Lotus Pharm — Audit Report / Information 2021

Nov 15, 2021

合併財務報告暨會計師查核報告

民國一一○年度及一○九年度

公 司 地 址:臺北市信義區松仁路277號17樓 電 話:(02)2700-5908

目 錄

	項 目	頁 次
一、封 面		1
二、目 錄		2
三、聲 明 書		3
四、會計師查核報告書		4
五、合併資產負債表		5
六、合併綜合損益表		6
七、合併權益變動表		7
八、合併現金流量表		8
九、合併財務報告附註
(一)公司沿革		9
	(二)通過財務報告之日期及程序	9
	(三)新發布及修訂準則及解釋之適用	9~11
	(四)重大會計政策之彙總說明	11~26
	(五)重大會計判斷、估計及假設不確定性之主要來源	26
	(六)重要會計項目之說明	26~53
(七)關係人交易		53~58
(八)質押之資產		58
	(九)重大或有負債及未認列之合約承諾	59
(十)重大之災害損失		59
	(十一)重大之期後事項	60
(十二)其 他		60
(十三)附註揭露事項
	1.重大交易事項相關資訊	60~61、63~67
	2.轉投資事業相關資訊	61、68~69
	3.大陸投資資訊	61、70
	4.主要股東資訊	61
(十四)部門資訊		61~62

聲 明 書

本公司民國一一○年度(自民國一一○年一月一日至一一○年十二月三十一日止)依「關 係企業合併營業報告書關係企業合併財務報表及關係報告書編製準則」應納入編製關係企業 合併財務報表之公司與依金融監督管理委員會認可之國際財務報導準則第十號應納入編製母 子公司合併財務報告之公司均相同,且關係企業合併財務報表所應揭露相關資訊於前揭母子 公司合併財務報告中均已揭露,爰不再另行編製關係企業合併財務報表。

特此聲明

公司名稱:美時化學製藥股份有限公司

董 事 長:Vilhelm Robert Wessman

日 期:民國一一一年三月十六日

新竹市300091新竹科學園區展業一路11號 電 話 Tel + 886 3 579 9955 KPMG No. 11, Prosperity Road I, Hsinchu Science Park, Hsinchu City 300091, Taiwan (R.O.C.)

傳 真 Fax + 886 3 563 2277 網 址 Web home.kpmg/tw

會 計 師 查 核 報 告

美時化學製藥股份有限公司董事會 公鑒:

查核意見

美時化學製藥股份有限公司及其子公司(以下簡稱「合併公司」)民國一一○年十二月三十 一日之合併資產負債表,暨民國一一○年一月一日至十二月三十一日之合併綜合損益表、合併 權益變動表及合併現金流量表,以及合併財務報告附註(包括重大會計政策彙總),業經本會計 師查核竣事。

依本會計師之意見,上開合併財務報告在所有重大方面係依照證券發行人財務報告編製準 則暨經金融監督管理委員會認可並發布生效之國際財務報導準則、國際會計準則、解釋及解釋 公告編製,足以允當表達合併公司民國一一○年十二月三十一日之合併財務狀況,暨民國一一 ○年一月一日至十二月三十一日之合併財務績效及合併現金流量。

查核意見之基礎

本會計師係依照會計師查核簽證財務報表規則及一般公認審計準則執行查核工作。本會計 師於該等準則下之責任將於會計師查核合併財務報告之責任段進一步說明。本會計師所隸屬事 務所受獨立性規範之人員已依會計師職業道德規範,與合併公司保持超然獨立,並履行該規範 之其他責任。本會計師相信已取得足夠及適切之查核證據,以作為表示查核意見之基礎。

關鍵查核事項

關鍵查核事項係指依本會計師之專業判斷,對合併公司民國一一○年度合併財務報告之查 核最為重要之事項。該等事項已於查核合併財務報告整體及形成查核意見之過程中予以因應, 本會計師並不對該等事項單獨表示意見。本會計師判斷應溝通在查核報告上之關鍵查核事項如 下:

一、銷貨收入之認列

有關收入認列之會計政策請詳合併財務報告附註四(十五),收入認列之說明,請詳合 併財務報告附註六(十九),銷貨收入於產品之控制移轉予客戶時以合約價格扣除銷貨退回 及折讓之淨額認列。

關鍵查核事項之說明:

合併公司之銷貨收入主要來自於藥品之銷售,其銷貨對象包括全國各地之醫院、診 所、藥局及國內外知名藥廠,銷貨對象眾多且分散,相關交易之驗證及合約之辨識需較長 時間;另因部分收入來自關係人交易及分潤計算,涉及管理階層之估計及判斷,故將銷貨 收入認列列為查核重要事項之一。

因應之查核程序:

本會計師對上開所述關鍵查核事項,執行之主要程序彙列如下:

1.測試銷貨收入認列及收款內部控制流程設計及執行之有效性。

2.執行銷貨截止點測試,抽核資產負債表日前後一定期間商品銷售之相關表單,以確認收 入認列適當截止。

3.針對帳列之銷貨收入交易進行抽樣證實測試及計算,檢視相關表單及客戶合約以辨識履 約義務,必要時重新計算金額,以確認收入認列之適當性及合理性。

二、商譽之減損評估

有關商譽減損評估之相關會計政策請詳合併財務報告附註四(十二)無形資產及附註四 (十三)非金融資產減損﹔商譽減損評估之會計估計及假設不確定性,請詳合併財務報告附 註五重大會計判斷、估計及假設不確定性之主要來源;商譽減損評估之說明請詳合併財務 報告附註六(八)商譽。

關鍵查核事項之說明:

合併公司之商譽主要係源自於併購所產生,由於合併公司所處生技製藥市場易受市場 環境等多項因素波動影響,該商譽減損之評估係屬重要;該資產減損評估包含辨認現金產 生單位、決定評價模式、決定重要假設及計算可回收金額等過程,評估過程複雜且包含管 理當局之主觀判斷,因此將其列為本會計師之關鍵查核事項。

因應之查核程序:

本會計師對上述關鍵查核事項之主要查核程序包括評估管理當局辨認可能減損之現金 產生單位及其相關受測資產是否有減損跡象,進一步瞭解並測試管理當局於減損測試中所 採用之評價模型及未來現金流量預測;使用年限與加權平均資金成本等重要假設,並評估 管理當局過去所做預測之準確性;以及針對結果進行敏感性分析;同時,委託本所內部評 價專家協助評估評價模型中所採用之各項預計成長率及折現率等重大假設之合理性,包含 程序:

1.所使用之預計成長率與歷史結果、經濟及產業預測文獻比較,評估其合理性。

2.所使用之折現率,與現金產生單位資金成本假設及類似資產報酬率比較,評估其合理 性。

3.檢查評價模型參數與計算公式設定,評估是否有不一致或錯誤之情形。

4.評估管理階層採用不同預期成長率之替代假設所執行未來現金流量之敏感度分析,檢視 管理階層已適當處理減損評估之估計不確定性之可能影響。

其他事項

一、對個體財務報告出具查核報告

美時化學製藥股份有限公司已編製民國一一○年度及一○九年度之個體財務報告,民 國一一○年度經本會計師出具無保留意見加其他事項段落之查核報告在案;民國一○九年 度經其他會計師出具無保留意見加強調事項段落之查核報告在案,備供參考。

二、前任會計師出具無保留意見加強調事項段落之查核報告

合併公司民國一○九年度之合併財務報告係由其他會計師查核,並於民國一一○年三 月二十六日出具無保留意見加強調事項段落之查核報告。

管理階層與治理單位對合併財務報告之責任

管理階層之責任係依照證券發行人財務報告編製準則暨經金融監督管理委員會認可並發布 生效之國際財務報導準則、國際會計準則、解釋及解釋公告編製允當表達之合併財務報告,且 維持與合併財務報告編製有關之必要內部控制,以確保合併財務報告未存有導因於舞弊或錯誤 之重大不實表達。

於編製合併財務報告時,管理階層之責任亦包括評估合併公司繼續經營之能力、相關事項 之揭露,以及繼續經營會計基礎之採用,除非管理階層意圖清算合併公司或停止營業,或除清 算或停業外別無實際可行之其他方案。

合併公司之治理單位(含審計委員會)負有監督財務報導流程之責任。

會計師查核合併財務報告之責任

本會計師查核合併財務報告之目的,係對合併財務報告整體是否存有導因於舞弊或錯誤之 重大不實表達取得合理確信,並出具查核報告。合理確信係高度確信,惟依照一般公認審計準 則執行之查核工作無法保證必能偵出合併財務報告存有之重大不實表達。不實表達可能導因於 舞弊或錯誤。如不實表達之個別金額或彙總數可合理預期將影響合併財務報告使用者所作之經 濟決策,則被認為具有重大性。

本會計師依照一般公認審計準則查核時,運用專業判斷並保持專業上之懷疑。本會計師亦 執行下列工作:

• 1.辨認並評估合併財務報告導因於舞弊或錯誤之重大不實表達風險;對所評估之風險設計及執 行適當之因應對策;並取得足夠及適切之查核證據以作為查核意見之基礎。因舞弊可能涉及 共謀、偽造、故意遺漏、不實聲明或踰越內部控制,故未偵出導因於舞弊之重大不實表達之 風險高於導因於錯誤者。
• 2.對與查核攸關之內部控制取得必要之瞭解,以設計當時情況下適當之查核程序,惟其目的非 對合併公司內部控制之有效性表示意見。
• 3.評估管理階層所採用會計政策之適當性,及其所作會計估計與相關揭露之合理性。
• 4.依據所取得之查核證據,對管理階層採用繼續經營會計基礎之適當性,以及使合併公司繼續 經營之能力可能產生重大疑慮之事件或情況是否存在重大不確定性,作出結論。本會計師若 認為該等事件或情況存在重大不確定性,則須於查核報告中提醒合併財務報告使用者注意合 併財務報告之相關揭露,或於該等揭露係屬不適當時修正查核意見。本會計師之結論係以截 至查核報告日所取得之查核證據為基礎。惟未來事件或情況可能導致合併公司不再具有繼續 經營之能力。

金 額 \$ 1, 605 495 , 82, 050 1, 102 845 , 2, 080 746 , 65, 277 23, 664 52, 616 3, 073 404 , 247 238 , 8, 333 335 , 30 1, 728 2, 541 975 , 99 862 , 5, 585 847 , 3, 863 034 , 310 816 , 185	% 8 - 5 10 - - - 15 1 39 1 12 1 26 18 2	金 額 1, 489 004 , 12 1, 039 1, 109 140 , 1, 517 255 , 2, 739 48, 034 2, 416 2, 208 490 , 284 614 , 6, 782 73 1 , 412 846 , 2, 193 068 , 112 377 , 5, 895 681 , 3, 830 990 , 364 608 ,	% 7 1 6 8 - - - 11 1 34 2 11 1 30 19	210 0 213 0 217 0 218 0 220 0 222 0 223 0 225 0 228 0 232 0 239 9 252 7 254 0 255 0 257 0	負 債 權 益 及 債 流 動 負 : 期 借 款 ( ( 十 ) ) 短 附 註 六 合 負 債 -流 動 ( ( 十 ) 七) 約 註 九 及 附 六 據 應 付 票 帳 款 及 係 應 付 帳 款 -關 人( 七) 附 註 其 他 應 付 款 其 應 -關 係 他 付 款 人( 七) 附 註 本 期 得 負 債 所 稅 債 負 準 備 -流 動 ( ( 十 三) ) 註 附 六 賃 負 債 -流 動 十二 ( ( ) ) 租 附 註 六 一年 內 到 期之 長 期 借 款 ( ( 十一 ) 及 八) 附 註 六 其 流 負 債 他 動 非 流 動 負 債 : 債 合 約 負 -非 流 動 ( ( 十 九 ) ) 附 註 六 長 期 借 十一 款 ( ( ) 及 八) 附 註 六 負 債 準 -非 流 備 動 ( ( 十 三) ) 附 註 六 遞 債 得 負 ( ( 十 五) ) 延 所 稅 附 註 六	金 額 \$ 819 , 132 , 714 , 32, 784 , 655 , 280 , 27 , 62 , 794 , 20, 4, 325 , 85 , 4, 667 , 27 , 304 ,	767 013 694 853 663 942 155 536 466 901 951 941 957 047 683 147	% 4 1 3 - 4 3 1 - - 4 - 20 1 22 -	金 額 410 000 , 132 098 , 615 615 , 1, 116 109 , 910 621 , 19, 754 226 619 , 37 908 , 40 430 , 1, 359 086 , 14, 841 4, 883 08 1 , 11 1, 784 4, 947 560 , 27 872 ,	% 2 1 3 6 5 - 1 - - 7 - 25 1 25
										-
								2	144 688 ,	1
			2	258 0	賃 負 債 -非 流 動 十二 ( ( ) ) 租 附 註 六	43 ,	41 1	-	76 577 ,	-
353 ,	1	161 117 ,	1	264 0	確 負 債 淨 定 福 利 ( ( 十四 ) ) 附 註 六	485 ,	378	2	570 07 1 ,	3
12, 888 615 ,	61	12, 970 687 ,	66	267 0	其 非 流 動 負 債 他	213 ,	676	1	246 371 ,	1
					負 債 總	5, 827 ,	299	28	6, 124 923 ,	31
					計	10, 153 ,	240	48	11, 008 004 ,	56
					權 益 ( ( 十 ) ) 附 註 六 六 : 母 屬 業 權 歸 公 司 益 主之 :
				310 0	股 本	2, 627 ,	963	12	2, 453 540 ,	12
				320 0	資 本 公 積	8, 038 ,	813	38	6, 799 186 ,	34
				330 0	保 留 盈 餘	1, 700 ,		8	353 662 ,	2
				340 0	其 權 益 他	( 1, 240 ,	)	( 6)	( 860 974 ) ,	( 4)
				350 0		( 57,	)	-	-	-
					小 主	11, 068 ,		52	8, 745 414 ,	44
					權 益 總 計	11, 068 ,		52	8, 745 414 ,	44
,		,				,			,	100
\$	21, 221 950	100	19, 753 418	100 請 詳 閱 後 ( 附	合 併 財 務	庫 藏 票 股 母 屬 業 權 歸 公 司 益 計 負 債 權 益 總 及 計 報 告 註 ) 附 管 菱	\$ 21, 221	635 947 754 710 710 950	100	19, 753 418

〜5〜

美時化學製藥股份有限公司及子公司 合併綜合損益表 民國一一○年及一○九年一月一日至十二月三十一日

單位:新台幣千元

		110年度		109年度
		金 額	%	金 額	%
4100	營業收入淨額(附註六(十九)及七)	\$ 12,649,189	100	10,728,583	100
5110	營業成本(附註六(四)及七)	7,009,069	55	6,131,960	57
5900	營業毛利	5,640,120	45	4,596,623	43
	營業費用(附註七):
6100	推銷費用	1,808,748	14	1,574,276	15
6200	管理費用	905,783	8	904,969	8
6300	研究發展費用	595,925	5	505,379	5
6450	預期信用減損損失(利益)(附註六(三))	34,237	-	(664)	-
	營業費用合計	3,344,693	27	2,983,960	28
6900	營業淨利	2,295,427	18	1,612,663	15
	營業外收入及支出:
7100	利息收入	5,344	-	3,763	-
7010	其他收入(附註六(二)及七)	38,525	-	30,058	-
7020	其他利益及損失(附註六(廿一)及七)	(172,438)	(1)	(12,247)	-
7050	財務成本(附註六(廿一)及七)	(296,839)	(2)	(333,780)	(3)
7060	採用權益法認列之關聯企業利益之份額(附註六(五))	-	-	3,778	-
		(425,408)	(3)	(308,428)	(3)
7900	稅前淨利	1,870,019	15	1,304,235	12
7950	減:所得稅費用(附註六(十五))	466,648	4	274,584	2
	本期淨利	1,403,371	11	1,029,651	10
8300	其他綜合損益:
8310	不重分類至損益之項目
8311	確定福利計畫之再衡量數	45,844	-	9,820	-
8316	透過其他綜合損益按公允價值衡量之權益工具投資未實現評 價損失	(66,466)	-	(32,060)	-
8349	與不重分類之項目相關之所得稅(附註六(十五))	(10,277)	-	(2,380)	-
	不重分類至損益之項目合計	(30,899)	-	(24,620)	-
8360	後續可能重分類至損益之項目
8361	國外營運機構財務報表換算之兌換差額	(371,164)	(3)	(112,917)	(1)
8399	與可能重分類之項目相關之所得稅(附註六(十五))	-	-	30,990	-
	後續可能重分類至損益之項目合計	(371,164)	(3)	(81,927)	(1)
8300	本期其他綜合損益	(402,063)	(3)	(106,547)	(1)
8500	本期綜合損益總額	\$ 1,001,308	8	923,104	9
	本期淨利歸屬於:
8610	母公司業主	\$ 1,403,371	11	1,026,796	10
8615	共同控制下前手權益	-	-	2,431	-
8620	非控制權益	-	-	424	-
		\$ 1,403,371	11	1,029,651	10
	綜合損益總額歸屬於:
8710	母公司業主	\$ 1,001,308	8	918,758	9
8715	共同控制下前手權益	-	-	4,167	-
8720	非控制權益	-	-	179	-
		\$ 1,001,308	8	923,104	9
	每股盈餘(單位:新台幣元)(附註六(十八)) 基本每股盈餘
9750	稀釋每股盈餘	\$	5.50		4.22
9850		\$	5.47		4.22
	(請詳閱後附合併財務報告附註)
	董事長:Vilhelm Robert 經理人:Petar Vazharov	會計主管:田依菱
	Wessman

單位:新台幣千元

						母 屬 歸 於 公司	業 權 益 主之
								其他 權	益項 目
				保 留 盈餘 ( 待	虧 彌 補 損 )		外 營 運 國 機 構 財 務	透過 其他 綜 合 損 益 按 公允 價 值衡 量 之
	普 通 股 股 本	資 本 公積	法定 盈 餘 公積	特 別 盈 餘 公積	未 分 配 待 盈餘 ( 彌 虧 損 補 )	合 計	算 報 表 換 兌 換 之 差 額	資 金融 產 未 實 現 損 失	員 工未 賺 勞 得 酬	合 計	庫 藏 股 票	母 屬 歸 於 業 公司 主 權 益 總 計	共 同 控 前 制下 權 手 益	非 控 制 權 益	權 益 總 計
一○ 年一 民國 九 月 餘 額 一日	\$ 2, 431 140 ,	6, 588 034 ,	-	-	( 652 936 ) ,	( 652 936 ) ,	( 453 774 ) ,	( 170 449 ) ,	-	( 624 223 ) ,	-	7, 742 015 ,	( 25, 320 )	1, 814	7, 718 509 ,
本 期 淨 利	-	-	-	-	1, 026 796 ,	1, 026 796 ,	-	-	-	-	-	1, 026 796 ,	2, 431	424	1, 029 651 ,
其他 本 期 綜 合 損 益	-	-	-	-	7, 440	7, 440	( 83, 418 )	( 32, 060 )	-	( 115 478 ) ,	-	( 108 038 ) ,	1, 736	( 245 )	( 106 547 ) ,
本 期 綜 合 損 益 總額	-	-	-	-	1, 034 236 ,	1, 034 236 ,	( 83, 418 )	( 32, 060 )	-	( 115 478 ) ,	-	918 758 ,	4, 167	179	923 104 ,
織 重 組 組	-	-	-	-	( ) 24, 834	( ) 24, 834	-	-	-	-	-	( ) 24, 834	21, 153	-	( ) 3, 681
有 權 權 變 對 子 公司 所 益 動	-	-	-	-	( ) 522	( ) 522	-	-	-	-	-	( ) 522	-	-	( ) 522
基 礎 易 股份 給付 交	22, 400	130 091 ,	-	-	-	-	-	-	( ) 121 273 ,	( ) 121 273 ,	-	31, 218	-	-	31, 218
非 權 取 得 控 制 益	-	-	-	-	( 2, 282 )	( 2, 282 )	-	-	-	-	-	( 2, 282 )	-	( 1, 993 )	( 4, 275 )
併 購 資 本 整 反向 公積 調	-	81, 061	-	-	-	-	-	-	-	-	-	81, 061	-	-	81, 061
一○ 年 十二 三十 民國 九 月 餘 額 一日	2, 453 540 ,	6, 799 186 ,	-	-	353 662 ,	353 662 ,	( 537 192 ) ,	( 202 509 ) ,	( 121 273 ) ,	( 860 974 ) ,	-	8, 745 414 ,	-	-	8, 745 414 ,
本 淨 利 期	-	-	-	-	1, 403 371 ,	1, 403 371 ,	-	-	-	-	-	1, 403 371 ,	-	-	1, 403 371 ,
本 期 其他 綜 合 損 益	-	-	-	-	35, 567	35, 567	( 371 164 ) ,	( 66, 466 )	-	( 437 630 ) ,	-	( 402 063 ) ,	-	-	( 402 063 ) ,
本 期 綜 合 損 益 總額	-	-	-	-	1, 438 938 ,	1, 438 938 ,	( 371 164 ) ,	( 66, 466 )	-	( 437 630 ) ,	-	1, 001 308 ,	-	-	1, 001 308 ,
盈餘 指 撥及 分配 :
提 列 法定 盈餘 公積	-	-	35, 366	-	( 35, 366 )	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-
提 列 特 別 盈餘 公積	-	-	-	115 476 ,	( ) 115 476 ,	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-
普 通 股 金 股 利 現	-	-	-	-	( ) 92, 005	( ) 92, 005	-	-	-	-	-	( ) 92, 005	-	-	( ) 92, 005
資 現 金 增	175 173 ,	1, 238 477 ,	-	-	-	-	-	-	-	-	-	1, 413 650 ,	-	-	1, 413 650 ,
庫 藏 買回 股	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	( ) 57, 354	( ) 57, 354	-	-	( ) 57, 354
基 礎 易 股份 給付 交 ○ 年 十二 三十 一日 一一	( 750 )	1, 150	-	-	40	40	-	-	657 57,	657 57,	( 400 )	697 57,	-	-	697 57,
民國 月 餘 額	\$ 2, 627 963 ,	8, 038 813 ,	35, 366	115 476 ,	1, 549 793 ,	1, 700 635 ,	( 908 356 ) ,	( 268 975 ) ,	( 63, 616 )	( 1, 240 947 ) ,	( 754 ) 57,	11, 068 710 ,	-	-	11, 068 710 ,

單位:新台幣千元

	110年度	109年度
營業活動之現金流量: 本期稅前淨利 調整項目:	\$ 1,870,019	1,304,235
收益費損項目
折舊費用	239,885	242,951
攤銷費用	519,496	466,673
預期信用減損損失(利益)	34,237	(664)
財務成本	296,839	333,780
利息收入	(5,344)	(3,763)
股利收入	(8,912)	(10,404)
股份基礎給付費用	57,657	31,218
採用權益法認列之關聯企業利益之份額	-	(3,778)
處分及報廢不動產、廠房及設備損失 處分無形資產損失	2,003 1,194	4,682 -
無形資產減損損失	233,182	127,675
不動產、廠房及設備減損損失	1,635	-
未實現外幣兌換損失(利益)	13,674	(25,333)
存貨呆滯及跌價減損損失	136,779	221,150
借款提前清償損失	43,417	37,882
租賃修改(利益)損失	(6)	1,396
收益費損項目合計	1,565,736	1,423,465
與營業活動相關之資產/負債變動數: 與營業活動相關之資產之淨變動:
合約資產	38,511	(121,039)
應收票據及帳款	(107,848)	(54,834)
應收帳款-關係人 其他應收款	(564,082)	(320,424)
其他應收款-關係人	(59,903) 55,511	39,608 95,671
存貨	(1,125,413)	(1,097,508)
其他流動資產	(27,304)	(6,041)
其他非流動資產	(4,275)	226,457
與營業活動相關之資產之淨變動合計	(1,794,803)	(1,238,110)
與營業活動相關之負債之淨變動:
合約負債	(9,743)	72,510
應付票據及帳款	128,829	127,293
應付帳款-關係人	(1,109,812)	869,160
其他應付款	(151,654)	39,317
其他應付款-關係人	79,932	(166,127)
負債準備	(4,270)	(47,291)
其他流動負債 淨確定福利負債	(2,586)	(1,015)
其他非流動負債	15,998 14,926	32,789 12,471
與營業活動相關之負債之淨變動合計	(1,038,380)	939,107
與營業活動相關之資產及負債之淨變動合計	(2,833,183)	(299,003)
調整項目合計	(1,267,447)	1,124,462
		(續下頁)
(請詳閱後附合併財務報告附註)
董事長:Vilhelm Robert 經理人:Petar Vazharov	會計主管:田依菱
Wessman

美時化學製藥股份有限公司及子公司 合併現金流量表(承上頁) 民國一一○年及一○九年一月一日至十二月三十一日

單位:新台幣千元

	110年度	109年度
營運產生之現金流入	602,572	2,428,697
收取之利息	4,581	2,993
支付之利息	(227,925)	(393,361)
支付之所得稅	(259,566)	(89,647)
營業活動之淨現金流入	119,662	1,948,682
投資活動之現金流量:
處分採用權益法之投資	-	12,130
取得共同控制下前手權益價款	-	(3,681)
取得不動產、廠房及設備	(572,729)	(413,791)
處分不動產、廠房及設備	110	45
存出保證金減少	12,445	1,133
取得無形資產(包含發展費用資本化)	(1,043,021)	(1,583,749)
其他流動資產減少	70,848	407,019
其他非流動資產(增加)減少	(48,804)	364,596
收取之股利	4,308	10,404
反向併購資本公積調整 投資活動之淨現金流出	-	81,061
籌資活動之現金流量:	(1,576,843)	(1,124,833)
短期借款增加	1,290,643	-
短期借款減少	(870,800)	(50,000)
舉借長期借款	5,062,903	5,549,538
償還長期借款	(5,570,813)	(3,539,579)
其他應付款-關係人增加(減少)	558,274	(2,429,922)
租賃本金償還	(71,347)	(76,690)
其他非流動負債增加	-	5,621
發放現金股利	(92,005)	-
現金增資	1,413,650	-
庫藏股票買回成本	(57,354)	-
非控制權益變動	-	(4,275)
未既得限制員工權利新股返還股利	40	-
籌資活動之淨現金流入(流出)	1,663,191	(545,307)
匯率變動對現金及約當現金之影響	(89,519)	(66,403)
本期現金及約當現金增加數	116,491	212,139
期初現金及約當現金餘額	1,489,004	1,276,865
期末現金及約當現金餘額	\$ 1,605,495	1,489,004

董事長:Vilhelm Robert Wessman

(請詳閱後附合併財務報告附註) 經理人:Petar Vazharov 會計主管:田依菱

合併財務報告附註

民國一一○年度及一○九年度

(除另有註明者外,所有金額均以新台幣千元為單位)

一、公司沿革

美時化學製藥股份有限公司(以下稱「本公司」)於民國五十五年六月三十日於中華民 國設立,並自民國九十九年一月二十九日於財團法人中華民國證券櫃檯買賣中心營業所掛 牌上櫃。自民國一○八年十二月十六日起終止上櫃,並於同日轉至臺灣證券交易所掛牌上 市。

本公司以民國一○三年八月十一日為基準日發行私募股票151,100,000股引進投資人 Alvogen Emerging Markets Holdings Limited (以 下 稱 「 Alvogen EMH」 ), 並進行收購 Alvogen集團原有之子公司股權 , 包 含 100%之 Alvogen Korea Holdings Ltd. (以 下 稱 「 Alvogen Korea Holdings」 )及 其子公司 Alvogen Korea Co., Ltd. (以 下 稱 「 Alvogen Korea」 )、98%之Alvogen Pharma India Pvt Ltd. (以下稱「Alvogen India」 )及其子公司 Norwich Clinical Services Private Limited(以下稱「NCS」)及100%之台灣艾威群股份有限公 司(以下併稱「法律上之子公司」)。此項併購案經綜合判斷後為反向併購,故以本公司名 義所發布之本合併財務報表,係以法律上之子公司為主體之延續。此外,本公司向Alvogen 集團購買兩項ANDA(Abbreviated New Drug Application)學名藥Buprenorphine/Naloxone及 Budesonide之經銷權,以及兩項單株抗體生物相似性藥品亞洲區(不含日本)之經銷權(續詳 附註七(三))。

台灣艾威群股份有限公司與本公司完成相關業務整合後於民國一○九年四月清算解 散。本公司於民國一○九年十二月取得Alvogen India之2%股權,對Alvogen India及NCS取 得100%控制。民國一一○年十二月Alvogen EMH於公開市場出售本公司股票17,035,631 股,於民國一一○年十二月三十一日持有本公司普通股為51.13%。

本公司及子公司(以下併稱「合併公司」)主要營業項目為生產、研發並銷售各項學名 藥產品及藥品諮詢等。

二、通過財務報告之日期及程序

本合併財務報告已於民國一一一年三月十六日經董事會通過發佈。

三、新發布及修訂準則及解釋之適用

(一)已採用金融監督管理委員會(以下簡稱「金管會」)認可之新發布及修訂後準則及解釋 之影響

合併公司自民國一一○年一月一日起開始適用下列新修正之國際財務報導準則, 且對合併財務報告未造成重大影響。

•國際財務報導準則第四號之修正「暫時豁免適用國際財務報導準則第九號之延長」

•國際財務報導準則第九號、國際會計準則第三十九號、國際財務報導準則第七號、 國際財務報導準則第四號及國際財務報導準則第十六號之修正「利率指標變革-第 二階段」

合併公司自民國一一○年四月一日起開始適用下列新修正之國際財務報導準則, 且對合併財務報告未造成重大影響:

• •國際財務報導準則第十六號之修正「民國一一○年六月三十日後之新型冠狀病毒肺 炎相關租金減讓」
• (二)尚未採用金管會認可之國際財務報導準則之影響

合併公司評估適用下列自民國一一一年一月一日起生效之新修正之國際財務報導 準則,將不致對合併財務報告造成重大影響。

• •國際會計準則第十六號之修正「不動產、廠房及設備―達到預定使用狀態前之價 款」
• •國際會計準則第三十七號之修正「虧損性合約―履行合約之成本」
• •國際財務報導準則2018-2020週期之年度改善
• •國際財務報導準則第三號之修正「對觀念架構之引述」
• (三)金管會尚未認可之新發布及修訂準則及解釋

國際會計準則理事會已發布及修正但尚未經金管會認可之準則及解釋,對合併公 司可能攸關者如下:

		理事會發布之
新發布或修訂準則	主要修訂內容	生效日
國際會計準則第1號之修正 「將負債分類為流動或非	修正條文係為提升準則應用之一致 性,以協助企業判定不確定清償日	2023年1月1日
流動」	之債務或其他負債於資產負債表究 竟應分類為流動(於或可能於一年內 到期者)或非流動。
	修正條文亦闡明企業可能以轉換為 權益來清償之債務之分類規定。
國際會計準則第12號之修 正「與單一交易所產生之 資產及負債有關之遞延所 得稅」	修正條文限縮認列豁免之範圍,當 交易之原始認列產生等額應課稅及 可減除暫時性差異時,不再適用該 認列豁免。	2023年1月1日

合併公司現正持續評估上述準則及解釋對合併公司財務狀況與經營結果之影響, 相關影響待評估完成時予以揭露。

合併公司預期下列其他尚未認可之新發布及修正準則不致對合併財務報告造成重 大影響。

• •國際財務報導準則第十號及國際會計準則第二十八號之修正「投資者與其關聯企業 或合資間之資產出售或投入」
• •國際財務報導準則第十七號「保險合約」及國際財務報導準則第十七號之修正
• •國際會計準則第一號之修正「會計政策之揭露」
• •國際會計準則第八號之修正「會計估計之定義」

四、重大會計政策之彙總說明

本合併財務報告所採用之重大會計政策彙總說明如下。除另有說明者外,下列會計政 策已一致適用於本合併財務報告之所有表達期間。

(一)遵循聲明

本合併財務報告係依照證券發行人財務報告編製準則(以下簡稱「編製準則」)及 金融監督管理委員會認可之國際財務報導準則、國際會計準則、解釋及解釋公告(以 下簡稱「金管會認可之國際財務報導準則」)編製。

(二)編製基礎

1.衡量基礎

除下列資產負債表之重要項目外,本合併財務報告係依歷史成本為基礎編製: (1)依公允價值衡量之透過損益按公允價值衡量之金融資產;

(2)依公允價值衡量之透過其他綜合損益按公允價值衡量之金融資產;及

(3)依退休基金資產之公允價值減除確定福利義務現值衡量之淨確定福利負債。

2.功能性貨幣及表達貨幣

合併公司每一個體均係以各營運所處主要經濟環境之貨幣為其功能性貨幣。本 合併財務報告係以本公司之功能性貨幣,新臺幣表達。所有以新臺幣表達之財務資 訊均以新臺幣千元為單位。

(三)合併基礎

1.合併財務報告編製原則

合併財務報告之編製主體包含本公司及由本公司所控制之個體(即子公司)。當 本公司暴露於來自對被投資個體之參與之變動報酬或對該等變動報酬享有權利,且 透過對被投資個體之權力有能力影響該等報酬時,本公司控制該個體。

自對子公司取得控制之日起,開始將其財務報告納入合併財務報告,直至喪失 控制之日為止。合併公司間之交易、餘額及任何未實現收益與費損,業於編製合併 財務報告時已全數消除。子公司之綜合損益總額係分別歸屬至本公司業主及非控制 權益,即使非控制權益因而成為虧損餘額亦然。

子公司之財務報告業已適當調整,俾使其會計政策與合併公司所使用之會計政 策一致。

合併公司對子公司所有權權益之變動,未導致喪失對子公司之控制者,係作為 與業主間之權益交易處理。非控制權益之調整數與所支付或收取對價公允價值間之 差額,係直接認列於權益且歸屬於本公司業主。

2.列入合併財務報告之子公司

列入本合併財務報告之子公司包含:

投資		所持股權百分比
公司名稱	子公司名稱	業務性質	110.12.31	109.12.31	說 明
本公司	Alvogen Korea Holdings	投資事業	100.00 %	100.00 %
本公司	Alvogen India	投資事業	100.00 %	100.00 %	(註一)
本公司	Lotus International Pte. Ltd.	投資事業及藥品銷售	100.00 %	100.00 %
本公司	Lotus Japan Holdings Co., Ltd.	藥品銷售、醫療器材 銷售	100.00 %	100.00 %
本公司	美喬生技有限公司	化妝品批發業、西藥 零售業、醫療器材零 售業、國際貿易業、 其他顧問服務業、生 物技術服務業	-	100.00 %	(註九)
本公司	奧沃思醫藥生技有限公司	生物技術服務業、醫 療器材銷售及相關諮 詢服務	100.00 %	100.00 %	(註四)
本公司	Lotus Pharmaceutical, HK Ltd.	從事香港地區蒐集資 料及代辦業務之據點	3.00 %	18.73 %	(註二)
本公司	Alvogen (Thailand) Ltd.	銷售醫療及化學藥品	3.81 %	3.81 %	(註三)
Alvogen Korea Holdings	Alvogen Korea	生產並銷售藥品	100.00 %	100.00 %
Alvogen India	NCS	臨床試驗及技術服務	100.00 %	100.00 %
Lotus Pharmaceutical, HK Ltd.	艾特士(上海)健康管理諮詢有 限公司	健康管理諮詢、醫藥 科技諮詢、貿易信息 諮詢、市場營銷策劃 及商務諮詢	100.00 %	100.00 %
Lotus Pharmaceutical, HK Ltd.	Alvogen (Thailand) Ltd.	銷售醫療及化學藥品	0.04 %	0.04 %	(註三)
Lotus International Pte. Ltd.	Lotus Support Services SRL	醫藥法規事務相關服 務	100.00 %	100.00 %
Lotus International Pte. Ltd.	Alvogen (Thailand) Ltd.	銷售醫療及化學藥品	96.15 %	96.15 %	(註三)
Lotus International Pte. Ltd.	Lotus Alvogen Malta Ltd.	銷售醫療及化學藥品 及相關諮詢服務	100.00 %	100.00 %	(註五)

投資			所持股權百分比
公司名稱	子公司名稱	業務性質	110.12.31	109.12.31	說 明
Lotus International Pte. Ltd.	Lotus Pharmaceutical, HK Ltd.	從事香港地區蒐集資 料及代辦業務之據點	97.00 %	81.27 %	(註二)
Lotus International Pte. Ltd.	Lotus Healthcare Malaysia Sdn. Bhd.	銷售業務及健康保健 諮詢	100.00 %	-	(註六)
Lotus International Pte. Ltd.	Lotus Healthcare Philippines Corp.	銷售業務及健康保健 諮詢	100.00 %	-	(註七)
Lotus International Pte. Ltd.	Lotus Pharma Bulgaria EOOD	銷售業務及健康保健 諮詢	100.00 %	-	(註八)

• 註一: 本公司於民國一○九年十二月一日取得Alvogen India之2%股權,對Alvogen India及NCS取得100%控制。
• 註二: Lotus Pharmaceutical, HK Ltd.股權原係由本公司100%持有,Lotus International Pte. Ltd.於民國一○九年十二月一日認購全數新股取得該公司81.27%之股權。 Lotus International Pte. Ltd.分別於民國一一○年八月二十三日及十一月三日增 資Lotus Pharmaceutical, HK Ltd.,增資後持股比率為97%。
• 註三: 本公司董事會於民國一○九年四月一日決議取得原由Alvogen集團100%持有 之Alvogen (Thailand) Ltd.全部股權,民國一○九年第二季合併公司已完成相 關交易。另參照財團法人中華民國會計研究發展基金會公布IFRS問答集及 (101)基秘字第301號函釋,於編製比較合併財務報表時,應視為自始合併。
• 註四: 奧沃思醫藥生技有限公司於民國一○九年第三季成立。
• 註五: Lotus Alvogen Malta Ltd.於民國一○九年第三季成立。
• 註六: Lotus Healthcare Malaysia Sdn. Bhd.於民國一一○年第二季成立。
• 註七: Lotus Healthcare Philippines Corp.於民國一一○年第三季成立。
• 註八: Lotus Pharma Bulgaria EOOD於民國一一○年第四季成立。
• 註九: 美喬生技有限公司於民國一一○年十二月十日解散清算。

3.未列入合併財務報告之子公司:無。

(四)外 幣

1.外幣交易

外幣交易依交易日之匯率換算為功能性貨幣。於後續每一報導期間結束日(以 下稱「報導日」),外幣貨幣性項目依當日之匯率換算為功能性貨幣。以公允價值 衡量之外幣非貨幣性項目依衡量公允價值當日之匯率換算為功能性貨幣,以歷史成 本衡量之外幣非貨幣性項目則依交易日之匯率換算。

換算所產生之外幣兌換差異通常係認列於損益,惟指定為透過其他綜合損益按 公允價值衡量之權益工具係認列於其他綜合損益。

2.國外營運機構

國外營運機構之資產及負債,包括收購時產生之商譽及公允價值調整,係依報 導日之匯率換算為新臺幣;收益及費損項目則依當期平均匯率換算為新臺幣,所產 生之兌換差額均認列為其他綜合損益。

當處分國外營運機構致喪失控制、共同控制或重大影響時,與該國外營運機構 相關之累計兌換差額係全數重分類為損益。部分處分含有國外營運機構之子公司 時,相關累計兌換差額係按比例重新歸屬至非控制權益。部分處分含有國外營運機 構之關聯企業或合資之投資時,相關累計兌換差額則按比例重分類至損益。

對國外營運機構之貨幣性應收或應付項目,若尚無清償計畫且不可能於可預見 之未來予以清償時,其所產生之外幣兌換損益視為對該國外營運機構淨投資之一部 分而認列為其他綜合損益。

(五)資產與負債區分流動與非流動之分類標準

符合下列條件之一之資產列為流動資產,非屬流動資產之所有其他資產則列為非 流動資產:

• 1.預期於其正常營業週期中實現該資產,或意圖將其出售或消耗;
• 2.主要為交易目的而持有該資產;
• 3.預期於報導日後十二個月內實現該資產;或
• 4.該資產為現金或約當現金,但於報導日後至少十二個月將該資產交換或用以清償負 債受到其他限制者除外。

符合下列條件之一之負債列為流動負債,非屬流動負債之所有其他負債則列為非 流動負債:

• 1.預期將於正常營業週期中清償該負債;
• 2.主要為交易目的而持有該負債;
• 3.預期將於報導日後十二個月內到期清償該負債;或
• 4.未具無條件將清償期限遞延至報導日後至少十二個月之權利之負債。負債之條款, 可能依交易對方之選擇,以發行權益工具而導致其清償者,並不影響其分類。
• (六)現金及約當現金

現金包括庫存現金及活期存款。約當現金係指可隨時轉換成定額現金且價值變動 風險甚小之短期並具高度流動性之投資。定期存款符合前述定義且持有目的係滿足短 期現金承諾而非投資或其他目的者,列報於約當現金。

(七)金融工具

應收帳款原始係於產生時認列。所有其他金融資產及金融負債原始係於合併公司 成為金融工具合約條款之一方時認列。非透過損益按公允價值衡量之金融資產(除不 包含重大財務組成部分之應收帳款外)或金融負債原始係按公允價值加計直接可歸屬 於該取得或發行之交易成本衡量。不包含重大財務組成部分之應收帳款原始係按交易 價格衡量。

1.金融資產

金融資產之購買或出售符合慣例交易者,合併公司對以相同方式分類之金融資 產,其所有購買及出售一致地採交易日或交割日會計處理。

原始認列時金融資產分類為:按攤銷後成本衡量之金融資產、透過其他綜合損 益按公允價值衡量之權益工具投資或透過損益按公允價值衡量之金融資產。合併公 司僅於改變管理金融資產之經營模式時,始自下一個報導日之首日起重分類所有受 影響之金融資產。

(1)按攤銷後成本衡量之金融資產

金融資產同時符合下列條件,且未指定為透過損益按公允價值衡量時,係按 攤銷後成本衡量:

• •係在以收取合約現金流量為目的之經營模式下持有該金融資產。
• •該金融資產之合約條款產生特定日期之現金流量,完全為支付本金及流通在外 本金金額之利息。

該等資產後續以原始認列金額加減計採有效利息法計算之累積攤銷數,並調 整任何備抵損失之攤銷後成本衡量。利息收入、外幣兌換損益及減損損失係認列 於損益。除列時,將利益或損失列入損益。

(2)透過其他綜合損益按公允價值衡量之金融資產

合併公司於原始認列時,可作一不可撤銷之選擇,將非持有供交易之權益工 具投資後續公允價值變動列報於其他綜合損益。前述選擇係按逐項工具基礎所作 成。

屬權益工具投資者後續按公允價值衡量。股利收入(除非明顯代表部分投資 成本之回收)係認列於損益。其餘淨利益或損失係認列為其他綜合損益且不重分類 至損益。

權益投資之股利收入於合併公司有權利收取股利之日認列。

(3)透過損益按公允價值衡量之金融資產

非屬上述按攤銷後成本衡量或透過其他綜合損益按公允價值衡量之金融資 產,係透過損益按公允價值衡量,包括衍生性金融資產。合併公司於原始認列 時,為消除或重大減少會計配比不當,得不可撤銷地將符合按攤銷後成本衡量或 透過其他綜合損益按公允價值衡量條件之金融資產,指定為透過損益按公允價值 衡量之金融資產。

該等資產後續按公允價值衡量,其淨利益或損失(包含任何股利及利息收入) 係認列為損益。

(4)金融資產減損

合併公司針對按攤銷後成本衡量之金融資產(包括現金及約當現金、應收票 據及應收帳款、其他應收款、存出保證金及其他金融資產等)及合約資產之預期信 用損失認列備抵損失。

合併公司係按存續期間預期信用損失金額衡量備抵損失,除銀行存款之信用 風險(即金融工具之預期存續期間發生違約之風險)自原始認列後未顯著增加。

應收帳款及合約資產之備抵損失係按存續期間預期信用損失金額衡量。

於判定自原始認列後信用風險是否已顯著增加時,合併公司考量合理且可佐 證之資訊(無需過度成本或投入即可取得),包括質性及量化資訊,及根據合併公 司之歷史經驗、信用評估及前瞻性資訊所作之分析。

若合約款項逾期,合併公司假設金融資產之信用風險已顯著增加。

若合約款項逾期超過一百八十天,除非有合理且可佐證之資訊顯示延後之違 約基準更為恰當,或借款人不太可能履行其信用義務支付全額款項予合併公司 時,合併公司視為該金融資產發生違約。

存續期間預期信用損失係指金融工具預期存續期間所有可能違約事項產生之 預期信用損失。

十二個月預期信用損失係指金融工具於報導日後十二個月內可能違約事項所 產生之預期信用損失(或較短期間,若金融工具之預期存續期間短於十二個月 時)。

衡量預期信用損失之最長期間為合併公司暴露於信用風險之最長合約期間。

預期信用損失為金融工具預期存續期間信用損失之機率加權估計值。信用損 失係按所有現金短收之現值衡量,亦即合併公司依據合約可收取之現金流量與合 併公司預期收取之現金流量之差額。

於每一報導日合併公司評估按攤銷後成本衡量金融資產是否有信用減損。對 金融資產之估計未來現金流量具有不利影響之一項或多項事項已發生時,該金融 資產已信用減損。金融資產已信用減損之證據包括有關下列事項之可觀察資料:

• •借款人或發行人之重大財務困難; •違約,諸如延滯或逾期超過一百八十天;
• •因與借款人之財務困難相關之經濟或合約理由,合併公司給予借款人原本不會 考量之讓步;
• •借款人很有可能會聲請破產或進行其他財務重整;或
• •由於財務困難而使該金融資產之活絡市場消失。

按攤銷後成本衡量之金融資產之備抵損失係自資產之帳面金額中扣除。

當合併公司對回收金融資產整體或部分無法合理預期時,係直接減少其金融 資產總帳面金額。對公司戶,合併公司係以是否合理預期可回收之基礎個別分析 沖銷之時點及金額。合併公司預期已沖銷金額將不會重大迴轉。然而,已沖銷之 金融資產仍可強制執行,以符合合併公司回收逾期金額之程序。

(5)金融資產之除列

合併公司僅於對來自該資產現金流量之合約權利終止,或已移轉金融資產且 該資產所有權之幾乎所有之風險及報酬已移轉予其他企業,或既未移轉亦未保留 所有權之幾乎所有風險及報酬且未保留該金融資產之控制時,始將金融資產除 列。

合併公司簽訂移轉金融資產之交易,若保留已移轉資產所有權之所有或幾乎 所有風險及報酬,則仍持續認列於資產負債表。

2.金融負債及權益工具

(1)負債或權益之分類

合併公司發行之債務及權益工具係依據合約協議之實質與金融負債及權益工 具之定義分類為金融負債或權益。

(2)權益交易

權益工具係指表彰合併公司於資產減除其所有負債後剩餘權益之任何合約。 合併公司發行之權益工具係以取得之價款扣除直接發行成本後之金額認列。

(3)庫藏股票

再買回合併公司已認列之權益工具時,係將所支付之對價(包括可直接歸屬 成本)認列為權益之減少。再買回之股份係分類為庫藏股票。後續出售或再發行庫 藏股票,所收取之金額係認列為權益之增加,並將該交易所產生之剩餘或虧損認 列為資本公積或保留盈餘(若資本公積不足沖抵)。

(4)金融負債

金融負債係分類為攤銷後成本或透過損益按公允價值衡量。金融負債若屬持 有供交易、衍生工具或於原始認列時指定,則分類為透過損益按公允價值衡量。 透過損益按公允價值衡量之金融負債係以公允價值衡量,且相關淨利益及損失, 包括任何利息費用,係認列於損益。

其他金融負債後續採有效利息法按攤銷後成本衡量。利息費用及兌換損益係 認列於損益。除列時之任何利益或損失亦係認列於損益。

(5)金融負債之除列

合併公司係於合約義務已履行、取消或到期時,除列金融負債。當金融負債 條款修改且修改後負債之現金流量有重大差異,則除列原金融負債,並以修改後 條款為基礎按公允價值認列新金融負債。

除列金融負債時,其帳面金額與所支付或應支付對價總額(包含任何所移轉 之非現金資產或承擔之負債)間之差額認列為損益。

(6)金融資產及負債之互抵

金融資產及金融負債僅於合併公司目前有法律上有可執行之權利進行互抵及 有意圖以淨額交割或同時變現資產及清償負債時,方予以互抵並以淨額表達於資 產負債表。

(八)存 貨

存貨係以成本與淨變現價值孰低衡量。成本包括使其達可供使用的地點及狀態所 發生之取得、產製或加工成本及其他成本,並採加權平均法計算。製成品及在製品存 貨之成本包括依適當比例按正常產能分攤之製造費用。

淨變現價值係指正常營業下之估計售價減除估計完工尚需投入之估計成本及完成 出售所需之估計成本後之餘額。

(九)投資關聯企業

關聯企業係指合併公司對其財務及營運政策具有重大影響,但非控制或聯合控制 者。

合併公司對於關聯企業之權益採用權益法處理。權益法下,原始取得時係依成本 認列,投資成本包含交易之成本。投資關聯企業之帳面金額包括原始投資時所辨認之 商譽,減除任何累計減損損失。

合併財務報告包括自具有重大影響力之日起至喪失重大影響力之日止,於進行與 合併公司會計政策一致性之必要調整後,合併公司依權益比例認列各該投資關聯企業 之損益及其他綜合損益之金額。當關聯企業發生非損益及其他綜合損益之權益變動且 不影響合併公司對其之持股比例時,合併公司將歸屬於合併公司可享有關聯企業份額 下之權益變動按持股比例認列為資本公積。

合併公司與關聯企業間之交易所產生之未實現利益及損失,僅在與投資者對關聯 企業之權益無關之範圍內,認列於企業財務報表。當合併公司依比例應認列關聯企業 之損失份額等於或超過其在關聯企業之權益時,即停止認列其損失,而僅於發生法定 義務、推定義務或已代該被投資公司支付款項之範圍內,認列額外之損失及相關負 債。

• (十)不動產、廠房及設備
• 1.認列與衡量

不動產、廠房及設備項目係依成本減累計折舊及累計減損衡量。

不動產、廠房及設備之重大組成部分耐用年限不同時,則視為不動產、廠房及 設備之單獨項目(主要組成部分)處理。

不動產、廠房及設備之處分利益或損失係認列於損益。

2.後續成本

後續支出僅於其未來經濟效益很有可能流入合併公司時始予以資本化。

3.折 舊

折舊係依資產成本減除殘值計算,並採直線法於每一組成部分之估計耐用年限 內認列於損益。

土地不予提列折舊。

當期及比較期間之估計耐用年限如下:

(1)建築物及廠房附屬設備	1~50年
(2)機器設備及試驗設備	2~10年
(3)什項設備	1~8年
(4)租賃改良	1~10年

合併公司於每一年度報導日檢視折舊方法、耐用年限及殘值,並於必要時適當 調整。

(十一)租 賃

1.租賃之判斷

合併公司係於合約成立日評估合約是否係屬或包含租賃,若合約轉讓對已辨認 資產之使用之控制權一段時間以換得對價,則合約係屬或包含租賃。

2.承租人

合併公司於租賃開始日認列使用權資產及租賃負債,使用權資產係以成本為原 始衡量,該成本包含租賃負債之原始衡量金額,調整租賃開始日或之前支付之任何 租賃給付,並加計所發生之原始直接成本及為拆卸、移除標的資產及復原其所在地 點或標的資產之估計成本,同時減除收取之任何租賃誘因。

使用權資產後續於租賃開始日至使用權資產之耐用年限屆滿時或租賃期間屆滿 時兩者之較早者以直線法提列折舊。此外,合併公司定期評估使用權資產是否發生 減損並處理任何已發生之減損損失,並於租賃負債發生再衡量的情況下配合調整使 用權資產。

租賃負債係以租賃開始日尚未支付之租賃給付之現值為原始衡量。若租賃隱含 利率容易確定,則折現率為該利率,若並非容易確定,則使用合併公司之增額借款 利率。一般而言,合併公司係採用其增額借款利率為折現率。

計入租賃負債衡量之租賃給付包括:

• (1)固定給付,包括實質固定給付;
• (2)取決於某項指數或費率之變動租賃給付,採用租賃開始日之指數或費率為原始衡 量;
• (3)預期支付之殘值保證金額;及
• (4)於合理確定將行使購買選擇權或租賃終止選擇權時之行使價格或所須支付之罰 款。

租賃負債後續係以有效利息法計提利息,並於發生以下情況時再衡量其金額: (1)用以決定租賃給付之指數或費率變動導致未來租賃給付有變動;

• (2)預期支付之殘值保證金額有變動;
• (3)標的資產購買選擇權之評估有變動;
• (4)對是否行使延長或終止選擇權之估計有所變動,而更改對租賃期間之評估;
• (5)租賃標的、範圍或其他條款之修改。

租賃負債因前述用以決定租賃給付之指數或費率變動、殘值保證金額有變動以 及購買、延長或終止選擇權之評估變動而再衡量時,係相對應調整使用權資產之帳 面金額,並於使用權資產之帳面金額減至零時,將剩餘之再衡量金額認列於損益 中。

對於減少租賃範圍之租賃修改,則係減少使用權資產之帳面金額以反映租賃之 部分或全面終止,並將其與租賃負債再衡量金額間之差額認列於損益中。

合併公司將不符合投資性不動產定義之使用權資產及租賃負債分別以單行項目 表達於資產負債表中。

針對短期租賃及低價值標的資產租賃,合併公司選擇不認列使用權資產及租賃 負債,而係將相關租賃給付依直線基礎於租賃期間內認列為費用。

(十二)無形資產

1.商譽

企業合併所取得之商譽係依收購日所認列之商譽金額作為成本,後續以成本減 除累計減損損失後之金額衡量。

為減損測試之目的,商譽分攤至合併公司預期因該合併綜效而受益之各現金產 生單位或現金產生單位群組(簡稱「現金產生單位」)。

受攤商譽之現金產生單位每年(及有跡象顯示該單位可能已減損時)藉由包含 商譽之該單位帳面金額與其可回收金額之比較,進行該單位之減損測試。若分攤至 現金產生單位之商譽係當年度企業合併所取得,則該單位應於當年度結束前進行減 損測試。若受攤商譽之現金產生單位之可回收金額低於其帳面金額,減損損失係先 減少該現金產生單位受攤商譽之帳面金額,次就該單位內其他各資產帳面金額之比 例減少各該資產帳面金額。任何減損損失直接認列為當期損失。商譽減損損失不得 於後續期間迴轉。

處分受攤商譽現金產生單位內之某一營運時,與該被處分營運有關之商譽金額 係包含於營運之帳面金額以決定處分損益。

2.單獨取得

單獨取得之有限耐用年限無形資產原始以成本衡量,後續係以成本減除累計攤 銷及累計減損損失後之金額衡量。無形資產於耐用年限內按直線基礎進行攤銷,合 併公司至少於每一年度報導日對估計耐用年限、殘值及攤銷方法進行檢視,並推延 適用會計估計變動之影響。非確定耐用年限無形資產係以成本減除累計減損損失列 報。

3.內部產生-研究及發展支出

學名藥於研究階段之支出於發生時認列為費用。

合併公司於符合下列所有條件時,開始認列學名藥內部計畫發展階段之無形資 產:

(1)完成無形資產之技術可行性已達成,將使該無形資產可供使用或出售;

(2)意圖完成該無形資產,並加以使用或出售;

(3)有能力使用或出售該無形資產;

(4)無形資產將產生很有可能之未來經濟效益;

(5)具充足之技術、財務及其他資源完成此項發展,並使用或出售該無形資產;及 (6)歸屬於該無形資產發展階段之支出,能夠可靠衡量。

內部產生無形資產之成本係自首次均符合上述條件之日起,且合併公司認列至 無形資產包括將取得上市核准過程之所發生之支出總和,後續衡量方式與單獨取得 之無形資產相同。

4.攤 銷

除商譽外,攤銷係依資產成本減除估計殘值計算,並自無形資產達可供使用狀 態起,採直線法於其估計耐用年限內認列為損益。

經併購取得之品牌價值係非確定耐用年限之無形資產,不予以攤銷。

當期及比較期間之估計耐用年限如下:

• (1)產品使用權 5~10年 (2)專利權 10年 (3)In-process R & D 15年
• (4)其他 1~10年

合併公司於每一年度報導日檢視無形資產之攤銷方法、耐用年限及殘值,並於 必要時適當調整。

一旦發展費用資本化之經濟效益產生流入且認列相關收入時,重分類至產品使 用權。

(十三)非金融資產減損

合併公司於每一報導日評估是否有跡象顯示非金融資產(除存貨、合約資產及遞 延所得稅資產外)之帳面金額可能有減損。若有任一跡象存在,則估計該資產之可回 收金額。商譽係每年定期進行減損測試。

為減損測試之目的,係將現金流入大部分獨立於其他個別資產或資產群組之現金 流入之一組資產作為最小可辨認資產群組。企業合併取得之商譽係分攤至預期可自合 併綜效受益之各現金產生單位或現金產生單位群組。

可回收金額為個別資產或現金產生單位之公允價值減處分成本與其使用價值孰高 者。於評估使用價值時,估計未來現金流量係以稅前折現率折算至現值,該折現率應 反映現時市場對貨幣時間價值及對該資產或現金產生單位特定風險之評估。

個別資產或現金產生單位之可回收金額若低於帳面金額,則認列減損損失。

減損損失係立即認列於當期損益,且係先減少該現金產生單位受攤商譽之帳面金 額,次就該單位內其他各資產帳面金額之比例減少各該資產帳面金額。

商譽減損損失不予迴轉。商譽以外之非金融資產則僅在不超過該資產若未於以前 年度認列減損損失時所決定之帳面金額(減除折舊或攤銷)之範圍內迴轉。

(十四)負債準備

負債準備之認列係因過去事件而負有現時義務,使合併公司未來很有可能需要流 出具經濟效益之資源以清償該義務,且該義務之金額能可靠估計。

其他長期員工福利依據精算金額認列,相關精算損益係立即認列於損益。

(十五)客戶合約之收入

收入係按移轉商品或勞務而預期有權取得之對價衡量。合併公司係於對商品或勞 務之控制移轉予客戶而滿足履約義務時認列收入。合併公司依主要收入項目說明如 下:

1.商品銷售收入

商品銷售收入來自學名藥製造業務。由於產品於運抵客戶指定地點時或起運 時,客戶對商品已有訂定價格與使用之權利且負有再銷售之主要責任,合併公司係 於該時點認列收入及應收帳款或合約資產並於履行剩餘義務後轉列應收帳款。

2.智慧財產權授權或出售收入

智慧財產權授權或出售收入係於下述條件滿足時認列為收入:權利交付於第三 方、金額可確定回收及未有關於該權利無法區分之未來履約義務,必要時,合併公 司將持續提供最低限度之協助服務,以維持第三方之權利。里程金收入係於高度很 有可能達成履約條件時及高度很有可能不會發生重大迴轉時認列。

3.勞務收入及其他

依合約提供勞務所產生之收入,例如研究發展活動,相關收入係於勞務提供滿 足條件時認列。

4.財務組成部分

合併公司預期所有客戶合約移轉商品或勞務予客戶之時間與客戶為該商品或勞 務付款之時間間隔皆不超過一年,因此,合併公司不調整交易價格之貨幣時間價 值。

(十六)員工福利

1.確定提撥計畫

確定提撥計畫之提撥義務係於員工提供服務期間內認列為費用。

2.確定福利計畫

合併公司對確定福利計畫之淨義務係以員工當期或以前期間服務所賺得之未來 福利金額折算為現值計算,並減除計畫資產之公允價值。

確定福利義務每年由合格精算師以預計單位福利法精算。當計算結果對合併公 司可能有利時,認列資產係以從該計畫退還提撥金或對該計畫減少未來提撥金之形 式可得之任何經濟效益之現值為限。計算經濟效益現值時,係考量任何最低資金提 撥要求。

淨確定福利負債之再衡量數,包含精算損益、計畫資產報酬(不包括利息),及 資產上限影響數之任何變動(不包括利息)係立即認列於其他綜合損益,並累計於保 留盈餘。合併公司決定淨確定福利負債(資產)之淨利息費用(收入),係使用年度報 導期間開始時所決定之淨確定福利負債(資產)及折現率。確定福利計畫之淨利息費 用及其他費用係認列於損益。

計畫修正或縮減時,所產生與前期服務成本或縮減利益或損失相關之福利變動 數,係立即認列為損益。合併公司於清償發生時,認列確定福利計畫之清償損益。 3.其他長期員工福利

其他長期員工福利之淨義務係以員工當期或以前期間提供服務所賺得之未來福 利金折算為現值計算。再衡量數係於產生時認列為損益。

4.短期員工福利

短期員工福利義務係於服務提供時認列為費用。若係因員工過去提供服務而使 合併公司負有現時之法定或推定支付義務,且該義務能可靠估計時,將該金額認列 為負債。

(十七)股份基礎給付交易

權益交割之股份基礎給付協議以給與日之公允價值,於該獎酬之既得期間內,認 列費用並增加相對權益。認列之費用係隨預期符合服務條件及非市價既得條件之獎酬 數量予以調整;而最終認列之金額係以既得日符合服務條件及非市價既得條件之獎酬 數量為基礎衡量。

有關股份基礎給付獎酬之非既得條件,已反映於股份基礎給付給與日公允價值之 衡量,且預期與實際結果間之差異無須作核實調整。

合併公司股份基礎給付之給與日為合併公司通知員工認購價格及得認購股數之 日。

(十八)所得稅

所得稅包括當期及遞延所得稅。除與企業合併、直接認列於權益或其他綜合損益 之項目相關者外,當期所得稅及遞延所得稅應認列於損益。

當期所得稅包括依據當年度課稅所得(損失)計算之預計應付所得稅或應收退稅 款,及任何對以前年度應付所得稅或應收退稅款之調整。其金額係按報導日之法定稅 率或實質性立法之稅率衡量預期將支付或收取款項之最佳估計值。

遞延所得稅係就資產及負債於財務報導目的之帳面金額與其課稅基礎之暫時性差 異予以衡量認列。下列情況產生之暫時性差異不予認列遞延所得稅:

1.非屬企業合併之交易原始認列之資產或負債,且於交易當時不影響會計利潤及課稅 所得(損失)者;

2.因投資子公司、關聯企業及合資權益所產生之暫時性差異,合併公司可控制暫時性 差異迴轉之時點且很有可能於可預見之未來不會迴轉者;以及

3.商譽原始認列所產生之應課稅暫時性差異。

對於未使用之課稅損失及未使用所得稅抵減遞轉後期,與可減除暫時性差異,在 很有可能有未來課稅所得可供使用之範圍內,認列為遞延所得稅資產。並於每一報導 日予以重評估,就相關所得稅利益非屬很有可能實現之範圍內予以調減;或在變成很 有可能有足夠課稅所得之範圍內迴轉原已減少之金額。

遞延所得稅係以預期暫時性差異迴轉時之稅率衡量,採用報導日之法定稅率或實 質性立法稅率為基礎。

合併公司僅於同時符合下列條件時,始將遞延所得稅資產及遞延所得稅負債互 抵:

1.有法定執行權將當期所得稅資產及當期所得稅負債互抵;且

2.遞延所得稅資產及遞延所得稅負債與下列由同一稅捐機關課徵所得稅之納稅主體之 一有關:

(1)同一納稅主體;或

• (2)不同納稅主體,惟各主體意圖在重大金額之遞延所得稅資產預期回收及遞延所得 稅負債預期清償之每一未來期間,將當期所得稅負債及資產以淨額基礎清償,或 同時實現資產及清償負債。
• (十九)企業合併

合併公司對每一企業合併皆採用收購法處理,商譽係依收購日移轉對價之公允價 值,包括歸屬於被收購者任何非控制權益之金額,減除所取得之可辨認資產及承擔之 負債之淨額(通常為公允價值)進行衡量。若減除後之餘額為負數,則合併公司重新評 估是否已正確辨認所有取得之資產及所有承擔之負債後,始將廉價購買利益認列於損 益。

除與發行債務或權益工具相關者外,與企業合併相關之交易成本均應於發生時立 即認列為合併公司之費用。

合併公司未採用收購法處理組織重組下之企業合併,而係採用帳面價值法,並視 為自始合併而重編前期比較資訊。

(二十)每股盈餘

合併公司列示歸屬於本公司普通股權益持有人之基本及稀釋每股盈餘。合併公司 基本每股盈餘係以歸屬於本公司普通股權益持有人之損益,除以當期加權平均流通在 外普通股股數計算之。稀釋每股盈餘則係將歸屬於本公司普通股權益持有人之損益及 加權平均流通在外普通股股數,分別調整所有潛在稀釋普通股之影響後(如限制員工 權利股數及員工酬勞)計算之。

(廿一)部門資訊

營運部門係合併公司之組成部分,從事可能賺得收入並發生費用(包括與合併公 司內其他組成部分間交易相關之收入及費用)之經營活動。所有營運部門之營運結果 均定期由合併公司主要營運決策者複核,以制定分配資源予該部門之決策並評量其績 效。各營運部門均具單獨之財務資訊。

五、重大會計判斷、估計及假設不確定性之主要來源

管理階層編製本合併財務報告時,必須作出判斷、估計及假設,其將對會計政策之採 用及資產、負債、收益及費用之報導金額有所影響。實際結果可能與估計存有差異。

管理階層持續檢視估計及基本假設,會計估計變動於變動期間及受影響之未來期間予 以認列。

以下假設及估計之不確定性具有導致資產及負債帳面金額於下個財務年度重大調整之 重大風險,且已反映新冠病毒疫情所造成之影響,其相關資訊如下:

商譽之減損評估

商譽減損之評估過程依賴合併公司之主觀判斷,包含辨認現金產生單位、分攤商譽至 相關現金產生單位,及決定相關現金產生單位之可回收金額。商譽減損評估之說明請詳附 註六(八)。

六、重要會計項目之說明

(一)現金及約當現金

	110.12.31	109.12.31
現金及銀行活期存款	\$ 1,576,035	1,450,581
約當現金	29,460	38,423
合 計	\$ 1,605,495	1,489,004

合併公司之約當現金係包含原始到期日在三個月內及以短期現金管理為目的之定 期存款,該定期存款若提前解約並不產生重大違約罰款。

(二)透過其他綜合損益按公允價值衡量之金融資產

	110.12.31	109.12.31
透過其他綜合損益按公允價值衡量之權益工具:
日本上市公司股票-Fuji Pharma Co., Ltd.	\$ 301,728	412,846

1.合併公司持有該等權益工具投資為長期策略性投資且非為交易目的所持有,故已指 定為透過其他綜合損益按公允價值衡量。

• 2.合併公司民國一一○年度及一○九年度認列之股利收入分別為8,912千元及10,404千 元。截至民國一一○年十二月三十一日止,合併公司應收股利4,604千元,帳列其他 應收款。
• 3.合併公司民國一一○年度及一○九年度未處分策略性投資,於該期間累積利益及損 失未在權益內作任何移轉。
• (三)應收票據及帳款淨額

	110.12.31
應收票據	\$ 8,741	11,745
應收帳款	1,143,658	1,114,562
減:備抵損失	(49,554)	(17,167)
	\$ 1,102,845	1,109,140

合併公司針對所有應收票據及應收帳款採用簡化作法估計預期信用損失,亦即使 用存續期間預期信用損失衡量,為此衡量目的,該等應收票據及應收帳款係按代表客 戶依據合約條款支付所有到期金額能力之共同信用風險特性予以分組,並已納入前瞻 性之資訊。

民國一一○年十二月三十一日合併公司針對特定客戶有證據顯示無法合理預期可 收回之應收帳款共20,000千元,已全數提列備抵損失,其餘應收票據及應收帳款(除特 定客戶外)之預期信用損失分析如下:

	110.12.31
	應收票據及 應收帳款 帳面金額	加權平均預期 信用損失率	備抵存續期間 預期信用損失
0~60天	\$ 1,084,100	0.68 %	7,352
61~90天	6,221	6.70 %	417
91~120天	6,622	14.94 %	989
121~150天	4,219	18.13 %	765
151~180天	3,868	23.78 %	920
181~360天	17,522	55.92 %	9,798
超過360天	9,847	94.58 %	9,313
	\$ 1,132,399		29,554

	109.12.31
	應收票據及 應收帳款 帳面金額	加權平均預期 信用損失率	備抵存續期間 預期信用損失
0~60天	\$ 1,073,089	0.39 %	4,189
61~90天	11,333	7.35 %	833
91~120天	2,049	16.98 %	348
121~150天	5,425	4.77 %	259
151~180天	1,555	12.54 %	195
181~360天	6,657	18.10 %	1,205
超過360天	26,199	38.70 %	10,138
	\$ 1,126,307		17,167

合併公司應收票據及應收帳款之備抵損失變動表如下:

	110年度	109年度
期初餘額	\$ 17,167	18,025
認列(迴轉)之減損損失	34,237	(664)
因無法收回而沖銷之金額	(1,355)	(7)
外幣換算差額	(495)	(187)
期末餘額	\$ 49,554	17,167
(四)存 貨
	110.12.31	109.12.31
原 物 料	\$ 1,261,285	491,021
在 製 品	585,181	518,112
製成品及商品	839,847	1,066,751
在途存貨	387,091	132,606
	\$ 3,073,404	2,208,490

民國一一○年度及一○九年度將存貨成本沖減至淨變現價值而認列之存貨跌價損 失分別為136,779千元及221,150千元。

民國一一○年及一○九年十二月三十一日,合併公司之存貨均未有提供作質押擔 保之情形。

(五)採用權益法之投資

	110年度	109年度
採用權益法認列之關聯企業利益之份額	\$ -	3,778

合併公司投資之關聯企業於民國一○九年第四季清算解散。合併公司於民國一○ 九年第四季收到清算股款並認列採用權益法之投資清算利益。

採用權益法認列之關聯企業利益之份額,係按未經會計師查核之財務報告計算; 惟合併公司管理階層認為上述關聯企業財務報表未經會計師查核,尚不致產生重大影 響。

(六)不動產、廠房及設備

合併公司民國一一○年度及一○九年度不動產、廠房及設備之變動明細如下:

	土 地	建築物 及廠房 附屬設備	機器設備 及 試驗設備	什項設備	建造中之 不動產	租賃改良	合 計
成本:
民國110年1月1日餘額	\$ 654,221	1,012,264	1,172,379	151,873	608,863	85,326	3,684,926
增添	-	34,689	42,906	14,110	515,061	52	606,818
處分	-	(412)	(18,405)	(7,945)	-	(1,428)	(28,190)
重分類	-	326,144	113,229	7,512	(444,620)	-	2,265
匯率變動之影響	(38,727)	(59,784)	(59,898)	(7,294)	(4,080)	(5,688)	(175,471)
民國110年12月31日餘額	\$ 615,494	1,312,901	1,250,211	158,256	675,224	78,262	4,090,348
民國109年1月1日餘額	\$ 656,014	988,139	1,102,804	134,943	275,603	85,100	3,242,603
增添	-	1,629	41,905	15,181	437,194	1,699	497,608
處分	-	(7,853)	(17,155)	(954)	-	(11,032)	(36,994)
重分類	-	32,154	55,189	4,855	(104,225)	12,027	-
匯率變動之影響	(1,793)	(1,805)	(10,364)	(2,152)	291	(2,468)	(18,291)
民國109年12月31日餘額	\$ 654,221	1,012,264	1,172,379	151,873	608,863	85,326	3,684,926
累計折舊及減損損失:
民國110年1月1日餘額	\$ -	516,932	794,017	109,685	-	71,224	1,491,858
本期折舊	-	49,527	94,144	18,960	-	4,267	166,898
處 分	-	(402)	(16,537)	(7,710)	-	(1,428)	(26,077)
減損損失	-	-	-	-	1,635	-	1,635
匯率變動之影響	-	(33,516)	(41,995)	(5,169)	(8)	(5,253)	(85,941)
民國110年12月31日餘額	\$ -	532,541	829,629	115,766	1,627	68,810	1,548,373
民國109年1月1日餘額	\$ -	476,548	722,783	92,432	-	74,843	1,366,606
本期折舊	-	48,754	95,116	19,735	-	5,649	169,254
處 分	-	(5,436)	(16,785)	(793)	-	(9,253)	(32,267)
重 分 類	-	(2,079)	-	(4)	-	2,083	-
匯率變動之影響	-	(855)	(7,097)	(1,685)	-	(2,098)	(11,735)
民國109年12月31日餘額	\$ -	516,932	794,017	109,685	-	71,224	1,491,858
帳面價值:
民國110年12月31日	\$ 615,494	780,360	420,582	42,490	673,597	9,452	2,541,975
民國109年1月1日	\$ 656,014	511,591	380,021	42,511	275,603	10,257	1,875,997
民國109年12月31日	\$ 654,221	495,332	378,362	42,188	608,863	14,102	2,193,068

合併公司於民國一一○年度終止一項發展中產品,並將僅使用於此產品之設備提 列減損損失1,635千元。

民國一一○年及一○九年十二月三十一日,合併公司之不動產、廠房及設備提供 作質押擔保之情形請詳附註八。

(七)使用權資產

合併公司民國一一○年度及一○九年度承租建築物、辦公設備及運輸設備之變動 明細如下:

	建築物	辦公設備	運輸設備	總 計
成 本:
民國110年1月1日餘額	\$ 203,060	2,904	12,801	218,765
增 添	64,256	-	4,203	68,459
處 分	(34,303)	-	(5,359)	(39,662)
匯率變動之影響	(13,204)	(18)	(527)	(13,749)
民國110年12月31日餘額	\$ 219,809	2,886	11,118	233,813
民國109年1月1日餘額	\$ 229,592	2,926	13,142	245,660
增 添	35,220	-	2,702	37,922
處 分	(57,592)	-	(2,802)	(60,394)
匯率變動之影響	(4,160)	(22)	(241)	(4,423)
民國109年12月31日餘額	\$ 203,060	2,904	12,801	218,765
累計折舊:
民國110年1月1日餘額	\$ 97,702	1,028	7,658	106,388
本期折舊	66,834	537	5,616	72,987
處 分	(32,865)	-	(5,359)	(38,224)
匯率變動之影響	(6,805)	(10)	(385)	(7,200)
民國110年12月31日餘額	\$ 124,866	1,555	7,530	133,951
民國109年1月1日餘額	\$ 67,255	493	4,995	72,743
本期折舊	67,712	537	5,448	73,697
處 分	(36,591)	-	(2,802)	(39,393)
匯率變動之影響	(674)	(2)	17	(659)
民國109年12月31日餘額	\$ 97,702	1,028	7,658	106,388
帳面價值:
民國110年12月31日	\$ 94,943	1,331	3,588	99,862
民國109年1月1日	\$ 162,337	2,433	8,147	172,917
民國109年12月31日	\$ 105,358	1,876	5,143	112,377

(八)商譽

合併公司民國一一○年度及一○九年度商譽之變動明細如下:

	110年度	109年度
成 本:
期初餘額	\$ 5,969,681	5,984,026
匯率變動影響數	(309,834)	(14,345)
期末餘額	\$ 5,659,847	5,969,681
累計減損:
期初及期末餘額	\$ 74,000	74,000
帳面價值:
民國110年12月31日	\$ 5,585,847
民國109年1月1日	\$ 5,910,026
民國109年12月31日	\$ 5,895,681

商譽主要係本公司於民國一○三年八月十一日反向併購所產生,以及Alvogen Korea於民國一○三年十二月十九日併購Dream Pharmaceutical Co., Ltd.(以下簡稱 「Dream Pharma」)100%股權所產生。為減損測試之目的,合併公司已分攤商譽至學 名藥研發製造業務現金產生單位。

合併公司學名藥研發製造業務之可收回未來現金流量金額係基於管理階層核定財 務預算之估計,並使用適當折現率計算價值。民國一一○年及一○九年十二月三十一 日使用之折現率分別為7.7%~17%及8.75%~17.5%。其他關鍵假設尚包含預計營業收入 及銷貨毛利,該等假設係參考該現金產生單位過去營運情況及管理階層對市場之預 期。合併公司根據減損測試結果,民國一一○年度及一○九年度未認列減損損失。

(九)其他無形資產

合併公司民國一一○年度及一○九年度無形資產之變動明細如下:

	產 品 使用權	專利權	品牌價值	In process R&D	發展費用 資本化	其 他	合 計
成 本:
民國110年1月1日餘額	\$ 4,058,818	143,728	732,317	349,664	903,916	149,970	6,338,413
增 添	459,029	-	-	-	539,659	5,554	1,004,242
處 分	(1,194)	-	-	-	-	-	(1,194)
重 分 類	67,813	-	-	-	(77,131)	-	(9,318)
匯率變動之影響	(261,581)	(14,163)	(72,157)	(34,454)	(13,483)	(10,266)	(406,104)
民國110年12月31日餘額 \$ 4,322,885		129,565	660,160	315,210	1,352,961	145,258	6,926,039

	產 品 使用權	專利權	品牌價值	In process R&D	發展費用 資本化	其 他	合 計
民國109年1月1日餘額	\$ 2,304,418	144,384	735,659	351,259	1,159,962	138,092	4,833,774
增 添	1,093,235	-	-	-	421,780	15,338	1,530,353
處 分	(7,420)	-	-	-	-	(918)	(8,338)
重 分 類	662,829	-	-	-	(662,829)	-	-
匯率變動之影響	5,756	(656)	(3,342)	(1,595)	(14,997)	(2,542)	(17,376)
民國109年12月31日餘額 \$ 4,058,818		143,728	732,317	349,664	903,916	149,970	6,338,413
累計攤銷及減損損失:
民國110年1月1日餘額	\$ 1,273,635	82,131	532,433	250,578	249,817	118,829	2,507,423
本期攤銷	487,672	9,700	-	10,624	-	11,500	519,496
減損損失	635	-	10,462	1,368	220,717	-	233,182
匯率變動之影響	(92,391)	(8,539)	(52,514)	(25,186)	(9,549)	(8,917)	(197,096)
民國110年12月31日餘額 \$ 1,669,551		83,292	490,381	237,384	460,985	121,412	3,063,005
民國109年1月1日餘額	\$ 622,934	72,193	534,862	229,046	350,999	113,234	1,923,268
本期攤銷	436,277	9,921	-	11,741	-	8,734	466,673
減損損失	49,077	-	-	10,370	68,228	-	127,675
處 分	(7,420)	-	-	-	-	(918)	(8,338)
重 分 類	163,757	-	-	-	(163,757)	-	-
匯率變動之影響	9,010	17	(2,429)	(579)	(5,653)	(2,221)	(1,855)
民國109年12月31日餘額 \$ 1,273,635		82,131	532,433	250,578	249,817	118,829	2,507,423
帳面價值:
民國110年12月31日	\$ 2,653,334	46,273	169,779	77,826	891,976	23,846	3,863,034
民國109年1月1日	\$ 1,681,484	72,191	200,797	122,213	808,963	24,858	2,910,506
民國109年12月31日	\$ 2,785,183	61,597	199,884	99,086	654,099	31,141	3,830,990

民國一一○年度及一○九年度管理階層評估部分無形資產之可回收金額小於帳面 金額,故認列減損損失如下:

		110年度	109年度
產品使用權	研究發展費用	\$ -	42,646
	銷售費用	635	6,431
		\$ 635	49,077
In-process R&D	研究發展費用	\$ 1,368	10,370
品牌價值	銷售費用	\$ 10,462	-
發展費用資本化	研究發展費用	\$ 220,717	68,228

民國一一○年及一○九年十二月三十一日,合併公司之無形資產提供作質押擔保 之情形請詳附註八。

(十)短期借款

合併公司短期借款之明細如下:

	110.12.31	109.12.31
銀行無擔保借款	\$ 819,767	410,000
尚未使用額度	\$ 146,615	129,275
利率區間	1.28%~3.85%	1.25%~1.525%

(十一)長期借款

合併公司長期借款之明細、條件與條款如下:

	110.12.31	109.12.31
無擔保銀行借款	\$ 233,074	674,479
擔保銀行借款	2,405,556	2,699,834
擔保其他金融機構借款	2,823,318	2,932,333
	5,461,948	6,306,646
減:一年內到期部分	(794,901)	(1,359,086)
合 計	\$ 4,667,047	4,947,560
尚未使用額度	\$ -	-
到期區間(年/月)	111/2~113/3	110/2~112/4
利率區間	2.62%~5.19%	1.16%~4.06%

民國一一○年度及一○九年度新增之金額分別為5,062,903千元及5,549,538千元, 利率分別為1.30%~4.399%及2.62%~4.80%,到期日分別為民國一一一年二月至一一三 年三月及民國一一○年二月至一一二年四月;償還之金額分別為5,570,813千元及 3,539,579千元,利息費用請詳附註六(廿一)。

合併公司之一項借款依借款合約規定,合併公司之財務槓桿比率應低於3.75倍, 且利息保障倍數應高於3倍,合併公司(不含韓國子公司)之稅息折舊及攤銷前利益應 大於2,000千美元。

合併公司之另一項由韓國子公司簽訂之借款依借款合約規定,韓國子公司之財務 槓桿比率於民國一一○年及一一一年十二月三十一日應分別低於4.5倍及3.95倍。

合併公司尚符合上述銀行相關要求。

合併公司民國一一○年及一○九年十二月三十一日以資產設定抵押供銀行及其他 金融機構借款之擔保情形請詳附註八。

(十二)租賃負債-流動及非流動

合併公司租賃負債之帳面金額如下:

	110.12.31	109.12.31
流動	\$ 62,466	40,430
非流動	\$ 43,411	76,577

到期分析請詳附註六(廿二)金融工具。 租賃認列於損益之金額如下:

	110年度	109年度
租賃負債之利息費用	\$ 7,049	7,921
短期租賃之費用	\$ 7,641	4,414
低價值租賃資產之費用(不包含短期租賃之低 價值租賃)	\$ 1,612	938
新型冠狀病毒肺炎相關租金減讓(認列為租金 費用之減少)	\$ -	(162)
租賃認列於現金流量表之金額如下:

110年度 109年度 租賃之現金流出總額 \$ 87,649 85,404

1.房屋及建築之租賃

合併公司承租房屋及建築主要係作為辦公處所之租賃期間通常為一至十年,部 份租賃包含在租賃期間屆滿時得延長期間之選擇權。

部份合約並約定由合併公司墊付出租人與不動產相關之稅負及保險支出,該等 費用通常係每年發生一次。

2.其他租賃

合併公司承租運輸設備及辦公設備之租賃期間為一至五年間,部份租賃合約約 定合併公司於租賃期間屆滿時具有購買所承租資產之選擇權,部份合約則於租賃期 間屆滿時由合併公司保證所承租資產之殘值。

合併公司承租運輸設備及電腦設備等租賃為短期或低價值標的租賃,合併公司 選擇適用豁免認列規定而不認列其相關使用權資產及租賃負債。

(十三)負債準備-流動及非流動

民國110年1月1日餘額	\$ 36,411 28,422	11,085	18,284	65,780
當期新增之負債準備		382	7,100	35,904
當期使用之負債準備	(34,750)	-	(5,207)	(39,957)
匯率變動之影響	(3,479)	(1,110)	(1,919)	(6,508)
民國110年12月31日餘額	26,604	10,357	18,258	55,219
減:流動	(26,604)	-	(932)	(27,536)
非流動	\$ -	10,357	17,326	27,683
民國109年1月1日餘額	\$ 83,791	10,746	20,782	115,319
當期新增(迴轉)之負債準備	(45,404)	2,723	7,845	(34,836)
當期使用之負債準備	-	(2,349)	(10,098)	(12,447)
匯率變動之影響	(1,976)	(35)	(245)	(2,256)
民國109年12月31日餘額	36,411	11,085	18,284	65,780
減:流動	(36,411)	-	(1,497)	(37,908)
非流動	\$ -	11,085	16,787	27,872

(十四)員工福利

1.確定福利計畫

合併公司確定福利義務現值與計畫資產公允價值之調節如下:

	110.12.31	109.12.31
確定福利義務現值	\$ 990,734	1,150,558
計畫資產之公允價值	(505,356)	(580,487)
淨確定福利負債	\$ 485,378	570,071

本公司之確定福利計畫提撥至台灣銀行之勞工退休準備金專戶。適用勞動基準 法之每位員工之退休支付,係依據服務年資所獲得之基數及其退休前六個月之平均 薪資計算。

另外,Alvogen Korea Holdings、Alvogen Korea、Alvogen Pharma India、NCS及 Alvogen (Thailand) Ltd.亦設有確定福利退休金計劃,分別經當地精算師進行精算評 估。

(1)計畫資產組成

本公司依勞動基準法提撥之退休基金係由勞動部勞動基金運用局(以下簡稱 「勞動基金局」)統籌管理,依「勞工退休基金收支保管及運用辦法」規定,基金 之運用,其每年決算分配之最低收益,不得低於依當地銀行二年定期存款利率計 算之收益。

勞工退休基金資產運用之資料包括基金收益率以及基金資產配置,請詳勞動 基金局網站公布之資訊。

(2)確定福利義務現值之變動

合併公司民國一一○年度及一○九年度確定福利義務現值變動如下:

	110年度	109年度
1月1日確定福利義務	\$ 1,150,558	1,070,275
當期服務成本及利息	138,352	142,319
再衡量數
-因人口統計假設變動所產生之精算損益	(826)	-
-因經驗調整變動所產生之精算損益	(24,391)	16,742
-因財務假設變動所產生之精算損益	(22,626)	(22,091)
其他	480	701
計畫及合併公司支付之福利	(140,944)	(55,655)
國外計劃之兌換差額	(109,869)	(1,733)
12月31日確定福利義務	\$ 990,734	1,150,558

(3)計畫資產公允價值之變動

合併公司民國一一○年度及一○九年度確定福利計畫資產公允價值之變動如 下:

	110年度	109年度
1月1日計畫資產之公允價值	\$ (580,487)	(522,964)
利息收入	(12,225)	(9,435)
再衡量數
-計畫資產報酬(不含當期利息)	1,999	(4,471)
計畫參與者之提撥	(40,249)	(62,381)
國外計劃之兌換差額	54,815	1,296
計畫已支付之福利	69,902	16,332
其 他	889	1,136
12月31日計畫資產之公允價值	\$ (505,356)	(580,487)

(4)認列為損益之費用

合併公司民國一一○年度及一○九年度認列為損益之費用如下:

	110年度	109年度
當期服務成本	\$ 114,403	121,989
淨確定福利負債之淨利息	12,670	10,895
其他	472	(609)
	\$ 127,545	132,275
營業成本	\$ 36,543	39,296
推銷費用	64,340	64,515
管理費用	19,485	18,626
研究發展費用	6,805	9,683
發展費用資本化	372	155
	\$ 127,545	132,275

(5)精算假設

合併公司於報導日用以決定確定福利義務現值之重大精算假設如下:

	110.12.31	109.12.31
折現率	0.60%~7.13%	0.75%~6.70%
未來薪資增加	3.00%~13.63%	3.00%~12.51%

合併公司預計於民國一一○年度報導日後之一年內支付予確定福利計畫之提 撥金額為70,952千元。

確定福利計畫之加權平均存續期間為7.35年。

(6)敏感度分析

民國一一○年及一○九年十二月三十一日當採用之主要精算假設變動對確定 福利義務現值之影響如下:

	對確定福利義務之影響
		增加	減少
110年12月31日
折現率(變動1.00%)	\$	(67,289)	75,949
未來薪資增加(變動1.00%)		73,371	(66,437)
109年12月31日
折現率(變動1.00%)		(76,715)	87,110
未來薪資增加(變動1.00%)		83,739	(75,453)

上述之敏感度分析係基於其他假設不變的情況下分析單一假設變動之影響。 實務上許多假設的變動則可能是連動的。敏感度分析係與計算資產負債表之淨確 定福利負債所採用的方法一致。

本期編製敏感度分析所使用之方法與假設與前期相同。

2.確定提撥計畫

本公司之確定提撥計畫係依勞工退休金條例之規定,依勞工每月工資6%之提繳 率,提撥至勞工保險局之勞工退休金個人專戶。在此計畫下本公司提撥固定金額至 勞工保險局後,即無支付額外金額之法定或推定義務。

合併公司之國外子公司亦依據當地法令規定設有確定提撥計畫。

合併公司民國一一○年度及一○九年度確定提撥退休金辦法下之退休金費用分 別為24,426千元及20,297千元。

(十五)所得稅

1.所得稅費用

合併公司民國一一○年度及一○九年度所得稅費用明細如下:

	110年度	109年度
當期所得稅費用
當期產生	\$ 339,437	243,086
調整前期之當期所得稅	(81,221)	(3,888)
未分配盈餘	18,428	10,880
	276,644	250,078
遞延所得稅費用
當期產生	93,175	26,123
以前年度調整	96,829	(1,617)
	190,004	24,506
所得稅費用	\$ 466,648	274,584

合併公司民國一一○年度及一○九年度之所得稅費用與稅前淨利之關係調節如 下:

	110年度	109年度
稅前淨利	\$ 1,870,019	1,304,235
稅前淨利按法定稅率計算之所得稅費用	392,377	247,889
未認列暫時性差異及虧損扣抵	34,882	(23,621)
永久性差異(含不可減除之費損)	37,922	40,929
投資抵減	(1,505)	(5,338)
以前年度之遞延所得稅費用於本年度之調整	15,608	(5,505)
逆流交易之遞延利益	(33,626)	6,912
未分配盈餘加徵	18,428	10,880
其他	2,562	2,438
	\$ 466,648	274,584

本公司營利事業所得稅適用稅率為20%,未分配盈餘課徵稅率為5%。

韓國子公司所適用稅率為22%。

• 2.遞延所得稅資產及負債
• (1)已認列之遞延所得稅資產及負債

民國一一○年度及一○九年度已認列之遞延所得稅資產及負債之變動如下: 遞延所得稅資產:

		認列於	認列於其他
	110.1.1	損益表	綜合損益表	匯率影響數	110.12.31
確定福利退休計畫	\$ 122,088	2,748	(10,277)	(11,733)	102,826
存貨跌價損失	30,511	(13,441)	-	(1,183)	15,887
負債準備	11,554	(820)	-	(1,110)	9,624
不動產、廠房及設備認列
之財稅差異	11,626	(2,707)	-	(217)	8,702
無形資產認列之財稅差異	37,801	(6,506)	-	(3,393)	27,902
虧損扣除	44,053	(43,539)	-	(2)	512
逆流交易之遞延利益	42,627	33,626	-	-	76,253
其他	64,348	9,642	-	(4,880)	69,110
	\$ 364,608	(20,997)	(10,277)	(22,518)	310,816

		認列於	認列於其他
	109.1.1	損益表	綜合損益表	匯率影響數	109.12.31
確定福利退休計畫	\$ 118,147	4,810	(2,380)	1,511	122,088
存貨跌價損失	14,979	6,132	-	9,400	30,511
負債準備	22,398	(7,437)	-	(3,407)	11,554
不動產、廠房及設備認列 之財稅差異	16,621	(4,143)	-	(852)	11,626
無形資產認列之財稅差異	-	39,407	-	(1,606)	37,801
國外營運機構兌換差額	-	(30,990)	30,990	-	-
虧損扣除	80,468	(36,415)	-	-	44,053
逆流交易之遞延利益	49,539	(6,912)	-	-	42,627
投資子公司之暫時性差異	15,800	(15,800)	-	-	-
其他	60,695	2,076	-	1,577	64,348
	\$ 378,647	(49,272)	28,610	6,623	364,608

遞延所得稅負債:

	110.1.1	認列於 損益表	認列於其他 綜合損益表	匯率影響數	110.12.31
不動產、廠房及設備認列
之財稅差異	\$ 11,181	(1,724)	-	(1,020)	8,437
無形資產認列之財稅差異
-併購Dream Pharma	85,371	(9,722)	-	(8,115)	67,534
不動產、廠房及設備及無 形資產認列之財稅差異
-併購本公司	15,263	(6,467)	-	-	8,796
研發資本化成本	-	202,301	-	-	202,301
其他	32,873	(15,381)	-	(413)	17,079
	\$ 144,688	169,007	-	(9,548)	304,147
	109.1.1	認列於 損益表	認列於其他 綜合損益表	匯率影響數	109.12.31
不動產、廠房及設備認列
之財稅差異	\$ 10,459	963	-	(241)	11,181
無形資產認列之財稅差異 -併購Dream Pharma	98,757	(11,488)	-	(1,898)	85,371
不動產、廠房及設備及無 形資產認列之財稅差異
-併購本公司	22,113	(6,850)	-	-	15,263
其他	40,918	(7,390)	-	(655)	32,873
	\$ 172,247	(24,765)	-	(2,794)	144,688

(2)未於合併資產負債表中認列遞延所得稅資產之未使用虧損扣抵金額及未使用投資 抵減金額:

未認列遞延所得稅資產之虧損扣抵金額如下所示

	110年度	109年度
有效年限
一至四年	\$ 117,033	129,825
五至十年	359,705	335,064
	\$ 476,738	464,889

未認列遞延所得稅資產之投資抵減金額如下所示

研發費用

	110.12.31	109.12.31
有效年限
一至三年	\$ -	72,381

3.所得稅核定情形

本公司之營利事業所得稅結算申報,已奉稽徵機關核定至民國一○八年度。

本公司民國一○三年度營利事業所得稅申報案件,於民國一一○年複查審理結 案,審理結果與原營利事業所得稅結算申報無異。

(十六)資本及其他權益

1.股本

截至民國一一○年及一○九年十二月三十一日止,本公司額定股本總額皆為 4,000,000千元,每股面額10元,共400,000千股。普通股總發行金額分別為2,627,963 千元及2,453,540千元。

本公司於民國一一○年四月十六日經董事會決議,發行私募有價證券,私募股 數為17,517千股,私募應募人為Innobic LL Holding Company Limited。增資基準日為 民國一一○年四月二十一日,相關法定登記程序已辦理完竣。

民國一一○年及一○九年十二月三十一日,本公司已發行股權中分別包含私募 現金增資發行新股22,431千股及156,013千股。

上述私募普通股須依證券交易法第四十三條之八規定辦理,並於私募普通股交 付日起滿三年後,先向金管會辦理公開發行後,始得向證券交易所申請上市買賣。

2.資本公積

本公司資本公積餘額內容如下:

	110.12.31		109.12.31
發行股票溢價	\$	1,805,953	567,476
反向併購資本公積調整		4,815,938	4,815,938
轉讓庫藏股		16,805	16,805
可轉換公司債轉換溢價		1,268,876	1,268,876
限制員工權利新股(註)		131,241	130,091
	\$	8,038,813	6,799,186

註:截至民國一一○年十二月三十一日止,民國一○八年限制員工權利新股已失效 115千股,請詳附註六(十六)5.及附註六(十七)。

依公司法規定,資本公積需優先填補虧損後,始得按股東原有股份之比例以已 實現之資本公積發給新股或現金。前項所稱之已實現資本公積,包括超過票面金額 發行股票所得之溢額及受領贈與之所得。

本公司於民國一一一年三月十六日經董事會決議通過以資本公積配發現金股 利,每股配發1.93元。該決議尚須經股東會同意,相關資訊可至公開資訊觀測站查 詢。

3.保留盈餘

依本公司章程規定,年度總決算如有盈餘,應先提繳稅款,彌補以往年度虧 損,次提百分之十法定盈餘公積,但法定盈餘公積累計已達本公司實收資本額時不 在此限;另視公司營運需要及法令規定提列特別盈餘公積,如尚有盈餘,併同期初 未分配盈餘,由董事會擬具盈餘分配案提請股東會決議後分派之。其中有關現金股 利部分,授權本公司董事會以三分之二以上董事之出席,及出席董事過半數之同意 後為之,並報告股東會。

本公司將考量公司所處環境及成長階段,因應未來資金需求及長期財務規劃, 並滿足股東對現金流入之需求,就可分配盈餘提撥股東股利部分,其中現金股利不 得低於股利總額10%,惟此項盈餘分派之種類及比率,得視當年度實際獲利及資金 狀況經股東會決議調整之。

公司無虧損時,得經股東會決議,以法定盈餘公積發給現金,惟以該項公積超 過實收資本額百分之二十五之部分為限。

另,依證券主管機關規定,應就其他股東權益減項淨額提列相同數額之特別盈 餘公積,不得分派。嗣後其他股東權益減項金額減少時,再就減少金額自特別盈餘 公積轉回未分配盈餘。

4.盈餘分配

本公司於民國一一○年五月五日經董事會決議民國一○九年度盈餘分配案之現 金股利金額,民國一一○年八月三十一日經股東常會決議其他盈餘分配項目。另民 國一○九年六月三十日經股東常會決議民國一○八年度之虧損撥補案。有關分派予 業主之股利金額如下:

分派予普通股業主之股利:

109年度 配股率(元) 金 額

現 金 \$ 0.35 92,005

本公司於民國一一一年三月十六日經董事會決議民國一一○年度之盈餘分配不 配發現金股利,其他盈餘分配項目尚須經股東會同意。相關資訊可至公開資訊觀測 站查詢。

5.庫藏股

民國一一○年第三季,本公司因證券交易法第28條之2規定,為將本公司股份 轉讓員工而買回之庫藏股共計550千股,民國一一○年十二月三十一日止,未轉讓 之股數共計550千股。

本公司持有之庫藏股票依證券交易法規定不得質押,於未轉讓前不得享有股東 權利。

民國一一○年第四季,民國一○八年限制員工權利新股已失效115千股。董事 會分別於民國一一○年十一月十一日及民國一一一年三月十六日決議註銷75千股及 40千股。

(十七)股份基礎給付

限制員工權利新股發行辦法

本公司股東會於民國一○八年六月二十四日通過一○八年限制員工權利新股發行 辦法,發行總額25,000千元,發行總股數2,500千股,每股面額10元。員工於給與日無 償獲配限制員工權利新股後,於既得條件成就前,不得轉讓或出售獲配股份。公司有 權於員工未達既得條件時無償收回限制員工權利新股並辦理註銷。該辦法業於民國一 ○九年五月十一日經金管會申報生效。

本公司董事會於民國一○九年五月十四日決議發行2,190千股限制員工權利新股。 給與日每股公允價值係民國一○九年六月二日股票收盤價79.5元。

本公司董事會於民國一○九年十一月十二日決議發行50千股限制員工權利新股。 給與日每股公允價值係民國一○九年十二月一日股票收盤價84元。

本公司董事會於民國一一○年十一月十一日決議註銷失效之75千股限制員工權利 新股。

截至民國一一○年十二月三十一日止,總計260千股限制員工權利新股失效。本 公司民國一○八年限制員工權利新股已無可供發行股份。

股份基礎給付費用是依據給與日股票公允價值及預期員工既得股數認列。失效估 計是依據給與日當時之歷史經驗,後續期間衡量將依實際情況修正。股份基礎給付費 用於相關服務期間係依直線法攤提。

員工未賺得酬勞之變動表如下:

	110年度	109年度
期初餘額	\$	(121,273)	-
本期發行		-	(152,491)
股份基礎給付酬勞成本		57,657	31,218
期末餘額	\$	(63,616)	(121,273)

民國一○八年限制員工權利新股發行辦法本公司非市價條件設定之評估標準,包 括個人績效指標及公司整體營運目標。達成服務年限條件與前述條件之既得股份比例 如下:

1.五年計畫

既 得 日	可既得股數最高比例 (獲配股數之百分比)
獲配後屆滿二年	25 %
獲配後屆滿三年	25 %
獲配後屆滿四年	25 %
獲配後屆滿五年	25 %

2.三年計畫

既 得 日	可既得股數最高比例 (獲配股數之百分比)
獲配後屆滿二年	50 %
獲配後屆滿三年	50 %

未達既得條件前其它受限制之權利

• 1.員工獲配限制員工權利新股後,未達既得條件前,應將該等限制員工權利新股交付 信託保管,且除繼承外,不得將該限制員工權利新股出售、轉讓、贈與、質押、設 定擔保或作其他方式之處分。
• 2.員工獲配限制員工權利新股後,未達既得條件前,其獲配之限制員工權利新股之股 東會之出席、提案、發言、表決及選舉權等權利,與本公司其他普通股相同,且應 委託信託機構依信託契約執行之。
• 3.員工獲配限制員工權利新股後,未達既得條件前,其獲配之限制員工權利新股之其 他股東權利,包括但不限於股息、股利、減資、法定盈餘公積及資本公積受配權、 現金增資認股權等,與本公司其他普通股相同,並應依信託契約執行之。

(十八)每股盈餘

合併公司基本每股盈餘及稀釋每股盈餘之計算如下:

	110年度	109年度
基本每股盈餘:
歸屬於本公司普通股權益持有人之淨利	\$ 1,403,371	1,026,796
普通股加權平均流通在外股數(千股)	255,172	243,114
基本每股盈餘(元)	\$ 5.50	4.22
稀釋每股盈餘:
歸屬於本公司普通股權益持有人之淨利	\$ 1,403,371	1,026,796
普通股加權平均流通在外股數(千股)	255,172	243,114
具稀釋作用潛在普通股之影響:
限制員工權利新股(千股)	1,336	292
員工酬勞(千股)	177	67
普通股加權平均流通在外股數(調整稀釋性潛在普通股影響
數後)(千股)	256,685	243,473
稀釋每股盈餘(元)	\$ 5.47	4.22

(十九)客戶合約之收入

1.收入之細分

		110年度
	學名藥部門	其他部門	合 計
主要地區市場:
韓國	\$ 5,250,147	-	5,250,147
美國	4,413,084	37,030	4,450,114
其他國家	2,862,627	86,301	2,948,928
	\$ 12,525,858	123,331	12,649,189

		110年度
	學名藥部門	其他部門	合 計
主要產品/服務線:
商品銷貨收入	\$ 12,436,630	-	12,436,630
智慧財產權授權收入	40,249	19,590	59,839
勞務收入及其他	48,979	103,741	152,720
	\$ 12,525,858	123,331	12,649,189
主要客戶:
甲客戶	\$ 4,413,084	29,855	4,442,939
其他(均未超過10%)	8,112,774	93,476	8,206,250
	\$ 12,525,858	123,331	12,649,189
		109年度
	學名藥部門	其他部門	合 計
主要地區市場:
韓國	\$ 5,105,591	-	5,105,591
美國	3,200,401	27,330	3,227,731
其他國家	2,236,771	158,490	2,395,261
	\$ 10,542,763	185,820	10,728,583
主要產品/服務線:
商品銷貨收入	\$ 10,168,570	-	10,168,570
智慧財產權授權收入	307,788	50,800	358,588
勞務收入及其他	66,405	135,020	201,425
	\$ 10,542,763	185,820	10,728,583
主要客戶:
甲客戶	\$ 3,088,132	23,511	3,111,643
其他(均未超過10%)	7,454,631	162,309	7,616,940
	\$ 10,542,763	185,820	10,728,583

2.合約餘額

	110.12.31		109.12.31
合約資產-流動	\$	82,050	121,039
合約負債-流動	\$	132,013	132,098
合約負債-非流動	\$	85,957	111,784

應收票據及帳款淨額及其減損之揭露請詳附註六(三),應收帳款-關係人淨額 之揭露請詳附註七。

合約負債期初餘額於民國一一○年度及一○九年度認列為收入之金額分別為 43,377千元及42,037千元。

(二十)員工及董事酬勞

依本公司章程規定,年度如有獲利,應提撥不低於1%為員工酬勞及不高於10%為 董事酬勞。但公司尚有累積虧損時,應預先保留彌補數額。前項員工酬勞發給股票或 現金之對象,包括符合一定條件之從屬公司員工。

本公司民國一一○年度及一○九年度員工酬勞提列金額分別為17,276千元及5,326 千元,董事酬勞提列金額分別為8,638千元及0千元,係以本公司該段期間之稅前淨利 扣除員工及董事酬勞前之金額乘上本公司章程所訂之員工酬勞及董事酬勞分派成數為 估計基礎,並列報為該段期間之營業費用或成本,若次年度實際分派金額與估列數有 差異時,則依會計估計變動處理,並將該差異認列為次年度損益。如董事會決議採股 票發放員工酬勞,股票酬勞之股數計算基礎係依據董事會決議前一日之普通股收盤價 計算。相關資訊可至公開資訊觀測站查詢。

(廿一)營業外收入及支出

1.其他利益及損失

合併公司之其他利益及損失明細如下:

	110年度	109年度
處分不動產、廠房及設備損失	\$ (2,003)	(4,682)
處分無形資產損失	(1,194)	-
外幣兌換利益(損失)	(119,229)	40,451
借款提前清償損失	(43,417)	(37,882)
其他	(6,595)	(10,134)
	\$ (172,438)	(12,247)

2.財務成本

合併公司之財務成本明細如下:

	110年度	109年度
借款利息費用	\$	259,639	296,533
租賃負債之利息費用		7,049	7,921
其他		30,151	29,326
	\$	296,839	333,780

(廿二)金融工具

1.信用風險

信用風險係指交易對手違反合約義務並對合併公司造成財務損失之風險。合併 公司之信用風險,主要係來自客戶應收帳款及現金及約當現金。

合併公司採行之政策係僅與信譽卓著之對象進行交易,必要時要求客戶提供擔 保,以降低因客戶違約產生之財務損失。合併公司持續監督信用暴險以及交易對手 之信用評等,並依據信用等級設立客戶銷售限額。

合併公司民國一一○年度及一○九年度之營業收入分別約35%及29%係來自最 大客戶之銷售額。截至民國一一○年及一○九年十二月三十一日止,合併公司對最 大客戶之應收帳款分別佔應收票據及帳款(含關係人)之47%及50%,未有其他顯著 信用風險集中之情形。

應收票據及帳款(包含關係人)之信用風險暴險資訊,請詳附註六(三)及七。

合併公司之現金及約當現金存放於不同信譽良好的金融機構。管理階層持續定 期評估這些金融機構之信用狀況並設定信用暴險限額。管理階層認為合併公司之現 金及約當現金不會有信用風險顯著集中之虞。

2.流動性風險

流動性風險係指對於以交付現金或其他金融資產清償之金融負債,企業履行與 其相關之義務將面臨困難之風險。

合併公司係透過管理及維持足夠部位之現金及約當現金以支應合併公司營運並 減輕現金流量波動之影響。合併公司管理人員監督銀行融資額度使用狀況並確保借 款合約條款之遵循。截至民國一一○年及一○九年十二月三十一日止,合併公司未 使用借款額度資訊,請參閱附註六(十)及(十一)。

下表為金融負債之合約到期日,包含估計利息但不包含淨額協議之影響。

		合約現金
	帳面金額	流 量	短於1年	1~5年	5年以上
110年12月31日
非衍生金融負債
短期借款	\$ 819,767	822,121	822,121	-	-
應付票據及帳款(含關係 人)	747,547	747,547	747,547	-	-
其他應付款(含關係人)	1,440,605	1,444,300	1,444,300	-	-
長期借款(含一年內到期)	5,461,948	5,828,838	984,559	4,844,279	-
租賃負債(流動及非流動)	105,877	112,528	66,792	45,736	-
	\$ 8,575,744	8,955,334	4,065,319	4,890,015	-
109年12月31日
非衍生金融負債
短期借款	\$ 410,000	410,721	410,721	-	-
應付票據及帳款(含關係 人)	1,731,724	1,731,724	1,731,724	-	-
其他應付款(含關係人)	930,375	930,375	930,375	-	-
長期借款(含一年內到期)	6,306,646	6,755,113	1,586,245	5,168,868	-
租賃負債(流動及非流動)	117,007	127,038	45,076	81,308	654
	\$ 9,495,752	9,954,971	4,704,141	5,250,176	654

合併公司並不預期到期日分析之現金流量發生時點會顯著提早,或實際金額會 有顯著不同。

3.市場風險

(1)匯率風險之暴險

合併公司因持有非以本公司功能性貨幣計價之貨幣性資產及負債,因而使合 併公司產生匯率變動暴險。

合併公司貨幣性項目之匯率風險主要來自於以外幣計價之現金及約當現金、 應收票據及帳款(含關係人)、其他應收款(含關係人)、應付票據及帳款(含關係 人)及其他應付款(含關係人)等,於換算時產生外幣兌換損益。

合併公司以自然避險為原則,衡量持有外幣匯率之升貶強弱狀況買進或賣出 外幣進行避險,以確保暴險保持在可接受之水準。

合併公司暴露於重大外幣匯率風險之金融資產及負債如下:

		110.12.31			109.12.31
	外幣	匯率	台幣	外幣	匯率	台幣
金融資產
貨幣性項目
美金	\$ 77,787	27.75	2,158,363	68,211	28.10	1,916,967
歐元	19,359	31.44	608,635	9,725	34.57	336,191

		110.12.31			109.12.31
	外幣	匯率	台幣	外幣	匯率	台幣
金融負債
貨幣性項目
美金	44,895	27.75	1,245,697	91,750	28.10	2,578,467
歐元	4,352	31.44	136,829	2,329	34.57	80,505

於民國一一○年度及一○九年度當新台幣相對於美金及歐元貶值或升值5%, 而其他所有因素維持不變之情況下,民國一一○年度及一○九年度之稅前淨利將 分別增加或減少69,224千元及減少或增加20,291千元。

由於合併公司外幣貨幣種類繁多,故採彙整方式揭露貨幣性項目之兌換損益 資訊,民國一一○年度及一○九年度外幣兌換利益(損失)(含已實現及未實現)分 別為(119,229)千元及40,451千元。

(2)利率分析

合併公司主要係以浮動利率借入資金,因而由於利率之變動產生現金流量風 險,合併公司主要借入資金來源為銀行借款及其他金融機構借款。

對於浮動利率負債,其分析方式係假設報導日流通在外之銀行借款金額於整 年度皆流通在外。若利率增加或減少0.05%,在所有其他變數維持不變之情況 下,合併公司民國一一○年度及一○九年度之稅前淨利將分別減少或增加2,338千 元及2,564千元。

(3)其他價格風險

合併公司權益證券價格風險主要係來自透過其他綜合損益按公允價值衡量之 金融資產。如報導日權益證券價格增加或減少10%,合併公司民國一一○年度及 一○九年度之綜合損益將分別增加或減少30,173千元及41,285千元。

4.公允價值資訊

合併公司在衡量其資產和負債時,盡可能使用市場可觀察之輸入值。公允價值 之等級係以評價技術使用之輸入值為依據歸類如下:

• •第一級: 相同資產或負債於活絡市場之公開報價(未經調整)。
• •第二級: 除包含於第一級之公開報價外,資產或負債之輸入參數係直接(即價格) 或間接(即由價格推導而得)可觀察。
• •第三級: 資產或負債之輸入參數非基於可觀察之市場資料(非可觀察參數)。

若發生公允價值各等級間之移轉事項或情況,合併公司係於報導日認列該移 轉。

除詳列於下表者外,合併公司認為各種類金融工具之帳面金額趨近公允價值, 包含現金及約當現金、應收票據及帳款(含關係人)、其他應收款(含關係人)、應付 票據及帳款(含關係人)、其他應付款(含關係人)及租賃負債。

合併公司以重複性基礎按公允價值衡量之金融工具,其公允價值層級列示如 下:

			110.12.31
	公允價值
	帳面金額	第一級	第二級	第三級	合 計
透過其他綜合損益按公允價值衡量之 金融資產
國外上市公司股票	\$ 301,728	301,728	-	-	301,728
			109.12.31
				公允價值
	帳面金額	第一級	第二級	第三級	合 計
透過其他綜合損益按公允價值衡量之 金融資產
國外上市公司股票	\$ 412,846	412,846	-	-	412,846

合併公司持有之國外上市公司股票係具有標準條款與條件並於活絡市場交易之 金融資產,其公允價值係參照市場報價決定。

合併公司於民國一一○年度及一○九年度其公允價值之評價技術並無變動,故 於民國一一○年度及一○九年度並無各等級間移轉之情形。

(廿三)企業合併

1.收購子公司

			收購比例
被收購公司	主要營運活動	重組日	(%)	移轉對價
Alvogen (Thailand) Ltd.	銷售醫療及化	民國一○九	100 %	\$ 3,681
	學藥品	年四月一日

為擴展合併公司亞太區業務及增強營運效能,本公司董事會於民國一○九年 四月一日決議取得原由Alvogen集團100%持有之Alvogen (Thailand) Ltd.全部股 權。

移轉對價

2.移轉對價

收購原股權 \$ 3,681

3.重組日取得之資產與承擔之負債

	Alvogen
流動資產	(Thailand) Ltd.
現金及約當現金	\$ 51,655
應收帳款及其他應收款	117,043
存 貨	19,948
其他流動資產	11,621
非流動資產	22,295
流動負債
應付帳款及其他應付款	(130,134)
其他流動負債	(12,719)
非流動負債
其他應付關係人款-非流動	(97,500)
其他非流動負債	(3,362)
	\$ (21,153)

4.移轉對價與取得子公司可辨認淨資產帳面價值之差異金額

	重組日
移轉對價	\$ 3,681
減:所取得可辨認淨資產之帳面價值	(21,153)
調減未分配盈餘-與共同控制下前手權益交易	\$ 24,834

(廿四)資本管理

合併公司進行資本管理以確保集團內各企業能夠於繼續經營之前提下,藉由將債 務及權益餘額最適化,以提供股東足夠之報酬。

合併公司之資本結構管理策略,係依據所營事業的產業規模、產業未來之成長性 與產品發展藍圖,以設定本集團適當之市場佔有率,並據以規劃所需之產能以及達到 此一產能所需之廠房設備及相對應之資本支出;再依產業特性,計算所需之營運資金 與現金,以對合併公司長期發展所需之各項資產規模,做出整體性的規劃;最後根據 合併公司產品競爭力推估可能之產品邊際貢獻、營業利益率與現金流量,並考量產業 景氣循環波動、產品生命週期等風險因素,以決定合併公司適當之資本結構。合併公 司管理階層定期審核資本結構,並考量不同資本結構可能涉及之成本與風險。

(廿五)非現金交易之籌資活動

合併公司非現金交易籌資活動如下:

• 1.以租賃方式取得使用權資產,請詳附註六(七)。
• 2.來自籌資活動之負債之調節如下表:

	110.1.1	現金流量	匯率變動	其他	110.12.31
短期借款	\$ 410,000	419,843	(10,076)	-	819,767
長期借款(含一年內到 期)	6,306,646	(507,910)	(413,393)	76,605	5,461,948
其他應付款-關係人	-	558,274	(3,335)	-	554,939
租賃負債	117,007	(71,347)	(7,457)	67,674	105,877
來自籌資活動之負債總 額	\$ 6,833,653	398,860	(434,261)	144,279	6,942,531
	109.1.1	現金流量	匯率變動	其他	109.12.31
短期借款	\$ 460,000	(50,000)	-	-	410,000
長期借款(含一年內到 期)	4,302,708	2,009,959	(82,734)	76,713	6,306,646
長期應付款-關係人	2,410,825	(2,429,922)	19,097	-	-
租賃負債	174,837	(76,690)	(3,141)	22,001	117,007

七、關係人交易

(一)母公司與最終控制者

本公司之母公司為Alvogen EMH,於民國一一○年十二月三十一日持有本公司普 通股為51.13%。本公司之中間控股公司為Alvogen Lux Holdings SARL。本公司之最終 母公司為Celtic Holdings SCA。

(二)關係人名稱及關係

於本合併財務報告之涵蓋期間內與合併公司有交易之關係人如下:

關係人名稱	與合併公司之關係
Alvogen Lux Holdings SARL	中間控股公司
Alvogen EMH	母公司
Adalvo Competence Center SRL	其他關係人
Adalvo EOOD	其他關係人
Adalvo Limited(原名稱為"Alvogen Malta (Out-Licensing) Ltd.")	其他關係人
Almatica Pharma LLC	其他關係人

關係人名稱	與合併公司之關係
Alvogen ehf.	其他關係人
Alvogen Holding (Thailand) Ltd.	其他關係人
Alvogen Iceland ehf.	其他關係人
Alvogen Inc.	其他關係人
Alvogen Malta Group Services Limited	其他關係人
Alvogen Malta Operations Asia Limited ("AMOA")	其他關係人
Alvogen Malta Operations Ltd. ("AMO")	其他關係人
Alvogen Malta Operations (ROW) Limited	其他關係人(註)
Alvogen Malta Shared Services Ltd.	其他關係人
Alvogen Singapore Pte. Ltd.	其他關係人
Alvogen PB Research & Development LLC. ("Alvogen PB R&D")	其他關係人
Alvogen Pharma d.o.o.	其他關係人(註)
Alvogen Pharma Trading Europe EOOD	其他關係人(註)
Alvotech hf.	其他關係人
Labormed Pharma S.A.	其他關係人(註)
Labormed Pharma Trading SRL	其他關係人(註)
Norwich Pharmaceuticals, Inc.	其他關係人
Alvogen Pine Brook LLC	其他關係人

註:因Alvogen集團於民國一○九年四月出售在中東歐之事業,故此關係人自出售日 起不再視為合併公司之關係人。

(三)與關係人之重大交易事項

1.營業收入

合併公司對關係人之重大銷售金額如下:

	110年度	109年度
Alvogen Inc.	\$ 4,442,939	3,111,643
Adalvo Limited	1,091,692	446,090
其他關係人	24,101	240,527
	\$ 5,558,732	3,798,260

本公司於民國一○八年起委任Alvogen Inc.為Buprenorphine/Naloxone在美國之獨家 經銷商,並於經銷合約中約定按銷售毛利進行分潤。然本公司預期產品市場價格將逐 漸降低,故依Alvogen Inc.現有庫存與預估價格下跌幅度,於民國一一○年六月三十日 進行估列可能之貨架庫存調整。截至民國一一○年十二月三十一日止,本公司認列貨 架庫存調整準備10,444千元,帳列其他應付款-關係人。

2.進貨

合併公司向關係人進貨如下:

	110年度	109年度
Alvogen Inc.	\$ 1,300,251	49,633
AMO	-	2,250,476
其他關係人	3,512	100,218
	\$ 1,303,763	2,400,327

3.應收關係人款項

帳列項目	關係人類別/名稱	110.12.31	109.12.31
應收帳款-	Alvogen Inc.	\$ 1,487,741	1,319,981
關係人	Adalvo Limited	585,213	187,806
	其他關係人	7,792	9,468
		\$ 2,080,746	1,517,255
其他應收款-	Alvogen PB R&D	\$ 23,422	39,731
關係人	Alvogen Singapore Pte. Ltd.	-	8,194
	其他關係人	242	109
		\$ 23,664	48,034

上述合併公司之應收關係人款項未收取保證,且經評估無須提列預期信用減損 損失。

4.應付關係人款項

帳列項目	關係人類別/名稱	110.12.31	109.12.31
應付帳款-	Alvogen Inc	\$	32,853	87,748
關係人	AMO		-	1,016,773
	其他關係人		-	11,588
		\$	32,853	1,116,109

帳列項目	關係人類別/名稱	110.12.31	109.12.31
其他應付款-	Alvogen EMH	\$ 556,897	963
關係人	Alvogen PB R&D	26,884	9,993
	Norwich Pharmaceuticals, Inc.	5,578	3,952
	其他關係人	66,583	4,846
		\$ 655,942	19,754

5.取得無形資產

合併公司向關係人取得無形資產之取得價款彙總如下:

關係人名稱	帳列項目	110年度	109年度
Adalvo Limited	無形資產	\$ 30,107	-
AMOA	無形資產	\$ -	214,618

Lotus International Pte. Ltd.與Adalvo Limited於民國一一○年度簽訂協議,取得 兩項藥品於數個亞洲國家之產品權利。全部價款為1,579千美元及75千歐元,其中已 支付簽約金分別為1,053千美元(29,299千元)及25千歐元(808千元),剩餘里程金分 別為526千美元(14,669千元)及50千歐元(1,572千元),將依合約達成進度支付。

Lotus International Pte. Ltd.與AMOA於民國一○九年第一季簽訂協議,以7,100 千美元(214,618千元)購買亞洲區之商品權、銷售權與相關權利之產品組合。

6.向關係人借款

與關係人之借款帳列於其他應付款-關係人之明細如下:

單位:美金千元

			110年度
關係人名稱	最高餘額	期末餘額	利率區間	利息費用	應付利息
Alvogen EMH	\$ 554,939	554,939	1.0%	1,959	1,958
	(USD20,000)		(註1)

			109年度
關係人名稱	最高餘額	期末餘額	利率區間	利息費用	應付利息
Alvogen EMH	\$ 2,570,617	-	5.0%	36,437	-
	(USD85,000)		(註2)
Alvogen EMH	\$ 157,375	-	6.0%	3,007	-
	(USD5,176)		(註3)

註1:此借款之借款利率係固定利率1%。

註2:此借款之借款利率係3.25%+三個月期之USD LIBOR。

註3:此借款之借款利率係4%+十二個月期之USD LIBOR。

7.其他交易

(1)

	關係人名稱/
項目	類別	110年度	109年度
發展費用資本化	Alvogen PB R&D	\$ 40,289	31,278
	Adalvo Limited	9,752	6,113
		\$ 50,041	37,391
營業成本	其他關係人	\$ 267,980	75,983
營業費用	其他關係人	\$ 58,297	22,367
其他收入	Adalvo Limited	\$ 7,545	9,129
	其他關係人	333	257
		\$ 7,878	9,386
利息費用	Alvogen EMH	\$ 1,959	39,444
其他費用	其他關係人	\$ 949	48,245
補償收入認列於研究發展	Alvogen PB R&D
費用減項		\$ (72,558)	(77,696)
取得子公司少數股權	Alvogen Lux Holdings SARL	\$ -	4,275
(2)
帳列項目	關係人類別/名稱	110.12.31	109.12.31
Adalvo Limited 合約資產-
流動		\$ 82,050	43,928
(3)
帳列項目	關係人類別/名稱	110.12.31	109.12.31
Adalvo Limited 合約負債-
流動		\$ 87,971	62,192

(4)如附註一所述,本公司向Alvogen集團購買四項產品之經銷權,並依Alvogen集團 帳面價值認列資產。Buprenorphine/Naloxone於民國一○八年在美國上市銷售。民 國一一○年度及一○九年度Buprenorphine/Naloxone銷售金額分別佔合併營業收入 之35%及30%。

本公司於民國一○九年終止與Alvogen集團對其中一項藥品之合約,並接受 Alvogen EMH提供第三方公司研發的相同產品及補償金額2,750千美元(81,061千 元)。另,本公司透過Alvogen集團將另一項藥品之部分亞洲市場經銷權以授權方 式轉讓予第三方客戶,並收取里程金及權利金。針對經銷權轉讓,本公司截至民 國一○九年十二月三十一日止累計認列收入3,060千美元(87,207千元)。

(四)主要管理人員交易

主要管理人員薪酬包括:

	110年度	109年度
短期員工福利	86,757	48,639
股份基礎給付	33,929	18,464
	\$ 120,686	67,103

八、質押之資產

下列資產及Alvogen Korea之所有股票於民國一一○年及一○九年十二月三十一日業經 提供為擔保品。

資 產 名 稱	質押擔保標的		110.12.31	109.12.31
銀行活期存款(帳列其他流動	長期借款
資產)		\$	23,981	101,592
銀行活期存款(帳列其他流動資	補償性存款
產及其他非流動資產)			26,250	41,250
銀行活期存款(帳列其他非流動	藥品登錄保證金、履約
資產)	保證及關稅等		2,171	21,351
土地	長期借款		614,109	652,684
建築物及廠房附屬設備	長期借款		777,389	491,660
機器設備	長期借款		95,620	141,239
		\$	1,539,520	1,449,776

合併公司提供質押擔保之資產帳面價值明細如下:

另外,Lotus International Pte. Ltd.之所有股票及Buprenorphine/Naloxone之智財所有權於 民國一一○年及一○九年十二月三十一日業經提供為本公司銀行授信額度之擔保品。Lotus International Pte. Ltd.之銀行帳戶亦提供為浮動抵押之擔保品。

九、重大或有負債及未認列之合約承諾

• (一)截至民國一一○年十二月三十一日止,本公司因約定購買儀器及設備廠房營造相關工 程合約總價為254,380千元,而尚未支付價款為52,769千元。
• (二)截至民國一一○年十二月三十一日止,本公司已簽訂藥物試驗合作契約於未來年度應 支付之金額約計59,891千元,其中11,978千元協議於未來一年內支付,剩餘47,913千 元,則依藥物試驗進度分期支付。
• (三)本公司於民國一一○年五月十二日知悉公平交易委員會認定本公司與台灣東洋藥品工 業股份有限公司就大腸癌用藥「"美時"復癒膠囊」之授權合約涉及違反公平交易 法,處本公司65,000千元罰鍰。本公司已於民國一一○年度提存上述罰鍰帳列其他非 流動資產,並委請律師針對上述處分向台北高等行政法院提起行政訴訟,目前訴訟程 序進行中。本公司認為本處分對本公司財務業務並無重大影響,且深信前揭商業實務 行為皆遵循法令規定執行,將循法律途徑救濟以維護本公司之權益。
• (四)截至民國一一○年十二月三十一日,本公司有下列訴訟案:

原告	被告	備註	進度
Indivior Inc, Indivior UK Ltd., Aquestive Therapeutics Inc.	Alvogen Pine Brook LLC (請詳註1)	Buprenorphine / Naloxone專利侵權訴 訟	原告請求僅其中一項 專利仍在審理中,其 餘請求法院均判決認 定無侵權。(請詳註2)

• 註1:本公司為產品所有權人,委託Alvogen Pine Brook LLC代為處理訴訟相關事 宜。
• 註2:本公司營運、財務與業務不受上述案件影響,本公司評估對合併財務報表並 未有重大影響。

(五)截至民國一一○年十二月三十一日,韓國子公司有下列承諾事項:

單位:美金千元

重要承諾事項內容	合約金額		金融機構
信用狀借款	USD	1,500	Woori Bank
	(NTD	41,620)

十、重大之災害損失:無。

十一、重大之期後事項

• (一)合併公司於民國一一一年一月以總價款約30,000千美元(835,655千元),取得本公司之 中間控股公司Alvogen Lux Holdings SARL之子公司Alvogen Pharma Limited特別股,總 股數8,939股。
• (二)本公司於民國一一一年三月十六日經董事會決議通過向禮來公司購買Cialis(Tadalafil) 台灣地區產品權利,交易金額為57,500千美元(1,595,450千元)。董事會並決議通過總 額度約35,000千美元(969,500千元)之授信合約,以充實營運資金。

十二、其 他

員工福利、折舊及攤銷費用功能別彙總如下:

功 能 別		110年度			109年度
性 質 別	屬於營業 成 本 者	屬於營業 費 用 者	合 計	屬於營業 成 本 者	屬於營業 費 用 者	合 計
員工福利費用
薪資費用	539,049	1,009,962	1,549,011	483,119	1,021,797	1,504,916
勞健保費用	17,180	20,874	38,054	12,512	18,745	31,257
退休金費用	46,249	105,350	151,599	45,874	106,543	152,417
其他員工福利費用	57,979	327,296	385,275	52,268	234,075	286,343
折舊費用(註)	136,503	103,382	239,885	130,685	112,221	242,906
攤銷費用	6,572	512,924	519,496	3,078	463,595	466,673

註:民國一一○年度及一○九年度發展費用資本化之折舊帳列無形資產分別為0千元 及45千元。

十三、附註揭露事項

(一)重大交易事項相關資訊

民國一一○年度合併公司依編製準則之規定,應再揭露之重大交易事項相關資訊 如下:

• 1.資金貸與他人:無。
• 2.為他人背書保證:請詳附表一。
• 3.期末持有有價證券情形(不包含投資子公司、關聯企業及合資權益部分):請詳附表 二。
• 4.累積買進或賣出同一有價證券之金額達新台幣三億元或實收資本額百分之二十以 上:無。

5.取得不動產之金額達新台幣三億元或實收資本額百分之二十以上:無。

6.處分不動產之金額達新台幣三億元或實收資本額百分之二十以上:無。

7.與關係人進、銷貨之金額達新台幣一億元或實收資本額百分之二十以上者:請詳附 表三。

8.應收關係人款項達新台幣一億元或實收資本額百分之二十以上:請詳附表四。

9.從事衍生性商品交易:無。

10.母子公司間業務關係及重要交易往來情形:請詳附表五。

(二)轉投資事業相關資訊:請詳附表六。

(三)大陸投資資訊:

1.轉投資大陸地區之事業相關資訊:請詳附表七。

2.轉投資大陸地區限額:請詳附表七。

3.與大陸被投資公司間之重大交易事項:無。

(四)主要股東資訊:

股份 主要股東名稱	持有股數	持股比例
Alvogen EMH	134,064,369	51.13 %
Innobic LL Holding Company Limited	17,517,348	6.68 %

十四、部門資訊

(一)一般性資訊

合併公司之應報導營業部門僅有學名藥事業部門。該部門主要係從事於有關學名 藥研究及發展、製造、銷售等業務。合併公司另有未達量化門檻之其他營運部門,主 要係從事於臨床試驗及技術服務等之研究、設計與勞務。

合併公司營運部門損益主要係以營業損益為衡量,並作為評估績效之基礎。此 外,營運部門所使用之會計政策與附註四所述之重要會計政策之彙總說明並無重大不 一致。

(二)應報導部門損益、資產、負債及其衡量基礎與調節之資訊 合併公司營運部門資訊及調節如下:

		110年度
	學名藥部門	其他	部門間沖銷	合 計
收入:
來自外部客戶收入	\$ 12,525,858	123,331	-	12,649,189
部門間收入	-	112,778	(112,778)	-
收入總計	\$ 12,525,858	236,109	(112,778)	12,649,189
營業淨利	\$ 2,287,202	4,956	3,269	2,295,427
部門總資產	\$ 21,525,848	439,744	(743,642) \$	21,221,950
採用權益法之投資				-
資產合計			\$	21,221,950

		109年度
	學名藥部門	其他	部門間沖銷	合 計
收入:
來自外部客戶收入	\$ 10,542,763	185,820	-	10,728,583
部門間收入	-	72,897	(72,897)	-
收入合計	\$ 10,542,763	258,717	(72,897)	10,728,583
營業淨利	\$ 1,583,202	33,822	(4,361)	1,612,663
部門總資產	\$ 20,351,828	664,088	(1,262,498) \$	19,753,418
採用權益法之投資				-
資產合計			\$	19,753,418

(三)產品別及勞務別資訊:請詳附註六(十九)。

(四)地區別資訊

合併公司地區別資訊如下,其中收入係依據客戶所在地理位置為基礎歸類,請詳 附註六(十九);非流動資產係指不動產、廠房及設備、使用權資產、無形資產及其他 非流動資產,係依據資產所在地理位置歸類。

		110.12.31	109.12.31
非流動資產:
韓	國	\$ 2,621,944	3,214,283
台	灣	3,587,246	2,616,363
其他國家	481,034	466,906
		\$ 6,690,224	6,297,552

(五)主要客戶資訊:請詳附註六(十九)。

為他人背書保證

民國一一○年一月一日至十二月三十一日

附表一 單位:千元

	背 書	被背書保證對象		對單一 企業背書	本期最高	期末背書	實際動支	以 財 產 擔 保 之	累計背書保 證金額佔最	背書保證	屬母公司	屬子公司	屬 對
編號	保 證 者		關係	保證限額	背書保證			背書保證	近期財務報表		對子公司	對母公司	大陸地區
(註1)	公司名稱	公司名稱	(註2)	(註3)	餘 額	保證餘額	金 額	金 額	淨值之比率	最高限額	背書保證	背書保證	背書保證
1	Lotus	本公司	3	1,926,531	1,830,000	1,830,000	1,555,500	註4	16.53 %	1,926,531	否	是	否
	International
	Pte. Ltd.

註1:編號欄之說明如下:

(1)發行人填0。

(2)被投資公司按公司別由阿拉伯數字1開始依序編號,同一公司編號應相同。

註2:背書保證者與被背書保證對象之關係如下:

(1)有業務往來之公司。

(2)公司直接及間接持有表決權之股份超過百分之五十之公司。

(3)直接及間接對公司持有表決權之股份超過百分之五十之公司。

(4)公司直接及間接持有表決權股份達百分之九十以上之公司間。

(5)基於承攬工程需要之同業間或共同起造人間依合約規定互保之公司。

(6)因共同投資關係由全體出資股東依其持股比率對其背書保證之公司。

(7)同業間依消費者保護法規範從事預售屋銷售合約之履約保證連帶擔保。

註3:係依Lotus International Pte. Ltd.最近期經會計師查核股權淨值之350%計算。

註4:Lotus International Pte. Ltd.之銀行帳戶提供為浮動抵押之擔保品。

期末持有有價證券情形(不包含投資子公司、關聯企業及合資權益部份)

民國一一○年十二月三十一日

附表二 單位:千股/千元

持有之	有價證券	與有價證券				期 末			期中最高
公 司	種類及名稱	發行人之關係	帳列科目	股 數		帳面金額	持股比率	公允價值	持股比例	備註
本公司	國際綠色處理股份有 限公司	-	透過損益按公允價值衡量之金融資產		2	-	0.07 %	-	0.07 %
Alvogen Korea	Korea Pharmaceutical Industry Cooperative	-	其他非流動資產		65股	1,473	0.65 %	1,473	0.65 %	註
Lotus Japan Holdings Co., Ltd.	Fuji Pharma Co., Ltd.	-	透過其他綜合損益按公允價值衡量之金融資 產-非流動		1,219	301,728	5.01 %	301,728	5.01 %

註:無公開市價,故以該公司民國一一○年十二月三十一日之淨值列示。

與關係人進、銷貨之金額達新台幣一億元或實收資本額百分之二十以上者

民國一一○年一月一日至十二月三十一日

附表三 單位:千元

進(銷)貨			交易情形				交易條件與一般交易 不同之情形及原因		應收(付)票據、帳款
之公司	交易對象	關 係	進(銷)貨	金 額	佔總進 (銷) 貨 之比率	授信 期間	單 價	授信期間	餘 額	佔總應收 (付)票據、 帳款之比率	備註
本公司	Alvogen Inc.	其他關係人	銷貨	4,413,084	34.89%	120天	-	-	1,466,183	46.05%
本公司	Alvogen Inc.	其他關係人	進貨	1,300,251	16.49%	120天	-	-	(32,853)	4.39%
本公司	Adalvo Limited	其他關係人	銷貨	1,080,810	8.54%	90天	-	-	580,936	18.25%

應收關係人款項達新台幣一億元或實收資本額百分之二十以上

民國一一○年十二月三十一日

附表四 單位:千元

帳列應收款項		應收關係人				逾期應收關係人款項	應收關係人款項	提列備抵
之 公 司	交易對象	關 係	款項餘額	週轉率	金 額	處理方式	期後收回金額(註)	損失金額
本公司	Alvogen Inc.	其他關係人	1,466,183	2.47	388,492	期後已收款	708,775	-
本公司	Adalvo Limited	其他關係人	580,936	2.33	-	-	34,160	-

註:截至民國一一一年三月八日。

美時化學製藥股份有限公司及子公司 母子公司間業務關係及重要交易往來情形 民國一一○年一月一日至十二月三十一日

附表五 單位:千元

			與交易		交易往來情形
編號 (註1)	交易人名稱	交易往來對象	人 之 關 係 (註2)	科 目	金 額	交易條件	佔合併總營業收入 或總資產之比率 (註4)
0	本公司	Alvogen Korea Holdings	1	採用權益法之投資	(880,598)	(註3)	(4.15)%
0	本公司	Alvogen Korea	1	進貨	252,136	(註3)	1.99 %
0	本公司	Lotus International Pte. Ltd.	1	進貨	228,136	(註3)	1.80 %
1	Alvogen Korea Holdings	Alvogen Korea	2	採用權益法之投資	(880,717)	(註3)	(4.15)%
2	Lotus International Pte. Ltd.	Alvogen Korea	2	營業收入	192,703	(註3)	1.52 %

註1:母公司及子公司相互間之業務往來資訊應分別於編號欄註明,編號之填寫方法如下:

(1)母公司填0。

(2)子公司依公司別由阿拉伯數字1開始依序編號。

註2:與交易人之關係說明如下:

(1)母公司對子公司。

(2)子公司對子公司。

註3:母子公司及各子公司間之交易條件皆由雙方協商決定。

註4:本表之重要交易往來情形係達合併總營收或總資產比率之1%。

美時化學製藥股份有限公司及子公司 轉投資事業相關資訊(不包含大陸被投資公司) 民國一一○年一月一日至十二月三十一日

附表六 單位:千元/千股;外幣:千元

投資公司	被投資	所在		原始投資金額			期末持有			被投資公司	本期認列之
名 稱	公司名稱	地區	主要營業項目	本期期末	去年年底	股數	比率	帳面金額	出資比率	本期損益	投資損益	備註(註1)
本公司	Lotus International Pte. Ltd.	新加坡	投資事業及藥品 銷售	612,358	612,358	20,600	100.00 %	463,213	100.00 %	5,912	(17,347)
本公司	Lotus Pharmaceutical, HK Ltd.	香港	從事香港地區蒐 集資料及代辦業 務之據點	HKD 250	HKD 250	250	3.00 %	382	18.73 %	(10,692)	(125)
本公司	美喬生技有限 公司	台灣	化妝品批發業、 西藥零售業、醫 療器材零售業、 國際貿易業、其 他顧問服務業、 生物技術服務業	-	1,100	-	100.00 %	-	100.00 %	(53)	(53)
本公司	Alvogen Korea Holdings	韓國	投資事業	USD 135,032	USD 165,902	1,192	100.00 %	1,760,058	100.00 %	222,987	266,392	註2
本公司	Alvogen India	印度	投資事業	USD 9,950	USD 9,950	512	100.00 %	122,427	100.00 %	12,381	15,649	註2
本公司	Lotus Japan Holdings Co., Ltd.	日本	藥品銷售、醫療 器材銷售	623,647	623,647	-	100.00 %	306,777	100.00 %	6,061	6,061
本公司	Alvogen (Thailand) Ltd.	泰國	銷售醫療及化學 藥品	USD 131	USD 131	40	3.81 %	2,173	3.81 %	2,093	82
本公司	奧沃思醫藥生 技有限公司	台灣	生物技術服務 業、醫療器材銷 售及相關諮詢服 務	100	100	-	100.00 %	40	100.00 %	5	5

投資公司	被投資	所在			原始投資金額		期末持有		期中最高	被投資公司	本期認列之
名 稱	公司名稱	地區	主要營業項目	本期期末	去年年底	股數	比率	帳面金額	出資比率	本期損益	投資損益	備註(註1)
Lotus International Pte. Ltd.	Lotus Support Services SRL	羅馬尼亞	醫藥法規事務相 關服務	3,010	3,010	44	100.00 %	5,205	100.00 %	1,247	1,247
Lotus International Pte. Ltd.	Alvogen (Thailand) Ltd.	泰國	銷售醫療及化學 藥品	USD 3,154	USD 3,154	1,000	96.15 %	53,880	96.15 %	2,093	(3,557)
Lotus International Pte. Ltd.	Lotus Alvogen Malta Ltd.	馬爾他	銷售醫療及化學 藥品及相關諮詢 服務	EUR 42	EUR 2	42	100.00 %	(641)	100.00 %	(2,038)	(2,038)
Lotus International Pte. Ltd.	Lotus Pharmaceutical, HK Ltd.	香港	從事香港地區蒐 集資料及代辦業 務之據點	HKD 8,083	HKD 1,085	8,083	97.00 %	12,339	97.00 %	(10,692)	(10,567)
Lotus International Pte. Ltd.	Lotus Healthcare Malaysia Sdn. Bhd.	馬來西亞	銷售業務及健康 保健諮詢	MYR 1	-	1	100.00 %	(95)	100.00 %	(101)	(101)
Lotus International Pte. Ltd.	Lotus Healthcare Philippines Corp.	菲律賓	銷售業務及健康 保健諮詢	PHP 9,590	-	9,590	100.00 %	5,215	100.00 %	-	-
Lotus International Pte. Ltd.	Lotus Pharma Bulgaria EOOD	保加利亞	銷售業務及健康 保健諮詢	BGN -	-	-	100.00 %	2	100.00 %	-	-
Lotus Pharmaceutical , HK Ltd.	Alvogen (Thailand) Ltd.	泰國	銷售醫療及化學 藥品	USD 1	USD 1	-	0.04 %	25	0.04 %	2,093	1

註1:上述與合併個體有關之交易於編製合併財務報表時業已沖銷。

註2:本公司之子公司Alvogen Korea Holdings及Alvogen India以合併報表為主要財務報表。

大陸投資資訊

民國一一○年一月一日至十二月三十一日

附表七 單位:千元

(一)大陸被投資公司名稱、主要營業項目等相關資訊

大陸被投資	主要營業	實 收	投資	本期期初自 台灣匯出累	本期匯出或 收回投資金額		本期期末自 台灣匯出累	被投資公司	本公司直接 或間接投資	期中最高	本期認列	期末投資	截至本期 止已匯回
公 司 名 稱	項 目	資本額	方式	積投資金額	匯出	收回	積投資金額	本期損益	之持股比例	持股比例	投資損益	帳面價值	投資收益
艾特士(上海) 健康管理諮詢 有限公司(註2)	健康管理諮詢、 醫藥科技諮詢、 貿易信息諮詢、 市場營銷策劃及 商務諮詢	911	註1	911	-	-	911	1,536	100.00%	100.00%	1,536	(751)	-
樂特仕生物科 技諮詢(上海) 有限公司(註3)	醫藥科技諮詢、 化學藥品諮詢、 化學藥劑諮詢、 生物技術諮詢、 生物製品諮詢	20,100	註1	20,100	-	-	20,100	-	- %	-	-	-	-

(二)赴大陸地區投資限額

本期期末累計自台灣匯出 赴大陸地區投資金額	經濟部投審會核准投資金額	依經濟部投審會規定 赴大陸地區投資限額(註4)
21,011	21,011	6,641,226

註1:係透過第三地區投資設立公司再投資大陸公司。

註2:投資金額911千元係經濟部投審會(107)經審二字第10700074190號函核准。

• 註3:投資金額20,100千元係經濟部投審會(92)經審二字第092031304號函及(95)經審二字第09500181300號函核准;樂特仕生物科技諮詢(上海)有限公司已於民國一○ 六年度處分,係經經濟部投審會(108)經審二字第10800070030號函核准註銷投資。
• 註4:依據民國九十年十一月十六日財政部證券暨期貨管理委員會(90)台財證(一)第006130號函及民國九十七年八月二十九日經濟部投資審議委員會經審字第 09704604680號函規定之限額。

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