto HERE-liiketoiminnan tuloksesta mainituilla ajanjaksoilla sekä vertailut edellisvuoden vastaavaan ajanjaksoon ja edelliseen vuosineljännekseen.

	YHTEENVETO HERE–LIIKETOIMINNAN TULOKSESTA
			Muutos		Muutos
			10-12/		10-12/
			2013		2013
			vs.		vs.
	10-12/	10-12/	10-12/	7-9/	7-9/
	2013	2012	2012	2013	2013
Liikevaihto, miljoonaa euroa	254	278	-9 %	211	20 %
Ulkoinen liikevaihto, miljoonaa euroa	225	204	10 %	176	28 %
Sisäinen liikevaihto, miljoonaa euroa	29	74	-61 %	35	-17 %
Ei-IFRS-bruttokateprosentti	75,6 %	82,0 %		82,5 %
Ei-IFRS-toimintakulut, miljoonaa euroa	167	189	-12 %	153	9 %
Ei-IFRS-liikevoittoprosentti	9,8 %	14,4 %		9,5 %
Liikevoittoprosentti	7,1 %	-20,1 %		6,6 %

Liikevaihto

HERE-liiketoiminnan ulkoisen liikevaihdon kasvu vuoden 2013 viimeisellä neljänneksellä vuoden 2012 vastaavaan ajanjaksoon verrattuna johtui ensisijaisesti autojen navigointilaitteiden korkeammasta myynnistä, jota osin tasoitti alhaisempi henkilökohtaisten navigointilaitteiden myynti, joka heijasti henkilökohtaisten navigointilaitteiden markkinoiden yleistä kehitystä.

TALOUDELLINEN KATSAUS 12(65)

Nokia Oyj 23.1.2014 klo 13.00

HERE-liiketoiminnan ulkoisen liikevaihdon kasvu vuoden 2013 viimeisellä neljänneksellä edelliseen neljännekseen verrattuna johtui ensisijaisesti autojen navigointilaitteiden sekä henkilökohtaisten navigointilaitteiden korkeammasta myynnistä.

HERE-liiketoiminnan autojen navigointijärjestelmien uusien lisenssien myynti oli 3,2 miljoonaa kappaletta vuoden 2013 viimeisellä neljänneksellä kasvaen vuoden 2012 vastaavaan ajankohtaan verrattuna, jolloin autojen navigointijärjestelmien lisenssejä myytiin 2,4 miljoonaa kappaletta ja kasvaen vuoden 2013 kolmanteen neljännekseen verrattuna, jolloin autojen navigointijärjestelmien lisenssejä myytiin 2,6 miljoonaa kappaletta. Autojen navigointilaitteiden myynnin kasvu vuoden 2013 viimeisellä neljänneksellä vuoden 2012 vastaavaan ajanjaksoon verrattuna johtui ensisijaisesti autojen myynnin kasvusta ja autoihin asennettujen navigointijärjestelmien kasvaneesta kuluttajakysynnästä. Autojen navigointilaitteiden myynnin kasvu vuoden 2013 viimeisellä neljänneksellä edelliseen neljännekseen verrattuna johtui ensisijaisesti autoihin asennettujen navigointijärjestelmien kasvaneesta kuluttajakysynnästä. Autojen navigointijärjestelmien myynti vastasi selkeästi yli 50 %:a HERE-liiketoiminnan ulkoisesta liikevaihdosta vuoden 2013 viimeisellä neljänneksellä pysyen samana kuin vuoden 2012 viimeisellä neljänneksellä ja vuoden 2013 kolmannella neljänneksellä.

HERE-liiketoiminnan sisäisen liikevaihdon lasku vuoden 2013 viimeisellä neljänneksellä verrattuna sekä vuoden 2012 vastaavaan ajankohtaan että edelliseen neljännekseen johtui ensisijaisesti alhaisemmasta myynnin jaksotuksen tuloutuksesta liittyen älypuhelintemme myyntiin.

Ilman valuuttakurssimuutosten vaikutusta HERE-liiketoiminnan kokonaisliikevaihto olisi laskenut vuoden 2013 viimeisellä neljänneksellä 8 % vuoden 2012 vastaavaan ajanjaksoon verrattuna ja kasvanut 21 % edelliseen neljännekseen verrattuna.

Ei-IFRS-bruttokateprosentti

HERE-liiketoiminnan ei-IFRS-bruttokateprosentin lasku vuoden 2013 viimeisellä neljänneksellä vuoden 2012 vastaavaan ajankohtaan verrattuna johtui ensisijaisesti kertaluonteisesta lisenssikulusta sekä matalamman bruttokateprosentin omaavien autojen navigointijärjestelmien päivitysversioiden korkeammasta myynnistä, jota osin tasoitti palveluiden toimittamiseen liittyvät alhaisemmat kustannukset.

HERE-liiketoiminnan ei-IFRS-bruttokateprosentin lasku vuoden 2013 viimeisellä neljänneksellä edelliseen neljännekseen verrattuna johtui ensisijaisesti kertaluonteisesta lisenssikulusta sekä matalamman bruttokateprosentin omaavien autojen navigointijärjestelmien päivitysversioiden korkeammasta myynnistä sekä palveluiden toimittamiseen liittyvistä korkeammista kustannuksista.

Ei-IFRS-toimintakulut

HERE-liiketoiminnan tutkimuksen ja tuotekehityksen ei-IFRS-kulut laskivat 12 % vuoden 2013 viimeisellä neljänneksellä vuoden 2012 vastaavaan ajanjaksoon verrattuna johtuen kustannussäästötoimenpiteistä. Tutkimuksen ja tuotekehityksen ei-IFRS-kulut kasvoivat 4 % vuoden 2013 viimeisellä neljänneksellä edelliseen neljännekseen verrattuna johtuen ensisijaisesti pitkän aikavälin kasvumahdollisuuksiin tähtäävistä investoinneista.

HERE-liiketoiminnan myynnin ja markkinoinnin ei-IFRS-kulut laskivat 9 % vuoden 2013 viimeisellä neljänneksellä vuoden 2012 vastaavaan ajanjaksoon verrattuna johtuen kustannussäästötoimenpiteistä. Myynnin ja markkinoinnin ei-IFRS-kulut kasvoivat 25 % vuoden 2013 viimeisellä neljänneksellä edelliseen neljännekseen verrattuna johtuen ensisijaisesti kausiluonteisesti korkeammista markkinointikuluista.

HERE-liiketoiminnan hallinnon ei-IFRS-kulut laskivat 11 % vuoden 2013 viimeisellä neljänneksellä vuoden 2012 vastaavaan ajanjaksoon verrattuna johtuen ensisijaisesti kustannussäästötoimenpiteistä. Hallinnon ei-IFRS-kulut kasvoivat 21 % vuoden 2013 viimeisellä neljänneksellä edelliseen neljännekseen verrattuna johtuen ensisijaisesti korkeammista henkilöstökuluista.

Ei-IFRS-liikevoittoprosentti

HERE-liiketoiminnan ei-IFRS-liikevoittoprosentti lasku vuoden 2013 viimeisellä neljänneksellä vuoden 2012 vastaavaan ajanjaksoon verrattuna johtui ensisijaisesti alhaisemmasta sisäisestä liikevaihdosta.

HERE-liiketoiminnan ei-IFRS-liikevoittoprosentin parannus vuoden 2013 viimeisellä neljänneksellä edelliseen

TALOUDELLINEN KATSAUS 13(65)

Nokia Oyj 23.1.2014 klo 13.00

neljännekseen verrattuna johtui alhaisemmasta toimintakulujen osuudesta suhteessa liikevaihtoon, jota osin tasoitti alhaisempi bruttokateprosentti.

HERE-liiketoiminnan ei-IFRS-muut tuotot ja kulut olivat noin nolla euroa vuoden 2013 viimeisellä neljänneksellä, 1 miljoonaa euroa kuluja vuoden 2013 kolmannella neljänneksellä ja 1 miljoonaan euroa tuloja vuoden 2012 viimeisellä neljänneksellä.

Liikevoittoprosentti

HERE-liiketoiminnan liikevoittoprosentti vuoden 2013 viimeisellä neljänneksellä oli 7,1 parantuen vuoden 2012 vastaavaan ajankohtaan verrattuna, jolloin liikevoittoprosentti oli -20,1 ja vuoden 2013 kolmanteen neljännekseen verrattuna, jolloin liikevoittoprosentti oli 6,6. HERE-liiketoiminnan liikevoittoprosentin parannus vuoden 2013 viimeisellä neljänneksellä vuoden 2012 vastaavaan ajanjaksoon verrattuna johtui ensisijaisesti siitä, että NAVTEQin ostoon liittyvien hankintamenon kohdentamiseen liittyvien merkittävien erien poistoja ei enää tehty vuoden 2013 viimeisellä neljänneksellä. Suurin osa NAVTEQin ostoon liittyvistä hankintamenon kohdentamiseen liittyvistä eristä oli poistettu kokonaisuudessaan vuoden 2013 toisen neljänneksen loppuun mennessä. HERE-liiketoiminnan liikevoittoprosentin parannus vuoden 2013 viimeisellä neljänneksellä edelliseen neljännekseen verrattuna johtui ensisijaisesti alhaisemmasta toimintakulujen osuudesta suhteessa liikevaihtoon, jota osin tasoitti alhaisempi bruttokateprosentti.

HERE-liiketoiminnan muut tuotot ja kulut vuoden 2013 viimeisellä neljänneksellä olivat 4 miljoonaa euroa kuluja, kun vuoden 2013 kolmannella neljänneksellä muut tuotot ja kulut olivat 4 miljoonaa euroa kuluja ja vuoden 2012 viimeisellä neljänneksellä 8 miljoonaa euroa kuluja.

ADVANCED TECHNOLOGIES

Seuraavassa taulukossa esitetään yhteenveto Advanced Technologies -liiketoiminnan tuloksesta mainituilla ajanjaksoilla sekä vertailut edellisvuoden vastaavaan ajanjaksoon ja edelliseen vuosineljännekseen.

YHTEENVETO ADVANCED TECHNOLOGIES -LIIKETOIMINNAN TULOKSESTA
			Muutos		Muutos
			10-12/		10-12/
			2013		2013
			vs.		vs.
	10-12/	10-12/	10-12/	7-9/	7-9/
	2013	2012	2012	2013	2013
Liikevaihto, miljoonaa euroa	121	151	-20 %	140	-14 %
Ei-IFRS-bruttokateprosentti	98,4 %	98,8 %		98,6 %
Ei-IFRS-toimintakulut, miljoonaa euroa	37	49	-24 %	54	-31 %
Ei-IFRS-liikevoittoprosentti	67,8 %	66,2 %		60,0 %
Liikevoittoprosentti	53,7 %	66,2 %		59,3 %

Liikevaihto

Advanced Technologies -liiketoiminnan liikevaihdon lasku vuoden 2013 viimeisellä neljänneksellä vuoden 2012 vastaavaan ajankohtaan ja edelliseen neljännekseen verrattuna johtui ensisijaisesti alhaisemmista patenttilisenssituloista johtuen tiettyjen lisenssinsaajien liiketoiminnan hiljentymisestä. Advanced Technologies liiketoiminnan liikevaihtoon vuoden 2013 viimeisellä neljänneksellä edelliseen neljännekseen verrattuna vaikutti kielteisesti lisäksi myös tiettyihin patenttilisenssisopimuksiin liittyvä vuosineljänneskohtainen tuloutuksen vaihtelu.

Ei-IFRS-bruttokateprosentti

Advanced Technologies -liiketoiminnan ei-IFRS-bruttokateprosentti pysyi vastaavalla tasolla niin vuoden 2012 vastaavaan ajankohtaan kuin edelliseen neljännekseen verrattuna.

Ei-IFRS-toimintakulut

Nokia Oyj 23.1.2014 klo 13.00

Advanced Technologies -liiketoiminnan tutkimuksen ja tuotekehityksen ei-IFRS-kulut vuoden 2013 viimeisellä neljänneksellä laskivat 31 % vuoden 2012 vastaavaan ajankohtaan verrattuna ja 23 % edelliseen neljännekseen verrattuna johtuen tiettyjen tutkimus- ja tuotekehitysprojektien ajoituksesta.

Advanced Technologies -liiketoiminnan ei-IFRS-myynnin ja markkinoinnin kulut vuoden 2013 viimeisellä neljänneksellä pysyivät samalla tasolla vuoden 2012 vastaavaan ajankohtaan verrattuna ja laskivat 62 % edelliseen neljännekseen verrattuna johtuen oikeuskulujen vaihtelevuudesta.

Advanced Technologies -liiketoiminnan hallinnon ei-IFRS-kulut vuoden 2013 viimeisellä neljänneksellä pysyivät likimain samalla tasolla vuoden 2012 vastaavaan ajankohtaan ja edelliseen neljännekseen verrattuna.

Ei-IFRS-liikevoittoprosentti

Advanced Technologies -liiketoiminnan ei-IFRS-liikevoittoprosentin kasvu vuoden 2013 viimeisellä neljänneksellä verrattuna sekä vuoden 2013 vastaavaan ajankohtaan että edelliseen neljännekseen johtui ensisijaisesti korkeammasta toimintakulujen osuudesta suhteessa liikevaihtoon.

Liikevoittoprosentti

Advanced Technologies -liiketoiminnan liikevoittoprosentin lasku vuoden 2013 viimeisellä neljänneksellä verrattuna sekä vuoden 2013 vastaavaan ajankohtaan että edelliseen neljännekseen johtui ensisijaisesti korkeammasta toimintakulujen osuudesta suhteessa liikevaihtoon.

LOPETETUT TOIMINNOT

Seuraavassa taulukossa esitetään yhteenveto lopetettujen toimintojen tuloksesta mainituilla ajanjaksoilla sekä vertailut edellisvuoden vastaavaan ajanjaksoon ja edelliseen vuosineljännekseen.

YHTEENVETO LOPETETTUJEN TOIMINTOJEN TULOKSESTA
			Muutos		Muutos
			10-12/		10-12/
			2013		2013
			vs.		vs.
	10-12/	10-12/	10-12/	7-9/	7-9/
	2013	2012	2012	2013	2013
Liikevaihto, miljoonaa
euroa	2 633	3 701	-29 %	2 758	-5 %
Ei-IFRS-bruttokateprosentti	20,3 %	20,9 %		19,4 %
Ei-IFRS-toimintakulut, miljoonaa euroa	717	817	-12 %	659	9 %
Ei-IFRS-liikevoittoprosentti	-7,3 %	-1,3 %		-4,7 %
Liikevoittoprosentti	-7,5 %	2,6 %		-5,3 %

Liikevaihto

Lopetettujen toimintojen liikevaihdon lasku vuoden 2013 viimeisellä neljänneksellä vuoden 2012 vastaavaan ajankohtaan verrattuna johtui ensisijaisesti alhaisemmasta Mobile Phones -yksikön liikevaihdosta ja vähemmässä määrin alhaisemmasta Smart Devices -yksikön liikevaihdosta. Mobile Phones -yksikön liikevaihdon laskuun vaikutti toimialan kilpailudynamiikka, mukaan lukien intensiivinen kilpailu entistä alemman hintaluokan älypuhelimissa ja intensiivinen kilpailu edullisimman hintaluokan matkapuhelimissa. Smart Devices -yksikön liikevaihdon laskuun vaikutti toimialan kilpailudynamiikka, mukaan lukien kilpailevien älypuhelinalustojen voimakas eteneminen ja siirtymisemme Symbian-laitteista Lumia-älypuhelimiin.

Lopetettujen toimintojen liikevaihdon lasku vuoden 2013 viimeisellä neljänneksellä edelliseen neljännekseen verrattuna johtui ensisijaisesti alhaisemmasta Smart Devices -yksikön liikevaihdosta. Smart Devices -yksikön liikevaihtoon vaikutti kielteisesti toimialan kilpailudynamiikka, mukaan lukien kilpailevien älypuhelinalustojen voimakas eteneminen. Mobile Phones -yksikön liikevaihto vuoden 2013 viimeisellä neljänneksellä pysyi likimain samalla tasolla edelliseen neljännekseen verrattuna.

TALOUDELLINEN KATSAUS 15(65)

Nokia Oyj 23.1.2014 klo 13.00

Lopetettujen toimintojen kappalemääräisen myynnin lasku vuoden 2013 viimeisellä neljänneksellä vuoden 2012 vastaavaan ajankohtaan verrattuna johtui alhaisemmista Mobile Phones -yksikön kappalemääräisestä myynnistä, jota osin tasoitti korkeampi Smart Devices -yksikön kappalemääräinen myynti. Lopetettujen toimintojen kappalemääräisen myynnin kasvu vuoden 2013 viimeisellä neljänneksellä edelliseen neljännekseen verrattuna johtui korkeammasta Mobile Phones -yksikön kappalemääräisestä myynnistä, jota osin tasoitti alhaisempi Smart Devices -yksikön kappalemääräinen myynti.

Lopetettujen toimintojen keskimääräinen myyntihinta laski vuoden 2013 viimeisellä neljänneksellä sekä vuoden 2012 vastaavaan ajankohtaan että edelliseen neljännekseen verrattuna johtuen sekä Smart Devices- että Mobile Phones -yksiköistä.

Vuoden 2013 viimeisen neljänneksen lopussa myyntikanavan varastotasot olivat normaalin 4-6 viikon vaihteluvälin mukaisia.

Ei-IFRS-bruttokateprosentti

Lopetettujen toimintojen ei-IFRS-bruttokateprosentti hienoinen lasku vuoden 2013 viimeisellä neljänneksellä vuoden 2012 vastaavaan ajankohtaan verrattuna johtui ensisijaisesti Smart Devices -yksikön matalammasta bruttokateprosentista, jota osin tasoitti korkeampi Mobile Phones -yksikön bruttokateprosentti. Lopetettujen toimintojen ei-IFRS-bruttokateprosentin kasvu vuoden 2013 viimeisellä neljänneksellä edelliseen neljännekseen verrattuna johtui ensisijaisesti korkeammasta Mobile Phones -yksikön bruttokateprosentista, jota osin tasoitti alhaisempi Smart Devices -yksikön bruttokateprosentti.

Smart Devices -yksikön ei-IFRS-bruttokateprosenttiin vuoden 2013 viimeisellä neljänneksellä vaikutti kielteisesti noin 50 miljoonan euron kulujen oikaisu, joka liittyi ylimääräisiin komponenttivarastoihin, tuleviin ostositoumuksiin ja vaihto-omaisuusarvostukseen.

Ei-IFRS-toimintakulut

Lopetettujen toimintojen ei-IFRS-toimintakulujen lasku vuoden 2013 viimeisellä neljänneksellä vuoden 2012 vastaavaan ajankohtaan verrattuna johtui ensisijaisesti alhaisemmista Mobile Phones- ja Smart Devices -yksiköiden toimintakuluista. Lopetettujen toimintojen ei-IFRS-toimintakulujen kasvu vuoden 2013 viimeisellä neljänneksellä edelliseen neljännekseen verrattuna johtui ensisijaisesti korkeammista Smart Devices- ja Mobile Phones yksiköiden toimintakuluista.

Ei-IFRS-liikevoittoprosentti

Lopetettujen toimintojen ei-IFRS-liikevoittoprosentin lasku vuoden 2013 viimeisellä neljänneksellä vuoden 2012 vastaavaan ajankohtaan verrattuna johtui ensisijaisesti alhaisemmista Mobile Phones- ja Smart Devices -yksiköiden toimintakateprosenteista. Lopetettujen toimintojen ei-IFRS-liikevoittoprosentin lasku vuoden 2013 viimeisellä neljänneksellä edelliseen neljännekseen verrattuna johtui ensisijaisesti alhaisemmasta Smart Devices -yksikön toimintakateprosentista, jota osin tasoitti korkeampi Mobile Phones -yksikön toimintakateprosentti.

Liikevoittoprosentti

Lopetettujen toimintojen liikevoittoprosentin lasku vuoden 2013 viimeisellä neljänneksellä vuoden 2012 vastaavaan ajankohtaan verrattuna johtui ensisijaisesti alhaisemmista Mobile Phones- ja Smart Devices -yksiköiden toimintakateprosenteista. Lopetettujen toimintojen liikevoittoprosentin lasku vuoden 2013 viimeisellä neljänneksellä edelliseen neljännekseen verrattuna johtui ensisijaisesti alhaisemmasta Smart Devices -yksikön toimintakateprosentista, jota osin tasoitti korkeampi Mobile Phones -yksikön toimintakateprosentti.

Lisätietoja

Vertailtavuuden vuoksi, jos Devices & Services -liiketoiminta olisi esitetty kuten vuoden 2013 kolmella ensimmäisellä neljänneksellä, Devices & Services -liiketoiminnan liikevaihto olisi ollut 2 753 miljoonaa euroa ja ei-IFRS-liikevoittoprosentti olisi ollut -4,8 vuoden 2013 viimeisellä neljänneksellä. On huomioitava, että näihin lukuihin vaikutti kielteisesti noin 50 miljoonan euron kulujen oikaisu, joka liittyi ylimääräisiin komponenttivarastoihin, tuleviin ostositoumuksiin ja vaihto-omaisuuden arvostukseen.

VUODEN 2013 VIIMEISEN NELJÄNNEKSEN TOIMINNALLISET PÄÄKOHDAT

Aikaisempien vuosineljännesten toiminnalliset pääkohdat ovat luettavissa kutakin neljännestä koskevasta osavuosikatsauksesta, ja koko vuoden 2013 toiminnalliset pääkohdat ovat luettavissa myöhempänä tässä raportissa.

TALOUDELLINEN KATSAUS 16(65)

Nokia Oyj 23.1.2014 klo 13.00

NOKIA

• Nokian ylimääräinen yhtiökokous, joka pidettiin 19.11.2013, vahvisti ja hyväksyi koko Nokian Devices & Services -liiketoiminnan olennaisten osien myynnin Microsoftille Nokian hallituksen ehdotuksen ja suosituksen mukaisesti. Yli 99 % ylimääräisessä yhtiökokouksessa annetuista äänistä kannatti ehdotusta.
• Osakkeenomistajien hyväksyttyä koko Devices & Services -liiketoiminnan olennaisten osien myynnin Microsoftille Nokia ilmoitti 21.11.2013, että yhtiö aikoo siirtää yritysjärjestelyn toteuduttua pääkonttorinsa Espoon Karaportissa sijaitsevalle Nokian omistamalle toimistokampukselle, jossa sijaitsee myös sen kokonaan omistaman tytäryhtiön NSN:n pääkonttori. Nokia kertoi myös, että yhtiön tämänhetkisestä Espoon Keilarannassa sijaitsevasta pääkonttorista tulee Microsoftin toimipiste yritysjärjestelyn toteuduttua.
• Nokia sai joulukuussa Delhin tuomioistuimen päätöksen, joka purkaa Nokian Intiassa olevan omaisuuden, mukaan lukien Chennain tehtaan, jäädytyksen liittyen vuoden 2013 alussa alkaneeseen verokiistaan. Vaikka itse verokiista on vielä ratkaisematta, antoi oikeuden päätös Nokialle mahdollisuuden edetä sen Intiassa sijaitsevien varojen siirtämisessä Microsoftille osana maailmanlaajuista yritysjärjestelyä.

NSN

• NSN:n menestys langattoman laajakaistan sopimuksissa jatkui. Vuosineljänneksen aikana NSN solmi sopimuksen Sprintin TD-LTE-verkon toimittamisesta Yhdysvaltoihin; sai ei-kiinalaisista toimittajista suurimman markkinaosuuden China Mobilen maanlaajuisessa TD-LTE-verkossa; solmi LTE-sopimuksen China Telecommunications Corporationin kanssa merkittävänä toimittajana sen maanlaajuiseen LTE-verkkoon; voitti Taiwanin ensimmäisen LTE-sopimuksen maan suurimman, yli 10 miljoonaa asiakasta palvelevan operaattorin Chungwa Telecomin kanssa; Oi Brasil valitsi NSN:n toimittamaan sekä LTE-verkkonsa että päivittämään GSM- ja 3G-verkkonsa. NSN valittiin myös avaintoimittajaksi myanmarilaisen Ooredoon valtakunnallisille 3G-palveluille, toimittamaan paikkatietopalveluita NTT DoCoMolle Japanissa, toimittamaan Single RAN -tukiasemaverkko Vodacomille Tansaniassa sekä toimittamaan verkon turvallisuusratkaisu E-Plussalle Saksassa.
• NSN jatkoi johtavana 4G-teknologiayhtiönä ja esitteli uudet (FlexiZone) mikrosolu- ja pikosolutukiasemat. Nämä ovat toimialansa ainoat tukiasemat, joissa on samat ominaisuudet ja kapasiteetti kuin makrotukiasemissa, ja niiden muodostamilla FlexiZone-alueilla voidaan ylittää rajoitukset siitä, kuinka monta pientä solua voidaan rakentaa makrotukiaseman kattamalle alueelle. NSN esitteli suurikapasiteettisen TD-LTEtukiaseman radiomoduulin ja päivitti Radio Base Station Smart Scheduleria, jonka avulla päästään entistä suurempiin uplink-datanopeuksiin ja solun kapasiteettiin. NSN päivitti myös Telephony Application Serveriään täydellisellä Voice over LTE (VoLTE) -toiminnallisuudella. Singaporelainen operaattori StarHub soitti joulukuussa 2013 NSN:n toimittamilla laitteilla kaupallisessa verkossa Aasian ensimmäisen 3GPP-standardin mukaisen Voice over LTE -puhelun.
• NSN toteutti runkoverkon virtualisointiin liittyviä proof of concept -projekteja ja testijärjestelmiä merkittävimpien operaattoreiden kanssa ja osoitti kyvykkyytensä tietoliikennetason pilviteknologiassa esittelemällä yhdessä Korean johtavan operaattorin SK Telecomin kanssa Evolved Packet Core (EPC) runkoverkon virtualisointiratkaisun.
• NSN esitteli kehittyneitä langattoman laajakaistan ratkaisujaan joulukuussa Zain Technology Conferencessa (ZTC) mukaan lukien Liquid Applications, Active Antenna Systems, Voice over LTE (VoLTE), Congestion Aware Packet Core, CEM, NetAct, Service Quality Manager (SQM), Operations on Demand ja intelligent Self-Organizing Networks (iSON).
• NSN jatkaa investointejaan innovaatioon pysyäkseen langattoman laajakaistan kehityksen kärjessä ja julkisti tutkimusyhteistyön China Mobilen tutkimuslaitoksen China Mobile Research Instituten kanssa. Osapuolet tekevät tutkimus- ja standardointiyhteistyötä kehittyneissä langattoman laajakaistan LTE ja 5G-teknologioissa. NSN myös sopi NYU Wireless -tutkimuskeskuksen kanssa usean vuoden 5G-tutkimusyhteistyöstä. Joulukuussa NSN ilmoitti osallistuvansa perustajajäsenenä julkisen ja yksityisen sektorin 5G public-private -kumppanuuteen Euroopan Unionin ja 5GPPP Associationin kanssa. Yhteistyön tavoitteena on kehittää 5G-teknologiaa edelleen ja valmistautua ensi vuosikymmenellä käyttöön otettavan järjestelmän ja sen komponenttien standardointiin.

HERE

HERE jatkoi laajentumistaan useilla alustoilla ja osoitti useiden uusien yhteistyökumppanuuksien ja sopimusten myötä olevansa suosituin kartta- ja paikkatietopalveluteknologian yhteistyökumppani eri aloilla.

• HERE esitteli HERE Maps -sovelluksen Windows RT 8.1 -käyttöjärjestelmälle tuoden maineikkaan ja kattavan karttasovelluksen offline-kartoilla hiljattain julkaistuun Nokia Lumia 2520 -tablettiin.

TALOUDELLINEN KATSAUS 17(65)

Nokia Oyj 23.1.2014 klo 13.00

• HERE ilmoitti toimittavansa kartat ja kartta-aiheisia toimintoja sulautettavaksi Tizensovelluskehitysympäristöön. Tämän myötä kolmannet osapuolet voivat kehittää Tizen-ekosysteemille paikkatietopalveluita hyödyntäviä sovelluksia, joista kaikki Tizen-pohjaisten laitteiden käyttäjät voivat hyötyä. HERE liittyi myös uuteen Tizen Association -yhteistyökumppaniohjelmaan, joka tähtää Tizenkäyttöjärjestelmän nopeampaan kehitykseen ja kaupallistamiseen.
• HERE ilmoitti lisensoivansa paikannuspalveluita ja karttateknologiaa Jollan Sailfish-käyttöjärjestelmään tarjoten Jolla-käyttäjille päivitetyn kartta-aineiston ja monipuolisen paikkatiedon, kuten esimerkiksi ravintolat ja hotellit yli 190 maassa.
• Honda esitteli kuljettajille Yhdysvalloissa HondaLink™ Next Generation, 2014 Civic -sovellusperheensä. Kaksi sovelluksista hyödyntää HERE Platform-alustan kokonaisvaltaisia pilvipohjaisia palveluita sisältäen 3Dkartat ja dynaamisen sisällön kuten sään, navigoinnin, liikennetiedon ja paikallisen haun. Aluksi HondaLink sovellukset toimivat iPhone 5-, 5S- ja 5C -laitteilla.
• HERE päivitti Windows Phone -käyttökokemukset tuomalla lisätyn todellisuuden LiveSight-teknologian HERE Maps-, HERE Drive- ja HERE Transit -sovelluksiin, tuoden reaaliaikaisen liikennetiedon HERE Drive -sovellukseen, esittelemällä Kokoelmat HERE Maps -sovelluksessa mahdollistaen suosikkipaikkojen organisoinnin ja synkronoinnin muihin HERE-sovelluksiin ja here.com-sivustolle, ja parantaen personointimahdollisuuksia HERE Transit -sovelluksen reitityksessä ja ajoituksessa.
• HERE yksinkertaisti tapaa, jolla ihmiset hyötyvät offline-kartoista esittelemällä inkrementaaliset karttapäivitykset Windows Phone 8 -laitteille. Kun päivitys on saatavilla, käyttäjien ei enää tarvitse ladata karttoja kokonaan, vaan ainoastaan ne tiet ja muut karttapiirteet, joihin on tehty päivityksiä. Tämä vähentää siirretyn datan määrä keskimäärin 85-90 % ja tekee karttojen päivittämisestä nopeampaa.
• HERE julkaisi aloittavansa yhteisökartoituspilotin Intiassa ensimmäisenä suurena maana, jossa HERE yhdistää teollisen tiedonkeräysjärjestelmän joukkoistettuihin kartta-aloitteisiin. Tasapainottamalla erittäin kehittyneet teolliset tallennustavat ja paikallisten asukkaiden panostuksen HERE hyödyntää kummankin tavan parhaat puolet varmistaakseen, että kartat toimittavat jatkuvasti tuoreimman, tarkimman ja paikallisesti oleellisen tiedon.
• Nissan vaihtoi Pohjois-Amerikassa HERE-karttoihin saadakseen parannetut karttatoiminnallisuudet, mukaan lukien laajennetut paikkalistaukset, laajennetun kaistaohjedatan ja 3D-kaupunkimallit Nissanin kojelautaan integroitua 08IT-navigointijärjestelmää hyödyntävissä autoissa.
• Digicore, maailmanlaajuisesti toimiva kalustonhallintajärjestelmäyritys, hyödyntää kehittyneessä laitteestalaitteeseen -seurantajärjestelmässään HERE Platform -alustaa, aluksi Yhdistyneissä Kuningaskunnissa ja Euroopassa, laajentuen Australiaan, Uuteen-Seelantiin ja muihin Aasian ja Tyynenmeren alueen maihin kasvattaakseen toiminnallista ja kustannustehokkuutta yli 750 000 myydylle järjestelmälle.
• Deutsche Telekom julkisti yhteistyönsä HEREn kanssa tuodakseen markkinoille Arrival Control -sovelluksen, joka on ensimmäinen HERE natiivi-SDK:lla kehitetty sovellus hyödyntäen kartta-aineistoa ja liikennetietoa iOS ja Android -käyttöjärjestelmillä. Sovellus on saatavilla tällä hetkellä 19 Euroopan maassa, ja suunnitelmana on laajentaa sovelluksen saatavuus maailmanlaajuiseksi.

ADVANCED TECHNOLOGIES

• Nokia ilmoitti, että Samsung on jatkanut Nokian ja Samsungin välistä patenttilisenssisopimusta viidellä vuodella. Patenttilisenssisopimus olisi päättynyt vuoden 2013 lopussa. Sopimuksen mukaan Samsung maksaa lisäkorvauksia Nokialle 1.1.2014 alkavasta ajanjaksosta, ja korvausten suuruus määräytyy lopullisesti sitovassa välimiesmenettelyssä, johon odotetaan ratkaisua vuoden 2015 kuluessa.
• Nokian CTO-yksikkö jatkoi edistyksellistä tutkimusta ja tuotekehitystä sensori- ja materiaaliteknologioissa, mukaan lukien Nokia Research Center -tutkimuskeskuksen osallistuminen EU:n grafeeniin keskittyvään Graphene Flagship -lippulaivahankkeeseen yhtenä hankkeen perustajana ja hallituksen jäsenenä. Hanke on yksi EU:n historian suurimmista tutkimushankkeista. Nokia Research Centerin Cambridgessa sijaitseva laboratorio esitteli yhden mahdollisen käyttötarkoituksen grafeenille luodessaan ultraohuen, läpinäkyvän ja joustavan ilmankosteussensorin, jonka vasteaika on ennätyksellisen nopea. Sensorin nopea suorituskyky ja fyysiset ominaisuudet mahdollistavat laajan kirjon mielenkiintoisia tulevaisuuden käyttötarkoituksia.

TALOUDELLINEN KATSAUS 18(65)

Nokia Oyj 23.1.2014 klo 13.00

LOPETETUT TOIMINNOT

• Nokia julkisti sen ensimmäisen Windows-tabletin, Nokia Lumia 2520:n, sekä ensimmäiset suurinäyttöiset älypuhelimensa, Nokia Lumia 1520- ja Nokia Lumia 1320 -laitteet.
• Lumia-älypuhelimet hyötyivät Windows Phone -sovelluskaupan kasvusta. Vuoden 2013 viimeisellä neljänneksellä julkaistujen sovellusten joukkoon kuuluu muun muassa Instagram, Waze ja Vine.
• Nokia laajensi Asha-älypuhelinten tuoteperhettään esittelemällä kolme uutta Asha-laitetta: Nokia Asha 500-, Nokia Asha 502- ja Nokia Asha 503 -laitteet.

TALOUDELLINEN KATSAUS 19(65)

Nokia Oyj 23.1.2014 klo 13.00

KONSERNIN TULOSLASKELMA, milj. EUR

(tilintarkastamaton)

	Raportoitu	Raportoitu*)	Ei-IFRS	Ei-IFRS *)
	10-12/2013	10-12/2012	10-12/2013	10-12/2012
Liikevaihto	3 476	4 413	3 476	4 413
Hankinnan ja valmistuksen kulut	-1 998	-2 603	-1 998	-2 603
Bruttokate Tutkimus- ja kehityskulut	1 478 -620	1 810 -775	1 478 -599	1 810 -686
Myynnin ja markkinoinnin kulut	-233	-326	-223	-261
Hallinnon kulut	-196	-180	-197	-180
Liiketoiminnan muut tuotot	42	116	42	116
Liiketoiminnan muut kulut	-197	-316	-93	-129
Liikevoitto/-tappio	274	329	408	670
Osuus osakkuusyhtiöiden tuloksista	6	2	6	2
Rahoitustuotot ja -kulut	-50	-52	-50	-52
Tulos ennen veroja	230	279	364	620
Tuloverot	-47	18	-47	-6
Jatkuvien toimintojen tulos	183	297	317	614
Lopetetut toiminnot
Lopetettujen toimintojen tulos	-201	-51	-194	-195
Tulos	-18	246	123	419
Emoyhtiön omistajille kuuluva tulos	-25	193	116	204
Määräysvallattomille omistajille kuuluva
osuus tuloksesta	7	53	7	215
	-18	246	123	419
Tulos/osake (EUR)
(emoyhtiön omistajille kuuluvasta tuloksesta)
Laimentamaton
Jatkuvat toiminnot	0.05	0.07	0.08	0.11
Lopetetut toiminnot	-0.06	-0.02	-0.05	-0.05
yhteensä	-0.01	0.05	0.03	0.05
Laimennettu Jatkuvat toiminnot	0.05	0.06	0.08	0.10
Lopetetut toiminnot	-0.06	-0.02	-0.05	-0.05
yhteensä	-0.01	0.05	0.03	0.05
Osakkeita keskimäärin (1 000 osaketta)
Laimentamaton
Jatkuvat toiminnot	3 712 421	3 710 985	3 712 421	3 710 985
Lopetetut toiminnot	3 712 421	3 710 985	3 712 421	3 710 985
yhteensä	3 712 421	3 710 985	3 712 421	3 710 985
Laimennettu	4 396 223	3 930 910	4 396 223	3 930 910
Jatkuvat toiminnot	3 712 421	3 710 985	3 712 421	3 710 985
Lopetetut toiminnot	3 712 421	3 930 910	3 741 555	3 930 910
yhteensä
Poistot yhteensä	77	240	63	86
Osakeperusteisten ohjelmien kulukirjaukset, yhteensä	12	13	12	13

TALOUDELLINEN KATSAUS 20(65)

Nokia Oyj 23.1.2014 klo 13.00

KONSERNIN LAAJA TULOSLASKELMA, IFRS, milj. EUR

(tilintarkastamaton)

	10-12/2013	10-12/2012*)
Tulos	-18	246
Muut laajan tuloksen erät
Erät joita ei siirretä tulosvaikutteisiksi
Etuuspohjaisten eläkkeiden uudelleenarvostus	22	-57
Erät jotka siirretään myöhemmin tulosvaikutteisiksi
Muuntoerot	-226	8
Ulkomaiseen yksikköön tehdyn nettosijoituksen
suojaus	40	-35
Rahavirtojen suojaus	-32	-45
Available-for-sale sijoitukset	-6	2
Muu lisäykset/vähennykset	3	6
Muihin laajan tuloksen eriin liittyvät verot	-1	3
Muut laajan tuloksen erät verojen jälkeen	-200	-118
Laaja tulos	-218	128
Laajan tuloksen jakautuminen
Emoyhtiön omistajille kuuluva tulos	-221	81
Määräysvallattomille omistajille kuuluva osuus
tuloksesta	3	47
	-218	128

Nokia Oyj 23.1.2014 klo 13.00

NOKIA SOLUTIONS AND NETWORKS, milj. EUR

(tilintarkastamaton)

	Raportoitu 10-12/2013	Oikaisut 10-12/2013	Ei-IFRS 10-12/2013	Raportoitu 10-12/2012	Oikaisut 10-12/2012	Ei-IFRS 10-12/2012
Liikevaihto	3 105	-	3 105	3 988	-	3 988
Hankinnan ja valmistuksen kulut	-1 936	-	-1 936	-2 554	-	-2 554
Bruttokate	1 169	-	1 169	1 434	-	1 434
% liikevaihdosta	37.6		37.6	36.0		36.0
Tutkimus- ja kehityskulut 1)	-458	6	-452	-509	5	-504
% liikevaihdosta	14.8		14.6	12.8		12.6
Myynnin ja markkinoinnin kulut 2)	-193	6	-187	-285	62	-223
% liikevaihdosta	6.2		6.0	7.1		5.6
Hallinnon kulut 3)	-130	-1	-131	-114		-114
% liikevaihdosta	4.2		4.2	2.9		2.9
Liiketoiminnan muut tuotot ja
kulut 4)	-145	95	-50	-274	257	-17
Liikevoitto/-tappio	243	106	349	252	324	576
% liikevaihdosta	7.8		11.2	6.3		14.4
Poistot yhteensä	59	-11	48	133	-67	66

1) Liiketoimintojen hankintaan liittyvät poistot aineettomista hyödykkeistä 6 milj. euroa vuoden 2013 viimeisellä neljänneksellä ja 5 milj. euroa vuoden 2012 viimeisellä neljänneksellä.

2) Liiketoimintojen hankintaan liittyvät poistot aineettomista hyödykkeistä 6 milj. euroa vuoden 2013 viimeisellä neljänneksellä ja 62 milj. euroa vuoden 2012 viimeisellä neljänneksellä.

3) Poistojen peruminen hankituista aineettomista hyödykkeistä 1 milj. euroa vuoden 2013 viimeisellä neljänneksellä.

4) Uudelleenjärjestelykulut ja niihin liittyvät kulut 95 milj. euroa vuoden 2013 viimeisellä neljänneksellä. Uudelleenjärjestelykulut ja muut niihin liittyvät kulut 255 milj. euroa mukaanlukien Nokia Solutions and Networksin maa- ja sopimusvähennyksiin liittyvä 34 milj. euron kulu, sekä omaisuuerien arvonalentumiset 2 milj. euroa vuoden 2012 viimeisellä neljänneksellä.

TALOUDELLINEN KATSAUS 22(65)

Nokia Oyj 23.1.2014 klo 13.00

HERE, milj. EUR

(tilintarkastamaton)

	Raportoitu 10-12/2013	Oikaisut 10-12/2013	Ei-IFRS 10-12/2013	Raportoitu 10-12/2012	Oikaisut 10-12/2012	Ei-IFRS 10-12/2012
Liikevaihto	254	-	254	278	-	278
Hankinnan ja valmistuksen kulut	-62	-	-62	-50	-	-50
Bruttokate	192	-	192	228	-	228
% liikevaihdosta	75.6		75.6	82.0		82.0
Tutkimus- ja kehityskulut 1)	-120		-120	-221	84	-137
% liikevaihdosta	47.2		47.2	79.5		49.3
Myynnin ja markkinoinnin kulut
2) % liikevaihdosta	-33 13.0	3	-30 11.8	-36 12.9	3	-33 11.9
Hallinnon kulut	-17		-17	-18		-18
% liikevaihdosta	6.7		6.7	6.5		6.5
Liiketoiminnan muut tuotot ja
kulut 3)	-4	4	0	-9	9	0
Liikevoitto/-tappio	18	7	25	-56	96	40
% liikevaihdosta	7.1		9.8	-20.1		14.4
Poistot yhteensä	17	-3	14	106	-87	19

1) Liiketoimintojen hankintaan liittyvät poistot aineettomista hyödykkeistä 84 milj. euroa vuoden 2012 viimeisellä neljänneksellä.

2) Liiketoimintojen hankintaan liittyvät poistot aineettomista hyödykkeistä 3 milj. euroa vuoden 2013 viimeisellä neljänneksellä ja 3 milj. euroa vuoden 2012 viimeisellä neljänneksellä.

3) Uudelleenjärjestelykulut 4 milj. euroa vuoden 2013 viimeisellä neljänneksellä ja 9 milj. euroa vuoden 2012 viimeisellä neljänneksellä.

TALOUDELLINEN KATSAUS 23(65)

Nokia Oyj 23.1.2014 klo 13.00

ADVANCED TECHNOLOGIES, milj. EUR

(tilintarkastamaton)

	Raportoitu	Oikaisut	Ei-IFRS	Raportoitu	Oikaisut	Ei-IFRS
	10-12/2013	10-12/2013	10-12/2013	10-12/2012	10-12/2012	10-12/2012
Liikevaihto	121	-	121	151	-	151
Hankinnan ja valmistuksen kulut	-2	-	-2	-2	-	-2
Bruttokate	119	-	119	149	-	149
% liikevaihdosta	98.3		98.3	98.7		98.7
Tutkimus- ja kehityskulut 1)	-42	15	-27	-39		-39
% liikevaihdosta	34.7		22.3	25.8		25.8
Myynnin ja markkinoinnin kulut	-7	2	-5	-5		-5
% liikevaihdosta	5.8		4.1	3.3		3.3
Hallinnon kulut	-5		-5	-5		-5
% liikevaihdosta	4.1		4.1	3.3		3.3
Liiketoiminnan muut tuotot ja
kulut 2)	0		0			0
Liiketappio/-voitto	65	17	82	100	0	100
% liikevaihdosta	53.7		67.8	66.2		66.2
Poistot yhteensä	1	0	1	1	0	1

1) Devices & Services liiketoiminnan ennakoidusta myynnistä johtuvat transaktiokulut 15 milj. euroa

2) Devices & Services liiketoiminnan ennakoidusta myynnistä johtuvat transaktiokulut 2 milj. euroa

Nokia Oyj 23.1.2014 klo 13.00

YHTYMÄN YHTEISET TOIMINNOT, milj. EUR

(tilintarkastamaton)

	Raportoitu 10-12/2013	Oikaisut 10-12/2013	Ei-IFRS 10-12/2013	Raportoitu 10-12/2012	Oikaisut 10-12/2012	Ei-IFRS 10-12/2012
Liikevaihto	-	-	-	-	-	-
Hankinnan ja valmistuksen kulut	-2	-	-2	-3	-	-3
Bruttokate	-2	-	-2	-3	-	-3
Tutkimus- ja kehityskulut				-5		-5
Myynnin ja markkinoinnin kulut	-		-			0
Hallinnon kulut	-44		-44	-42		-42
Liiketoiminnan muut tuotot ja kulut 1)	-6	5	-1	83	-79	4
Liikevoitto/-tappio	-52	5	-47	33	-79	-46
Poistot yhteensä	0	-	0	0	-	0

1) Devices & Services -liiketoiminnan ennakoidusta myynnistä johtuvat transaktiokulut 5 milj. euroa vuoden 2013 viimeisellä neljänneksellä. Voitto kiinteistön myynnistä 79 milj. euroa vuoden 2012 viimeisellä neljänneksellä.

TALOUDELLINEN KATSAUS 25(65)

Nokia Oyj 23.1.2014 klo 13.00

KONSERNIN TULOSLASKELMA, milj. EUR

(tilintarkastamaton)

	Raportoitu	Oikaisut	Ei-IFRS	Raportoitu	Oikaisut	Ei-IFRS
	10-12/2013	10-12/2013	10-12/2013	10-12/2012	10-12/2012	10-12/2012
Liikevaihto	3 476	-	3 476	4 413	-	4 413
Hankinnan ja valmistuksen kulut	-1 998	-	-1 998	-2 603	-	-2 603
Bruttokate	1 478	-	1 478	1 810	-	1 810
% liikevaihdosta	42.5		42.5	41.0		41.0
Tutkimus- ja kehityskulut 1)	-620	21	-599	-775	89	-686
% liikevaihdosta	17.8		17.2	17.6		15.5
Myynnin ja markkinoinnin kulut 2)	-233	11	-223	-326	65	-261
% liikevaihdosta	6.7		6.4	7.4		5.9
Hallinnon kulut 3)	-196	-1	-197	-180	-	-180
% liikevaihdosta	5.6		5.7	4.1		4.1
Liiketoiminnan muut tuotot ja kulut 4)	-155	104	-51	-200	187	-13
Liikevoitto/-tappio	274	135	408	329	341	670
% liikevaihdosta	7.9		11.7	7.5		15.2
Osuus osakkuusyhtiöiden tuloksista Rahoitustuotot ja -kulut	6 -50		6 -50	2 -52		2 -52
Tulos ennen veroja	230	135	364	279	341	620
Tuloverot 5)	-47		-47	18	-24	-6
Jatkuvien toimintojen tulos	183	135	317	297	317	614
Lopetetut toiminnot
Lopetettujen toimintojen tulos	-201	7	-194	-51	-144	-195
Tulos	-18	142	123	246	173	419
Tuloksen jakautuminen	-25	142	117	193	11	204
Emoyhtiön omistajille kuuluva tulos	7		7	53	162	215
Määräysvallattomille omistajille
kuuluva	-18	142	123	246	173	419
osuus tuloksesta
Tulos/osake (EUR)
(emoyhtiön omistajille kuuluvasta
tuloksesta)
Laimentamaton
Jatkuvat toiminnot	0.05 -0.06		0.07 -0.02	0.08 -0.05		0.11 -0.05
Lopetetut toiminnot yhteensä	-0.01		0.05	0.03		0.05

TALOUDELLINEN KATSAUS 26(65)

Nokia Oyj 23.1.2014 klo 13.00

Laimennettu
Jatkuvat toiminnot	0.05		0.06	0.08		0.10
Lopetetut toiminnot	-0.06		-0.02	-0.05		-0.05
yhteensä	-0.01		0.05	0.03		0.05
Osakkeita keskimäärin (1 000
osaketta)
Laimentamaton
Jatkuvat toiminnot	3 712 421		3 712 421	3 710 985		3 710 985
Lopetetut toiminnot	3 712 421		3 712 421	3 710 985		3 710 985
yhteensä	3 712 421		3 712 421	3 710 985		3 710 985
Laimennettu
Jatkuvat toiminnot	4 396 223		4 396 223	3 930 910		3 930 910
Lopetetut toiminnot	3 712 421		3 712 421	3 710 985		3 710 985
yhteensä	3 712 421		3 741 555	3 930 910		3 930 910
Poistot yhteensä	77	-14	63	240	-154	86
Osakeperusteisten ohjelmien kulukirjaukset, yhteensä	12	-	12	13	-	13

1) Poistot liiketoimintojen hankintaan liittyvistä aineettomista hyödykkeistä 6 milj. euroa vuoden 2013 viimeisellä neljänneksellä ja 89 milj. euroa vuoden 2012 viimeisellä neljänneksellä. Devices & Services liiketoiminnan ennakoituun myyntiin liittyvät transaktiokulut 15 milj. euroa vuoden 2013 viimeisellä neljänneksellä.

2) Poistot liiketoimintojen hankintaan liittyvistä aineettomista hyödykkeistä 9 milj. euroa vuoden 2013 viimeisellä neljänneksellä ja 65 milj. euroa vuoden 2012 viimeisellä neljänneksellä. Devices & Services liiketoiminnan ennakoituun myyntiin liittyvät transaktiokulut 2 milj. euroa vuoden 2013 viimeisellä neljänneksellä.

3) Poistojen peruminen hankituista aineettomista hyödykkeistä 1 milj. euroa vuoden 2013 viimeisellä neljänneksellä.

4) Uudelleenjärjestelykulut ja järjestelyihin liittyvät kulut 99 milj. euroa, Devices & Services liiketoiminnan ennakoituun myyntiin liittyvät transaktiokulut 5 milj. euroa vuoden 2013 viimeisellä neljänneksellä. Uudelleenjärjestelykulut 264 milj. euroa mukaanlukien Nokia Solutions and Networksin maa- ja sopimusvähennyksiin liittyvä 34 milj. euron kuluerä, omaisuuerien arvonalentumiset 2 milj. euroa sekä voitto kiinteistön myynnistä 79 milj. euroa vuoden 2012 viimeisellä neljänneksellä.

5) Oikaisuihin liittyvä verohyöty 24 milj. euroa vuoden 2012 viimeisellä neljänneksellä.

TALOUDELLINEN KATSAUS 27(65)

Nokia Oyj 23.1.2014 klo 13.00

SEGMENTTI-INFORMAATIO JA ELIMINOINNIT, JATKUVAT TOIMINNOT

Vuoden 2013 viimeinen neljännes, raportoitu, miljoonaa

euroa

(tilintarkastamaton)

	Mobile Broadband 10-12/2013	Global Services 10-12/2013	Nokia Solutions and Networks muut 10-12/2013	Nokia Solutions and Networks 10-12/2013	HERE 10-12/2013	Advanced Technologies 10-12/2013	Yhtymän yhteiset toiminnot 10-12/2013	Eliminoinnit 10-12/2013	Nokia jatkuvat toiminnot 10-12/2013
Liikevaihto	1 562	1 540	3	3 105	254	121		-4	3 476
Kulut	-1443	-1306	32	-2 717	-232	-56	-46	4	-3 047
Muut tuotot ja kulut	0	0	-145	-145	-4	0	-6		-155
Kate	119	234	-110
% liikevaihdosta	7.6	15.2
Liiketulos				243	18	65	-52	0	274
% liikevaihdosta				7.8	7.5	53.7	-	-	7.9
Poistot, yhteensä				59	17	1	0		77

TALOUDELLINEN KATSAUS 28(65)

Nokia Oyj 23.1.2014 klo 13.00

Vuoden 2012 viimeinen neljännes, raportoitu, miljoonaa euroa *)

(tilintarkastamaton)

	Mobile Broadband 10-12/2012	Global Services 10-12/2012	Nokia Solutions and Networks muut 10-12/2012	Nokia Solutions and Networks 10-12/2012	HERE 10-12/2012	Advanced Technologies 10-12/2012	Yhtymän yhteiset toiminnot 10-12/2012	Eliminoinnit 10-12/2012	Nokia jatkuvat toiminnot 10-12/2012
Liikevaihto	1 776	1 979	233	3 988	278	151		-4	4 413
Kulut	-1 478	-1 747	-237	-3 462	-325	-51	-50	4	-3 884
Muut tuotot ja kulut	0	0	-274	-274	-9	0	83	-	-200
Kate	298	232	-278
% liikevaihdosta	16.8	11.7	-119.3
Liiketulos				252	-56	100	33	0	329
% liikevaihdosta				6.3	-20.1	66.2	-	-	7.5
Poistot, yhteensä				133	106	1	0		240

TALOUDELLINEN KATSAUS 29(65)

Nokia Oyj 23.1.2014 klo 13.00

LOPETETUT TOIMINNOT, raportoitu

Nokia ilmoitti 3.9.2013 allekirjoittaneensa sopimuksen järjestelystä, jossa Nokia myy olennaisilta osin koko Devices & Services -liiketoimintansa ja lisensoi patenttejaan Microsoftille. Nokian osakkeenomistajat hyväksyivät koko Devices & Services -liiketoiminnan olennaisten osien myynnin ylimääräisessä yhtiökokouksessa. Tämän seurauksena Nokia raportoi olennaisilta osin koko Devices & Services -liiketoimintansa lopetettuna toimintona. Vuonna 2012 lopetettuihin toimintoihin sisältyy myös luksuspuhelinliiketoiminta Vertu, joka divestoitiin vuoden 2012 viimeisellä neljänneksellä.

Lopetettujen toimintojen tulos, milj. EUR

	10-12/2013	10-12/2012
Liikevaihto	2 633	3 701
Hankinnan ja valmistuksen kulut	2 098	2 927
Bruttokate	535	774
Kulut	733	677
Liikevoitto/-tappio	198	97
Rahoitustuotot ja -kulut	6	13
Tuloverot	9	135
Lopetettujen toimintojen tulos	201	51
Emoyhtiön omistajille kuuluva tulos	205	58
Määräysvallattomille omistajille kuuluva osuus tuloksesta	4	7

Nokia Oyj 23.1.2014 klo 13.00

NOKIAN JATKUVIEN LIIKETOIMINTOJEN LIIKEVAIHTO ALUEITTAIN, milj. EUR

(tilintarkastamaton)

Raportoitu	10-12/2013	Muutos (%)	10-12/2012	1-12/2013	1-12/2012
Eurooppa	917	-20	1 153	3 467	4 344
Lähi-itä ja Afrikka	359	-14	416	1 171	1 379
Kiinan alue	445	-1	448	1 278	1 460
Aasian ja Tyynenmeren alue	969	-21	1 226	3 522	4 498
Pohjois-Amerikka	424	-33	632	1 959	1 996
Latinalainen Amerikka	362	-33	538	1 311	1 723
Yhteensä	3 476	-21	4 413	12 709	15 400

NOKIAN JATKUVIEN TOIMINTOJEN HENKILÖSTÖ ALUEITTAIN

31.12.13	Muutos (%)	31.12.2012
21 597	-15	25 468
2 530	-22	3 231
7 923	-5	8 308
15 053	-3	15 558
4 776	-13	5 490
3 146	-58	7 492
55 025	-16	65 547

TALOUDELLINEN KATSAUS 31(65)

Nokia Oyj 23.1.2014 klo 13.00

NOKIAN JATKUVAT TOIMINNOT TAMMI-JOULUKUU 2013

Esitetyt luvut ovat Nokian jatkuvien toimintojen raportoituja lukuja koko vuodelta 2013. Vertailu on tehty koko vuoden 2012 lukuihin, ellei toisin ole mainittu. Katso yllä olevan Yhteenveto taloudellisista pääkohdista -taulukon alaviite 3 liittyen Nokian nykyiseen toiminnalliseen ja raportoinnin rakenteeseen sekä alaviite 4 liittyen historiallisten vertailulukujen oikaisuihin, jotka johtuvat IAS19 Työsuhde-etuudet IFRS-standardin muutoksesta.

Seuraavassa taulukossa esitetään raportoitu tulos mainituilla ajanjaksoilla ja vertailut edellisen vuoden vastaavaan ajanjaksoon.

YHTEENVETO NOKIAN JATKUVIEN TOIMINTOJEN TULOKSESTA
			Muutos
			2013
			vs.
	2013	2012	2012
Liikevaihto, miljoonaa euroa	12 709	15 400	-17 %
Bruttokateprosentti (%)	42,1 %	36,1 %
Toimintakulut, miljoonaa euroa	4 290	5 143	-17%
Liikevoittoprosentti (%)	4,1 %	-5,3 %
Rahoitustuotot/-kulut (netto)	-280	-357
Verot	-202	-304
Liikevoitto/-tappio	41	-1 483
Emoyhtiön omistajille kuuluva liikevoitto/-
tappio	-615	-3 105
Tulos per osake, laimentamaton, euroa	0,05	-0,21
Tulos per osake, laimennettu, euroa	0,05	-0,21
Liiketoiminnan nettorahavirta	1 152	1 930	-40 %
NSN:n osuus (noin)	771	1 630	-53 %
Kassa ja muut likvidit varat	8 971	9 909	-9 %
NSN:n osuus	2 768	2 420	14 %
Nettokassa ja muut likvidit varat1	2 309	4 360	-47 %
NSN:n osuus	1 678	1 270	32 %

Nokian jatkuvien toimintojen liikevaihdon lasku vuonna 2013 johtui ensisijaisesti alhaisemmasta NSN:n ja HEREliiketoiminnan liikevaihdosta. NSN:n liikevaihdon lasku johtui osittain strategiaa tukemattomien liiketoimintojen divestoinnista, tietyistä asiakassopimuksista luopumisesta ja vetäytymisestä tietyistä maista. Kun näitä edellä mainittuja tekijöitä ei oteta huomioon, NSN:n liikevaihto vuonna 2013 laski noin 13 % johtuen osittain verkkojen rakentamisen alhaisemmasta määrästä, joka vaikutti sekä Global Services että Mobile Broadband -yksikköön. HEREliiketoiminnan liikevaihdon lasku johtui ensisijaisesti sisäisen liikevaihdon laskusta, joka oli seurausta alhaisemmasta myynnin jaksotuksen tuloutuksesta liittyen älypuhelintemme myyntiin. Tätä osin tasoitti ulkoisen liikevaihdon kasvu, joka oli seurausta autojen navigointilaitteiden myynnin kasvusta. NSN:n ja HERE-liiketoiminnan liikevaihtoon vaikutti kielteisesti lisäksi myös valuuttakurssivaihtelut.

Nokian jatkuvien toimintojen bruttokateprosentin kasvu vuonna 2013 johtui ensisijaisesti korkeammasta NSN:n bruttokateprosentista. NSN:n bruttokateprosentin kasvu johtui korkeammasta bruttokateprosentista sekä Global Services että Mobile Broadband –yksiköissä, joka oli seurausta NSN:n uudelleenjärjestelyohjelmasta seuranneesta merkittävästä parannuksesta tehokkuudessa, sekä Mobile Broadband -yksikön suuremmasta osuudesta myynnin kokonaisjakaumassa.

Nokian jatkuvien toimintojen toimintakulujen lasku vuonna 2013 johtui ensisijaisesti alhaisemmista NSN:n ja HERE-liiketoiminnan toimintakuluista. NSN:n toimintakulujen lasku johtui ensisijaisesti siitä, että vuodelle 2013 ei kirjattu hankintamenon kohdentamiseen liittyviä eriä, jotka johtuvat NSN:n perustamisesta, koska ne oli poistettu kokonaisuudessaan vuoden 2013 ensimmäisen neljänneksen loppuun mennessä. NSN hyötyi lisäksi myös liiketoimintojen divestoinneista, alhaisemmista toimintakuluista NSN:n terävöitettyä strategiaa tukemattomissa liiketoiminnoissa sekä tutkimuksen ja tuotekehityksen parantuneesta tehokkuudesta. Tätä osin tasoittivat suuremmat investoinnit terävöitettyä strategiaa tukeviin liiketoimiin erityisesti LTE-tekniikassa. Muut tuotot ja

TALOUDELLINEN KATSAUS 32(65)

Nokia Oyj 23.1.2014 klo 13.00

kulut olivat merkittävästi vähemmän kulua vuonna 2013 vuoteen 2012 verrattuna johtuen alhaisemmista uudelleenjärjestelykuluista ja niihin liittyvistä kuluista.

Nokian jatkuvien toimintojen rahoituskulut (netto) vuonna 2013 olivat alemmat kuin vuonna 2012. Alemmat rahoituskulut johtuivat ensisijaisesti alemmista valuuttakurssimuutoksista syntyneistä kokonaistappioista, joita osin tasoittivat korkeammat korkokustannukset.

Nokian jatkuvien toimintojen verokulut vuonna 2013 olivat alemmat kuin vuonna 2012. Verokulun lasku johtui ensisijaisesti siitä, että vuoden 2012 ensimmäiseen neljännekseen vaikutti 135 miljoonan euron suuruinen laskennallisten verosaamisten kirjanpitoarvon vähennys koskien NSN:ää.

Nokian jatkuvat toiminnot saavuttivat liikevoiton vuonna 2013 verrattuna liiketappioon vuonna 2012. Tulosparannus johtui ensisijaisesti alemmista toimintakuluista ja alemmista muista kuluista.

Nokian jatkuvien toimintojen kassa ja muut likvidit varat laskivat 938 miljoonalla eurolla, ja Nokian jatkuvien toimintojen nettokassa ja muut likvidit varat laskivat 2,05 miljardilla eurolla vuonna 2013 vuoteen 2012 verrattuna.

Alla kuvatut erät vaikuttivat ensisijaisesti Nokian jatkuvien toimintojen nettokassan ja muiden likvidien varojen 2,05 miljardin euron laskuun vuonna 2013:

• Nokian jatkuvien toimintojen nettotulos oikaistuna ei-kassavaikutteisilla erillä 1,3 miljardia euroa;
• Nokian jatkuvien toimintojen 1,7 miljardin euron ulosmenevä rahavirta liittyen Siemensin osuuden ostoon Nokia Siemens Networksistä;
• Nokian jatkuvien toimintojen nettokäyttöpääomaan liittyvät noin 70 miljoonan euron ulosmenevät kassavirrat, joihin sisältyi noin 600 miljoonaa euroa uudelleenjärjestelyihin liittyviä ulosmeneviä kassavirtoja;
• NSN:n nettokäyttöpääomaan liittyvät noin 260 miljoonan euron ulosmenevät kassavirrat, joihin sisältyi noin 600 miljoonaa euroa uudelleenjärjestelyihin liittyviä ulosmeneviä kassavirtoja. Kun mukaan ei lasketa uudelleenjärjestelyihin liittyviä ulosmeneviä kassavirtoja, NSN:n nettokäyttöpääomaan liittyvät noin 340 miljoonan euron sisääntulevat kassavirrat johtuivat ensisijaisesti lyhytaikaisten saamisten ja varastojen laskusta, jota osin tasoitti lyhytaikaisten korottomien velkojen määrän lasku.
• HERE-liiketoiminnan nettokäyttöpääomaan liittyvä noin 120 miljoonan euron sisääntuleva nettorahavirta;
• Advanced Technologies -liiketoiminnan nettokäyttöpääomaan liittyvä noin 70 miljoonan euron sisääntuleva nettorahavirta;
• Nokian jatkuvien toimintojen rahoituseriin liittyvä noin 220 miljoonan euron sisääntuleva nettorahavirta
• Nokian jatkuvien toimintojen noin 250 miljoonan euron maksetut verot;
• Nokian jatkuvien toimintojen tuotot liittyen listaamattomiin rahastoihin, noin 80 miljoonaa euroa
• Nokian jatkuvien toimintojen noin 210 miljoonan euron käyttöomaisuusinvestoinnit;
• Nokian jatkuvien toimintojen noin 60 miljoonan euron ulosmenevät kassavirrat liittyen liiketoimintojen divestointeihin;
• Nokian jatkuvien toimintojen noin 80 miljoonan euron sisääntuleva rahavirta liittyen kiinteän omaisuuden myyntiin;
• Nokian jatkuvien toimintojen saamat rahavarat liittyen Microsoftin vaihtovelkakirjan oman pääoman komponenttiin, noin 150 miljoonaa euroa;
• Nokian jatkuvien toimintojen nettokassaan kielteisesti vaikuttanut valuuttakurssimuutos, noin 230 miljoonaa euroa; ja
• Nokian lopetettujen toimintojen noin 1,2 miljardin euron ulosmenevä kassavirta.

NOKIAN LOPETETUT TOIMINNOT TAMMI-JOULUKUU 2013

Esitetyt luvut ovat Nokian lopetettujen toimintojen raportoituja lukuja koko vuodelta 2013. Vertailu on tehty koko vuoden 2012 lukuihin, ellei toisin ole mainittu. Katso yllä olevan Yhteenveto taloudellisista pääkohdista -taulukon

TALOUDELLINEN KATSAUS 33(65)

Nokia Oyj 23.1.2014 klo 13.00

alaviite 3 liittyen Nokian nykyiseen toiminnalliseen ja raportoinnin rakenteeseen sekä alaviite 4 liittyen historiallisten vertailulukujen oikaisuihin, jotka johtuvat IAS19 Työsuhde-etuudet IFRS-standardin muutoksesta.

	YHTEENVETO NOKIAN LOPETETTUJEN TOIMINTOJEN TULOKSESTA
			Muutos 2013
			vs.
	2013	2012	2012
Liikevaihto, miljoonaa euroa	10 735	15 152	-29 %
Bruttokateprosentti (%)	20,6 %	18,7 %
Toimintakulut, miljoonaa euroa	2 685	3 796	-29 %
Liikevoittoprosentti (%)	-5,5 %	-9,8 %
Liiketoiminnan nettorahavirta	-1 081	-2 284

Lopetettujen liiketoimintojen liikevaihdon lasku vuonna 2013 johtui ensisijaisesti alhaisemmasta Mobile Phones yksikön liikevaihdosta ja vähemmässä määrin alhaisemmasta Smart Devices -yksikön liikevaihdosta. Mobile Phones -yksikön liikevaihdon lasku johtui alemmasta kappalemääräisestä myynnistä ja alemmasta keskimääräisestä myyntihinnasta, joihin vaikutti kilpailudynamiikka, mukaan lukien intensiivinen kilpailu entistä alemman hintaluokan älypuhelimissa ja intensiivinen kilpailu edullisimman hintaluokan matkapuhelimissa. Smart Devices -yksikön liikevaihdon lasku johtui alemmasta kappalemääräisestä myynnistä, johon vaikutti toimialan kilpailudynamiikka, mukaan lukien kilpailevien älypuhelinalustojen voimakas eteneminen ja siirtymisemme Symbian-laitteista Lumia-älypuhelimiin.

Nokian lopetettujen toimintojen bruttokateprosentin kasvu vuonna 2013 johtui ensisijaisesti korkeammasta Smart Devices -yksikön bruttokateprosentista, jota osin tasoitti hieman alhaisempi Mobile Phones -yksikön bruttokateprosentti. Smart Devices -yksikön bruttokateprosentin kasvu johtui ensisijaisesti alemmista vaihtoomaisuuden arvostukseen liittyvistä kuluista, jotka vaikuttivat kielteisesti bruttokateprosenttiin vuonna 2012.

Lopetettujen toimintojen toimintakulujen lasku vuonna 2013 johtui alemmista Mobile Phones ja Smart Devices yksiköiden toimintakuluista johtuen ensisijaisesti rakenteellisista kulusäästöistä ja yleisestä kulukontrollista.

Lopetettujen toimintojen rahoitustuotot (netto) vuonna 2013 olivat alemmat kuin vuonna 2012. Alemmat rahoitustuotot johtuivat ensisijaisesti alemmista valuuttakurssimuutoksista syntyneistä kokonaisvoitoista.

Lopetettujen toimintojen verokulut vuonna 2013 olivat merkittävästi alemmat kuin vuonna 2012. Alemmat verokulut johtuivat ensisijaisesti siitä, että vuoden 2012 toiseen neljännekseen vaikutti 800 miljoonan euron suuruinen Suomen laskennallisten verosaamisten kirjanpitoarvon vähennys.

Lopetettujen toimintojen tappio vuonna 2013 oli pienempi kuin vuonna 2012 johtuen alemmista veroista ja alemmasta liiketappiosta.

Lopetettujen toimintojen ulomenevät kassavirrat olivat noin 1,2 miljardia euroa vuonna 2013, johon vaikutti ensisijaisesti 1,1 miljardin euron liiketoiminnan ulosmenevä nettorahavirta ja 130 miljoonan euron ulosmenevä nettorahavirta liittyen investointeihin.

VUODEN 2013 TOIMINNALLISET PÄÄKOHDAT

NOKIA

• Nokia ilmoitti elokuussa saaneensa päätökseen Siemensin osuuden oston Nokia Siemens Networksistä, jonka jälkeen siitä tuli Nokian kokonaan omistama tytäryhtiö. Yritysjärjestelystä kerrottiin ensimmäisen kerran heinäkuussa. Yritysjärjestelyn myötä Nokia Siemens Networksin nimestä ja brändistä poistui Siemensin nimi. Yhtiön uusi nimi ja brändi on Nokia Solutions and Networks, josta käytetään myös lyhennettä NSN. NSNlyhennettä käytetään myös taloudellisessa raportoinnissa.
• Nokia ilmoitti 3.9.2013 allekirjoittaneensa sopimuksen järjestelystä, jossa Nokia myy olennaisilta osin koko Devices & Services -liiketoimintansa ja lisensoi patenttejaan Microsoftille. Yritysjärjestelyn kauppahinta on 5,44 miljardia euroa, ja se suoritetaan käteismaksuna järjestelyn toteutumishetkellä.

TALOUDELLINEN KATSAUS 34(65)

Nokia Oyj 23.1.2014 klo 13.00

• Nokia ilmoitti ehdotetusta yritysjärjestelystä johtuvista muutoksista yhtiön ylimmässä johdossa syyskuussa. Välttääkseen tulkintoja mahdollisista eturistiriidoista yritysjärjestelyn julkistamisen ja sen päätökseen saamisen välisenä aikana Stephen Elop jätti Nokian toimitusjohtajan tehtävät sekä paikkansa Nokian hallituksessa. Yritysjärjestelyn myötä hänestä tuli Devices & Services -liiketoiminnan johtaja. Risto Siilasmaa nimitettiin Nokian väliaikaiseksi pääjohtajaksi jatkaen samalla Nokian hallituksen puheenjohtajana. Timo Ihamuotila nimettiin Nokian väliaikaiseksi toimitusjohtajaksi siirtymäkauden ajaksi ja hän jatkoi samalla tehtävässään Nokian talousjohtajana. Ihamuotilasta tuli myös Nokian johtokunnan puheenjohtaja.
• Nokia laski liikkeelle kolmannen vuosineljänneksen aikana Microsoftille suunnattuja vaihtovelkakirjalainoja 1,5 miljardin euron arvosta kolmena 500 miljoonan euron arvoisena vaihtovelkakirjalainana, jotka erääntyvät 5, 6 ja 7 vuoden kuluttua liikkeellelaskusta. Nokia kertoi 6.9.2013 aikovansa käyttää koko rahoituksen maksaakseen näillä varoilla takaisin rahoitusta, jolla rahoitettiin elokuussa 2013 toteutettu NSN:n osakkeiden osto sekä yleisiin liiketoimintatarkoituksiin. Microsoft on sitoutunut olemaan myymättä vaihtovelkakirjalainoja ja olemaan vaihtamatta niitä Nokian osakkeiksi ennen Devices & Services -liiketoiminnan myynnin toteutumista. Devices & Services -liiketoiminnan myynnin toteutuessa vaihtovelkakirjalainat erääntyvät ja ne netotaan kauppahintaa vastaan nimellisarvostaan lisättynä kertyneillä koroilla.
• Johtuen Nokian olennaisilta osin koko Devices & Services -liiketoiminnan myynnistä Nokia kertoi suunnitelmistaan keskittyä sen kolmeen liiketoimintaan, joista jokainen kuuluu alansa johtajiin. Nämä liiketoiminnat ovat verkkoinfrastruktuuriin ja palveluihin keskittynyt NSN, kartta- ja paikkatietopalveluihin keskittynyt HERE ja Advanced Technologies -liiketoiminta, joka rakentuu useista toiminnoista, jotka liittyvät Nokian CTO (Chief Technology Office) -yksikköön ja immateriaalioikeuksiin. Nokia kertoi myös, että sen hallitus tekee strategia-arvioinnin yritysjärjestelyn allekirjoittamisen ja sen päätökseen saattamisen välisenä aikana.
• Nokian ylimääräinen yhtiökokous, joka pidettiin 19.11.2013, vahvisti ja hyväksyi koko Nokian Devices & Services -liiketoiminnan olennaisten osien myynnin Microsoftille Nokian hallituksen ehdotuksen ja suosituksen mukaisesti. Yli 99 % ylimääräisessä yhtiökokouksessa annetuista äänistä kannatti ehdotusta.
• Nokia sijoittui toimialaansa koskevassa kategoriassa toiselle sijalle maailmanlaajuisessa Dow Jones Sustainability Indexissä, joka julkistettiin syyskuussa 2013. Nokia on yksi eniten toimialallaan sijoitustaan suhteellisesti parantaneista yrityksistä.
• Carbon Disclosure Project (CDP) valitsi Nokian mukaan CDP Nordic 260 Climate Change Report 2013 selvitykseensä, joka käsittelee 260 suurimman pohjoismaisen yrityksen päästöraportointia. Nokia mainittiin jo viidentenä peräkkäisenä vuotena Climate Disclosure Leadership Indexissä ainoana pohjoismaisena yrityksenä, joka esiintyy johtavien yritysten listalla kahtena peräkkäisenä vuosineljänneksenä.

NSN

• NSN sai merkittäviä kaupallisia LTE-sopimuksia vuoden 2013 aikana. Näihin kuuluvat sopimukset China Mobilen ja China Telecomin maanlaajuisista TD-LTE-verkoista, sopimus yhdysvaltalaisen Sprintin kanssa TD-LTE-verkon rakentamisesta; sopimus Tim Brasilin ja Oi Brasilin kanssa näiden 4G-verkkojen rakentamisesta ennen vuoden 2014 jalkapallon MM-kisoja; sekä LTE-verkkojen toimittamisesta MTS:lle Moskovaan ja Keski-Venäjälle.
• NSN solmi myös suuren joukon muita langattomia laajakaistasopimuksia. Näihin kuuluvat Taiwanin ensimmäinen LTE-sopimus Chungwa Telecomin kanssa; Uuden Seelannin ensimmäinen 4G-verkko Vodafonelle; 4G-laajakaistapalvelut Oredoolle Qatariin sekä maanlaajuiset 3G-palvelut Ooredoolle Myanmariin; M1:n 3G-verkon modernisointi Singaporessa; 4G-verkon infrastruktuurin toimittaminen Celcomille Malesiaan; Mobilyn 2G-, 3G- ja 4G -verkkojen modernisointi ja laajennus Saudi-Arabiassa; US Cellularin toisen vaiheen LTEpalvelujen toteutus; chileläisen Movistarin 3G-verkon laajennus ja LTE-verkon toteutus ja Chilessä myös Claron LTE-verkon toteutus; SFR:n kaupalliset LTE-palvelut Pariisissa; Tele2:n maanlaajuiset LTE-palvelut Hollannissa; Orangen verkon laajennus ja 4G-palveluihin valmistautuminen Sveitsissä; E-Plus Groupin GSM- ja HSPA+ verkkojen laajennus Saksassa; sekä MTS:n verkon päivitys Ukrainassa.
• NSN jatkoi langattoman laajakaistan kehityksen kärjessä ja päivitti Radio Base Station Smart Schedulerin, joka tarjoaa selkeästi paremman kattavuuden solun reuna-alueilla ja paremman toimivuuden kuormitustilanteissa: esitteli suurikapasiteettisen TD-LTE-tukiaseman radiomoduulin; ja esitteli uudet (FlexiZone) mikrosolu- ja pikosolutukiasemat, joiden muodostamilla FlexiZone-alueilla voidaan ylittää rajoitukset siitä, kuinka monta pientä solua voidaan rakentaa makrotukiaseman kattamalle alueelle.
• Muilta LTE-teknologian kehityksen osin NSN ja China Mobile toteuttivat maailman ensimmäisen suoran TVlähetyksen TD-LTE-verkossa, ja NSN ja singaporelainen operaattori StarHub soittivat kaupallisessa verkossa Kaakkois-Aasian ensimmäisen 3GPP-standardin mukaisen Voice over LTE -puhelun.
• Japanilainen NTT DoCoMo valitsi NSN:n ja Panasonic Mobile Communicationsin kehittämään mobiililaajakaistan seuraavan sukupolven LTE-Advanced -verkkoarkkitehtuuria; NSN auttoi Korean kolmea tärkeintä operaattoria –

TALOUDELLINEN KATSAUS 35(65)

Nokia Oyj 23.1.2014 klo 13.00

SK Telecom, LG U+ ja Korea Telecom – avaamaan ensimmäisinä maailmassa kaupalliset LTE-Advanced palvelut; NSN esitteli maailman ensimmäisen 4G TD-LTE testiverkon osoittaen, miten taajuuksien jakamisen mahdollistava Authorized Shared Access (ASA) -teknologia valmistaa tietä tulevaisuuden 5G-verkoille.

• NSN julkisti Liquid Applications -ratkaisunsa, joka muuttaa tukiaseman älykkääksi osaksi mobiilioperaattorin verkkoa ja palvelee käyttäjiä paikallisella sisällöllä. Syyskuussa NSN ja eteläkorealainen SK Telecom esittelivät ensi kertaa Liquid Applicaltions -ratkaisua LTE-verkossa.
• NSN sai valmiiksi laajat testit koskien mobiilin runkoverkon palveluita tietoliikennetason pilvipalveluina ja esitteli menestyksekkäästi kyvykkyyttään tietoliikennetason pilvipalveluiden kehittäjänä yhdessä SK Telecomin kanssa pakettivälitteisen runkoverkon virtualisoinnissa.
• Libanonilainen operaattori touch valitsi NSN:n toimintojensa yksinkertaistamiseen ja asiakaskokemuksen parantamiseen NSN:n ainutlaatuisen operations support systems (OSS) -tuotevalikoiman ja siihen liittyvien integrointipalveluiden avulla. NSN avasi myös Global Delivery Center -palvelukeskuksen Kiinaan. Uusi keskus tarjoaa työkalut, prosessit ja ammattitaitoiset resurssit, joilla etähallitaan kiinalaisten ja eri puolilla maailmaa toimivien operaattoreiden mobiililaajakaistaverkkoja.
• Zain Kuwait otti käyttöön NSN:n Customer Experience Management (CEM) -ratkaisun. Asiakaskokemuksen hallinnan CEM-sopimusta Beijing Mobilen kanssa laajennettiin kattavalla Quality of Experience -ratkaisulla.
• Pohjautuen 15 vuoden kokemukseen Managed Services -verkonhallintapalveluissa NSN kehitti edelleen lähestymistapaansa Managed Services -liiketoimintaan parantaen edelleen sen toiminnallista tehokkuutta ja uudistaen lähes 90 % olemassa olevista Managed Services -sopimuksista.
• NSN ilmoittui tutkimusyhteistyöstä China Mobilen tutkimuslaitoksen China Mobile Research Instituten kanssa. NSN myös sopi NYU Wireless -tutkimuskeskuksen kanssa usean vuoden 5G-tutkimusyhteistyöstä ja ilmoitti osallistuvansa perustajajäsenenä julkisen ja yksityisen sektorin 5G public-private -kumppanuuteen Euroopan Unionin ja 5GPPP Associationin kanssa.
• NSN toteuttaa Technology Vision 2020 -visiotaan käytännössä; sen big data telco platform -alustaprototyyppi analysoi miljoona viestiä sekunnissa ja yhdistää IT- ja tietoliikenneteknologioiden parhaat puolet.
• Vuoden aikana NSN sai tunnustusta edistymisestään, kun Global TD-LTE Initiative (GTI) myönsi NSN:lle TD-LTE Market Development Award 2013 -palkinnon. CTIA 2013 -messuilla NSN:lle myönnettiin innovaatioistaan kaksi Emerging Technologies Awards -palkintoa (Fuel Cell -ratkaisu ja Liquid Applications). Lisäksi NSN sai kolme arvostettua Global Telecoms Business Innovation Awards -palkintoa langattoman verkkoinfrastruktuurin innovaatioiden kategoriassa. Tunnustuksen saivat yhteiset projektit SK Telecomin (Liquid Applications), touch Telecomin (centralized Network and Operations Center) ja Zain Kuwaitin kanssa (Customer Experience Index).
• Kesäkuussa 2013 ABI Research luokitteli NSN:n ykköseksi makrotukiasematoimittajien vertailussa. Markkinatutkimusyhtiö Gartner sijoitti NSN:n toisena perättäisenä vuotena johtavien yritysten joukkoon Magic Quadrant for LTE Network Infrastructure -selvityksessään.
• Vuoden 2013 aikana NSN saattoi päätökseen suunnitelmansa tuotevalikoiman virtaviivaistamisesta ja langattomaan laajakaistaan keskittymisestä mukaan lukien ydinliiketoimintaan kuulumattomista liiketoiminnoista luopuminen.

HERE

Vuonna 2013 HERE edistyi huomattavasti kohti tavoitettaan tulla johtavaksi paikkatietopalveluyhtiöksi esittelemällä uusia innovatiivisia tuotteita sekä päivityksiä käyttäjäkokemuksiin, useita uusia kumppanuuksia, jotka osoittavat HERE:n olevan suosituin kumppani eri toimialoilla kartoissa ja paikkatietoteknologiassa, ja tuomalla HERE:n saataville uusiin käyttöjärjestelmiin.

• HERE julkaisi kattavan Connected Driving -tarjonnan, joka sisältää HERE Auto-, HERE Auto Cloud- ja HERE Auto Companion -palvelut. Palvelu on tällä hetkellä ainoa markkinoilla oleva kokonaisvaltainen ajo- ja kuljetusratkaisu, joka auttaa auto- ja lisälaiteteknologiavalmistajia yhdistämään auton pilvipalveluun.
• HERE paransi radikaalisti HERE Traffic -liikennetietotuotettaan rakentamalla uuden järjestelmän, joka prosessoi tietoa nopeammin ja tarkemmin kuin koskaan ennen.
• HERE jatkoi suositun ja kiitetyn Windows Phone -paikkatietopalveluperheen vahvistamista useilla päivityksillä läpi vuoden tuoden uusia toimintoja ja parantaen käyttäjäkokemusta edelleen.
• Continental Corporation hyödyntää HERE 3D-sisältöä uudessa navigointi- ja viihdealustassaan. Autovalmistajat voivat lisätä kartta- ja navigointipalveluihinsa yksityiskohtaisia 3D-maamerkkejä, satelliittikuvia jaetulla näytöllä ja reaaliaikaista liikennetietoa. Tämä edistää liikennekonseptia, jossa useampia synkronoituja mobiililaitteita käytetään yhdessä antaen kuljettajille mahdollisuuden synkronoida reittiprofiilinsa autojensa integroituihin navigointijärjestelmiin, älypuhelimiin, tableteille sekä PC:lle.

TALOUDELLINEN KATSAUS 36(65)

Nokia Oyj 23.1.2014 klo 13.00

• Garmin vahvisti asiakkuuttaan HEREn kanssa ottamalla Pohjois-Amerikassa ja Euroopassa käyttöönsä Natural Guidance -tuotteen, joka mahdollistaa reittiohjeistuksen samalla tavalla, jolla ihmiset ohjeistavat reittejä toisilleen. Tämä hyödyntää paikallista tietotaitoa ja markkinatutkimusta tuoden paikallistiedon referenssivihjeisiin, kuten rakennuksen värin tai ravintolan nimen.
• Magneti Marelli tekee yhteistyötä HEREn kanssa kehittääkseen kokonaisvaltaisen, verkkoon valmiiksi yhdistetyn ajoratkaisun autovalmistajille, joka perustuu Magneti Marellin avoimeen alustaan sekä HERE Connected Driving -tarjontaan.
• HERE teki yhteistyötä Mercedes-Benzin kanssa kehittääkseen yhdessä älykkäitä karttoja verkkoon yhdistetyille autoille sekä myöhemmin itseohjaaville autoille, jotka hyödyntävät pilvipalveluteknologiaa.
• HERE toimittaa Venue Maps -sisätilakarttatuotteensa Qualcomm Atheros, Inc. -yhtiölle, joka on Qualcomm Incorporated -yhtiön tytäryhtiö auttaen Qualcomm IZat™ paikkateknologiaa toimittamaan tarkemman paikannuksen mobiililaitteille sisätiloissa.
• Rand McNally, yksi suurimmista rekoille suunniteltujen navigointituotteiden valmistajista Pohjois-Amerikassa, valitsi HEREn karttatoimittajakseen. HERE toimittaa rekkaliikenteelle suunnattua tietoa koskien muun muassa siltojen alikulkukorkeuksia sekä teiden paino- ja nopeusrajoituksia.
• SAP valitsi HERE-liikennetietopalvelut TwoGo-yhteismatkustuspalveluunsa.
• Toyota Motor Europe valitsi HERE-paikkatietoalustan Local Search for Automotive -tuotteen tukemaan sen seuraavan sukupolven Touch & Go -navigointi- ja tietopalvelujärjestelmiä. Local Search for Automotive on erityisesti autoteollisuuden tarpeille suunniteltu ratkaisu.
• Maailman suurin matkustussivusto TripAdvisor valitsi HERE Platform -alustan geokoodauspalveluilleen tarjotakseen kuluttajille maailmanlaajuisen kattavuuden matkansuunnitteluun. HERE tarjoaa tarkkaa paikkatietoa yli 196 maassa auttaen TripAdvisor -käyttäjiä löytämään hotelleja, ravintoloita ja nähtävyyksiä ympäri maailman.
• Yhdysvaltojen liittovaltion valtatiehallintovirasto käyttää HERE Traffic -tuotetta kaikilla pääteillä sekä rajanylityspaikoilla suorituskyvyn mittaamiseen.
• Integroidut navigointijärjestelmät yli 10 miljoonassa uudessa autossa vuonna 2013 sisältävät HERE-kartat. Tämä merkkipaalu alleviivaa HEREn johtajuutta toimittaa navigointi- ja karttaratkaisuja autoteollisuudelle.
• HERE jatkoi Windows Phone 8 -ekosysteemin vahvistamista tuomalla paikkatietosovelluksensa saataville kaikille Windows Phone 8 -laitteille.
• HERE toi HERE Maps -sovelluksen uudelle Nokia Asha-käyttöjärjestelmälle auttaen yhdistämään seuraavan miljardin.
• HERE esittely HTML5-pohjaisen HERE Maps -sovelluksen uudelle Firefox OS-käyttöjärjestelmälle ensimmäisenä yhteistyöaskeleena Mozillan kanssa.

ADVANCED TECHNOLOGIES

• Nokia oli yksi EU:n grafeeniin keskittyvän lippulaivahanketta perustamassa olleista teollisuudenalan kumppaneista. Kyseessä on EU:n historian suurin tutkimushanke, jonka tarkoituksena on viedä grafeeni akateemista tutkimuksesta kaupalliseen käyttöön seuraavan kymmenen vuoden aikana. Grafeeni on ainutlaatuisia ominaisuuksia omaava nanoteknologian materiaali. Nokian osallistumista hankkeeseen johdetaan Iso-Britannian Cambridgessa sijaitsevasta Nokia Research Centeristä.

LOPETETUT TOIMINNOT

• Nokian uusi tuotantoyksikkö Hanoissa Vietnamissa aloitti täysimittaisen toimintansa vuoden 2013 kolmannen neljänneksen aikana.
• Nokia sijoittui yhdeksännelle sijalle yhtiöiden ekologisuutta maailmanlaajuisesti mittaavassa Interbrandin Best Global Green Brands -tutkimuksessa sijoittuen edelle kaikkia toimialan kilpailijoitaan.
• Nokia julkisti sen ensimmäisen Windows-tabletin, Nokia Lumia 2520:n, sekä ensimmäiset suurinäyttöiset älypuhelimensa, Nokia Lumia 1520- ja Nokia Lumia 1320 -laitteet.
• Nokia julkisti Nokia Lumia 1020 -älypuhelimen, joka asettaa uuden vertailukohdan älypuhelinten kuvausominaisuuksille, sekä Nokia Lumia 925:n, joka on ensimmäinen Lumia-älypuhelin, jonka ulkokuoressa on käytetty metallia.
• Nokia julkisti värikkään ja kompaktin Nokia Lumia 620:n sekä Nokia Lumia 520:n, joka on Nokian edullisin Windows Phone 8 -alustalle perustuva laite.
• Nokia esitteli useita valokuvaukseen liittyviä innovaatioita vuonna 2013. Näihin innovaatioihin kuuluvat mm. Smart Camera, jonka avulla voi ottaa monta peräkkäistä kuvaa ja tallentaa ikimuistoiset hetket helposti.

TALOUDELLINEN KATSAUS 37(65)

Nokia Oyj 23.1.2014 klo 13.00

• Lumia-älypuhelimet hyötyivät Windows Phone -sovelluskaupan kasvusta. Vuonna 2013 julkaistujen sovellusten joukkoon kuuluu muun muassa Instagram, Vine ja Waze. Nokia julkaisi itse muun muassa Nokia Storyteller, Beamer ja Video Director -sovellukset vuoden 2013 aikana.
• Nokia esitteli Nokia Asha 501 -älypuhelimen, joka on ensimmäinen uuden sukupolven Asha käyttöjärjestelmän älypuhelin, jonka jälkeen Nokia laajensi Asha-älypuhelinten tuoteperhettä esittelemällä kolme uutta Asha-laitetta: Nokia Asha 500, Asha 502 ja Asha 503 -laitteet.
• Nokia aloitti edullisimman Nokia 105 -puhelimensa toimitukset. Puhelimen suositushinta on 15 euroa.
• Nokia julkisti erittäin edullisen hintaluokan Nokia 108 -kamerapuhelimen.
• Nokia julkisti tyylikkään, viiden megapikselin kameralla varustetun Nokia 515 -puhelimen ja aloitti sen toimitukset valikoiduille markkinoille.

HENKILÖSTÖ

HENKILÖSTÖ, MAINITUN AJANJAKSON LOPUSSA
			Muutos		Muutos
			10-12/		10-12/
			2013		2013
			vs.		vs.
	10-12/	10-12/	10-12/	7-9/	7-9/
	2013	2012	2012	2013	2013
NSN	48 409	58 411	-17 %	49 122	-1 %
HERE	5 741	6 186	-7 %	5 790	-1 %
Advanced Technologies ja yhtymän yhteiset toiminnot	875	950	-8 %	916	-4 %
Nokian jatkuvat toiminnot	55 025	65 547	-16 %	55 828	-1 %

Tammi-joulukuussa 2013 Nokian jatkuvien toimintojen keskimääräinen henkilöstömäärä oli 58 903, josta HEREliiketoiminnan palveluksessa oli keskimäärin 5 897 henkilöä ja NSN:n palveluksessa keskimäärin 52 134 henkilöä.

OSAKKEET

Nokian osakkeiden kokonaismäärä 31.12.2013 oli 3 744 994 342. Näistä Nokian ja sen tytäryhtiöiden hallussa 31.12.2013 oli 32 567 617 osaketta, joiden osuus yhtiön kaikkien osakkeiden lukumäärästä ja yhteenlasketusta äänimäärästä oli noin 0,9 %.

OSINKO

Nokian hallitus tekee osingonjakoehdotuksen Nokian varsinaiselle yhtiökokoukselle, kun suunniteltu yritysjärjestely, jossa Nokia myy olennaisilta osin koko Devices & Services -liiketoimintansa ja lisensoi patenttejaan Microsoftille, on toteutunut ja Nokian strategia-arviointi on valmistunut. Jaettavissa olevat varat emoyhtiön taseessa 31.12.2013 olivat 4 676 miljoonaa euroa.

TALOUDELLINEN KATSAUS 38(65)

Nokia Oyj 23.1.2014 klo 13.00

KONSERNIN TULOSLASKELMA, milj. EUR

(tilintarkastamaton)

	Raportoitu	Raportoitu*)	Ei-IFRS	Ei-IFRS *)
	1-12/2013	1-12/2012	1-12/2013	1-12/2012
Liikevaihto	12 709	15 400	12 710	15 401
Hankinnan ja valmistuksen kulut	-7 364	-9 841	-7 364	-9 776
Bruttokate	5 345	5 559	5 346	5 625
Tutkimus- ja kehityskulut	-2 619	-3 081	-2 416	-2 706
Myynnin ja markkinoinnin kulut	-974	-1 372	-881	-1 059
Hallinnon kulut	-697	-690	-697	-690
Liiketoiminnan muut tuotot	272	276	266	267
Liiketoiminnan muut kulut	-808	-1 513	-182	-295
Liikevoitto/-tappio	519	-821	1 436	1 142
Osuus osakkuusyhtiöiden tuloksista	4	-1	4	-1
Rahoitustuotot ja -kulut	-280	-357	-280	-357
Tulos ennen veroja	243		1 160
		-1 179		784
Tuloverot	-202	-304	-282	-171
Jatkuvien toimintojen tulos	41	-1 483	878	613
Lopetetut toiminnot
Lopetettujen toimintojen tulos	-780	-2 303	-667	-1085
Tulos	-739	-3 786	211	-472
Emoyhtiön omistajille kuuluva tulos	-615		73
		-3 105		-644
Määräysvallattomille omistajille kuuluva osuus tuloksesta	-124	-681	138	172
	-739	-3 786	211	-472
Tulos/osake (EUR)
(emoyhtiön omistajille kuuluvasta tuloksesta)
Laimentamaton
Jatkuvat toiminnot	0.05	-0.21	0.21	0.13
Lopetetut toiminnot	-0.22	-0.63	-0.19	-0.30
yhteensä	-0.17	-0.84	0.02	-0.17
Laimennettu
Jatkuvat toiminnot	0.05	-0.21	0.21	0.13
Lopetetut toiminnot	-0.22	-0.63	-0.19	-0.30
yhteensä	-0.17	-0.84	0.02	-0.17
Osakkeita keskimäärin (1 000 osaketta)
Laimentamaton
Jatkuvat toiminnot	3 712 079	3 710 845	3 712 079	3 710 845
Lopetetut toiminnot	3 712 079	3 710 845	3 712 079	3 710 845
yhteensä	3 712 079	3 710 845	3 712 079	3 710 845
Laimennettu
Jatkuvat toiminnot	3 733 364	3 710 845	3 733 364	3 710 845
Lopetetut toiminnot	3 712 079	3 710 845	3 712 079	3 710 845

TALOUDELLINEN KATSAUS 39(65)

Nokia Oyj

Nokia Oyj 23.1.2014 klo 13.00

yhteensä	3 712 079	3 710 845	3 712 079	3 710 845
Poistot yhteensä	560	1 088	280	380
Osakeperusteisten ohjelmien kulukirjaukset, yhteensä	41	11	41	11

Nokia Oyj 23.1.2014 klo 13.00

NOKIA SOLUTIONS AND NETWORKS, milj. EUR

(tilintarkastamaton)

	Raportoitu 1-12/2013	Oikaisut 1-12/2013	Ei-IFRS 1-12/2013	Raportoitu 1-12/2012	Oikaisut 1-12/2012	Ei-IFRS 1-12/2012
Liikevaihto	11 282		11 282	13 779		13 779
Hankinnan ja valmistuksen kulut	-7 148	-	-7 148
1)				-9 610	65	-9 545
Bruttokate	4 134	-	4 134	4 169	65	4 234
% liikevaihdosta	36.6		36.6	30.3		30.7
Tutkimus- ja kehityskulut 2)	-1 822	20	-1 802	-2 046	20	-2 026
% liikevaihdosta	16.1		16.0	14.8		14.7
Myynnin ja markkinoinnin kulut 3)	-821	80	-741	-1 158	245	-913
% liikevaihdosta	7.3		6.6	8.4		6.6
Hallinnon kulut	-489	-	-489	-470	-	-470
% liikevaihdosta	4.3		4.3	3.4		3.4
Liiketoiminnan muut tuotot ja
kulut 4)	-582	570	-12	-1 290	1 247	-43
Liikevoitto/-tappio	420	670	1 090	-795	1 577	782
% liikevaihdosta	3.7		9.7	-5.8		5.7
Poistot yhteensä	313	-100	213	587	-284	303

1) Nokia Solutions and Networksin uuden avainmarkkinoille ja -tuotesegmentteihin keskittyvän strategian mukainen maa- ja sopimusvähennyksiin liittyvä 65 milj. euron kulu vuonna 2012.

2) Liiketoimintojen hankintaan liittyvät poistot aineettomista hyödykkeistä 20 milj. euroa vuonna 2013 ja 20 milj. euroa vuonna 2012.

3) Liiketoimintojen hankintaan liittyvät poistot aineettomista hyödykkeistä 80 milj. euroa vuonna 2013 ja 245 milj. euroa vuonna 2012.

4) Uudelleenjärjestelykulut ja niihin liittyvät kulut 570 milj. euroa vuonna 2013. Uudelleenjärjestelykulut ja muut niihin liittyvät kulut 1 226 milj. euroa mukaanlukien Nokia Solutions and Networksin maa- ja sopimusvähennyksiin liittyvä 42 milj. euron kuluerä, omaisuuerien arvonalentumiset 2 milj. euroa sekä 4 miljoonan euron oikaisu kauppahinnan kohdentamiseen liittyen Motorolalta saatuun lopulliseen suoritukseen sekä liiketoimintojen hankintaan liittyvät poistot aineettomista hyödykkeistä 23 milj. euroa vuoden 2012 viimeisellä neljänneksellä.

TALOUDELLINEN KATSAUS 41(65)

Nokia Oyj 23.1.2014 klo 13.00

HERE, milj. EUR

(tilintarkastamaton)

	Raportoitu 1-12/2013	Oikaisut 1- 12/2013	Ei-IFRS 1- 12/2013	Raportoitu 1-12/2012	Oikaisut 1- 12/2012	Ei-IFRS 1- 12/2012
Liikevaihto 1)	914	1	915	1 103	1	1 104
Hankinnan ja valmistuksen kulut	-208	-	-208	-228	-	-228
Bruttokate	706	1	707	875	1	876
% liikevaihdosta	77.2		77.3	79.3		79.3
Tutkimus- ja kehityskulut 2)	-648	168	-480	-883	355	-528
% liikevaihdosta	70.9		52.5	80.1		47.8
Myynnin ja markkinoinnin kulut 3)	-119	11	-108	-186	68	-118
% liikevaihdosta	13.0		11.8	16.9		10.7
Hallinnon kulut	-69	-	-69	-77	-	-77
% liikevaihdosta	7.5		7.5	7.0		7.0
Liiketoiminnan muut tuotot ja kulut
4)	-24	22	-2	-30	31	1
Liikevoitto/-tappio	-154	202	48	-301	455	154
% liikevaihdosta	-16.8		5.2	-27.3		13.9
Poistot yhteensä	241	-180	61	496	-424	72

1) Liiketoimintojen hankintaan liittyvä lykätty tuloutus 1 milj. euroa vuonna 2013 ja 1 milj. euroa vuonna 2012.

2) Liiketoimintojen hankintaan liittyvät poistot aineettomista hyödykkeistä 168 milj. euroa vuonna 2013 ja 355 milj. euroa vuonna 2012.

3) Liiketoimintojen hankintaan liittyvät poistot aineettomista hyödykkeistä 11 milj. euroa vuonna 2013 ja 68 milj. euroa vuonna 2012.

4) Uudelleenjärjestelykulut 22 milj. euroa vuonna 2013 ja 31 milj. euroa vuonna 2012.

TALOUDELLINEN KATSAUS 42(65)

Nokia Oyj 23.1.2014 klo 13.00

ADVANCED TECHNOLOGIES, milj.

EUR

(tilintarkastamaton)

	Raportoitu	Oikaisut	Ei-IFRS	Raportoitu	Oikaisut	Ei-IFRS
	1-12/2013	1-12/2013	1-12/2013	1-12/2012	1-12/2012	1-12/2012
Liikevaihto	529		529	534		534
Hankinnan ja valmistuksen kulut	-14	-	-14	-7	-	-7
Bruttokate	515	0	515	527	0	527
% liikevaihdosta	97.4		97.4	98.7		98.7
Tutkimus- ja kehityskulut 1)	-147	15	-132	-153	1	-152
% liikevaihdosta	27.8		25.0	28.7		28.5
Myynnin ja markkinoinnin kulut
2)	-34	2	-32	-24		-24
% liikevaihdosta	6.4		6.0	4.5		4.5
Hallinnon kulut	-22	-	-22	-22	-	-22
% liikevaihdosta	4.2		4.2	4.1		4.1
Liiketoiminnan muut tuotot ja
kulut 3)	-2	2	0	-3	3	0
Liiketappio/-voitto	310	19	329	325	4	329
% liikevaihdosta	58.6		62.2	60.9		61.6
Poistot yhteensä	3	0	3	3	0	3

1) Devices & Services liiketoiminnan ennakoidusta myynnistä johtuvat transaktiokulut 15 milj. euroa

vuonna 2013 ja uudelleenjärjestelykulut 1 milj. euroa vuonna 2012.

2) Devices & Services liiketoiminnan ennakoidusta myynnistä johtuvat transaktiokulut 2 milj. euroa vuonna 2013.

3) Uudelleenjärjestelykulut ja järjestelyihin liittyvät omaisuuserien arvonalentumiset 2 milj. euroa vuonna 2013 ja 3 milj. euroa vuonna 2012.

Nokia Oyj 23.1.2014 klo 13.00

YHTYMÄN YHTEISET TOIMINNOT, milj. EUR

(tilintarkastamaton)

	Raportoitu 1-12/2013	Oikaisut 1-12/2013	Ei-IFRS 1-12/2013	Raportoitu 1-12/2012	Oikaisut 1-12/2012	Ei-IFRS 1-12/2012
Liikevaihto Hankinnan ja valmistuksen			-			-
kulut	-10	-	-10	-12	-	-12
Bruttokate	-10	-	-10	-12	-	-12
Tutkimus- ja kehityskulut	-1	-	-1	0	-	0
Myynnin ja markkinoinnin kulut		-	0	-4	-	-4
Hallinnon kulut	-118	-	-118	-120	-	-120
Liiketoiminnan muut tuotot ja kulut 1)	72	28	100	86	-73	13
Liikevoitto/-tappio	-57	28	-29	-50	-73	-123
Poistot yhteensä	3	-	3	2	-	2

1) Uudelleenjärjestelykulut ja järjestelyihin liittyvät omaisuuserien arvonalentumiset 10 milj. euroa sekä Devices & Services liiketoiminnan ennakoidusta myynnistä johtuvat transaktiokulut 18 milj. euroa vuonna 2013. Uudelleenjärjestelykulut 6 milj. euroa sekä voitto kiinteistön myynnistä 79 milj. euroa vuonna 2012

TALOUDELLINEN KATSAUS 44(65)

Nokia Oyj 23.1.2014 klo 13.00

KONSERNIN TULOSLASKELMA, milj. EUR

(tilintarkastamaton)

	Raportoitu 1-12/2013	Oikaisut 1-12/2013	Ei-IFRS 1-12/2013	Raportoitu 1-12/2012	Oikaisut 1-12/2012	Ei-IFRS 1-12/2012
Liikevaihto 1)	12 709	1	12 710	15 400	1	15 401
Hankinnan ja valmistuksen kulut 2)	-7 364	-	-7 364	-9 841	65	-9 776
Bruttokate	5 345	1	5 346	5 559	66	5 625
% liikevaihdosta	42.1		42.1	36.1		36.5
Tutkimus- ja kehityskulut 3)	-2 619	203	-2 416	-3 081	375	-2 706
% liikevaihdosta	20.6		19.0	20.0		17.6
Myynnin ja markkinoinnin kulut 4)	-974	93	-881	-1 372	313	-1 059
% liikevaihdosta	7.6		6.9	8.9		6.9
Hallinnon kulut	-697	0	-697	-690	0	-690
% liikevaihdosta	5.5		5.5	4.5		4.5
Liiketoiminnan muut tuotot ja kulut 5)	-536	620	84	-1 237	1 209	-28
Liikevoitto/-tappio	519	917	1 436	-821	1 963	1 142
% liikevaihdosta	4.1		11.3	-5.3		7.4
Osuus osakkuusyhtiöiden tuloksista	4		4	-1		-1
Rahoitustuotot ja -kulut	-280		-280	-357		-357
Tulos ennen veroja	243	917	1 160	-1 179	1 963	784
Tuloverot 6)	-202	-80	-282	-304	133	-171
Jatkuvien toimintojen tulos	41	837	878	-1 483	2 096	613
Lopetetut toiminnot
Lopetettujen toimintojen tulos	-780	113	-667	-2 303	1 218	-1 085
Tulos	-739	950	211	-3 786	3 314	-472
Emoyhtiön omistajille kuuluva tulos	-615	688	73	-3 105	2 461	-644
Määräysvallattomille omistajille
kuuluva
osuus tuloksesta	-124	262	138	-681	853	172
	-739	950	211	-3 786	3 314	-472
Tulos/osake (EUR)
(emoyhtiön omistajille kuuluvasta tuloksesta)
Laimentamaton
Jatkuvat toiminnot	0.05		-0.21	0.21		0.13
Lopetetut toiminnot	-0.22		-0.63	-0.19		-0.30
yhteensä	-0.17		-0.84	0.02		-0.17

TALOUDELLINEN KATSAUS 45(65)

Nokia Oyj 23.1.2014 klo 13.00

Laimennettu Jatkuvat toiminnot Lopetetut toiminnot yhteensä	0.05 -0.22 -0.17		-0.21 -0.63 -0.84	0.21 -0.19 0.02		0.13 -0.30 -0.17
Osakkeita keskimäärin (1 000 osaketta)
Laimentamaton
Jatkuvat toiminnot	3 712 079		3 712 079	3 710 845		3 710 845
Lopetetut toiminnot	3 712 079		3 712 079	3 710 845		3 710 845
yhteensä	3 712 079		3 712 079	3 710 845		3 710 845
Laimennettu
Jatkuvat toiminnot	3 733 364		3 733 364	3 710 845		3 710 845
Lopetetut toiminnot	3 712 079		3 712 079	3 710 845		3 710 845
yhteensä	3 712 079		3 712 079	3 710 845		3 710 845
Poistot yhteensä	560	-280	280	1088	-708	380
Osakeperusteisten ohjelmien kulukirjaukset, yhteensä	41	-	41	11	-	11

1) Liiketoimintojen hankintaan liittyvä lykätty tuloutus 1 milj. euroa vuonna 2013 ja 1 milj. euroa vuonna 2012.

2) Nokia Solutions and Networksin uuden avainmarkkinoille ja -tuotesegmentteihin keskittyvän strategian mukainen maa- ja sopimusvähennyksiin liittyvä 65 milj. euron kulu vuonna 2012.

3) Devices & Services liiketoiminnan ennakoituun myyntiin liittyvät transaktiokulut 15 milj. euroa ja poistot liiketoimintojen hankintaan liittyvistä aineettomista hyödykkeistä 188 milj. euroa vuonna 2013 ja 378 milj. euroa vuonna 2012.

4) Poistot liiketoimintojen hankintaan liittyvistä aineettomista hyödykkeistä 93 milj. euroa vuonna 2013 ja 313 milj. euroa vuonna 2012.

5) Uudelleenjärjestelykulut 602 milj. euroa sekä Devices & Services liiketoiminnan ennakoituun myyntiin liittyvät transaktiokulut 18 milj. euroa vuonna 2013. Uudelleenjärjestelykulut sekä järjestelyihin liittyvät muut kulut 1 265 milj. euroa mukaanlukien Nokia Solutions and Networksin maa- ja sopimusvähennyksiin liittyvä 42 milj. euron kuluerä, omaisuuserien arvonalentumiset 2 milj. euroa, 4 milj. euron oikaisu kauppahinnan kohdentamiseen liittyen Motorolalta saatuun lopulliseen suoritukseen, liiketoimintojen hankintaan liittyvät poistot aineettomista hyödykkeistä 23 milj. euroa sekä voitto kiinteistön myynnistä 79 milj. euroa vuonna 2012.

6) Nettoverohyöty 35 milj. Euroa liittyen edellisten vuosien liiketoimintaan, jota tasoitti edellisten vuosien kertyneisiin tuloksiin liittyvä verokulu sekä oikaisuihin liittyvä verohyöty 45 milj. euroa vuonna 2013. Nokia Siemens Networksin laskennallisten verosaamisten kirjanpitoarvon vähennys 135 milj. euroa ja HERE liiketoiminnan integroinnin johdosta tehtyyn juridiseen uudelleenjärjestelyyn liittyvä 157 milj. euron verokulu, joita tasoitti yllä mainittuihin oikaisuihin liittyvät verohyödyt 159 milj. euroa vuonna 2012.

TALOUDELLINEN KATSAUS 46(65)

Nokia Oyj 23.1.2014 klo 13.00

KONSERNIN TULOSLASKELMA, IFRS, milj. EUR

(tilintarkastamaton)

	1-12/2013	1-12/2012*)
Liikevaihto	12 709	15 400
Hankinnan ja valmistuksen kulut	-7 364	-9 841
Bruttokate	5 345	5 559
Tutkimus- ja kehityskulut	-2 619	-3 081
Myynnin ja markkinoinnin kulut	-974	-1 372
Hallinnon kulut	-697	-690
Liiketoiminnan muut tuotot	272	276
Liiketoiminnan muut kulut	-808	-1 513
Liikevoitto/-tappio	519	-821
Osuus osakkuusyhtiöiden tuloksista	4	-1
Rahoitustuotot ja -kulut	-280	-357
Tulos ennen veroja	243	-1 179
Tuloverot	-202	-304
Jatkuvien toimintojen tulos	41	-1 483
Lopetetut toiminnot
Lopetettujen toimintojen tulos	-780	-2 303
Tulos	-739	-3 786
Emoyhtiön omistajille kuuluva tulos	-615	-3 105
Määräysvallattomille omistajille kuuluva
osuus tuloksesta	-124	-681
	-739	-3 786
Tulos/osake (EUR)
(emoyhtiön omistajille kuuluvasta tuloksesta)
Laimentamaton
Jatkuvat toiminnot	0.05	-0.21
Lopetetut toiminnot	-0.22	-0.63
yhteensä	-0.17	-0.84
Laimennettu
Jatkuvat toiminnot	0.05	-0.21
Lopetetut toiminnot	-0.22	-0.63
yhteensä	-0.17	-0.84
Osakkeita keskimäärin (1 000 osaketta)
Laimentamaton
Jatkuvat toiminnot	3 712 079	3 710 845
Lopetetut toiminnot	3 712 079	3 710 845
yhteensä	3 712 079	3 710 845
Laimennettu
Jatkuvat toiminnot	3 733 364	3 710 845

TALOUDELLINEN KATSAUS 47(65)

Nokia Oyj		23.1.2014 klo 13.00
Lopetetut toiminnot yhteensä	3 712 079 3 712 079	3 710 845 3 710 845
Poistot yhteensä	560	1 088
Osakeperusteisten ohjelmien kulukirjaukset, yhteensä	41	11

*) Sisältää muutetun IAS 19 Työsuhde-etuudet -standardin takautuvan soveltamisen vaikutuksen.

KONSERNIN LAAJA TULOSLASKELMA, IFRS, milj. EUR

(tilintarkastamaton)

	1-12/2013	1-12/2012*)
Tulos	-739	-3 786
Muut laajan tuloksen erät
Erät joita ei siirretä tulosvaikutteisiksi
Etuuspohjaisten eläkkeiden uudelleenarvostus	83	-228
Erät jotka siirretään myöhemmin tulosvaikutteisiksi
Muuntoerot	-496	40
Ulkomaiseen yksikköön tehdyn nettosijoituksen
suojaus	114	-58
Rahavirtojen suojaus	3	-41
Available-for-sale sijoitukset	49	35
Muu lisäykset/vähennykset	5	10
Muihin laajan tuloksen eriin liittyvät verot	-2	34
Muut laajan tuloksen erät verojen jälkeen	-244	-208
Laaja tulos	-983	-3 994
Laajan tuloksen jakautuminen
Emoyhtiön omistajille kuuluva tulos	-863	-3 282
Määräysvallattomille omistajille kuuluva osuus
tuloksesta	-120	-712
	-983	-3 994

TALOUDELLINEN KATSAUS 48(65)

Nokia Oyj 23.1.2014 klo 13.00

SEGMENTTI-INFORMAATIO JA ELIMINOINNIT, JATKUVAT TOIMINNOT

Tammikuu -joulukuu 2013, raportoitu, miljoonaa euroa

(tilintarkastamaton)

	Mobile Broadband 1-12/2013	Global Services 1-12/2013	Nokia Solutions and Networks muut 1-12/2013	Nokia Solutions and Networks 1-12/2013	HERE 1-12/2013	Advanced Technologies 1-12/2013	Yhtymän yhteiset toiminnot 1-12/2013	Eliminoinnit 1-12/2013	Nokia jatkuvat toiminnot 1-12/2013
Liikevaihto	5 347	5 753	182	11 282	914	529		-16	12 709
Kulut	-4 925	-5 060	-295	-10 280	-1 044	-217	-129	16	-11 654
Muut tuotot ja
kulut	0	0	-582	-582	-24	-2	72	-	-536
Kate	422	693	-695
% liikevaihdosta	7.9	12.0	-381.9
Liiketulos %				420	-154	310	-57	0	519
liikevaihdosta				3.7	-16.8	58.6			4.1
Poistot, yhteensä				313	241	3	3		560

TALOUDELLINEN KATSAUS 49(65)

Nokia Oyj 23.1.2014 klo 13.00

Tammikuu - joulukuu 2012, raportoitu, miljoonaa euroa *)

(tilintarkastamaton)

	Mobile Broadband 1-12/2013	Global Services 1-12/2013	Nokia Solutions and Networks muut 1-12/2013	Nokia Solutions and Networks 1-12/2013	HERE 1-12/2013	Advanced Technologies 1-12/2013	Yhtymän yhteiset toiminnot 1-12/2013	Eliminoinnit 1-12/2013	Nokia jatkuvat toiminnot 1-12/2013
Liikevaihto	6 043	6 929	807	13 779	1 103	534	0	-16	15 400
Kulut	-5 553	-6 595	-1136	-13 284	-1 374	-206	-136	16	-14 984
Muut tuotot ja kulut	0	0	-1290	-1 290	-30	-3	86	0	-1 237
Kate %	490	334	-1 619
liikevaihdosta	8.1	4.8	-200.6
Liiketulos %				-795	-301	325	-50	0	-821
liikevaihdosta				-5.8	-27.3	60.9			-5.3
Poistot, yhteensä				587	496	3	2		1 088

TALOUDELLINEN KATSAUS 50(65)

Nokia Oyj 23.1.2014 klo 13.00

LOPETETUT TOIMINNOT

Nokia ilmoitti 3.9.2013 allekirjoittaneensa sopimuksen järjestelystä, jossa Nokia myy olennaisilta osin koko Devices & Services -liiketoimintansa ja lisensoi patenttejaan Microsoftille. Nokian osakkeenomistajat hyväksyivät koko Devices & Services liiketoiminnan olennaisten osien myynnin ylimääräisessä yhtiökokouksessa. Tämän seurauksena Nokia raportoi olennaisilta osin koko Devices & Services -liiketoimintansa lopetettuna toimintona. Vuonna 2012 lopetettuihin toimintoihin sisältyy myös luksuspuhelinliiketoiminta Vertu, joka divestoitiin vuoden 2012 viimeisellä neljänneksellä.

Lopetettujen toimintojen tulos, raportoitu, EUR milj.	1-12/2013	1-12/2012
Liikevaihto	10 735	15 152
Hankinnan ja valmistuksen kulut	-8 526	-12 320
Bruttokate	2 209	2 832
Kulut	-2 799	-4 311
Liikevoitto/-tappio	-590	-1 479
Rahoitustuotot ja -kulut	10	18
Tuloverot	-200	-842
Lopetettujen toimintojen tulos	-780	-2 303
Emoyhtiön omistajille kuuluva tulos	-801	-2 334
Määräysvallattomille omistajille kuuluva osuus
tuloksesta	21	31
Lopetettujen toimintojen rahavirrat, raportoitu EUR
milj.	1-12/2013	1-12/2012
Liiketoiminnan rahavirta	-1 081	-2 284
Investointien rahavirta	-130	-68
Rahoitustoimintojen rahavirta	-21	0
	-1 232	-2 352
Lopetettujen toimintojen tase-erät, EUR
milj	31.12.2013
Liikearvo ja muut aineettomat hyödykkeet	1 426
Aineelliset hyödykkeet	559
Laskennalliset verosaamiset ja muut pitkäaikaiset saamiset	381
Vaihto-omaisuus	347
Muut lyhytaikaiset saamiset	2 545
Lopetettujen toimintojen varat	5 258
Laskennalliset verovelat ja muut pitkäaikaiset velat	114
Ostovelat ja muut lyhytaikaiset velat	1 381
Siirtovelat ja varaukset	3 233
Lopetettujen toimintojen velat	4 728

TALOUDELLINEN KATSAUS 51(65)

Nokia Oyj 23.1.2014 klo 13.00

KONSERNITASE, IFRS, milj. EUR

(tilintarkastamaton)
VASTAAVAA	31.12.2013	31.12.2012*)
Pitkäaikaiset varat
Liikearvo	3 295	4 876
Muut aineettomat hyödykkeet	296	647
Aineelliset hyödykkeet	566	1 431
Osuudet osakkuusyhtiöissä	65	58
Available-for-sale-sijoitukset	741	689
Laskennalliset verosaamiset	890	1 279
Pitkäaikaiset lainasaamiset	96	125
Muut sijoitukset	99	218
	6 048	9 323
Lyhytaikaiset varat
Vaihto-omaisuus	804	1 538
Myyntisaamiset	2 901	5 551
Siirtosaamiset ja ennakkomaksut	660	2 682
Lyhytaikaiset verosaamiset	146	495
Lyhytaikainen osuus pitkäaikaisista lainasaamisista	29	35
Muut lyhytaikaiset rahoitusvarat	285	451
Käypään arvoon tulosvaikutteisesti kirjatut sijoitukset, likv.varat	382	415
Available-for-sale-sijoitukset, likvidit varat	956	542
Available-for-sale-sijoitukset, rahavarat	3 957	5 448
Rahat ja pankkisaamiset	3 676	3 504
	13 796	20 661
Myytävänä olevat aineelliset hyödykkeet	89	-
Lopetettujen toimintojen varat	5 258	-
Yhteensä	25 191	29 984
VASTATTAVAA
Oma pääoma
	246
Osakepääoma	615	246
Ylikurssirahasto	-603	446
Omat osakkeet		-629
Muuntoerot	433	745
Arvonmuutosrahasto	80	-5
Sijoitetun vapaan oman pääoman rahasto	3 115	3 136
Kertyneet voittovarat	2 581	3 997
Emoyhtiön omistajille kuuluva oma pääoma	6 467	7 936
Määraysvallattomille omistajille kuuluva osuus	193	1 303
Oma pääoma yhteensä	6 660	9 239
Pitkäaikainen vieras pääoma
Pitkäaikaiset korolliset rahoitusvelat	3 286	5 087
Laskennalliset verovelat	195	701
Muut pitkäaikaiset velat	630	997
Pitkäaikaiset varaukset	242	304
	4 353	7 089
Lyhytaikainen vieras pääoma
Lyhytaikainen osuus pitkäaikaisista veloista	3 192	201
Lyhytaikaiset rahoituslainat	184	261
Muut lyhytaikaiset rahoitusvelat	35	90
Lyhytaikaiset verovelat	484	499
Ostovelat	1 842	4 394

TALOUDELLINEN KATSAUS 52(65)

Nokia Oyj	23.1.2014 klo 13.00

Siirtovelat	3 033	6 223
Lyhytaikaiset varaukset	680	1 988
	9 450	13 656
Lopetettujen toimintojen velat	4 728	-
Yhteensä	25 191	29 984
Korolliset velat	6 662	5 549
Oma pääoma/osake, EUR	1.74	2.14
Osakkeiden määrä (1 000 osaketta) 1)	3 712 427	3 710 985

1) Ei sisällä konserniyhtiöiden omistamia osakkeita.

TALOUDELLINEN KATSAUS 53(65)

Nokia Oyj 23.1.2014 klo 13.00

KONSERNIN RAHAVIRTALASKELMA, IFRS, milj. EUR

(tilintarkastamaton)

	10-12/2013	10-12/2012*)	1-12/2013	1-12/2012*)
Liiketoiminnan rahavirta
Emoyhtiön omistajille kuuluva tulos	-25	191	-615	-3 105
Oikaisut yhteensä	253	581	1 789	3 841
Nettokäyttöpääoman muutos	-122	-36	-945	119
Liiketoiminnan rahavirta	106	736	229	855
Saadut korot	26	30	92	130
Maksetut korot	-75	-88	-208	-277
Muut rahoituserät	142	-25	345	-584
Maksetut verot	-146	-90	-386	-478
Liiketoiminnan nettorahavirta	53	563	72	-354
Investointien rahavirta
Hankitut liiketoiminnat, vähennettynä hankintahetken rahavaroilla	-	-11	-	13
Lyhytaikaisten available-for-sale-sijoitusten lisäys,
likvidit varat Käypään arvoon tulosvaikutteisesti kirjattavien	-6	-170	-1 021	-1 668
sijoitusten lisäys, likvidit varat	-	-	-	-40
Pitkäaikaisten available-for-sale-sijoitusten lisäys	-14	-10	-53	-55
Hankitut osuudet osakkuusyhtiössä	-2	-	-8	-1
Muiden pitkäaikaisten saamisten lisäys/vähennys	1	-1	-1	-
Lyhytaikaisten saamisten lisäys/vähennys	-16	11	4	24
Investoinnit aineellisiin ja muihin aineettomiin
hyödykkeisiin	-73	-146	-407	-461
Myydyt liiketoiminnat, poislukien luovutetut rahavarat	7	106	-63	-15
Myydyt osakkuusyhtiöt	-	-	-	5
Lyhytaikaisten available-for-sale-sijoitusten erääntyminen ja myynti, likvidit varat	218	284	586	2 355
Käypään arvoon tulosvaikutteisesti kirjattavien sijoitusten erääntyminen ja myynti, likvidit varat	-	42	-	86
Pitkäaikaisten available-for-sale-sijoitusten myynti	35	3	129	37
Aineellisten ja aineettomien hyödykkeiden myynti	3	184	138	279
Saadut osingot	3	-	5	3
Investointien nettorahavirta	156	292	-691	562
Rahoitustoimintojen rahavirta
Tytäryrityksen oman pääoman ehtoisten
instrumenttien hankinta	-1	-	-1 707	-
Pitkäaikaisten velkojen lisäys	-	750	2 291	752
Pitkäaikaisten velkojen vähennys	-49	-23	-862	-266
Lyhytaikaisten velkojen vähennys/lisäys	13	-287	-128	-196
Osingonjako ja muut maksut osakkeenomistajille	-20	-6	-71	-755
Rahoitustoimintojen nettorahavirta	-57	434	-477	-465
Muuntoero-oikaisu	-87	3	-223	-27
Rahavarojen lisäys (+) / vähennys (-)	65	1 292	-1 319	-284
Rahavarat tilikauden alussa	7 568	7 660	8 952	9 236
Rahavarat tilikauden lopussa	7 633	8 952	7 633	8 952

Rahavirtalaskelman erät eivät ole suoraan johdettavissa taseista mm. vuoden aikana hankittujen ja myytyjen tytäryhtiöiden ja valuuttakurssimuutosten takia.

TALOUDELLINEN KATSAUS 54(65)

Nokia Oyj 23.1.2014 klo 13.00

LASKELMA KONSERNIN OMAN PÄÄOMAN MUUTOKSISTA, IFRS, milj. EUR

(tilintarkastamaton)

	Osake pääoma	Ylikurssi rahasto	Omat osakkeet	Muuntoerot	Arvon muutos rahasto	Sijoitetun vapaan oman pääoman rahasto	Kertyneet voittovarat	Emoyhtiön omistajien osuus	Määräys vallattomien omistajien osuus	Oma pääoma yhteensä
Oma pääoma 31.12.2011*)	246	362	-644	771	153	3 148	7 836	11 872	2 037	13 909
Etuuspohjaisten eläkkeiden uudelleenarvostus, verojen jälkeen Muuntoerot Ulkomaiseen yksikköön tehdyn nettosijoituksen				41	-127			-127 41	-79 -2	-206 39
suojauksen arvostuskulut, verojen jälkeen				-67				-67		-67
Rahavirtojen suojaus, verojen jälkeen					-67			-67	47	-20
Available-for-sale sijoitukset, verojen jälkeen					36			36		36
Muut lisäykset/vähennykset							7	7	3	10
Katsauskauden tulos							-3 104	-3 104	-681	-3 785
Katsauskauden laaja tulos	-	-	-	-26	-158	-	-3 097	-3 281	-712	-3 993
Osakeperusteisten ohjelmien kulukirjaus		1						1		1
Verohyöty osakeperusteisten ohjelmien kulukirjauksista Tulosperusteisten ja ehdollisten osakkeiden		3						3		3
suorittaminen		-5	15			-12		-2		-2
Osingonjako							-742	-742	-22	-764
Vaihtovelkakirjalaina - oman pääoman komponentti		85						85		85
Muut muutokset yhteensä	-	84	15	-	-	-12	-742	-655	-22	-677
Oma pääoma 31.12.2012*)	246	446	-629	745	-5	3 136	3 997	7 936	1 303	9 239
Oma pääoma 31.12.2012*)	246	446	-629	745	-5	3 136	3 997	7 936	1 303	9 239

TALOUDELLINEN KATSAUS 55(65)

Nokia Oyj 23.1.2014 klo 13.00

23.1.2014 klo 13.00
---------------------	--	--	--	--	--	--	--

Oma pääoma 31.12.2013	246	615	-603	433	80	3 115	2 581	6 467	193	6 660
Muut muutokset yhteensä	-	169	26	42	-16	-21	-806	-606	-990	-1 596
Vaihtovelkakirjalaina - oman pääoman komponentti		154						154		154
Määräysvallattoman osuuden hankinta Muut muutokset määräysvallattomien osuudessa		-3		42	-16		-806	-783 -	-924 -29	-1 707 -29
Osingonjako								-	-37	-37
Verohyöty osakeperusteisten ohjelmien kulukirjauksista Tulosperusteisten ja ehdollisten osakkeiden suorittaminen		-7	26			-21		0 -2		0 -2
Osakeperusteisten ohjelmien kulukirjaus		25						25		25
Katsauskauden laaja tulos	-	-	-	-354	101	-	-610	-863	-120	-983
Katsauskauden tulos							-615	-615	-124	-739
Muut lisäykset/vähennykset							5	5		5
Available-for-sale sijoitukset, verojen jälkeen					49			49		49
Rahavirtojen suojaus, verojen jälkeen					-3			-3	7	4
Muuntoerot Ulkomaiseen yksikköön tehdyn nettosijoituksen suojauksen arvostuskulut, verojen jälkeen				-468 114				-468 114	-28	-496 114
Etuuspohjaisten eläkkeiden uudelleenarvostus, verojen jälkeen					55			55	25	80

TALOUDELLINEN KATSAUS 56(65)

Nokia Oyj 23.1.2014 klo 13.00

RAHOITUSINSTRUMENTTIEN KÄYPÄ ARVO, JATKUVAT TOIMINNOT (tilintarkastamaton)

Johtuen liitetietovaatimusten muutoksista konserni esittää vuoden 2013 ensimmäisestä neljänneksestä lähtien tietoja rahoitusvarojen ja -velkojen käyvästä arvosta välitilinpäätöksissä.

			Kirjanpitoarvo
31.12.2013, milj. EUR	Lyhytaikaiset available-for sale rahoitusvarat	Pitkäaikaiset available-for sale rahoitusvarat	Käypään arvoon tulosvaikut teisesti kirjattavat sijoitukset	Lainat ja saatavat kirjattuna efektiivisen koron menetelmällä	Rahoitusvelat kirjattuna efektiivisen koron menetelmällä	Kirjanpitoarvo yhteensä	Käypä arvo¹
Available-for-sale -sijoitukset julkisesti noteerattuihin osakkeisiin Available-for-sale -sijoitukset kirjattuna	-	11	-	-	-	11	11
käypään arvoon	-	503	-	-	-	503	503
Available-for-sale -sijoitukset kirjattuna efektiivisen koron menetelmällä vähennettynä
arvonalennuksilla	-	227	-	-	-	227	227
Pitkäaikaiset lainasaamiset	-	-	-	96	-	96	85
Myyntisaamiset	-	-	-	2 935	-	2 935	2 935
Lyhytaikainen osuus pitkäaikaisista
lainasaamisista	-	-	-	29	-	29	29
Muut lyhytaikaiset rahoitusvarat, johdannaiset	-	-	191	-	-	191	191
Muut lyhytaikaiset rahoitusvarat, muut	-	-	-	94	-	94	94
Käypään arvoon tulosvaikutteisesti kirjattavat
sijoitukset, likvidit varat	-	-	382	-	-	382	382
Available-for-sale -sijoitukset, likvidit varat
arvostettuina käypään arvoon	956	-	-	-	-	956	956
Available-for-sale -sijoitukset, rahavarat arvostettuina käypään arvoon	3 957	-	-	-	-	3 957	3 957
Rahoitusvarat yhteensä	4 913	741	573	3 154	-	9 381	9 370
Pitkäaikaiset korolliset velat	-	-	-	-	3 286	3 286	4 521
Lyhytaikainen osuus pitkäaikaisista veloista	-	-	-	-	3 192	3 192	3 385
Lyhytaikaiset rahoituslainat	-	-	-	-	184	184	184
Muut lyhytaikaiset rahoitusvelat	-	-	35	-	-	35	35
Ostovelat	-	-	-	-	1 842	1 842	1 842
Rahoitusvelat yhteensä	-	-	35	-	8 504	8 539	9 967

TALOUDELLINEN KATSAUS 57(65)

Nokia Oyj 23.1.2014 klo 13.00

			Kirjanpitoarvo
31.12.2012, milj. EUR	Lyhytaikaiset available-for sale rahoitusvarat	Pitkäaikaiset available-for sale rahoitusvarat	Käypään arvoon tulosvaikut teisesti kirjattavat sijoitukset	Lainat ja saatavat kirjattuna efektiivisen koron menetelmällä	Rahoitusvelat kirjattuna efektiivisen koron menetelmällä	Kirjanpitoarvo yhteensä	Käypä arvo¹
Available-for-sale -sijoitukset julkisesti noteerattuihin osakkeisiin Available-for-sale -sijoitukset kirjattuna	-	11	-	-	-	11	11
käypään arvoon Available-for-sale -sijoitukset kirjattuna efektiivisen	-	447	-	-	-	447	447
koron menetelmällä vähennettynä arvonalennuksilla Pitkäaikaiset lainasaamiset Myyntisaamiset	- - -	231 - -	- - -	- 125 5 551	- - -	231 125 5 551	231 113 5 551
Lyhytaikainen osuus pitkäaikaisista lainasaamisista Muut lyhytaikaiset rahoitusvarat, johdannaiset Muut lyhytaikaiset rahoitusvarat, muut	- - -	- - -	- 448 -	35 - 3	- - -	35 448 3	35 448 3
Käypään arvoon tulosvaikutteisesti kirjattavat sijoitukset, likvidit varat Available-for-sale -sijoitukset, likvidit varat	-	-	415	-	-	415	415
arvostettuina käypään arvoon Available-for-sale -sijoitukset, rahavarat	542	-	-	-	-	542	542
arvostettuina käypään arvoon Rahoitusvarat yhteensä	5 448 5 990	- 689	- 863	- 5 714	- -	5 448 13 256	5 448 13 244
Pitkäaikaiset korolliset velat Lyhytaikainen osuus pitkäaikaisista veloista Lyhytaikaiset rahoituslainat Muut lyhytaikaiset rahoitusvelat Ostovelat	- - - - -	- - - - -	- - - 90 -	- - - - -	5 087 201 261 - 4 394	5 087 201 261 90 4 394	5 298 201 261 90 4 394
Rahoitusvelat yhteensä	-	-	90	-	9 943	10 033	10 244

TALOUDELLINEN KATSAUS 58(65)

Nokia Oyj 23.1.2014 klo 13.00

(1) Seuraavia arvostusmenetelmiä käytetään niiden erien osalta, joita ei esitetä taseessa käypään arvoon. Käyvän arvon on katsottu olevan sama kuin kirjanpitoarvo muille available-for-sale sijoituksille kirjattuna efektiivisen koron menetelmällä vähennettynä arvonalennuksilla, koska näille ei ole luotettavaa tapaa arvioida käypää arvoa. Lainasaamisten ja velkojen käypä arvo on arvioitu vastaavantyyppisten rahoitusinstrumenttien markkinaarvon perusteella. Lyhytaikaisten varojen ja velkojen käyvän arvon arvioidaan olevan sama kuin kirjanpitoarvo pienen luottoriskin ja lyhyen juoksuajan perusteella.

Käypään arvoon arvostetut rahoitusvarat ja -velat jaetaan kategorioihin perustuen siihen, kuinka merkittävässä määrin niiden käyvän arvon määrittämisessä käytetään julkistamattomia tietoja. Käyvän arvon hierarkian kolmella tasolla käytetään varojen ja velkojen käyvän arvon laskennan syöttötietojen määrittelyssä enenevässä määrin johdon harkintaa. Taso 1 perustuu markkinahintoihin ja Taso 3 vaatii eniten johdon harkintaa. Kunkin raportointikauden lopussa Nokia luokittelee rahoitusvarat ja -velat käyvän arvon hierarkiassa asianmukaisiin kategorioihin. Alla olevassa taulukossa esitetyt erät arvostetaan toistuvasti käypään arvoon.

	Instrumentit, joilla on aktiivisilla markkinoilla määräytyvä hinta	Julkiseen tietoon perustuva arvostus menetelmä	Julkistamat-tomaan tietoon perustuva arvostus-menetelmä
31.12.2013, milj. EUR	(Taso 1)	(Taso 2)	(Taso 3)	Yhteensä
Available-for-sale -sijoitukset julkisesti noteerattuihin osakkeisiin Available-for-sale -sijoitukset kirjattuna	11	-	-	11
käypään arvoon	56	18	429	503
Muut lyhytaikaiset rahoitusvarat, johdannaiset Käypään arvoon tulosvaikutteisesti kirjattavat	-	191	-	191
sijoitukset, likvidit varat Available-for-sale -sijoitukset, likvidit varat	382	-	-	382
arvostettuina käypään arvoon Available-for-sale -sijoitukset, rahavarat	945	11	-	956
arvostettuina käypään arvoon	3 957	-	-	3 957
Rahoitusvarat yhteensä	5 351	220	429	6 000
Muut lyhytaikaiset rahoitusvelat, johdannaiset	-	35	-	35
Rahoitusvelat yhteensä	-	35	-	35

31.12.2012, milj. EUR	Instrumentit, joilla on aktiivisilla markkinoilla määräytyvä hinta (Taso 1)	Julkiseen tietoon perustuva arvostus menetelmä (Taso 2)	Julkistamat-tomaan tietoon perustuva arvostus-menetelmä (Taso 3)	Yhteensä
Available-for-sale -sijoitukset julkisesti noteerattuihin osakkeisiin Available-for-sale -sijoitukset kirjattuna	11	-	-	11
käypään arvoon	57	20	370	447
Muut lyhytaikaiset rahoitusvarat, johdannaiset Käypään arvoon tulosvaikutteisesti kirjattavat	-	448	-	448
sijoitukset, likvidit varat	415	-	-	415

TALOUDELLINEN KATSAUS 59(65)

Nokia Oyj 23.1.2014 klo 13.00

Available-for-sale -sijoitukset, likvidit varat
arvostettuina käypään arvoon	532	10	-	542
Available-for-sale -sijoitukset, rahavarat
arvostettuina käypään arvoon	5 448	-	-	5 448
Rahoitusvarat yhteensä	6 463	478	370	7 311
Muut lyhytaikaiset rahoitusvelat, johdannaiset	-	90	-	90
Rahoitusvelat yhteensä	-	90	-	90

Tason 3 investoinnit käsittävät pääsääntöisesti listaamattomia osakesijoituksia ja listaamattomia pääomarahastoja, joiden käyvän arvon määrittämisessä käytetään soveltuvin osin menetelmiä, jotka perustuvat muun muassa operatiiviseen tulokseen, viimeisimpiin transaktioihin ja vastaavankaltaisista yhtiöistä saatavissa olevaan markkinatietoon. Mikään yksittäinen syöttötieto ei ole olennainen käyvän arvon kokonaismäärän kannalta. Seuraavassa taulukossa on esitetty tason 3 käypään arvoon arvostettujen rahoitusvarojen alkuja loppusaldojen välinen täsmäytyslaskelma.

		Muut available-for sale sijoitukset kirjattuna käypään arvoon
Tase 31.12.2012		370
Voitot (+) / tappiot (-) tuloslaskelmassa Voitot (+) / tappiot (-) jotka kirjataan laajaan		81
tulokseen		52
Ostot		47
Myynnit		-123
Muut siirrot		2
Tase 31.12.2013		429

Tason 3 rahoitusinstrumenttien kunkin kauden voitot ja tappiot kirjataan tuloslaskelmassa riville liiketoiminnan muut kulut, koska näiden sijoitusten hankinta- ja luovutuspäätökset tehdään liiketoiminnallisin perustein. 31.12.2013 saldoon sisältyvistä tason 3 rahoitusinstrumenteistä on kirjattu 4 milj. euroa tappiota, netto, vuonna 2013 (23 milj. euroa tappiota, netto, vuonna 2012).

Vuoden 2013 kolmannella neljänneksellä Nokia-yhtymä on todennut, että tietyt kiinteistöomistukset täyttävät myytävänä olevien omaisuuserien kriteerit. Nämä pitkäaikaiset varat ovat myynnissä osana yhtymän uudelleenjärjestelyjä. Nokia odottaa näiden kiinteistöjen myyntien toteutuvan seuraavien kahdentoista kuukauden kuluessa. 31.12.2013 näiden omaisuuserien käypä arvo on 89 miljoonaa euroa. Kiinteistöjen arvostus perustuu kolmansien osapuolien arvioon. Kiinteistövälittäjien arvioissa on otettu huomioon sekä Nokian myyntistrategia että vallitseva markkinatilanne. Arvioissa on käytetty julkistamattomia tietoja, joten näiden omaisuuserien katsotaan olevan tason 3 investointeja arvostettuina kertaluontoisesti käypään arvoon.

TALOUDELLINEN KATSAUS 60(65)

Nokia Oyj 23.1.2014 klo 13.00

KOROLLISET VELAT, miljoonaa euroa

(tilintarkastamaton)

	Liikkeellelaskija /	Lopullinen
Nokia	lainaaja	eräpäivä	31.12.2013	31.12.2012
		Maaliskuu
Luottolimiittisopimus (1 500 milj. EUR)	Nokia Oyj	2016	-	-
USD velkakirja 2039 (500 milj. USD		Toukokuu
6,625%)	Nokia Oyj	2039	364	381
EUR vaihtovelkakirja 2020 (500 milj. EUR
3,625%)	Nokia Oyj	Syyskuu 2020	500	-
EUR vaihtovelkakirja 2019 (500 milj. EUR
2,5%)	Nokia Oyj	Syyskuu 2019	500	-
USD velkakirja 2019 (1 000 milj. USD		Toukokuu
5,375%)	Nokia Oyj	2019	727	761
		Helmikuu
EUR velkakirja 2019 (500 milj. EUR 6,75%)	Nokia Oyj	2019	500	500
EUR vaihtovelkakirja 2018 (500 milj. EUR
1,125%)	Nokia Oyj	Syyskuu 2018	500	-
EUR vaihtovelkakirja 2017 (750 milj. EUR
5%)	Nokia Oyj	Lokakuu 2017	750	750
		Helmikuu
EUR velkakirja 2014 (1 250 milj. EUR 5,5%)	Nokia Oyj	2014	1 250	1 250
		Helmikuu
EUR EIB tuotekehityslaina	Nokia Oyj	2014	500	500
Velkakirjojen nimellisarvon ja
kirjanpitoarvon väliset erot1	Nokia Oyj		-164	55
	Nokia Oyj ja useat
Muut korolliset velat	tytäryhtiöt		144	209
Nokia yhteensä			5 571	4 406

	Liikkeellelaskija /	Lopullinen
Nokia Solutions and Networks	lainaaja	eräpäivä	31.12.2013	31.12.2012
	Nokia Solutions
	and Networks
Luottolimiittisopimus (750 milj. EUR)	Finance B.V.	Kesäkuu 2015	-	-
	Nokia Solutions
EUR velkakirja 2020 (350 milj. EUR	and Networks	Huhtikuu
7,125%)	Finance B.V.	2020	350	-
	Nokia Solutions
	and Networks	Huhtikuu
EUR velkakirja 2018 (450 milj. EUR 6,75%)	Finance B.V.	2018	450	-
	Nokia Solutions
EUR Suomalainen eläkelaina	and Networks Oy	Lokakuu 2015	88	132
	Nokia Solutions
	amd Networks	Maaliskuu
EUR Pohjoimaiden Investointipankki	Finance B.V.	2015	20	80
	Nokia Solutions
	and Networks	Tammikuu
EUR EIB tuotekehityslaina	Finance B.V.	2015	50	150
	Nokia Solutions
	and Networks	Maaliskuu
Pankkilaina (750 milj. EUR)	Finance B.V.	2013	-	600
Velkakirjojen nimellisarvon ja
kirjanpitoarvon väliset erot1			-18	-
	Nokia Solutions
	and Networks
	Finance B.V. ja
Muut velat2	useat tytäryhtiöt		151	181
Nokia Solutions and Networks yhteensä			1 091	1 143
Nokia-yhtymä yhteensä			6 662	5 549

TALOUDELLINEN KATSAUS 61(65)

Nokia Oyj 23.1.2014 klo 13.00

¹ Tämä rivi sisältää lähinnä käyvän arvon suojauslaskennan piirissä olevien joukkovelkakirjojen käyvän arvon muutokset sekä vaihtovelkakirjan nimellisarvon ja lainakomponentin kirjanpitoarvon erotuksen. ² Tämä rivi sisältää myös 76 miljoonaa euroa (2 miljoonaa euroa vuonna 2012) korottomia eriä, jotka liittyvät myytyihin toimintoihin, joissa Nokia Solutions and Networks toimittaa palveluja sopimuksellisesti määritetyllä tavalla rajoitetun ajan.

Kaikki yllä luetellut Nokia lainat ovat vakuudettomia ja niihin ei liity rahoituskovenantteja.

Kaikki yllä luetellut Nokia Solutions and Networksin lainat ovat vakuudettomia ja niihin liittyy rahoituskovenantteja. Nokia ei ole antanut takauksia Nokia Solutions and Networksin lainoihin joten näihin liittyen ei voi esittää vaatimuksia Nokialle. Nokia Solutions and Networks Oy ja/tai Nokia Solutions and Networks B.V. on antanut takauksen kaikkiin Nokia Solutions Networks Finance B.V:n yllä lueteltuihin lainoihin. Joulukuussa 2011 Nokia Solutions and Networks allekirjoitti tulevaisuudessa alkavan uusittavan laina- ja monivaluuttaluottolimiittisopimuksen, joka korvasi Nokia Solutions and Networksin kesäkuussa 2012 erääntyneen luottolimiittisopimuksen. Joulukuussa 2012 lainasopimuksen eräpäivää siirrettiin kesäkuusta 2013 maaliskuuhun 2014 ja samalla sopimuksen kokoa pienennettiin 750 miljoonasta eurosta 600 miljoonaan euroon.

Maaliskuussa 2013 Nokia Solutions and Networks laski liikkeelle 450 miljoonan euron 6,75% velkakirjan eräpäivällä huhtikuu 2018 ja 350 miljoonan euron 7,125% velkakirjan eräpäivällä huhtikuu 2020. Velkakirjalainoista saadusta 779 miljoonan euron nettomaksusta käytettiin maaliskuussa 2013 600 miljoonaa euroa pankkilainan ja 50 miljoonaa euroa EIB tuotekehityslainan takaisin maksuun ja loppu tullaan käyttämään yhtiön yleisiin tarkoituksiin.

Nokia Solutions and Networksin Suomalaisesta eläkelainasta, EIB tuotekehitylainasta ja Investointipankin lainasta on 44 miljoonaa euroa, 25 miljoonaa euroa ja 16 miljoonaa euroa vastaavasti sisällytetty taseessa pitkäaikaisten lainojen lyhytaikaiseen osuuteen 31.12.2013.

TALOUDELLINEN KATSAUS 62(65)

Nokia Oyj 23.1.2014 klo 13.00

VASTUUSITOUMUKSET, milj. EUR

(tilintarkastamaton)

	Konsernin jatkuvat toiminnot
	31.12.2013	31.12.2012
Omasta puolesta annetut vakuudet
Annetut pantit	38	38
Vastuusitoumukset samaan konserniin kuuluvien yritysten puolesta
Muut takaukset	778	937
Vastuusitoumukset osakkuusyhtiöiden puolesta
Lainatakaukset	16	11
Muut vastuusitoumukset
Lainatakaukset	12	12
Muut takaukset	103	68
Leasingvastuut	550	1 008
Rahoitussitoumukset
Asiakasrahoitussitoumukset	25	34
Pääomasijoitussitoumukset	215	282

Nokian tilintarkastamattoman osavuosikatsauksen laadinnassa on noudatettu kansainvälisiä tilinpäätösstandardeja (IFRS). Poislukien IAS 19 Työsuhde-etuudet -standardin vaikutukset osavuosikatsauksen laatimisperiaatteet ja laskentamenetelmät ovat yhdenmukaiset Nokian 2012 konsernitilinpäätöksessä käytettyjen kanssa.

TALOUDELLINEN KATSAUS 63(65)

Nokia Oyj 23.1.2014 klo 13.00

RISKIT JA TULEVAISUUDENNÄKYMIIN LIITTYVÄT KANNANOTOT

On otettava huomioon, että Nokiaan ja sen liiketoimintaan liittyy erilaisia riskejä ja epävarmuustekijöitä ja että tähän tiedotteeseen sisältyvät, muut kuin jo toteutuneita seikkoja koskevat lausumat, ovat tulevaisuudennäkymiin liittyviä kannanottoja. Näitä ovat esimerkiksi: A) suunniteltu yritysjärjestely, jossa Nokia myy olennaisilta osin koko Devices & Services liiketoimintansa Microsoftille, mukaan lukien Smart Devices- ja Mobile Phones -yksiköt (jäljempänä "D&S-liiketoiminnan Myynti"), joka perustuu Nokia Oyj:n ja Microsoft International Holdings B.V:n väliseen, 2.9.2013 päivättyyn Osakkeiden ja varojen ostosopimukseen ("Sopimus"); B) D&S-liiketoiminnan Myynnin toteutuminen; C); viranomaishyväksyntien saaminen D& liiketoiminnan Myynnille ajallaan tai lainkaan; D) oletukset, suunnitelmat tai hyödyt, jotka liittyvät D&S-liiketoiminnan Myyntiin tai aiheutuvat siitä; E) oletukset, suunnitelmat tai hyödyt, jotka liittyvät Nokian strategioihin, mukaan lukien suunnitelmat Nokian jatkuville liiketoiminnoille, joita ei myydä osana D&S-liiketoiminnan Myyntiä; F) oletukset, suunnitelmat tai hyödyt liittyen muutoksiin johdossamme ja toiminnallisessa rakenteessamme; G) odotukset ja tavoitteet liittyen toiminnallisiin tavoitteisiimme, taloudelliseen tulokseen tai asemaan, liiketoimintamme tulokseen tai D&S-liiketoiminnan Myynnistä saatujen tuottojen käyttöön; H) tuotteidemme ja palveluidemme toimituksiin liittyvät ajankohdat; I) kykymme innovoida, kehittää, toteuttaa ja kaupallistaa uusia teknologioita, tuotteita ja palveluita; J) arviot markkinoiden kehittymisestä ja rakenteellisista muutoksista; K) arviot ja tavoitteet koskien suoriutumista, mukaan lukien markkinaosuus, hinnat, liikevaihto ja tuotteidemme ja palveluidemme katteet; L) arviot ja tavoitteet koskien yhteistyö- ja kumppanuusjärjestelyitä; M) vireillä olevien ja mahdollisesti tulevien oikeudenkäyntien, hallinnollisten menettelyjen ja viranomaistutkimusten lopputulos; N) arviot koskien uudelleenjärjestelyiden, investointien, divestointien, ja yrityskauppojen ja muiden yritysjärjestelyiden menestyksekästä toteuttamista oikea-aikaisesti, ja kykyämme saavuttaa niihin liittyvät taloudelliset ja toiminnalliset tavoitteet ja näihin järjestelyihin liittyvät tai niiden aiheuttamat oletetut suunnitelmat ja hyödyt; O) lausumat, joissa esiintyy sana "uskoa", "odottaa", "ennakoida", "oletettu", "näkee", "tavoitella", "arvioida", "on tarkoitettu", "tähdätä", "suunniteltu", "aikoa", "keskittyä", "tulee tekemään" tai muu vastaava ilmaisu. Tällaiset lausumat perustuvat johdon parhaaseen arvioon ja uskoon sen tiedon valossa, joka sillä on kyseisellä hetkellä ollut saatavilla. Koska tällaisiin lausumiin sisältyy riskejä ja epävarmuuksia, todelliset tulokset voivat poiketa huomattavasti niistä tuloksista, joita tällä hetkellä odotamme. Tekijöitä, mukaan lukien riskejä ja epävarmuustekijöitä, jotka saattaisivat aiheuttaa tällaisia poikkeamia voivat olla esimerkiksi: 1) kykenemättömyys toteuttaa D&S-liiketoiminnan Myynti ajallaan tai lainkaan, esimerkiksi johtuen kykenemättömyydestä tai viivästyksestä saada tarvittavat viranomaishyväksynnät D&S-liiketoiminnan Myynnille tai jonkin sellaisen tapahtuman, muutoksen tai muun olosuhteen toteutuminen, joka voisi johtaa Sopimuksen irtisanomiseen; 2) matkaviestintemme myyntiin, liikesuhteisiimme, operatiiviseen tulokseemme tai yleisesti liiketoiminnallemme mahdollisesti aiheutuva haitta johtuen D&S-liiketoiminnan Myynnin julkistamisesta tai sopimusehdoista, joihin olemme sitoutuneet D&S-liiketoiminnan Myymiseksi; 3) negatiivinen vaikutus siitä, että sitoutuessamme D&S-liiketoiminnan Myyntiin, voimme sen seurauksena jäädä mahdollisesti paitsi muista kilpailukykyisistä strategioista tai kumppanuuksista, jotka olisivat hyödyttäneet Devices & Services -liiketoimintaamme, ja mikäli D&Sliiketoiminnan Myynti ei toteudu, meillä voi olla rajoitetut mahdollisuudet jatkaa Devices & Services -liiketoimintaa tai saavuttaa muita järjestelyjä meille edullisin ehdoin tai lainkaan; 4) kykymme panna tehokkaasti ja sujuvasti täytäntöön suunnitellut muutokset johtoomme ja toiminnalliseen rakenteeseemme tai ylläpitää tehokas väliaikainen hallintorakenne ja rekrytoida tai säilyttää avaintyöntekijät palveluksessamme; 5) negatiivinen vaikutus johtuen D&S-liiketoiminnan Myynnin täytäntöönpanosta, mukaan lukien tähän liittyvät sisäiset uudelleenjärjestelymme, joka vie merkittävästi aikaa, huomiota ja resursseja ylemmältä johdoltamme ja muilta yhtiössä, vieden mahdollisesti heidän huomionsa muilta liiketoimintamme osa-alueilta; 6) häiriöt ja tyytymättömyys työntekijöidemme keskuudessa johtuen D&S-liiketoiminnan Myynnin suunnitelmista ja täytäntöönpanosta vähentäen fokusta ja tuottavuutta liiketoiminnoissamme; 7) D&S-liiketoiminnan Myyntiin liittyvät tai sen aiheuttamat kustannukset, palkkiot, kulut ja maksut; 8) arvonalentuminen tai kulukirjaukset varoihin tai velkoihin, jotka liittyvät tai aiheutuvat D&S-liiketoiminnan Myynnistä; 9) mahdollinen liiketoiminnallemme, omaisuudellemme tai toiminnoillemme aiheutuva haitta johtuen D&S-liiketoiminnan Myynnin täytäntöönpanosta; 10) meitä vastaan käynnistettyjen oikeudenkäyntien, viranomaismenettelyjen tai täytäntöönpanomenettelyjen aloittaminen tai tulos liittyen D&S-liiketoiminnan Myyntiin; 11) Nokia Solutions and Networks, jota kutsutaan myös NSN:ksi (aiemmin Nokia Siemens Networks) menestys mobiililaajakaistaverkoissa ja niihin liittyvien palveluiden markkinoilla ja sen kyky tehokkaasti ja kannattavasti sopeuttaa liiketoimintansa ja toimintonsa oikea-aikaisesti vastaamaan asiakkaiden yhä monipuolisempia tarpeita; 12) NSN:n kyky säilyttää ja parantaa markkina-asemaa ja vastata menestyksekkäästi kilpailuun mobiililaajakaistaverkoissa ja niihin liittyvien palveluiden markkinoilla; 13) NSN:n kyky toimeenpanna menestyksekkäästi sen uudelleenjärjestelyohjelma ja alentaa sen toiminta- ja muita kuluja; 14) NSN:n kyky sijoittaa ja tuoda oikea-aikaisesti markkinoille uusia, kilpailukykyisiä tuotteita ja palveluita sekä niihin liittyviä päivityksiä ja teknologioita; 15) NSN:n riippuvuus suppeasta joukosta asiakkaita ja suurista, monivuotisista sopimuksista; 16) NSN:n maksuvalmius ja sen kyky vastata käyttöpääomaa koskeviin tarpeisiin, mukaan lukien mahdollisuus käyttää olemassa olevia rahoitusjärjestelyitä ja muita luottolimiittejä sekä käteistilanne; 17) NSN:n asiakasrahoitusriskien hallinta; 18) HERE-strategiamme menestys, mukaan lukien kykymme luoda menestyksekäs paikkatietoalusta ja kykymme laajentaa paikkatietopalvelumme kattamaan yhä useampia laitteita ja käyttöjärjestelmiä; 19) kykymme suojata useita patentoituja standardoituja tai Nokian omia teknologioita kolmansien osapuolien loukkauksilta tai toimenpiteiltä, jotka pyrkivät näiden teknologioiden teollisoikeuksien mitätöimiseen; 20) kykymme ylläpitää tämän hetkiset teollisoikeuksiin liittyvät liikevaihdon lähteet ja luoda uusia sellaisia lähteitä; 21) kova kilpailutilanne eri markkinoillamme ja kykymme säilyttää tai parantaa markkina-asemaamme tai menestyksekkäästi vastata kilpailuympäristömme muutoksiin; 22) kykymme ylläpitää ja nopeuttaa innovaatiota, tuotekehitystä ja toimeenpanoa tuodaksemme markkinoille oikea-aikaisesti uusia innovatiivisia ja kilpailukykyisiä tuotteita sekä paikkatietoihin perustuvia tai muita palveluita; 23) kykymme tehokkaasti ja sujuvasti täytäntöönpanna suunnitellut muutokset toimintarakenteessamme sekä kykymme saavuttaa tavoitellut tehokkuusedut ja kustannussäästöt toimintakuluissa ja kykymme toteuttaa suunnitellut divestoinnit, yrityskaupat ja muut yritysjärjestelyt, mukaan lukien kykymme saada tarvittavat viranomaishyväksynnät; 24) kykymme pitää palveluksessa,

TALOUDELLINEN KATSAUS 64(65)

Nokia Oyj 23.1.2014 klo 13.00

kannustaa, kehittää ja rekrytoida osaavia työntekijöitä; 25) riippuvaisuutemme mobiilituotteiden ja langattoman viestinnän toimialojen kehityksestä useilla erilaisilla markkinoilla, mukaan lukien paikkatietopalveluihin ja muihin palveluihin liittyvillä toimialoilla, sekä riippuvaisuutemme yleisestä maailmanlaajuisesta ja alueellisesta taloudellisesta tilanteesta; 26) kykymme säilyttää ja hyödyntää asemaamme ja vahvuuksiamme, erityisesti mikäli strategioidemme täytäntöönpanon ja muiden tekijöiden johdosta epäonnistuisimme operaattoriasiakkaidemme, jakelijoidemme ja kuluttajien asiakasuskollisuuden ylläpitämisessä; 27) yhteistyökumppaneidemme ja partnereidemme, suorituskyky sekä kykymme solmia onnistuneita yhteistyö- ja kumppanuusjärjestelyjä; 28) kykymme toimittaa laadukkaita mobiililaitteita kannattavasti ja oikea-aikaisesti, erityisesti mikäli ne toimittajat, joista olemme riippuvaisia ja joista moni on keskittynyt maantieteellisesti samalle alueelle ja joista suurin osa on Aasiassa, eivät pysty toimittamaan riittäviä määriä täysin toimivia tuotteita, komponentteja, osarakenteita, ohjelmistoja ja palveluita edullisin ja hyväksytyin ehdoin; 29) kykymme ylläpitää tuotannon ja logistiikan tehokkuutta, sekä kykymme varmistaa tuotteidemme ja palveluidemme laatu, turvallisuus, tietoturva ja oikea-aikainen toimitus; 30) todelliset tai väitetyt viat tai muut ongelmat tuotteidemme laadussa, turvallisuudessa tai tietoturvassa; 31) tehottomuus tai toiminta- tai muu häiriö tietoliikennejärjestelmissä tai verkoissa, joista toimintamme on riippuvaista; 32) kybertietoturvamurron vaikutus tai muu meidän, yhteistyökumppaneidemme tai alihankkijoidemme keräämien, saamien tai säilyttämien tai tuotteidemme kautta saatujen tai tuotteissamme säilytettyjen henkilötietojen tai muiden kuluttajia koskevien tietojen todellinen tai väitetty katoaminen, asiaton ilmitulo tai vuoto; 33) kykymme menestyksekkäästi hallita tuotteidemme ja palveluidemme hinnoittelua ja tuotteisiimme, palveluihimme ja toimintoihimme liittyviä kustannuksia; 34) monitahoiset veroihin liittyvät seikat ja velvoitteet, joiden nojalla meille voi tulla maksettavaksi lisää veroja eri lainkäyttöalueilla, sekä meidän tulevan myyntimme kehittyminen, muiden tekijöiden ohella, voi vaatia kirjanpitoarvon vähennyksiä laskennallisissa verosaatavissa; 35) valuuttakurssien vaihtelut, erityisesti vaihtelut raportointivaluuttamme euron ja Yhdysvaltojen dollarin, Japanin jenin, Kiinan yuanin sekä eräiden muiden valuuttojen välillä; 36) kykymme suojata teknologioita, joita Nokia tai muut kehittävät tai joita me lisensoimme, kolmansien osapuolten väitteiltä, joiden mukaan olisimme loukanneet suojattuja teollisoikeuksia, sekä tiettyjen tuotteissamme ja palveluissamme käytettyjen teknologioiden saatavuus kaupallisesti hyväksyttävin ehdoin; 37) talouden, sääntelyn tai politiikan kehitys sekä muiden tapahtumien vaikutus myyntiimme, tuotantolaitoksiimme ja omaisuuseriimme kehittyvissä maissa sekä näitä maita koskevien maahanvientirajoitusten vaikutus; 38) eri valtioiden toimintatapojen, teknisten standardien, kauppapolitiikan, lakien tai säännösten muutosten tai täytäntöönpanon vaikutukset maissa, joissa meillä on omaisuuseriä tai liiketoimintaa; 39) tutkinnat tai sopimuskumppaneidemme vaatimukset, jotka liittyvät toimintojen lopettamiseen tietyssä maassa tai alueella tai sopimussuhteiden päättämiseen; 40) oikeudenkäyntien, hallinnollisten menettelyjen ja viranomaistutkimusten epäsuotuisat lopputulokset; 41) väitteet siitä, että tukiasemien ja mobiilituotteiden synnyttämistä sähkömagneettisista kentistä aiheutuisi mahdollisia terveysriskejä, sekä niihin liittyvät oikeudenkäynnit ja julkisuus riippumatta siitä, onko väitteillä perusteita; 42) mahdolliset käynnissä olevat tai muut viranomaistutkimukset, jotka kohdistuvat tiettyjen Siemensin entisten työntekijöiden väitettyihin rikkomuksiin, jotka voivat liittyä tai joilla voi olla vaikutusta Siemensistä Nokia Siemens Networksiin (nykyään Nokia Solutions and Networks) siirtyneisiin operaattoritoimintoihin ja työntekijöihin; 43) häiriöt, jotka aiheutuvat NSN:n asiakassuhteille käynnissä olevista viranomaistutkimuksista, jotka liittyvät Siemensistä Nokia Siemens Networksiin (nykyään Nokia Solutions and Networks) siirtyneisiin operaattoritoimintoihin sekä ne riskitekijät, jotka mainitaan Nokian 31.12.2012 päättynyttä tilikautta koskevassa Yhdysvaltojen arvopaperisäännösten mukaisessa asiakirjassa (Form 20-F) s. 12-47 otsikon Item 3.D "Risk Factors" alla. Muut tuntemattomat tai odottamattomat tekijät tai vääriksi osoittautuvat oletukset voivat aiheuttaa todellisten tulosten huomattavan poikkeamisen tulevaisuudennäkymiin liittyvissä kannanotoissa ja lausumissa esitetyistä tulosodotuksista. Nokia ei sitoudu julkisesti päivittämään tai muuttamaan tulevaisuudennäkymiin liittyviä kannanottoja tai lausumia uuden tiedon, tulevaisuuden tapahtuman tai muun syyn johdosta, paitsi siltä osin kuin sillä on siihen lainmukainen velvollisuus.

Nokia, Helsinki – 23.1.2014

Lehdistö- ja sijoittajatiedustelut:

Nokia Viestintä Puh. 07180 34900 Sähköposti: press.services@nokia.com

Sijoittajasuhteet, Eurooppa: Puh. 07180 34927

Sijoittajasuhteet, Yhdysvallat: Puh. +1 914 368 0555

Osavuosikatsausten suunnitellut julkistamisajankohdat vuonna 2014

• vuoden 2014 ensimmäisen neljänneksen osavuosikatsaus: 29.4.2014

• vuoden 2014 toisen neljänneksen osavuosikatsaus: 24.7.2014

• vuoden 2014 kolmannen neljänneksen osavuosikatsaus: 23.10.2014

TALOUDELLINEN KATSAUS 65(65)

Nokia Oyj 23.1.2014 klo 13.00

"Nokia vuonna 2013" -vuosikertomuksen julkistaminen

Nokia suunnittelee julkistavansa hallituksen toimintakertomuksen ja tilintarkastetun tilinpäätöksen sisältävän vuosikertomuksensa "Nokia vuonna 2013" 31.3.2014. Vuosikertomus tulee olemaan saatavilla Nokian verkkosivuilla osoitteessa www.nokia.fi/luvut, josta löytyvät myös aikaisemmat osavuosikatsaukset ja taloudelliset vuosikertomukset.

Nokian varsinainen yhtiökokous 2014

Nokian varsinainen yhtiökokous 2014 on suunniteltu pidettäväksi 17.6.2014.

www.nokia.com