Luoniushan Co., Ltd. — Annual Report 2008

Apr 29, 2009

证券代码:000735 证券简称:罗 牛 山 公告编号:2009-010

海口农工贸**(罗牛山)**股份有限公司 2008 年年度报告摘要

§1 重要提示

1.1 本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、 误导性陈述或者重大遗漏,并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。本年度报告摘要 摘自年度报告全文,投资者欲了解详细内容,应阅读年度报告全文。

1.2 没有董事、监事、高级管理人员声明对年度报告内容的真实性、准确性和完整性无法保证或存在 异议。

1.3 除下列董事外,其他董事出席了审议本次年报的董事会会议。

未出席董事姓名	未出席会议原因	被委托人姓名
徐自力	因工作原因未能亲自出席会议	胡电铃

1.4 中审亚太会计师事务所有限公司为本公司 2008 年度财务报告出具了标准无保留意见的审计报告。

1.5 公司董事长胡电铃先生、副董事长兼总经理徐自力先生、财务总监宋岚女士声明:保证年度报告 中财务报告的真实、完整。

§2 公司基本情况简介

2.1 基本情况简介

股票简称	罗 牛 山
股票代码	000735
上市交易所	深圳证券交易所
注册地址	海口市人民大道 50 号
注册地址的邮政编码	570208
办公地址	海口市珠江广场帝豪大厦 9 楼
办公地址的邮政编码	570125
公司国际互联网网址	http://www.luoniushan.com
电子信箱	lns@luoniushan.com

2.2 联系人和联系方式

	董事会秘书	证券事务代表
姓名	贾新文	刘珍
联系地址	海口市珠江广场帝豪大厦 11 楼	海口市珠江广场帝豪大厦 11 楼
电话	0898-68581213	0898-68585243
传真	0898-68581830	0898-68581830
电子信箱	jxinwen@yahoo.com.cn	lz@luoniushan.com

§3 会计数据和业务数据摘要

3.1 主要会计数据

单位:(人民币)元
-----------

	2008 年	2007 年		本年比上年增减(%)	2006 年
		调整前	调整后	调整后	调整前	调整后
营业收入	802,095,480.85	808,655,417.05	808,655,417.05	-0.81%	581,940,713.53	581,940,713.53
利润总额	88,517,972.03	392,434,265.08	394,981,661.05	-77.59%	-105,164,998.50	-105,164,998.50
归属于上市公司股东的净利润	81,383,496.67	366,218,482.60	368,765,878.57	-77.93%	-101,507,994.45	-101,507,994.45
归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润	4,171,479.62	18,174,533.26	20,721,929.23	-79.87%	-109,974,166.94	-109,974,166.94
经营活动产生的现金流量净额	91,075,869.58	24,094,952.59	24,094,952.59	277.99%	-14,404,249.98	-14,404,249.98
	2008 年末	2007 年末		本年末比上年末增减(%)	2006 年末
		调整前	调整后	调整后	调整前	调整后
总资产	2,117,054,487.36	2,347,263,273.83	2,349,810,669.80	-9.91%		2,153,208,256.01 2,153,208,256.01
所有者权益(或股东权益)	1,493,225,800.15	1,409,248,580.53	1,411,795,976.50	5.77%		1,081,828,506.50 1,081,828,506.50
股本	880,132,000.00	880,132,000.00	880,132,000.00	0.00%	880,132,000.00	880,132,000.00

说明:扣除非经常性损益后归属于公司普通股股东的净利润中包含对联营企业的股权投资差额摊销 847.50 万元。

3.2 主要财务指标

单位:(人民币)元

	2008 年		2007 年	本年比上年增减(%)	2006 年
		调整前	调整后	调整后	调整前	调整后
基本每股收益(元/股)	0.09	0.42	0.42	-78.57%	-0.12	-0.12
稀释每股收益(元/股)	0.09	0.42	0.42	-78.57%	-0.12	-0.12
扣除非经常性损益后的基本每股收益(元/股)	0.005	0.02	0.02	-75.00%	-0.12	-0.12
全面摊薄净资产收益率(%)	5.45%	25.99%	26.12%	减少 20.67 个百分点	-9.38%	-9.38%
加权平均净资产收益率(%)	5.60%	29.40%	29.58%	减少 23.98 个百分点	-9.12%	-9.12%
扣除非经常性损益后全面摊薄净资产收益率(%)	0.28%	1.29%	1.47%	减少 1.19 个百分点	-10.17%	-10.17%
扣除非经常性损益后的加权平均净资产收益率(%)	0.29%	1.46%	1.66%	减少 1.37 个百分点	-9.88%	-9.88%
每股经营活动产生的现金流量净额(元/股)	0.10	0.03	0.03	233.33%	-0.02	-0.02

	2008 年末	2007 年末		本年末比上年末增减(%)	2006 年末
		调整前	调整后	调整后	调整前	调整后
归属于上市公司股东的每股净资产(元/股)	1.70	1.60	1.60	6.25%	1.23	1.23

非经常性损益项目

√ 适用 □ 不适用

单位:(人民币)元

非经常性损益项目	金额	附注(如适用)
非流动资产处置损益		71,749,256.25 股权转让收益 63,530,212.79 元
越权审批,或无正式批准文件,或偶发性的税收返还、减免	0.00
计入当期损益的政府补助,但与公司正常经营业务密切相关,符合国家政策规定、按照一定标准定额或定量持续享受的政府补助除外	7,552,020.00
计入当期损益的对非金融企业收取的资金占用费	0.00
企业取得子公司、联营企业及合营企业的投资成本小于取得投资时应享有被投资单位可辨认净资产公允价值产生的收益	0.00
非货币性资产交换损益	0.00
委托他人投资或管理资产的损益	0.00
因不可抗力因素,如遭受自然灾害而计提的各项资产减值准备	0.00
债务重组损益	0.00
企业重组费用,如安置职工的支出、整合费用等	0.00
交易价格显失公允的交易产生的超过公允价值部分的损益	0.00
同一控制下企业合并产生的子公司期初至合并日的当期净损益	0.00
与公司正常经营业务无关的或有事项产生的损益	0.00
除同公司正常经营业务相关的有效套期保值业务外,持有交易性金融资产、交易性金融负债产生的公允价值变动损益,以及处置交易性金融资产、交易性金融负债和可供出售金融资产取得的投资收益	518,065.07
单独进行减值测试的应收款项减值准备转回	0.00
对外委托贷款取得的损益	0.00
采用公允价值模式进行后续计量的投资性房地产公允价值变动产生的损益	0.00
根据税收、会计等法律、法规的要求对当期损益进行一次性调整对当期损益的影响	0.00
受托经营取得的托管费收入	0.00
除上述各项之外的其他营业外收入和支出	-1,430,979.07
其他符合非经常性损益定义的损益项目	0.00
少数股东权益影响额	-417,400.97
所得税影响额	-758,944.23
合计	77,212,017.05	-

3.3 境内外会计准则差异

□ 适用 √ 不适用

§4 股本变动及股东情况

4.1 股份变动情况表

	本次变动前		本次变动增减(+,-)						本次变动后
	数量	比例	发行新股	送股	公积金转股	其他	小计	数量	比例
一、有限售条件股份	47,004,767	5.34%				-35,154,915	-35,154,915	11,849,852	1.35%
1、国家持股
2、国有法人持股
3、其他内资持股	46,698,400	5.31%				-35,098,400	-35,098,400	11,600,000	1.32%
其中:境内非国有法人持股	46,698,400	5.31%				-35,098,400	-35,098,400	11,600,000	1.32%
境内自然人持股
4、外资持股
其中:境外法人持股
境外自然人持股
5、高管股份	306,367	0.03%				-56,515	-56,515	249,852	0.03%
二、无限售条件股份	833,127,233	94.66%				35,154,915		35,154,915 868,282,148	98.65%
1、人民币普通股	833,127,233	94.66%				35,154,915		35,154,915 868,282,148	98.65%
2、境内上市的外资股
3、境外上市的外资股
4、其他
三、股份总数	880,132,000 100.00%					0		0 880,132,000	100.00%

限售股份变动情况表

单位:股

单位:股

股东名称	年初限售股数	本年解除限售股数	本年增加限售股数	年末限售股数	限售原因	解除限售日期
海南罗牛山控股集团有限公司	46,698,400	35,098,400	0	11,600,000 股改承诺		2008 年 04 月 23 日
董事、监事及其他高管人员	306,367	56,515	0	249,852	根据《上市公司董事、监事和高级管理人员所持本公司股份及其变动管理规则》部分高管股份转为无限售流通股_由中国证券登记结算有限责任公司深圳分公司系统自动解锁	2008 年 01 月 02 日
合计	47,004,767	35,154,915	0	11,849,852	-	-

4.2 前 10 名股东、前 10 名无限售条件股东持股情况表

						单位:股
股东总数						152,657
前 10 名股东持股情况
股东名称	股东性质	持股比例	持股总数		持有有限售条件股份数量	质押或冻结的股份数量
海南罗牛山控股集团有限公司	境内非国有法人	10.31%	90,705,000		11,600,000	45,000,000
海口永盛畜牧机械工程有限公司	境内非国有法人	3.14%	27,644,584		0	6,000,000
湖北新锐科技发展有限公司	境内非国有法人	2.08%	18,286,600		0	0
海南深兴贸易有限公司	境内非国有法人	1.64%	14,450,000		0	14,450,000
海南兴牧饲料有限公司	境内非国有法人	1.64%	14,450,000		0	14,450,000
海南兴地实业投资有限公司	境内非国有法人	1.48%	13,005,000		0	0
中经信投资有限公司	国有法人	0.99%	8,670,000		0	0
海南琼山京美畜牧公司	境内非国有法人	0.83%	7,282,800		0	0
海南冠翔贸易有限公司	境内非国有法人	0.82%	7,225,000		0	7,225,000
黄进芳	境内自然人	0.54%	4,729,729	0		0
前 10 名无限售条件股东持股情况
股东名称		持有无限售条件股份数量			股份种类
海南罗牛山控股集团有限公司		79,105,000 人民币普通股
海口永盛畜牧机械工程有限公司		27,644,584 人民币普通股
湖北新锐科技发展有限公司		18,286,600 人民币普通股
海南深兴贸易有限公司				14,450,000 人民币普通股
海南兴牧饲料有限公司					14,450,000 人民币普通股
海南兴地实业投资有限公司		13,005,000 人民币普通股
中经信投资有限公司		8,670,000 人民币普通股
海南琼山京美畜牧公司		7,282,800 人民币普通股
海南冠翔贸易有限公司					7,225,000 人民币普通股
黄进芳		4,729,729 人民币普通股
上述股东关联关系或一致行动的说明	有限公司之间构成关联关系。上述三家公司实际控制人为海南汇佳贸易有限公司。					1、前 10 名股东中,海口永盛畜牧机械工程有限公司、海南深兴贸易有限公司和海南冠翔贸易2、湖北新锐科技发展有限公司和海南兴地实业投资有限公司之间构成关联关系,以上两家公司
		法定代表人均为徐翔先生。3、公司未知其他股东之间是否存在关联关系及是否属于《上市公司持股变动信息披露管理办法》规定的一致行动人。

4.3 控股股东及实际控制人情况介绍

4.3.1 控股股东及实际控制人变更情况

□ 适用 √ 不适用

4.3.2 控股股东及实际控制人具体情况介绍

海南罗牛山控股集团有限公司,股份类别为境内法人股,其年末持有本公司 90,705,000 股。该公司法定代表人为马要武, 1990 年 7 月 3 日成立,注册资金 3500 万元,企业类型为有限责任公司,经营范围: 高科技产业的投资开发经营,农业综合 开发投资经营,农业种植和农产品加工,旅游项目投资开发经营,工贸文化项目投资开发经营,资产管理(不含金融资产), 省内进出口业务,招商投资咨询(凡需行政许可的项目凭许可证经营)。

海南罗牛山控股集团有限公司股东持股比例较为分散,持股在 5%以上的股东为:徐自力出资 886.2 万元,占该公司注册 资本的 25.32%;瑞富投资有限公司出资 580 万元,占该公司注册资本的 16.57%;海南励勤投资有限公司出资 556.06 万元,占该 公司注册资本的 15.89%;马要武出资 500 万元,占该公司注册资本的 14.29%;胡电铃出资 500 万元,占该公司注册资本的 14.29%。

4.3.3 公司与实际控制人之间的产权及控制关系的方框图

§5 董事、监事和高级管理人员

5.1 董事、监事和高级管理人员持股变动及报酬情况

姓名	职务	性别	年龄		任期起始日期 任期终止日期	年初持股数	年末持股数	变动原因	报告期内从公司领取的报酬总额(万元)(税前)	是否在股东单位或其他关联单位领取薪酬
胡电铃	董事长	男		48 2006 年 08 月09 日	2009 年 08 月09 日	14,277	14,277	-	34.00	是
徐自力	副董事长兼总经理	男		43 2006 年 08 月09 日	2009 年 08 月09 日	21,415	21,415	-	26.75	是
王建新	董事	男		50 2006 年 08 月	2009 年 08 月	21,415	21,415	-	18.50	否

				09 日	09 日
徐翔	董事	男		39 2006 年 08 月09 日	2009 年 08 月09 日	21,415	21,415	-	5.00	是
刘敢庭	独立董事	男		66 2006 年 08 月09 日	2009 年 08 月09 日	0	0	-	5.00	否
徐俊峰	独立董事	男		47 2006 年 08 月09 日	2009 年 08 月09 日	210,000	210,000	-	5.00	否
刘新	独立董事	女		39 2006 年 08 月09 日	2009 年 08 月09 日	0	0	-	5.00	否
毛耀庭	监事会主席	男		47 2006 年 08 月09 日	2009 年 08 月09 日	0	0	-	13.86	否
王国强	监事	男		55 2006 年 08 月09 日	2009 年 08 月09 日	16,061	12,046	二级市场卖出	2.50	是
李天庆	监事	男		55 2006 年 08 月09 日	2009 年 08 月09 日	0	0	-	2.50	是
宋 岚	财务总监	女		37 2007 年 08 月23 日	2009 年 08 月09 日	0	0	-	14.50	否
张小林	副总经理	男		36 2006 年 08 月09 日	2009 年 08 月09 日	0	0	-	14.50	否
孔金龙	副总经理	男		54 2006 年 08 月09 日	2009 年 08 月09 日	28,553	28,553	-	14.50	否
汤勇	副总经理	男		44 2006 年 08 月09 日	2009 年 08 月09 日	0	0	-	14.50	否
钟金雄	副总经理	男		47 2006 年 09 月25 日	2009 年 08 月09 日	0	0	-	14.50	否
李万有	副总经理	男		42 2007 年 12 月13 日	2009 年 08 月09 日	0	0	-	14.50	否
姚德标	总畜牧师	男		52 2006 年 08 月09 日	2009 年 08 月09 日	0	0	-	14.50	否
贾新文	董事会秘书	男		43 2008 年 11 月08 日	2009 年 08 月09 日	0	0	-	7.58	否
合计	-	-	-	-	-	333,136	329,121	-	227.19	-

董事、监事、高级管理人员报告期内被授予的股权激励情况 □ 适用 √ 不适用

5.2 董事出席董事会会议情况

董事姓名	具体职务	应出席次数	现场出席次数	以通讯方式参加会议次数	委托出席次数	缺席次数	是否连续两次未亲自出席会议
胡电铃	董事长	12	12	0	0		0 否
徐自力	副董事长	12	12	0	0		0 否
王建新	董事	12	9	2	1		0 否
徐翔	董事	12	6	6	0		0 否
刘敢庭	独立董事	12	5	6	1		0 否
徐俊峰	独立董事	12	6	6	0		0 否
刘新	独立董事	12	5	6	1		0 否

连续两次未亲自出席董事会会议的说明

年内召开董事会会议次数	12
其中:现场会议次数	6
通讯方式召开会议次数	0
现场结合通讯方式召开会议次数	6

§6 董事会报告

6.1 管理层讨论与分析

公司是以畜牧业为主的综合类企业,自 2002 年起连年被认定为国家农业产业化重点龙头企业。公司充分利用海南无疫区 的区位优势和自然条件,立足海口,辐射全岛,大力发展现代生态型畜牧养殖业,已逐步建立起以畜牧产业为主的良种繁育、 畜禽商品生产、饲料供应、畜禽防疫、屠宰加工、环保利用等十大配套体系,成长为海南省规模最大、配套体系最完备的畜 牧业龙头企业。公司在海南省十几个市县建有四十几个现代化畜牧养殖基地,拥有海南省最大的"菜篮子"工程基地、种苗 生产基地和以畜牧业为主的农业科技示范基地。

2008 年,公司坚持把建立"稳定、持续的盈利模式"作为战略发展的核心问题进行研究和探索,积极推进产业结构调整、 完善产业链和企业经营机制转换。2008 年实现对天津宝迪农业科技股份有限公司投资模式的转变;顺利完成禽业系统股权结 构调整;成功收购海南青牧原饲料有限公司股权和海南联利饲料工贸有限公司经营性资产。公司通过产业结构调整,已初步 构建以生猪养殖、教育和房地产三大产业为核心的主业基础,并围绕主业开展多元化投资。

2008 年度公司实现营业总收入 80,209.55 万元,较上年同期减少 0.81%;营业利润 7,957.23 万元,较上年同期减少 73.20%; 归属于母公司所有者的净利润 8,138.35 万元,较上年同期减少 77.93%。与上年度相比,公司的整体业绩较上年同期有所下降, 主要原因在于:① 本年度股票投资收益较上年大幅减少,导致本年度投资收益较上年减少 75.18%。② 本年度处置无形资产 净收益减少,导致本年度营业外收入比上年减少 86.88%。③ 本年度由于对应收款项计提坏账准备增加和对联营企业计提商 誉减值,导致本年度资产减值损失比上年增加 15.58 倍。

	单位:(人民币)万元
			主营业务分行业情况
分行业或分产品	营业收入	营业成本	营业利润率(%)	营业收入比上年增减(%)	营业成本比上年增减(%)	营业利润率比上年增减(%)
畜牧业	57,603.04	47,489.50	17.56%	-2.81%	-3.04%	0.20%
建筑业	9,732.19	9,290.99	4.53%	49.14%	49.86%	-0.43%
教育	7,350.01	4,109.90	44.08%	10.44%	19.86%	-4.40%
			主营业务分产品情况
牲猪销售	52,212.90	42,422.56	18.75%	-2.91%	-4.59%	1.43%
工程施工、商品房	9,732.19	9,290.99	4.53%	49.14%	49.86%	-0.43%
教育	7,350.01	4,109.90	44.08%	10.44%	19.86%	-4.40%

6.2 主营业务分行业、产品情况表

6.3 主营业务分地区情况

单位:(人民币)万元

地区	营业收入	营业收入比上年增减(%)
海南	78,995.86	31.72%

6.4 采用公允价值计量的项目

√ 适用 □ 不适用

					单位:(人民币)元
项目	期初金额	本期公允价值变动损益	计入权益的累计公允价值变动	本期计提的减值	期末金额
金融资产:
其中:1.以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产	5,166,595.00	-1,188,628.00			994,836.20
其中:衍生金融资产		300,820.00			300,820.00
2.可供出售金融资产
金融资产小计	5,166,595.00	-1,188,628.00			994,836.20
金融负债
投资性房地产
生产性生物资产
其他
合计	5,166,595.00	-1,188,628.00			994,836.20

6.5 募集资金使用情况

□ 适用 √ 不适用 变更项目情况 □ 适用 √ 不适用

6.6 非募集资金项目情况

□ 适用 √ 不适用

6.7 董事会对公司会计政策、会计估计变更或重大会计差错更正的原因及影响的说明

√ 适用 □ 不适用

董事会认为公司对会计差错的更正是恰当的,有助于提高公司会计信息质量,真实地反映公司的财务状况。

6.8 董事会对会计师事务所"非标准审计报告"的说明

□ 适用 √ 不适用

6.9 董事会本次利润分配或资本公积金转增股本预案

根据中审亚太会计师事务所有限公司出具的审计报告,2008 年度公司实现归属于母公司所有者的净利润 81,383,496.67 元, 加上年初未分配利润 224,882,662.19 元,年末可供分配的利润为 306,266,158.86 元。根据《公司法》和《公司章程》有关规定, 提取 10%盈余公积 2,513,312.70 元,可供股东分配的利润为 303,752,846.16 元。

鉴于公司各项业务的发展需要大量资金投入,为补充流动资金,节约财务费用,降低经营成本,实现公司持续、稳定的 发展,公司董事会拟定 2008 年度利润不予分配,也不进行资本公积金转增股本。未分配利润将用于补充公司业务发展所需的流 动资金。本预案尚需提交公司股东大会审议。

公司前三年现金分红情况

单位:(人民币)元

	现金分红金额(含税)	合并报表中归属于母公司所有者的净利润	占合并报表中归属于母公司所有者的净利润的比率
2007 年	0.00	368,765,878.57	0.00%
2006 年	0.00	-101,507,994.45	0.00%
2005 年	0.00	-96,425,673.69	0.00%

公司本报告期内盈利但未提出现金利润分配预案

√ 适用 □ 不适用

本报告期内盈利但未提出现金利润分配预案的原因	公司未分配利润的用途和使用计划
鉴于公司各项业务的发展需要大量资金投入,为补充流动资金,节约财务费用,降低经营成本,实现公司持续、稳定的发展,公司董事会拟定 2008 年度利润不予分配,也不进行资本公积金转增股本。	未分配利润将用于补充公司业务发展所需的流动资金。

§7 重要事项

7.1 收购资产

√ 适用 □ 不适用

交易对方或最终控制方	被收购资产	购买日	收购价格	自购买日起至本年末为公司贡献的净利润	本年初至本年末为公司贡献的净利润(适用于同一控制下的企业合并)	是否为关联交易(如是,说明定价原则)	定价原则说明	所涉及的资产产权是否已全部过户	所涉及的债权债务是否已全部转移	关联关系
海南兴牧饲料有限公司	海南青牧原实业有限公司 100%股权	2008 年 07月 18 日	865.79	-119.45	0.00	是	协商定价	是	是	我公司关联自然人为海南兴牧饲料有限公司第四大股东
海南联利饲料工贸有限公司	海南联利饲料工贸有限公司相关经营性资产	2008 年 12月 29 日	1,560.00	0.00	0.00	是	协商定价	否	是	交易对方为我公司第一大股东的全资子公司
天津宝迪农业科技股份有限公司	海口永兴畜牧业有限公司85.046%股权	2008 年 06月 27 日	1,985.41	-163.45	0.00	是	协商定价	是	是	我公司关联自然人在天津宝迪农业科技股份有限公司担任董事、高级管理人员
海口新华万头养猪场	海口永兴畜牧业有限公司 7.477%股权	2008 年 06月 27 日	174.55	-14.37	0.00	是	协商定价	是	是	本公司关联自然人在海口新华万头养猪场担任董事、高级管理人员
海南澄心农业科技有限公司	海口永兴畜牧业有限公司 7.477%股权	2008 年 06月 27 日	174.55	-14.37	0.00	否		是	是	-

7.2 出售资产

√ 适用 □ 不适用

单位:(人民币)万元

单位:(人民币)万元

交易对方	被出售资产	出售日	出售价格	本年初起至出售日该出售资产为公司贡献的净利润	出售产生的损益	是否为关联交易(如是,说明定价原则)	定价原则说明	所涉及的资产产权是否已全部过户	所涉及的债权债务是否已全部转移	关联关系
海南星华集团投资有限公司	本公司所持有的海南成燕房地产开发有限公司 50%股权	2008 年 06 月03 日	16,793.34		0.00 6,644.98	否		是	是	-
曾宪云	本公司所持的海南天人降解塑料股份有限公司股权45.80%股权	2008 年 09 月08 日	278.24	-44.25	-917.94	否		是	是	-
海南(潭牛)文昌鸡股份有限公司	本公司所持有的海口罗牛山禽业有限公司 100%股权	2008 年 11 月26 日	2,079.86	-438.53	503.14	否		是	是	-
海南(潭牛)文昌鸡股份有限公司	本公司所持有的海南罗牛山文昌鸡育种有限公司 60%股权	2008 年 11 月26 日	752.27	-55.33	122.84	否		是	是	-
	7.1、7.2 所涉及事项对公司业务连续性、管理层稳定性的影响。

以上收购、出售资产对公司业务连续性、管理层稳定性无重大影响。

7.3 重大担保

√ 适用 □ 不适用

单位:(人民币)万元

			公司对外担保情况(不包括对子公司的担保)
担保对象名称	发生日期(协议签署日)	担保金额	担保类型	担保期	是否履行完毕	是否为关联方担保(是或否)
海南欣科计算机软件有限公司	2003 年 03 月 11 日		315.00 连带责任担保	2003年03月11 日至 2010年 11 月 10日	否	否
报告期内担保发生额合计						-6,069.00
报告期末担保余额合计						315.00
			公司对子公司的担保情况
报告期内对子公司担保发生额合计			-1,150.00
报告期末对子公司担保余额合计						1,874.68
			公司担保总额情况(包括对子公司的担保)
担保总额						2,189.68
担保总额占公司净资产的比例						1.47%
其中:
的金额	为股东、实际控制人及其关联方提供担保					0.00
保对象提供的债务担保金额	直接或间接为资产负债率超过 70%的被担					0.00
担保总额超过净资产 50%部分的金额						0.00
上述三项担保金额合计						0.00

未到期担保可能承担连带清偿责任说明 不适用

7.4 重大关联交易

7.4.1 与日常经营相关的关联交易

√ 适用 □ 不适用

单位:(人民币)万元

		向关联方销售产品和提供劳务	向关联方采购产品和接受劳务
关联方	交易金额	占同类交易金额的比例	交易金额	占同类交易金额的比例
海南大东海旅游中心股份有限公司	0.00	0.00%	16.32	5.00%
合计	0.00	0.00%	16.32	5.00%

其中:报告期内公司向控股股东及其子公司销售产品或提供劳务的关联交易金额 0.00 万元。

7.4.2 关联债权债务往来

√ 适用 □ 不适用

单位:(人民币)万元

关联方		向关联方提供资金	关联方向公司提供资金
	发生额	余额	发生额	余额
海口罗牛山禽业有限公司	2,505.76	2,505.76	0.00	0.00
海南罗牛山文昌鸡育种有限公司	700.11	700.11	0.00	0.00
海南大东海旅游中心股份有限公司	60.58	90.00	0.00	0.00
海口罗牛山惠宝房地产开发有限公司	0.00	0.00	0.00	141.26
合计	3,266.45	3,295.87	0.00	141.26

其中:报告期内公司向控股股东及其子公司提供资金的发生额 0.00 万元,余额 0.00 万元。

7.4.3 2008 年资金被占用情况及清欠进展情况

□ 适用 √ 不适用

7.5 委托理财

□ 适用 √ 不适用

7.6 承诺事项履行情况

□ 适用 √ 不适用

公司或持股 5%以上股东在报告期内或持续到报告期内的承诺事项

√ 适用 □ 不适用

承诺事项	承诺内容	履行情况
股改承诺	股改法定承诺	严格遵守承诺
收购报告书或权益变动报告书中所作承诺	-	-
重大资产重组时所作承诺	-	-

发行时所作承诺	-	-
其他对公司中小股东所作承诺	-	-

7.7 重大诉讼仲裁事项

□ 适用 √ 不适用

7.8 其他重大事项及其影响和解决方案的分析说明

7.8.1 证券投资情况

√ 适用 □ 不适用

单位:(人民币)元

序号	证券品种	证券代码	证券简称	初始投资金额(元)	持有数量	期末账面值	占期末证券总投资比例(%)	报告期损益
1	股票	600401	*ST 申龙	1,970,546.00	229,400	555,148.00	100.00%	-1,415,398.00
期末持有的其他证券投资		0.00	-	0.00	0.00%	0.00
报告期已出售证券投资损益		-	-	-	-	1,721,523.07
合计			1,970,546.00	-	555,148.00	100%	306,125.07

7.8.2 持有其他上市公司股权情况

√ 适用 □ 不适用

单位:(人民币)元

证券代码	证券简称	初始投资金额	占该公司股权比例	期末账面值	报告期损益	报告期所有者权益变动	会计核算科目	股份来源
000613	ST 东海 A	41,000,000.00	16.48%	83,449,336.95	-8,403,830.24		0.00 长期股权投资	购入
	合计	41,000,000.00	-	83,449,336.95	-8,403,830.24	0.00	-	-

7.8.3 持有非上市金融企业股权情况

□ 适用 √ 不适用

7.8.4 买卖其他上市公司股份的情况

□ 适用 √ 不适用

§8 监事会报告

√ 适用 □ 不适用

监事会发表如下独立意见:

1、公司依法运作情况

报告期内,监事会按照《公司法》、《公司章程》等有关规定对公司 2007 年年度股东大会及 2008 年历次临时股东大会、董事 会会议的召开程序、决议事项,董事会对股东大会决议的执行情况以及公司的管理制度执行等情况进行了监督。监事会认为, 公司的信息披露真实、准确,公司董事、高级管理人员能够严格按照国家法律、法规、公司章程的规定,履行职责,规范运 作,认真执行股东大会的各项决议,不存在违反法律、法规、公司章程或有损于公司利益的行为。

2、检查公司财务情况

报告期内监事会不定期地对公司财务、业务及公司重要经营活动进行严格的监督、检查,并对公司年度各类财务报表、年度 决算方案进行审核,同时对财务制度、管理制度的执行情况进行审查,未发现任何违规行为。中审亚太会计师事务所对公司 2008 年度财务报告进行了审计,并出具了无保留意见的审计报告。监事会认为该报告真实反映了公司的财务状况、经营成果 及现金流量情况,审计报告公正、客观、真实、可靠。

3、报告期内公司没有募集资金,也不存在报告期前募集资金使用延续到报告期的情形。

4、2008 年公司收购、出售资产等交易价格合理,未发现损害股东权益或造成资产流失的情况。

2008 年,公司收购海南青牧原实业有限公司 100%股权、海口永兴畜牧业有限公司 100%股权、海南联利饲料工贸有限公司相 关经营性资产;出售公司所持海南成燕房地产开发有限公司 50%股权、海口罗牛山禽业有限公司 100%股权、海南罗牛山文昌 鸡育种有限公司 60%股权。以上收购、出售资产等交易都严格履行了相关审批手续,交易价格合理,未发现内幕交易,不存 在损害股东权益或造成资产流失的情况。

5、2008 年公司未发生重大关联交易。

§9 财务报告

9.1 审计意见

审计报告 标准无保留审计意见

审计报告正文

海口农工贸(罗牛山)股份有限公司全体股东:

我们审计了后附的海口农工贸(罗牛山)股份有限公司(以下简称罗牛山)财务报表,包括 2008 年 12 月 31 日的资产负 债表,2008 年度的利润表、现金流量表和股东权益变动表以及财务报表附注。

一、管理层对财务报表的责任

按照企业会计准则的规定编制财务报表是罗牛山管理层的责任。这种责任包括:(1)设计、实施和维护与财务报表编制 相关的内部控制,以使财务报表不存在由于舞弊或错误而导致的重大错报;(2)选择和运用恰当的会计政策;(3)作出合理 的会计估计。

二、注册会计师的责任

我们的责任是在实施审计工作的基础上对财务报表发表审计意见。我们按照中国注册会计师审计准则的规定执行了审计 工作。中国注册会计师审计准则要求我们遵守职业道德规范,计划和实施审计工作以对财务报表是否不存在重大错报获取合 理保证。

审计工作涉及实施审计程序,以获取有关财务报表金额和披露的审计证据。选择的审计程序取决于注册会计师的判断, 包括对由于舞弊或错误导致的财务报表重大错报风险的评估。在进行风险评估时,我们考虑与财务报表编制相关的内部控制, 以设计恰当的审计程序,但目的并非对内部控制的有效性发表意见。审计工作还包括评价管理层选用会计政策的恰当性和作 出会计估计的合理性,以及评价财务报表的总体列报。

我们相信,我们获取的审计证据是充分、适当的,为发表审计意见提供了基础。

三、审计意见

我们认为,罗牛山财务报表已经按照企业会计准则的规定编制,在所有重大方面公允反映了罗牛山 2008 年 12 月 31 日的 财务状况以及 2008 年度的经营成果和现金流量。

中审亚太会计师事务所有限公司	中国注册会计师:李志林
	中国注册会计师:刘健生
中国·北京	二零零九年四月二十七日

9.2 财务报表

9.2.1 资产负债表

编制单位:海口农工贸(罗牛山)股份有限公司		2008 年 12 月 31 日		单位:(人民币)元
	期末余额		年初余额
项目	合并	母公司	合并	母公司
流动资产:

货币资金	160,604,888.27	91,555,047.07	188,777,328.07	69,004,782.56
结算备付金
拆出资金
交易性金融资产	994,836.20	145,950.00	5,166,595.00
应收票据
应收账款	23,867,192.32	4,669,897.30	27,021,198.43	7,199,141.08
预付款项	123,110,103.59	49,522,152.02	153,364,313.34	113,546,716.69
应收保费
应收分保账款
应收分保合同准备金
应收利息
应收股利
其他应收款	217,742,801.53	152,449,161.59	183,862,425.83	114,875,380.69
买入返售金融资产
存货	118,430,220.52	5,738,052.47	105,314,413.60	23,349,178.46
其中:消耗性生物资产	61,322,715.89	684,058.59	67,652,594.42	16,912,643.75
一年内到期的非流动资产
其他流动资产	25,744,585.32	25,690,074.32	28,007,939.52	27,690,074.32
流动资产合计	670,494,627.75	329,770,334.77	691,514,213.79	355,665,273.80
非流动资产:
发放贷款及垫款
可供出售金融资产
持有至到期投资	500,000.00
长期应收款
长期股权投资	133,606,853.12	840,858,370.47	187,190,509.51	823,285,750.76
投资性房地产
固定资产	767,581,962.22	194,478,441.86	845,558,599.36	234,500,639.33
在建工程	95,322,308.39	107,489.32	162,293,179.47	9,410,515.97
工程物资
固定资产清理
生产性生物资产	36,317,498.68	1,552,500.00	42,768,949.93	8,473,467.21
油气资产
无形资产	353,676,585.08	269,947,365.43	350,249,585.15	273,979,100.38
开发支出
商誉	54,259,684.81		66,216,247.76
长期待摊费用	3,983,788.09		4,019,384.83
递延所得税资产	1,311,179.22
其他非流动资产
非流动资产合计	1,446,559,859.61	1,306,944,167.08	1,658,296,456.01	1,349,649,473.65
资产总计	2,117,054,487.36	1,636,714,501.85	2,349,810,669.80	1,705,314,747.45
流动负债:
短期借款	115,000,000.00	115,000,000.00	137,000,000.00	127,000,000.00

向中央银行借款
吸收存款及同业存放
拆入资金
交易性金融负债
应付票据
应付账款	22,743,436.29	22,124.79	33,604,390.49	3,939,631.87
预收款项	74,403,673.75	3,450,542.02	68,517,237.31	5,004,449.57
卖出回购金融资产款
应付手续费及佣金
应付职工薪酬	25,723,230.25	698,018.72	25,853,152.81	5,228,356.11
应交税费	21,531,061.93	834,056.00	18,356,231.96	763,424.36
应付利息	2,623,381.97	296,756.23	2,674,611.57	567,323.50
应付股利	2,173,805.00	2,173,805.00	2,173,805.00	2,173,805.00
其他应付款	135,112,000.50	187,009,835.24	275,253,319.84	280,741,520.24
应付分保账款
保险合同准备金
代理买卖证券款
代理承销证券款
一年内到期的非流动负债	36,914,800.00		71,458,000.00
其他流动负债	23,573,203.88	3,200,000.00	36,720,517.58
流动负债合计	459,798,593.57	312,685,138.00	671,611,266.56	425,418,510.65
非流动负债:
长期借款	87,100,000.00	50,000,000.00	113,626,800.00	27,000,000.00
应付债券
长期应付款			57,479,427.00
专项应付款			4,000,000.00	4,000,000.00
预计负债
递延所得税负债
其他非流动负债
非流动负债合计	87,100,000.00	50,000,000.00	175,106,227.00	31,000,000.00
负债合计	546,898,593.57	362,685,138.00	846,717,493.56	456,418,510.65
所有者权益(或股东权益):
实收资本(或股本)	880,132,000.00	880,132,000.00	880,132,000.00	880,132,000.00
资本公积	202,063,112.27	202,016,785.29	202,016,785.29	202,016,785.29
减:库存股
盈余公积	107,277,841.72	107,277,841.72	104,764,529.02	104,764,529.02
一般风险准备
未分配利润	303,752,846.16	84,602,736.84	224,882,662.19	61,982,922.49
外币报表折算差额
归属于母公司所有者权益合计	1,493,225,800.15	1,274,029,363.85	1,411,795,976.50	1,248,896,236.80
少数股东权益	76,930,093.64		91,297,199.74
所有者权益合计	1,570,155,893.79	1,274,029,363.85	1,503,093,176.24	1,248,896,236.80

9.2.2 利润表

编制单位:海口农工贸(罗牛山)股份有限公司		2008 年 1-12 月		单位:(人民币)元
	本期金额		上期金额
项目	合并	母公司	合并	母公司
一、营业总收入	802,095,480.85	143,247,012.06	808,655,417.05	132,136,984.11
其中:营业收入	802,095,480.85	143,247,012.06	808,655,417.05	132,136,984.11
利息收入
已赚保费
手续费及佣金收入
二、营业总成本	789,725,286.09	179,497,877.25	787,001,157.26	161,313,637.02
其中:营业成本	653,082,071.30	111,071,728.18	649,879,405.64	102,011,003.83
利息支出
手续费及佣金支出
退保金
赔付支出净额
提取保险合同准备金净额
保单红利支出
分保费用
营业税金及附加	3,952,513.65	315,973.21	3,957,757.70	1,163,655.99
销售费用	8,458,685.34	2,301,122.12	17,709,868.72	2,495,690.12
管理费用	90,573,793.09	43,088,255.76	86,131,397.45	34,880,222.79
财务费用	13,082,935.83	10,487,153.01	28,081,665.40	19,372,953.88
资产减值损失	20,575,286.88	12,233,644.97	1,241,062.35	1,390,110.41
加:公允价值变动收益(损失以"-"号填列)	-1,118,628.00	-4,050.00	65,800.00	102,400.00
投资收益(损失以"-"号填列)	68,320,697.50	61,905,383.50	275,241,977.02	128,481,203.70
其中:对联营企业和合营企业的投资收益	-2,219,244.68	-10,719,022.87	18,691,890.27	18,691,890.27
汇兑收益(损失以"-"号填列)
三、营业利润(亏损以"-"号填列)	79,572,264.26	25,650,468.31	296,962,036.81	99,406,950.79
加:营业外收入	14,167,016.62	2,160,251.40	107,991,868.58	93,785,128.89
减:营业外支出	5,221,308.85	2,677,592.67	9,972,244.34	906,723.67
其中:非流动资产处置损失	2,640,802.76	77,592.67	7,692,432.89	616,664.39
四、利润总额(亏损总额以"-"号填列)	88,517,972.03	25,133,127.04	394,981,661.05	192,285,356.01
减:所得税费用	811,622.48		18,074,118.60
五、净利润(净亏损以"-"号填列)	87,706,349.55	25,133,127.04	376,907,542.45	192,285,356.01

归属于母公司所有者的净利润	81,383,496.67	25,133,127.04	368,765,878.57	192,285,356.01
少数股东损益	6,322,852.88		8,141,663.88
六、每股收益:
(一)基本每股收益	0.09	0.03	0.42	0.22
(二)稀释每股收益	0.09	0.03	0.42	0.22

9.2.3 现金流量表

编制单位:海口农工贸(罗牛山)股份有限公司		2008 年 1-12 月		单位:(人民币)元
项目	本期金额		上期金额
	合并	母公司	合并	母公司
一、经营活动产生的现金流量:
销售商品、提供劳务收到的现金	826,872,413.49	148,427,253.29	808,173,520.80	126,769,929.77
客户存款和同业存放款项净增加额
向中央银行借款净增加额
向其他金融机构拆入资金净增加额
收到原保险合同保费取得的现金
收到再保险业务现金净额
保户储金及投资款净增加额
处置交易性金融资产净增加额
收取利息、手续费及佣金的现金
拆入资金净增加额
回购业务资金净增加额
收到的税费返还	185,203.29
收到其他与经营活动有关的现金	86,623,512.47	44,897,723.32	14,749,310.62	12,743,821.00
经营活动现金流入小计	913,681,129.25	193,324,976.61	822,922,831.42	139,513,750.77
购买商品、接受劳务支付的现金	693,807,835.01	52,505,380.83	701,683,209.56	143,013,687.91
客户贷款及垫款净增加额
存放中央银行和同业款项净增加额
支付原保险合同赔付款项的现金
支付利息、手续费及佣金的现金
支付保单红利的现金
支付给职工以及为职工支付的现金	81,368,841.37	16,737,734.31	60,425,506.69	13,555,551.93

支付的各项税费	13,794,945.61	2,207,330.03	2,988,869.53	1,607,576.34
支付其他与经营活动有关的现金	33,633,637.68	36,091,463.59	33,730,293.05	41,354,995.50
经营活动现金流出小计	822,605,259.67	107,541,908.76	798,827,878.83	199,531,811.68
经营活动产生的现金流量净额	91,075,869.58	85,783,067.85	24,094,952.59	-60,018,060.91
二、投资活动产生的现金流量:
收回投资收到的现金	4,429,766.17	1,263,171.17	316,357,104.76	187,384,400.08
取得投资收益收到的现金	1,368,167.96
处置固定资产、无形资产和其他长期资产收回的现金净额	10,258,451.71	7,732,462.40	29,930,075.35	3,537,545.13
处置子公司及其他营业单位收到的现金净额	27,751,512.99	28,321,327.96
收到其他与投资活动有关的现金	42,619,702.81	42,619,702.81	192,101,980.76	189,599,131.42
投资活动现金流入小计	86,427,601.64	79,936,664.34	538,389,160.87	380,521,076.63
购建固定资产、无形资产和其他长期资产支付的现金	79,484,720.04	27,086,770.61	120,000,289.82	10,265,047.19
投资支付的现金	57,990,000.00	55,000,000.00	1,840,843.84
质押贷款净增加额
取得子公司及其他营业单位支付的现金净额	11,378,413.60	14,758,215.04
支付其他与投资活动有关的现金	53,863,826.31	48,304,361.57	15,157,598.00	15,157,598.00
投资活动现金流出小计	202,716,959.95	145,149,347.22	136,998,731.66	25,422,645.19
投资活动产生的现金流量净额	-116,289,358.31	-65,212,682.88	401,390,429.21	355,098,431.44
三、筹资活动产生的现金流量:
吸收投资收到的现金	4,900,000.00
其中:子公司吸收少数股东投资收到的现金	4,900,000.00
取得借款收到的现金	167,500,000.00	165,000,000.00	218,746,800.00	194,000,000.00
发行债券收到的现金
收到其他与筹资活动有关的现金	8,415,390.88	1,400,000.00	20,100,517.58
筹资活动现金流入小计	180,815,390.88	166,400,000.00	238,847,317.58	194,000,000.00
偿还债务支付的现金	170,000,000.00	154,000,000.00	483,575,962.55	419,393,962.55
分配股利、利润或偿付利息支付的现金	11,569,341.95	8,215,120.46	49,887,285.45	41,221,491.31
其中:子公司支付给少数股东的股利、利润
支付其他与筹资活动有关的现金	2,205,000.00	2,205,000.00	251,800.00	251,800.00
筹资活动现金流出小计	183,774,341.95	164,420,120.46	533,715,048.00	460,867,253.86
筹资活动产生的现金流量净额	-2,958,951.07	1,979,879.54	-294,867,730.42	-266,867,253.86

四、汇率变动对现金及现金等价物的影响			-1,629,083.70	-1,532,765.07
五、现金及现金等价物净增加额	-28,172,439.80	22,550,264.51	128,988,567.68	26,680,351.60
加:期初现金及现金等价物余额	188,777,328.07	69,004,782.56	59,788,760.39	42,324,430.96
六、期末现金及现金等价物余额	160,604,888.27	91,555,047.07	188,777,328.07	69,004,782.56

9.2.4 所有者权益变动表

编制单位海农贸牛罗口工(:	山份股)	有年度限公司2008							单位人币(民)元:
					本期金额									上年金额
			归属于	母公司所	有者权益							归属于母	公司所	有者权益
项目	实收资本或股(本)	资本公积	减库存:股	余盈公积	般风一险准备	未分配利润	其他	少数股东权益	有所者权益合计	实收资本或股(本)	资本公积	减库存:股	余盈公积	般风一险准备	未分配利润	其他	少数股东权益	有所者权益合计
年年余上末额一、	880,132,000.00	202,016,785.29		104,4,76529.02		222,335,266.22		1,21997,99.74	1,500,545,780.27	880,132,000.00	240,815,193.86		8,160,5981.63		-13277,9,268.99		1,51,29751.72	1,173,579,758.22
加会计政策变更:
前差错期更正						2,54739,5.97			2,54739,5.97
其他
本年年初余额二、	880,132,000.00	202,016,785.29		104,4,76529.02		224,882,662.19		1,21997,99.74	1,503,093,17624	880,132,000.00	240,815,193.86		8,160,5981.63		-13277,9,268.99		1,51,29751.72	1,173,579,758.22
本年增减变动金额减(三、少以"号填列"-)		463269,8		2,513,312.70		8,80,17783.97		-14,367,106.10	02,67,671755		-38,8,79408.57		03,46,697.39		3514,9,6535.21		-454,051.98	326966,,022.05
净利润(一)						81,383,496.67		6,322,852.88	87,706,349.55						366,218,482.60		8,141,663.88	374,360,14648
直接计所有者权()入二益的利得损失和		463269,8							463269,8		-38,798,408.57							-38,798,408.57
供售金融资产可出公1.

允价值变动净额
权法被单益下投资位2.其他所有者权益变动的影响	328,00.600				328,00.600
权与计入所有者益项3.相关的所得税影响目
其他4.	-282,273.02				-282,273.02	-38,98,7408.57				-38,98,7408.57
上小述)和)计(一(二	463269,8		81,383,496.67	322,856,2.88	852,7,767653	-38,8,79408.57		3218,66,482.60	8,141,663.88	335,51,6737.91
所有者投和减少()入三资本				-20,869,958.98	-20,869,958.98				-8,55,9715.86	-8,55,9715.86
本所有者投入资1.									-8,595,715.86	-8,595,715.86
份支付计所有者股入2.权益的金额
其他3.				-20,689,958.98	-20,689,958.98
四利润分()配		2,513,312.70	-2,513,312.70				6,603,947.39	-6,603,94739
提取盈余公积1.		2,513,312.70	-2,513,312.70				6,603,947.39	-6,603,94739
提般险准备取风2.一
所有或东对者股)(3.的分配

其他4.
所有权益内部结五)者(
转
资本转增资本公积1.
或本(股)
余转本盈公积增资2.
或本(股)
盈余公积弥补亏损3.
其他4.
四本期期末余额	880,132,	202,063,	107,277,	303,752,	76930,0,	1,570,15	880,132,	202,016,	104,764,	222,335,	91,297,1	1,500,54
、	000.00	112.27	841.72	84616	93.46	5,893.79	000.00	785.29	529.02	26226.	99.74	5,780.27

9.3 与最近一期年度报告相比,会计政策、会计估计和核算方法发生变化的具体说明

□ 适用 √ 不适用

9.4 重大会计差错的内容、更正金额、原因及其影响

√ 适用 □ 不适用

一、会计差错更正事项

2008 年 8 月 29 日,我公司联营企业海南大东海旅游中心股份有限公司(以下简称大东海公司)收到海南省三亚市地方税 务局三亚地税函(2008)49 号《关于海南大东海旅游中心股份有限公司申请财产损失税前扣除的批复》,海南省三亚市地方税务 局根据大东海公司 2007 年 11 月 13 日提出的财产损失所得税前扣除事项申请,经审核,允许大东海公司公司 2007 年度税前 扣除财产损失金额 109,708,566.25 元,其中允许税前核销应收账款损失 109,188,357.67 元,固定资产损失 520,208.58 元。据此, 大东海公司对 2007 年应纳税所得额和应纳所得税额进行了追溯调整,调减 2007 年度应纳所得税额 15,457,499.83 元,相应调减 年初应交税费-应交所得税 15,457,499.83 元,调增年初未分配利润 15,457,499.83 元。我公司持有大东海公司 16.48%的股权, 因此,我公司根据持股比例调整年初未分配利润 2,547,395.97 元。

二、会计差错更正事项对公司 2007 年年初财务状况和经营成果的影响

(一)对 2008 年初会计数据及主要指标的影响

财务指标	2008 年初调整前	2008 年初调整后	差异金额
长期股权投资	184,643,113.54	187,190,509.51	2,547,395.97
未分配利润	222,335,266.22	224,882,662.19	2,547,395.97

(二)会计差错更正对公司经营成果的影响

本年度会计差错更正对公司 2008 年度经营成果没有影响。

9.5 与最近一期年度报告相比,合并范围发生变化的具体说明

√ 适用 □ 不适用

2008 年 11 月,本公司分别将持有的海口罗牛山禽业有限公司 100.00 %的股权以 20,798,578.76 元的价格、海南罗牛山文 昌鸡育种有限公司 60.00%的股权以 7,522,749.20 元的价格转让给海南(潭牛)文昌鸡股份有限公司,因此本年度不再将海口罗牛 山禽业有限公司和海南罗牛山文昌鸡育种有限公司纳入合并报表范围;2007 年 12 月 20 日本公司将控股子公司天津宝迪农业 科技股份有限公司部分股权转让给毕国祥,转让后,本公司持有该公司 38%的股权,根据本公司与毕国祥签订的承包经营合 同,本公司对该公司不再具有控制关系,所以本年度不再将该公司纳入合并范围。此外,本年度以 8,657,930.54 元的价格受让 海南兴牧饲料有限公司所持有的海南青牧原实业有限公司 100%股权,因此本年度将海南青牧原实业有限公司纳入合并报表范 围;本年度以 5,100,000.00 元投资昌江罗牛山畜牧有限公司,拥有其 51%股权,因此本年度将昌江罗牛山畜牧有限公司纳入 合并报表范围。

董事长: 胡电铃 海口农工贸(罗牛山)股份有限公司董事会

二〇〇九年四月二十七日