Neodecortech — Governance Information 2022

Apr 28, 2022

COMUNICATO STAMPA

• Conferite le deleghe ai membri del Consiglio di Amministrazione. Luigi Cologni confermato Chief Executive Officer della Società.
• Approvati i criteri qualitativi e quantitativi per la valutazione della significatività delle relazioni di cui alla Raccomandazione n. 7, lett. d), del Codice di Corporate Governance.
• Verificati i requisiti in capo ai membri del Consiglio di Amministrazione.
• Istituiti i Comitati endo-consiliari e nominati i componenti.
• Confermato il dirigente preposto alla redazione dei documenti contabili e societari.

Filago, 28 aprile 2022

Neodecortech S.p.A. ("NDT" o la "Società"), tra i principali operatori europei nella produzione di carte decorative per pannelli nobilitati e del flooring utilizzati nel settore dell'interior design, quotata su Euronext STAR Milan, organizzato e gestito da Borsa Italiana S.p.A. segmento Euronext STAR Milan, comunica che in data odierna si è riunito il Consiglio di Amministrazione della Società, nella nuova composizione nominata dall'assemblea del 27 aprile u.s. e ha deliberato quanto segue:

Conferimento delle deleghe ai membri del Consiglio di Amministrazione

Il Consiglio di Amministrazione ha confermato Luigi Cologni e Massimo Giorgilli come consiglieri delegati, confermando Luigi Cologni nel ruolo di Chief Executive Officer della Società, nonché di amministratore incaricato del sistema di controllo interno e di gestione dei rischi e di datore di lavoro ai sensi del D.Lgs. 9 aprile 2008, n. 81.

Approvazione dei criteri qualitativi e quantitativi per la valutazione della significatività delle relazioni di cui alla Raccomandazione n. 7, lett. d), del Codice di Corporate Governance

Il Consiglio di Amministrazione ha, inoltre, ai sensi della Raccomandazione 7, lett. d), del Codice di Corporate Governance, cui la Società aderisce, definito i seguenti criteri quantitativi e qualitativi per valutare la significatività della remunerazione aggiuntiva eventualmente corrisposta agli Amministratori dalla Società e/o da società controllate o controllanti, rispetto al compenso fisso dovuto per la carica di amministratore della Società e per la partecipazione ai comitati endo-consiliari istituiti dalla Società:

"Sono da ritenersi "significative" le remunerazioni aggiuntive percepite dall'amministratore o dal sindaco di Neodecortech (o dai rispettivi Stretti Familiari), come applicabile a seconda dei casi, per ulteriori incarichi in organi sociali, comitati od organismi di Neodecortech, delle società da essa controllate, del soggetto che controlla la Società e delle società sottoposte a comune controllo, che, complessivamente considerate, risultino di importo annuo lordo superiore al compenso fisso per la carica percepito dall'amministratore o dal sindaco della cui indipendenza si tratta in Neodecortech (ivi incluso, l'eventuale compenso previsto per la partecipazione ai comitati endoconsiliari, così come l'eventuale compenso previsto quale Presidente o Vice Presidente del Consiglio di Amministrazione, ovvero quale Presidente del Collegio Sindacale).

Ai fini di quanto sopra: (a) per "compenso fisso per la carica" si intende: (i) la remunerazione annua determinata dall'assemblea per tutti gli amministratori e sindaci o stabilita dall'organo di amministrazione per tutti gli amministratori non esecutivi nell'ambito dell'importo complessivo deliberato dall'assemblea per l'intero organo di amministrazione; (ii) l'eventuale compenso annuo attribuito in ragione della particolare carica assunta dal singolo amministratore non esecutivo all'interno dell'organo di amministrazione (Presidente o Vice-Presidente) definito secondo le best practice previste dal Codice di Corporate Governance (vale a dire tenendo conto delle pratiche di remunerazione diffuse nei settori di riferimento e per società di analoghe dimensioni, considerando anche le esperienze estere comparabili); (b) per "compensi previsti per la partecipazione ai comitati endoconsiliari" si intendono gli eventuali compensi annui che il singolo amministratore può ricevere in ragione della sua partecipazione ai comitati endoconsiliari previsti dal Codice di Corporate Governance o da comitati/organismi previsti dalla normativa vigente (ivi inclusa per l'eventuale partecipazione di amministratori o sindaci all'organismo di vigilanza), escluso in ogni caso ogni compenso derivante dalla partecipazione a eventuali comitati esecutivi."

Per maggiori informazioni sui criteri quantitativi e qualitativi adottati dal Consiglio di Amministrazione, in data 23 febbraio 2022, ai sensi della Raccomandazione 7, lett. c), del Codice di Corporate Governance per valutare la significatività delle proprie relazioni commerciali, finanziarie o professionali con la Società, si rinvia alla sezione 4.3 della relazione sul governo societario e gli assetti proprietari predisposta ai sensi dell'art. 123-bis del TUF disponibile presso la sede sociale, sul sito internet della Società all'indirizzo www.neodecortech.it (sezione Investor/Corporate Governance/Documenti e assemblee/Assemblee), nonché sul meccanismo di stoccaggio autorizzato , all'indirizzo .

Verifica dei requisiti di professionalità, onorabilità e indipendenza degli amministratori

Inoltre, il Consiglio di Amministrazione, sulla base delle dichiarazioni rese dagli amministratori e delle informazioni a disposizione della Società, ha preso atto della sussistenza dei requisiti di legge in capo a tutti i consiglieri, nonché accertato e confermato la sussistenza dei requisiti di indipendenza in capo ai consiglieri Adriano Bianchi, Sara Bertolini, Ida Altimare e Cinzia Morelli ai sensi dell'art. 148, comma 3, del D.Lgs. 24 febbraio 1998, n. 58 ("TUF") (richiamato dall'art. 147-ter, comma 4, del TUF), nonché dell'articolo 2 del Codice di Corporate Governance. Il Collegio Sindacale ha verificato la corretta applicazione dei criteri e delle procedure di accertamento adottati dal Consiglio per valutare l'indipendenza dei propri componenti.

Le partecipazioni azionarie detenute dai consiglieri Luigi Cologni e Massimo Giorgilli, già presenti nella precedente compagine consiliare, sono state rese note nella relazione sulla politica di remunerazione e sui compensi corrisposti predisposta ai sensi dell'art. 123-ter del TUF disponibile presso la sede sociale, sul sito internet della Società all'indirizzo www.neodecortech.it (sezione Investor/Corporate Governance/Documenti e assemblee/Assemblee), nonché sul meccanismo di stoccaggio autorizzato , all'indirizzo . I restanti componenti del Consiglio di Amministrazione non detengono alcuna partecipazione azionaria in NDT.

I curricula vitae dei componenti del Consiglio di Amministrazione sono disponibili sul sito internet della Società all'indirizzo www.neodecortech.it (sezione Investor/Corporate Governance/CdA).

Istituzione dei comitati endo-consiliari

Il Consiglio di Amministrazione ha altresì deliberato l'istituzione, per il triennio 2022-2024, dei comitati endo-consiliari così composti:

• Comitato Parti Correlate (composto dai consiglieri Sara Bertolini (Presidente) e Cinzia Morelli e Adriano Bianchi);
• Comitato Remunerazioni e Nomine (composto dai consiglieri Ida Altimare (Presidente) e Vittoria Giustiniani e Cinzia Morelli, tutti in possesso di specifiche competenze in materia finanziaria o di politiche retributive, valutate dal Consiglio al momento della nomina);
• Comitato Controllo Rischi e Sostenibilità (composto dai consiglieri Adriano Bianchi (Presidente) e Luca Peli e Ida Altimare, tutti in possesso di specifiche competenze nel settore di business in cui opera la Società ed in materia di gestione dei rischi, valutate dal Consiglio al momento della nomina).

Nomina del dirigente preposto alla redazione dei documenti contabili societari

Infine, Fabio Zanobini, Chief Financial Officer della Società, munito delle opportune competenze in materia di amministrazione, finanza e controllo nonché in possesso dei necessari requisiti di onorabilità, è stato confermato dal Consiglio di Amministrazione quale Dirigente Preposto alla redazione dei documenti contabili, previo parere del Collegio Sindacale.

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Il Collegio Sindacale di NDT, sulla base delle dichiarazioni rese dai Sindaci e delle informazioni a disposizione della Società, ha accertato in capo a tutti i componenti dell'organo di controllo la sussistenza dei requisiti di indipendenza di cui (i) all'articolo 148, comma 3, del TUF, come richiamato dall'articolo 147-ter, comma 4, del TUF; nonché (ii) all'articolo 2 del Codice di Corporate Governance, dando tempestivamente atto degli esiti di tali valutazioni nel corso della riunione del Consiglio di Amministrazione di NDT.

Neodecortech S.p.A. – Via Provinciale 2, 24040 Filago (BG) Italy Tel. +39 035996111 – Fax +39 035995225 – www.neodecortech.it

Neodecortech S.p.A.

Neodecortech è tra i principali operatori europei nella produzione di carte decorative per pannelli nobilitati e del flooring utilizzati nel settore dell'interior design. L'attività del Gruppo si concretizza nella produzione di soluzioni complete e tecnologicamente all'avanguardia per la realizzazione di progetti di interior design, coprendo tutte le fasi del processo produttivo per la produzione della carta decorativa, dalla gestione delle materie prime, passando per la finitura superficiale e l'impregnazione, fino al prodotto finito e alla gestione della logistica di fine linea. Il Gruppo è in grado di offrire 7 categorie di prodotti: carte decorative; stampe decorative; finish foil; film melamminico; PPF e PPLF, laminati, Eos superfici anti impronta. (www.neodecortech.it).

Codice ISIN azioni ordinarie: IT0005275778

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There will be no offer to the public of the Company's shares either in Italy or in the United States, Australia, Canada or Japan or elsewhere.

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PRESS RELEASE

• Powers delegated to the Board Members. Luigi Cologni confirmed as Chief Executive Officer of the Company.
• Approval of the qualitative and quantitative criteria for assessing the significance of relationships set forth in Recommendation no. 7, letter d), of the Corporate Governance Code.
• Board Member requirements verified.
• Board Committees established and members appointed.
• Financial Reporting Manager confirmed.

Filago, 28 April 2022

Neodecortech S.p.A. ("NDT" or the "Company"), one of Europe's top players in the production of decorative papers for laminated panels and flooring used in interior design, listed on the Euronext STAR Milan organized and managed by Borsa Italiana S.p.A. - Euronext STAR Milan segment, announces that the Board of Directors of the Company, in the new setup appointed by the Shareholders' Meeting of 27 April, met today and resolved as follows:

Granting of powers to the members of the Board of Directors

The Board of Directors confirmed Luigi Cologni and Massimo Giorgilli as managing directors, and confirmed Luigi Cologni as Chief Executive Officer of the Company, as well as director in charge of the internal control and risk management system and employer pursuant to Legislative Decree no. 81 of 9 April 2008.

Approval of the qualitative and quantitative criteria for assessing the significance of relationships set forth in Recommendation no. 7, letter d), of the Corporate Governance Code

Additionally, the Board of Directors, pursuant to Recommendation 7, letter d), of the Corporate Governance Code, to which the Company adheres, defined the following quantitative and qualitative criteria for assessing the significance of any additional remuneration paid to Directors by the Company and/or its subsidiaries or parent companies, compared to the fixed remuneration due for the position of director of the Company and for attendance in the Board committees established by the Company:

"Significant" shall be deemed to be the additional remuneration received by the director or statutory auditor of Neodecortech (or their respective Immediate Family Members), as applicable, for additional positions in corporate boards, committees or bodies of Neodecortech, its subsidiaries, the entity controlling the Company and companies subject to common control, which, taken together, result in a gross annual amount exceeding the fixed remuneration for the position received by the director or statutory auditor whose independence is at issue in Neodecortech (including, if any, the remuneration provided for attendance in Board committees, as well as any remuneration envisaged as Chairman or Vice Chairman of the Board of Directors, or as Chairman of the Board of Statutory Auditors).

For the purposes of the above: (a) "fixed remuneration for the position" shall mean: (i) the annual remuneration determined by the Shareholders' Meeting for all the Directors and Statutory Auditors or established by the governing body for all the non-executive directors within the total amount resolved by the Shareholders' Meeting for the whole governing body; (ii) the annual remuneration, if any, attributed by reason of the particular office held by the individual non-executive director within the governing body (Chairman or Deputy Chairman) defined according to the best practices envisaged in the Corporate Governance Code (i.e. taking into account the common remuneration practices in the relevant industries and for companies of similar size, also considering foreign comparables); (b) "compensation envisaged for attendance in Board committees" shall mean any annual compensation that the individual director may receive by reason of attendance in Board committees envisaged in the Corporate Governance Code or committees/bodies provided for by applicable law (including for any attendance of directors or statutory auditors in the supervisory board), excluding in any event any compensation resulting from attendance in any executive committees."

For further information on the quantitative and qualitative criteria adopted by the Board of Directors, on 23 February 2022, pursuant to Recommendation 7, letter c), of the Corporate Governance Code for assessing the significance of its business, financial or professional relationships with the Company, reference should be made to section 4.3 of the Report on Corporate Governance and Ownership Structure prepared pursuant to Article 123-bis of the TUF available at the Company's registered office, on the Company website at www.neodecortech.it (Investor/Corporate Governance/Documents and Shareholders' meetings/Shareholders' meetingssection), and on the authorized storage mechanism , at .

Verification of the professionalism, integrity and independence requirements of directors

Additionally, the Board of Directors - based on the statements made by the directors and the information available to the Company - acknowledged the satisfaction of the legal requirements for all directors, and ascertained and confirmed the satisfaction of the independence requirements for Directors Adriano Bianchi, Sara Bertolini, Ida Altimare and Cinzia Morelli, pursuant to Article 148, paragraph 3, of Legislative Decree no. 58 of 24 February 1998 ("TUF") (as referred to in Article 147-ter, paragraph 4, of the TUF), as well as Article 2 of the Corporate Governance Code. The Board of Statutory Auditors assessed the correct application of the criteria and procedures adopted by the Board to evaluate the independence of its members.

The equity investments held by Directors Luigi Cologni and Massimo Giorgilli, members of the previous Board, were disclosed in the Report on Remuneration Policy and Compensation Paid, prepared in accordance with Article 123-ter of the TUF, available at the registered office, on the Company website at www.neodecortech.it (Investor/Corporate Governance/ Documents and Shareholders' meetings/Shareholders' meetings section), and on the authorized storage mechanism , at . The remaining members of the Board of Directors do not hold any shares in NDT.

The curricula vitae of the members of the Board of Directors are available on the Company website at www.neodecortech.it (Investor/Corporate Governance/Board of Directors section).

Establishment of Board committees

The Board of Directors also resolved to set up, for the three-year period 2022-2024, the Board committees formed as follows:

• Related Party Committee (formed of Directors Sara Bertolini (Chair) and Cinzia Morelli and Adriano Bianchi);

• Remuneration and Appointments Committee (formed of Directors Ida Altimare (Chair) and Vittoria Giustiniani and Cinzia Morelli, all with specific expertise in financial matters or compensation policies, as assessed by the Board on appointment);

• Control, Risk and Sustainability Committee (formed of Directors Adriano Bianchi (Chairman), Luca Peli and Ida Altimare, all with specific expertise in the Company's line of business and in risk management, as assessed by the Board on appointment).

Appointment of the Financial Reporting Manager

Lastly, Fabio Zanobini, the Company's Chief Financial Officer, who has the appropriate expertise in administration, finance and control, as well as the necessary integrity requirements, was confirmed by the Board of Directors as the Financial Reporting Manager, prior to the opinion of the Board of Statutory Auditors.

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NDT's Board of Statutory Auditors, on the basis of the statements made by the Statutory Auditors and the information available to the Company, ascertained the existence of the independence requirements set forth in (i) article 148, paragraph 3, of the TUF, as referred to in article 147-ter, paragraph 4, of the TUF; as well as (ii) article 2 of the Corporate Governance Code, promptly acknowledging the results of such assessments during the meeting of NDT's Board of Directors.

Neodecortech S.p.A. – Via Provinciale 2, 24040 Filago (BG) Italy Tel. +39 035996111 – Fax +39 035995225 – www.neodecortech.it

Neodecortech S.p.A.

Neodecortech is one of Europe's top players in the production of decorative papers for laminated panels and flooring used in interior design. The Group's business is in the production of complete and technologically advanced solutions for the realization of interior design projects, covering all stages of the production process for the production of decorative paper, from raw material management, through surface finishing and impregnation, up to the finished product and the management of end-of-line logistics. The Group offers 7 product categories: decorative papers; decorative printings; finish foil; melamine film; PPF and PPLF; laminates; EOS anti-fingerprint surfaces (www.neodecortech.it).

ISIN Code ordinary shares: IT0005275778

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www. bper.it	Luigi Cologni
	investor.relations@neodecortech.it
	www.neodecortech.it

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