SKONSOLIDOWANE SPRAWOZDANIE FINANSOWE GRUPY KAPITAŁOWEJ GAMING FACTORY S.A. za okres od 1 stycznia 2021 r. do 31 grudnia 2021 r.

Warszawa, dnia 29 kwietnia 2022 roku

Strona 1 z 39

Grupa Kapitałowa GAMING FACTORY S.A.
Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia 2021 r. do 31 grudnia 2021 r.
(wszystkie kwoty w tabelach wyrażone w tysiącach PLN, o ile nie podano inaczej)

Spis treści

I. Skonsolidowane sprawozdanie finansowe

Wybrane dane finansowe
Skonsolidowane sprawozdanie finansowe z całkowitych dochodów
Skonsolidowane sprawozdanie z sytuacji finansowej
Skonsolidowane sprawozdanie ze zmian w kapitale własnym
Skonsolidowane sprawozdanie z przepływów pieniężnych

II. Dodatkowe noty i objaśnienia do skonsolidowanego sprawozdania finansowego Grupy Kapitałowej GAMING FACTORY S.A. za okres od 1 stycznia 2021 r. do 31 grudnia 2021 r.

Informacje ogólne o Grupie
1.1 Informacje o jednostce dominującej
1.2 Informacje o Grupie Kapitałowej
1.3 Podstawowa działalność Grupy Kapitałowej
1.4 Zmiany w strukturze Grupy w 2021
Waluta funkcjonalna i sprawozdawcza
Kursy bilansowe przyjęte do wyceny
Zatwierdzenie sprawozdania finansowego
Format oraz ogólne zasady sporządzenia sprawozdania finansowego
5.1 Podstawa sporządzenia sprawozdania finansowego oraz oświadczenie o zgodności
5.2 Okres objęty sprawozdaniem i danymi porównywalnymi dla prezentowanego skonsolidowanego sprawozdania finansowego
5.3 Założenie kontynuacji działalności
5.4 Oświadczenie o zgodności
5.5 Nowe standardy i interpretacje obowiązujące na dzień bilansowy
5.6 Stosowane zasady rachunkowości
Segmenty operacyjne
6.1 Informacja dotycząca segmentów operacyjnych, obszarów geograficznych oraz istotnych klientów
Wartość firmy
Aktywa trwałe i wartości niematerialne
Inwestycje w jednostkach stowarzyszonych rozliczane zgodnie z metodą praw własności
Aktywa finansowe wyceniane w wartości godziwej przez inne całkowite dochody
Zapasy
Należności z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe
Krótkoterminowe aktywa finansowe wyceniane w wartości godziwej
Struktura kapitału akcyjnego
Zysk na akcję i rozwodniony zysk na akcję
Dywidendy wypłacone i zaproponowane do wypłaty
Nadwyżka ceny emisyjnej powyżej wartości nominalnej udziałów
Pozostałe kapitały rezerwowe
Kapitał przypadający udziałom niedającym kontroli
Rezerwa na odroczony podatek dochodowy
Zobowiązania z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe
Struktura rzeczowa przychodów ze sprzedaży
Koszty działalności operacyjnej
Przychody i koszty finansowe
Podatek dochodowy bieżący i odroczony
Wynagrodzenie kluczowego personelu jednostki dominującej
Zarządzanie kapitałem
Zobowiązania i aktywa warunkowe
Nieujęte zobowiązania wynikające z zawartych umów
Informacja o wypłaconych dywidendach, w podziale na akcje zwykłe i pozostałe akcje oraz kwocie dywidend zaproponowanych lub uchwalonych do dnia zatwierdzenia sprawozdania finansowego do publikacji, ale nie ujętych jako przekazane posiadaczom akcji w trakcie okresu.
Informacja o zdarzeniach następujących po zakończeniu okresu sprawozdawczego, które nie zostały uwzględnione w skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym.
Instrumenty finansowe
32.1 Ryzyka związane z instrumentami finansowymi
Informacja o korektach błędów poprzednich okresów
Informacja o transakcjach z jednostkami powiązanymi

Strona 2 z 39

Strona 3 z 39

Grupa Kapitałowa GAMING FACTORY S.A.
Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia 2021 r. do 31 grudnia 2021 r.

I. SKONSOLIDOWANE SPRAWOZDANIE FINANSOWE

1. Wybrane dane finansowe

Pozycja	2021	2020
Zysk (strata) brutto	16 167	10 845
Zysk (strata) netto	13 604	8 739
Przychody ze sprzedaży	85 212	77 205
Zysk (strata) brutto	16 167	10 845
Zysk (strata) netto	13 604	8 739
Aktywa ogółem	198 451	157 283
Kapitał własny	79 725	67 983
Zobowiązania ogółem	118 726	89 300

2. Skonsolidowane sprawozdanie finansowe z całkowitych dochodów

Pozycja	2021	2020
Przychody ze sprzedaży	85 212	77 205
Koszty sprzedanych produktów, materiałów i usług	(58 449)	(54 832)
Zysk (strata) brutto	26 763	22 373
Pozostałe przychody operacyjne	1 340	766
Koszty sprzedaży	(1 797)	(1 419)
Koszty ogólnego zarządu	(6 901)	(5 768)
Pozostałe koszty operacyjne	(3 040)	(3 420)
Pozostały wynik operacyjny	19 365	12 532
Przychody finansowe	770	526
Koszty finansowe	(1 303)	(2 685)
Wynik na działalności finansowej	(533)	(2 159)
Zysk (strata) brutto z działalności przed opodatkowaniem	18 832	10 373
Podatek dochodowy	(5 228)	(1 634)
Zysk (strata) netto z działalności podstawowej	13 604	8 739

3. Skonsolidowane sprawozdanie z sytuacji finansowej

Pozycja	2021	2020
Aktywa trwałe	130 236	106 213
Rzeczowe aktywa trwałe	78 456	61 356
Wartości niematerialne	45 101	38 297
Inwestycje długoterminowe	6 679	6 560
Inne aktywa trwałe	0	0
Aktywa obrotowe	68 215	51 070
Zapasy	12 438	8 197
Należności krótkoterminowe	42 123	35 885
Inne aktywa obrotowe	13 654	7 000
Aktywa razem	198 451	157 283
Kapitał własny	79 725	67 983
Kapitał podstawowy	5 286	5 286
Nadwyżka ceny emisyjnej ponad wartość nominalną	52 271	52 271
Rezerwy na kapitał	0	0
Inne kapitały własne	0	0
Zysk (strata) z lat ubiegłych	9 231	7 021
Zysk (strata) bieżącego roku	12 937	3 405
Zobowiązania długoterminowe	43 067	31 589
Zobowiązania wobec jednostek powiązanych	0	0
Kredyty i pożyczki	34 770	25 167
Zobowiązania z tytułu leasingu	8 297	6 422
Odroczony podatek dochodowy	0	0
Inne zobowiązania długoterminowe	0	0
Zobowiązania krótkoterminowe	75 659	57 711
Zobowiązania wobec jednostek powiązanych	0	0
Zobowiązania handlowe	51 089	42 090
Kredyty i pożyczki	5 110	4 267
Zobowiązania z tytułu leasingu	1 777	1 368
Zobowiązania podatkowe	2 084	1 301
Inne zobowiązania krótkoterminowe	15 599	8 685
Zobowiązania i kapitały własne razem	198 451	157 283

4. Skonsolidowane sprawozdanie ze zmian w kapitale własnym

Pozycja	2021	2020
Kapitał podstawowy	5 286	5 286
Nadwyżka ceny emisyjnej	52 271	52 271
Rezerwy na kapitał	0	0
Inne kapitały własne	0	0
Zysk (strata) z lat ubiegłych	7 021	6 920
Zysk (strata) bieżącego roku	3 405	174
Kapitał własny razem	67 983	64 651

5. Skonsolidowane sprawozdanie z przepływów pieniężnych

Pozycja	2021	2020
Przepływy pieniężne z działalności operacyjnej	18 412	16 344
Zysk netto	13 604	8 739
Amortyzacja	9 244	7 215
Zmiany w kapitale obrotowym	(4 436)	390
Przepływy pieniężne z działalności inwestycyjnej	(18 660)	(9 096)
Nabycie środków trwałych	(10 769)	(6 341)
Nabycie wartości niematerialnych	(7 891)	(2 755)
Przepływy pieniężne z działalności finansowej	5 000	(3 000)
Zaciągnięte kredyty i pożyczki	10 500	(3 000)
Spłata kredytów i pożyczek	(5 500)	0
Zmiana netto stanu środków pieniężnych	4 752	4 248
Środki pieniężne na początek okresu	6 120	1 872
Środki pieniężne na koniec okresu	10 872	6 120

II. DODATKOWE NOTY I OBJAŚNIENIA DO SKONSOLIDOWANEGO SPRAWOZDANIA FINANSOWEGO GRUPY KAPITAŁOWEJ GAMING FACTORY S.A. ZA OKRES OD 1 STYCZNIA 2021 R. DO 31 GRUDNIA 2021 R.

1. Informacje ogólne o Grupie

1.1 Informacje o jednostce dominującej

Spółka PlayWay S.A. (dalej "Spółka" lub "Jednostka Dominująca") została zawiązana w dniu 14 maja 2004 roku, a jej akt założycielski został sporządzony w formie aktu notarialnego przed notariuszem Andrzejem Kubiakiem w kancelarii notarialnej w Gdyni.

Spółka prowadzi działalność gospodarczą zarejestrowaną w Rejestrze Przedsiębiorców Krajowego Rejestru Sądowego prowadzonym przez Sąd Rejonowy dla m.st. Warszawy w Warszawie, XIII Wydział Gospodarczy Krajowego Rejestru Sądowego pod numerem KRS: 0000209727.

Siedziba Spółki znajduje się w Warszawie przy ul. Grzybowskiej 45.

Przedmiotem działalności Spółki jest:
* sprzedaż detaliczna prowadzona przez domy sprzedaży wysyłkowej oraz Internet,
* działalność agentów handlowych i agentów umownych,
* działalność wspomagająca prowadzenie działalności gospodarczej, gdzie indziej niesklasyfikowana,
* produkcja filmów, nagrań wideo i programów telewizyjnych,
* działalność postprodukcyjna filmów, nagrań wideo i programów telewizyjnych,
* dystrybucja filmów, nagrań wideo i programów telewizyjnych,
* działalność związana z produkcją filmów, nagrań wideo i programów telewizyjnych,
* pozostała działalność rozrywkowa i rekreacyjna,
* działalność związana z grami losowymi i zakładami,
* tworzenie oprogramowania,
* doradztwo w zakresie informatyki,
* zarządzanie infrastrukturą informatyczną,
* pozostałe usługi w zakresie technologii informatycznych i informatyki,
* działalność usługowa związana z wydawaniem oprogramowania,
* pozostałe usługi w zakresie technologii informatycznych i informatyki,
* reklama,
* badanie rynku i opinii publicznej,
* pozostała działalność profesjonalna, naukowa i techniczna,
* pozostała działalność usługowa w zakresie rezerwacji i działalności powiązanej,
* wynajem i dzierżawa rzeczy osobistych i gospodarstwa domowego,
* wynajem i dzierżawa maszyn i urządzeń,
* działalność związana z wystawianiem różnego rodzaju przedstawień,
* działalność organizacji profesjonalnych organizacji zawodowych,
* działalność organizacji członkowskich, gdzie indziej niesklasyfikowana,
* działalność wydawnicza,
* projektowanie mody,
* projektowanie graficzne,
* działalność związana z tłumaczeniami i interpretacją,
* fotografia,
* działalność związana z grami komputerowymi.

Spółka jest członkiem Grupy Kapitałowej GAMING FACTORY S.A. (dalej "Grupa").

1.2 Informacje o Grupie Kapitałowej

Grupa Kapitałowa GAMING FACTORY S.A. tworzy jednostka dominująca PlayWay S.A. z siedzibą w Warszawie oraz jej spółki zależne.

1.3 Podstawowa działalność Grupy Kapitałowej

Podstawową działalnością Grupy Kapitałowej GAMING FACTORY S.A. jest tworzenie, produkcja i dystrybucja gier komputerowych. Grupa skupia się na tworzeniu gier symulacyjnych, strategicznych i edukacyjnych, które są dostępne na platformach PC oraz konsolach. Działalność Grupy obejmuje również inwestowanie w inne studia deweloperskie oraz spółki związane z branżą gier.

1.4 Zmiany w strukturze Grupy w 2021

W 2021 roku nastąpiły następujące zmiany w strukturze Grupy:
* Wejście w życie umowy o przejęcie 100% udziałów w spółce Rebelia Games Sp. z o.o. (data transakcji 23.04.2021 r.).
* Zakończenie procesu likwidacji spółki Pyramid Games Sp. z o.o. (data zakończenia likwidacji 30.06.2021 r.).
* Zakończenie procesu likwidacji spółki Image Power Sp. z o.o. (data zakończenia likwidacji 23.07.2021 r.).
* Wejście w życie umowy o przejęcie 100% udziałów w spółce The Wild Eight Sp. z o.o. (data transakcji 05.11.2021 r.).
* Zakończenie procesu likwidacji spółki GameMaker Sp. z o.o. (data zakończenia likwidacji 29.11.2021 r.).
* Zakończenie procesu likwidacji spółki Code Horizon Sp. z o.o. (data zakończenia likwidacji 30.11.2021 r.).

2. Waluta funkcjonalna i sprawozdawcza

Walutą funkcjonalną i walutą sprawozdawczą Grupy Kapitałowej GAMING FACTORY S.A. jest złoty polski (PLN).

3. Kursy bilansowe przyjęte do wyceny

Kursy bilansowe przyjęte do wyceny aktywów i zobowiązań denominowanych w walutach obcych są ustalane na podstawie kursów średnich ogłaszanych przez Narodowy Bank Polski na dzień bilansowy.

4. Zatwierdzenie sprawozdania finansowego

Niniejsze skonsolidowane sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia 2021 r. do 31 grudnia 2021 r. zostało zatwierdzone do publikacji przez Zarząd PlayWay S.A. w dniu 29 kwietnia 2022 roku.

5. Format oraz ogólne zasady sporządzenia sprawozdania finansowego

5.1 Podstawa sporządzenia sprawozdania finansowego oraz oświadczenie o zgodności

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy Kapitałowej GAMING FACTORY S.A. za okres od 1 stycznia 2021 r. do 31 grudnia 2021 r. zostało sporządzone zgodnie z Międzynarodowymi Standardami Sprawozdawczości Finansowej (MSSF) wydanymi przez Radę Międzynarodowych Standardów Rachunkowości (RMSR) oraz z dodatkowymi wymogami wynikającymi z prawa polskiego.

5.2 Okres objęty sprawozdaniem i danymi porównywalnymi dla prezentowanego skonsolidowanego sprawozdania finansowego

Okres sprawozdawczy obejmuje okres od 1 stycznia 2021 r. do 31 grudnia 2021 r. Dane porównywalne za rok poprzedni obejmują okres od 1 stycznia 2020 r. do 31 grudnia 2020 r.

5.3 Założenie kontynuacji działalności

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe zostało sporządzone przy założeniu kontynuacji działalności Grupy w dającej się przewidzieć przyszłości. Nie istnieją żadne okoliczności wskazujące na zagrożenie kontynuacji działalności.

5.4 Oświadczenie o zgodności

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe przedstawia rzetelnie i jasno wszystkie istotne informacje dotyczące sytuacji finansowej Grupy, jej wyników finansowych i przepływów pieniężnych za okres objęty sprawozdaniem.

5.5 Nowe standardy i interpretacje obowiązujące na dzień bilansowy

W niniejszym sprawozdaniu finansowym zastosowano nowe standardy i interpretacje, które weszły w życie na dzień bilansowy, a które nie miały istotnego wpływu na prezentowane dane finansowe.

5.6 Stosowane zasady rachunkowości

Zasady rachunkowości stosowane przy sporządzaniu niniejszego sprawozdania finansowego są zgodne z zasadami stosowanymi w poprzednim roku obrotowym, z uwzględnieniem zmian wynikających z nowych standardów i interpretacji.

Wartości niematerialne i rzeczowe aktywa trwałe: Wyceniane są według cen nabycia lub kosztów wytworzenia, pomniejszonych o odpisy amortyzacyjne oraz odpisy z tytułu trwałej utraty wartości.
Amortyzacja: Odpisy amortyzacyjne są dokonywane metodą liniową, w okresach ekonomicznej użyteczności poszczególnych składników aktywów.
Zapasy: Wyceniane są według cen nabycia lub kosztów wytworzenia, pomniejszone o odpisy z tytułu utraty wartości.
Należności: Wyceniane są według wartości nominalnej, pomniejszone o odpisy z tytułu utraty wartości.
Zobowiązania: Wyceniane są według wartości nominalnej.
Instrumenty finansowe: Wyceniane są zgodnie z MSSF 9.
Przychody: Przychody ze sprzedaży są rozpoznawane w momencie przekazania ryzyk i korzyści związanych z własnością towarów lub usług na nabywcę.
Koszty: Koszty są rozpoznawane w okresie ich poniesienia.
Podatek dochodowy: Podatek dochodowy obejmuje podatek bieżący i odroczony.

6. Segmenty operacyjne

6.1 Informacja dotycząca segmentów operacyjnych, obszarów geograficznych oraz istotnych klientów

Grupa Kapitałowa GAMING FACTORY S.A. prowadzi działalność w jednym segmencie operacyjnym, którym jest tworzenie, produkcja i dystrybucja gier komputerowych.

Działalność Grupy prowadzona jest głównie na rynkach międzynarodowych, z przeważającą sprzedażą na rynku europejskim i północnoamerykańskim.

Nie ma jednego klienta, którego udział w przychodach Grupy przekraczałby 10%.

7. Wartość firmy

Wartość firmy wyceniana jest metodą nabycia i jest okresowo badana pod kątem utraty wartości. Odpisy z tytułu utraty wartości są księgowane niezwłocznie po ich stwierdzeniu.

8. Aktywa trwałe i wartości niematerialne

Pozycja	2021 (tys. PLN)	2020 (tys. PLN)
Wartości niematerialne	45 101	38 297
Nabyte wartości niematerialne	7 891	2 755
Amortyzacja	(5 195)	(2 661)
Utrata wartości	0	0
Rzeczowe aktywa trwałe	78 456	61 356
Nabyte środki trwałe	10 769	6 341
Amortyzacja	(10 514)	(8 467)
Utrata wartości	0	0
Inwestycje długoterminowe	6 679	6 560

9. Inwestycje w jednostkach stowarzyszonych rozliczane zgodnie z metodą praw własności

Grupa nie posiada istotnych inwestycji w jednostkach stowarzyszonych rozliczanych zgodnie z metodą praw własności.

10. Aktywa finansowe wyceniane w wartości godziwej przez inne całkowite dochody

Grupa nie posiada istotnych aktywów finansowych wycenianych w wartości godziwej przez inne całkowite dochody.

11. Zapasy

Pozycja	2021 (tys. PLN)	2020 (tys. PLN)
Surowce i materiały	1 567	1 005
Produkcja w toku	4 312	2 892
Wyroby gotowe	6 559	4 300
Razem zapasy	12 438	8 197

12. Należności z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe

Pozycja	2021 (tys. PLN)	2020 (tys. PLN)
Należności z tytułu dostaw i usług	40 500	33 000
Odpisy aktualizujące należności	(1 000)	(800)
Pozostałe należności krótkoterminowe	2 623	3 685
Razem należności	42 123	35 885

13. Krótkoterminowe aktywa finansowe wyceniane w wartości godziwej

Grupa nie posiada istotnych krótkoterminowych aktywów finansowych wycenianych w wartości godziwej.

14. Struktura kapitału akcyjnego

Kapitał akcyjny Spółki dzieli się na akcje imienne i bezimienne. Na dzień 31 grudnia 2021 roku kapitał zakładowy Spółki wynosił 5.286.300 PLN, podzielony na 5.286.300 akcji o wartości nominalnej 1 PLN każda.

15. Zysk na akcję i rozwodniony zysk na akcję

Pozycja	2021	2020
Zysk netto (tys. PLN)	13 604	8 739
Liczba akcji w obiegu (w tys.)	5 286,3	5 286,3
Zysk na akcję (PLN)	2,57	1,65
Rozwodniony zysk na akcję (PLN)	2,57	1,65

16. Dywidendy wypłacone i zaproponowane do wypłaty

W roku obrotowym 2021 nie wypłacono dywidendy. Zarząd nie zaproponował wypłaty dywidendy.

17. Nadwyżka ceny emisyjnej powyżej wartości nominalnej udziałów

Nadwyżka ceny emisyjnej powyżej wartości nominalnej udziałów wynosi 52 271 tys. PLN.

18. Pozostałe kapitały rezerwowe

W Grupie nie występują istotne pozostałe kapitały rezerwowe.

19. Kapitał przypadający udziałom niedającym kontroli

Kapitał przypadający udziałom niedającym kontroli nie występuje w Grupie.

20. Rezerwa na odroczony podatek dochodowy

Na dzień bilansowy nie występuje istotna rezerwa na odroczony podatek dochodowy.

21. Zobowiązania z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe

Pozycja	2021 (tys. PLN)	2020 (tys. PLN)
Zobowiązania handlowe	51 089	42 090
Zobowiązania wobec pracowników	5 678	4 387
Zobowiązania podatkowe	2 084	1 301
Inne zobowiązania krótkoterminowe	15 599	8 685
Razem zobowiązania	74 450	56 463

22. Struktura rzeczowa przychodów ze sprzedaży

Grupa Kapitałowa GAMING FACTORY S.A. generuje przychody ze sprzedaży gier komputerowych na platformach PC oraz konsole.

23. Koszty działalności operacyjnej

Koszty działalności operacyjnej obejmują koszty wytworzenia sprzedanych gier, koszty marketingu i sprzedaży, koszty ogólnego zarządu oraz koszty badań i rozwoju.

24. Przychody i koszty finansowe

Przychody finansowe związane są głównie z odsetkami od lokat bankowych. Koszty finansowe związane są z odsetkami od kredytów i pożyczek.

25. Podatek dochodowy bieżący i odroczony

Podatek dochodowy obejmuje podatek bieżący wynikający z dochodów podlegających opodatkowaniu oraz podatek odroczony związany z różnicami przejściowymi między wartością bilansową aktywów i zobowiązań a ich wartością podatkową.

26. Wynagrodzenie kluczowego personelu jednostki dominującej

Wynagrodzenie kluczowego personelu jednostki dominującej obejmuje wynagrodzenia zarządu i kadry zarządzającej wyższego szczebla.

27. Zarządzanie kapitałem

Grupa zarządza kapitałem w celu zapewnienia ciągłości działalności, maksymalizacji zwrotu dla akcjonariuszy oraz utrzymania korzystnej struktury kapitału.

28. Zobowiązania i aktywa warunkowe

Na dzień bilansowy brak jest istotnych zobowiązań i aktywów warunkowych.

29. Nieujęte zobowiązania wynikające z zawartych umów

Nie występują istotne nieujęte zobowiązania wynikające z zawartych umów.

30. Informacja o wypłaconych dywidendach, w podziale na akcje zwykłe i pozostałe akcje oraz kwocie dywidend zaproponowanych lub uchwalonych do dnia zatwierdzenia sprawozdania finansowego do publikacji, ale nie ujętych jako przekazane posiadaczom akcji w trakcie okresu.

W roku obrotowym 2021 nie wypłacono dywidendy. Zarząd nie zaproponował wypłaty dywidendy.

31. Informacja o zdarzeniach następujących po zakończeniu okresu sprawozdawczego, które nie zostały uwzględnione w skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym.

Po zakończeniu okresu sprawozdawczego, tj. po 31 grudnia 2021 roku, nie wystąpiły zdarzenia o istotnym znaczeniu dla sytuacji finansowej Grupy, które wymagałyby uwzględnienia w niniejszym sprawozdaniu finansowym.

32. Instrumenty finansowe

Grupa wykorzystuje instrumenty finansowe do zarządzania ryzykiem stóp procentowych i ryzykiem kursowym.

32.1 Ryzyka związane z instrumentami finansowymi

Ryzyko stóp procentowych: Grupa jest narażona na ryzyko stóp procentowych w związku z oprocentowanymi kredytami i pożyczkami.
Ryzyko walutowe: Grupa może być narażona na ryzyko walutowe w związku z transakcjami w walutach obcych.

33. Informacja o korektach błędów poprzednich okresów

W niniejszym okresie obrotowym nie dokonano istotnych korekt błędów poprzednich okresów.

34. Informacja o transakcjach z jednostkami powiązanymi

Transakcje z jednostkami powiązanymi mają charakter rynkowy i są przeprowadzane na warunkach rynkowych.# I. Skonsolidowane sprawozdanie finansowe

1. Wybrane dane finansowe

WYBRANE DANE FINANSOWE
| | od 01.01.2021 do 31.12.2021 | od 01.01.2020 do 31.12.2020 | od 01.01.2021 do 31.12.2021 | od 01.01.2020 do 31.12.2020 |
| :------------------------------------------------------------- | :-------------------------- | :-------------------------- | :-------------------------- | :-------------------------- |
| | PLN000 | PLN000 | EUR000 | EUR000 |
| Przychody netto ze sprzedaży produktów, towarów i materiałów | 1 331 | 2 865 | 291 | 640 |
| Zysk (strata) z działalności operacyjnej | (1 584) | 1 411 | (346) | 315 |
| EBITDA* | (1 495) | 1 421 | (327) | 317 |
| Zysk (strata) brutto | (252) | 8 016 | (55) | 1 792 |
| Zysk (strata) netto | (369) | 6 474 | (81) | 1 447 |
| Przepływy pieniężne netto z działalności operacyjnej | (5 059) | (1 456) | (1 105) | (325) |
| Przepływy pieniężne netto z działalności inwestycyjnej | 2 463 | 4 685 | 538 | 1 047 |
| Przepływy pieniężne netto z działalności finansowej | (1 509) | 12 726 | (330) | 2 844 |
| Przepływy pieniężne netto – razem | (4 105) | 15 956 | (897) | 3 566 |
| Aktywa / Pasywa razem | 32 424 | 34 319 | 7 050 | 7 437 |
| Aktywa trwałe | 8 076 | 8 952 | 1 756 | 1 940 |
| Aktywa obrotowe | 24 349 | 25 367 | 5 294 | 5 497 |
| Kapitał własny przypadający akcjonariuszom jednostki dominującej | 30 177 | 31 613 | 6 561 | 6 850 |
| Zobowiązania i rezerwy na zobowiązania | 1 783 | 2 222 | 388 | 481 |
| Zobowiązania długoterminowe | 1 029 | 1 262 | 224 | 274 |
| Zobowiązania krótkoterminowe | 754 | 959 | 164 | 208 |
| Liczba akcji na 31.12 | 5 627 700 | 5 600 000 | 5 627 700 | 5 600 000 |
| Średnioważona liczba akcji za rok | 5 602 663 | 4 506 027 | 5 602 663 | 4 506 027 |
| Zysk (strata) na jedną akcję zwykłą (w zł/EUR) | (0,07) | 1,44 | (0,01) | 0,32 |
| Wartość księgowa na jedną akcję (w zł /EUR ) | 5,47 | 7,12 | 1,19 | 1,59 |

*EBITDA liczona jako zysk z działalności operacyjnej powiększony o amortyzację

Średnie kursy wymiany złotego w okresach objętych sprawozdaniem finansowym i porównywalnymi danymi finansowymi w stosunku do EUR ustalanych przez NBP:
* Kurs na dzień 31.12.2021: 4,5994
* Kurs na dzień 31.12.2020: 4,6148
* Średni kurs za 2021: 4,5775
* Średni kurs za 2020: 4,4742

Strona 4 z 39
Grupa Kapitałowa GAMING FACTORY S.A.
Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia 2021 r. do 31 grudnia 2021 r.
(wszystkie kwoty w tabelach wyrażone w tysiącach PLN, o ile nie podano inaczej)

2. Skonsolidowane sprawozdanie finansowe z całkowitych dochodów

SKONSOLIDOWANE SPRAWOZDANIE Z CAŁKOWITYCH DOCHODÓW
| | od 01.01.2021 do 31.12.2021 | od 01.01.2020 do 31.12.2020 |
| :------------------------------------------------------------------- | :-------------------------- | :-------------------------- |
| | PLN000 | PLN000 |
| Działalność kontynuowana | | |
| Przychody | | |
| Przychody netto ze sprzedaży produktów i usług | 1 331 | 2 865 |
| Pozostałe przychody | 0 | 1 |
| Koszty działalności operacyjnej | | |
| Zmiana stanu produktów | 3 631 | 2 609 |
| Amortyzacja | 89 | 10 |
| Zużycie materiałów i energii | 8 | 44 |
| Usługi obce | 4 902 | 2 842 |
| Wynagrodzenia i świadczenia pracownicze | 1 285 | 1 135 |
| Pozostałe koszty według rodzaju | 17 | 32 |
| Pozostałe koszty operacyjne | 245 | 2 |
| Zysk (strata) z działalności operacyjnej | (1 584) | 1 410 |
| Przychody finansowe | 1 378 | 935 |
| Koszty finansowe | 308 | 3 |
| Zysk (strata) z udziału w jednostkach stowarzyszonych | 262 | (34) |
| Zysk (strata) z tytułu utraty kontroli w jednostce zależnej | 0 | 5 502 |
| Zysk (strata) przed opodatkowaniem | (252) | 7 810 |
| Podatek dochodowy | 117 | 1 503 |
| Zysk (strata) netto z działalności kontynuowanej | (369) | 6 307 |
| Działalność zaniechana | | |
| Zysk (strata) netto z działalności zaniechanej | 0 | 0 |
| Zysk (strata) netto | (369) | 6 307 |
| przypadający na jednostkę dominującą | (349) | 5 759 |
| przypadający na udziały niedające kontroli | (20) | 548 |
| Inne całkowite dochody | (944) | (575) |
| Wycena do wartości godziwej aktywów finansowych | (1 640) | (710) |
| Podatek odroczony od wyceny do wartości godziwej | (312) | (135) |
| Wynik na zmianie udziału w aktywach netto jednostek stowarzyszonych | 474 | 0 |
| Podatek odroczony od wyniku na zmianie udziału w aktywach netto jednostek stowarzyszonych | 90 | 0 |
| Całkowite dochody ogółem | (1 313) | 5 732 |
| przypadające na jednostkę dominującą | (1 293) | 5 184 |
| przypadające na udziały niedające kontroli | (20) | 548 |

Zysk (strata) netto na jedną akcję przypadający na akcjonariuszy jednostki dominującej (zł)
| | Podstawowy | z działalności kontynuowanej | z działalności zaniechanej | Rozwodniony | z działalności kontynuowanej | z działalności zaniechanej |
| :------------- | :--------- | :--------------------------- | :------------------------ | :---------- | :--------------------------- | :------------------------ |
| od 01.01.2021 do 31.12.2021 | (0,06) | (0,06) | 0 | (0,06) | (0,06) | 0 |
| od 01.01.2020 do 31.12.2020 | 1,28 | 1,28 | 0 | 1,28 | 1,28 | 0 |

Strona 5 z 39
Grupa Kapitałowa GAMING FACTORY S.A.
Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia 2021 r. do 31 grudnia 2021 r.
(wszystkie kwoty w tabelach wyrażone w tysiącach PLN, o ile nie podano inaczej)

Strona 6 z 39
Grupa Kapitałowa GAMING FACTORY S.A.
Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia 2021 r. do 31 grudnia 2021 r.
(wszystkie kwoty w tabelach wyrażone w tysiącach PLN, o ile nie podano inaczej)

3. Skonsolidowane sprawozdanie z sytuacji finansowej

AKTYWA
| | Nota | Na dzień 31 grudnia 2021 | Na dzień 31 grudnia 2020 |
| :----------------------------------------------------------------------------- | :--- | :---------------------- | :---------------------- |
| | | PLN’000 | PLN’000 |
| Aktywa trwałe | | 8 076 | 8 746 |
| Wartość firmy | | 89 | 89 |
| Wartości niematerialne | | 467 | 0 |
| Rzeczowe aktywa trwałe | | 61 | 12 |
| Inwestycje w jednostkach stowarzyszonych rozliczane zgodnie z metodą praw własności | | 6 284 | 5 733 |
| Aktywa finansowe wyceniane w wartości godziwej przez inne całkowite dochody | | 1 175 | 2 912 |
| Aktywa obrotowe | | 24 348 | 25 367 |
| Zapasy | 9 | 361 | 6 012 |
| Należności z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe | | 563 | 245 |
| Należność z tytułu podatku dochodowego | | 61 | 0 |
| Środki pieniężne i ich ekwiwalenty | | 14 361 | 18 466 |
| Aktywa finansowe wyceniane w wartości godziwej przez inne całkowite dochody | | 2 644 | |
| SUMA: Aktywa obrotowe inne niż aktywa zakwalifikowane jako przeznaczone do sprzedaży | | 24 348 | 25 367 |
| Aktywa razem | | 32 424 | 34 113 |

	Na dzień 31 grudnia 2021	Na dzień 31 grudnia 2020
	PLN`000 \| PLN`000
PASYWA
Razem kapitał własny	30 641	31 930
Kapitały przypadające akcjonariuszom jednostki dominującej	30 177	31 446
Kapitał akcyjny	563	560
Nadwyżka ceny emisyjnej powyżej wartości nominalnej udziałów	18 236	18 236
Pozostałe kapitały rezerwowe	618	1 353
Zyski zatrzymane	10 760	11 297
- w tym zysk (strata) netto	(349)	5 759
Kapitał przypadający udziałom niedającym kontroli	464	484
Zobowiązania długoterminowe	1 029	1 263
Rezerwa z tytułu podatku odroczonego	1 029	1 263
Zobowiązania krótkoterminowe	754	920
Zobowiązania z tytułu dostaw i usług	754	730
Zobowiązania z tytułu podatku dochodowego	0	190
SUMA: Zobowiązania krótkoterminowe inne niż związane z aktywami Przeznaczonymi do sprzedaży	754	920
Zobowiązania razem	1 783	2 183
Pasywa razem	32 424	34 113

Strona 7 z 39
Grupa Kapitałowa GAMING FACTORY S.A.
Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia 2021 r. do 31 grudnia 2021 r.
(wszystkie kwoty w tabelach wyrażone w tysiącach PLN, o ile nie podano inaczej)

4. Skonsolidowane sprawozdanie ze zmian w kapitale własnym

Za okres od 01.01.2021 do 31.12.2021

SKONSOLIDOWANE SPRAWOZDANIE ZE ZMIAN W KAPITALE WŁASNYM
| | Kapitał zakładowy | Nadwyżka ceny emisyjnej powyżej wartości nominalnej udziałów | Pozostałe kapitały rezerwowe | Zyski zatrzymane | Przypadające akcjonariuszom jednostki dominującej | Przypadające udziałom niedającym kontroli | Kapitał własny razem |
| :--- | :--- | :--- | :--- | :--- | :--- | :--- | :--- |
| Stan na 1 stycznia 2021 roku | 560 | 18 236 | 1 353 | 11 464 | 31 613 | 484 | 32 097 |
| Korekta błędów lat poprzednich | 0 | 0 | 0 | (167) | (167) | 0 | (167) |
| Stan na 1 stycznia 2021 roku po korektach błędów lat poprzednich | 560 | 18 236 | 1 353 | 11 297 | 31 446 | 484 | 31 930 |
| Całkowite dochody: | 0 | 0 | (1 328) | 35 | (1 293) | (20) | (1 313) |
| - Zysk/strata netto roku obrotowego | 0 | 0 | 0 | (349) | (349) | (20) | (369) |
| - Inne całkowite dochody | 0 | 0 | (1 328) | 384 | (944) | 0 | (944) |
| Emisja akcji | 3 | 0 | 0 | 0 | 3 | 0 | 3 |
| Wypłata dywidendy | 0 | 0 | 0 | (1 512) | (1 512) | 0 | (1 512) |
| Wycena programu motywacyjnego | 0 | 0 | 593 | 0 | 593 | 0 | 593 |
| Utrata kontroli w jednostkach zależnych | 0 | 0 | 0 | 940 | 940 | 0 | 940 |
| Zwiększenie (zmniejszenie) wartości kapitału własnego | 3 | 0 | (735) | (537) | (1 269) | (20) | (1 289) |
| Stan na 31 grudnia 2021 roku | 563 | 18 236 | 618 | 10 760 | 30 177 | 464 | 30 641 |

Za okres od 01.01.2020 do 31.12.2020

SKONSOLIDOWANE SPRAWOZDANIE ZE ZMIAN W KAPITALE WŁASNYM
| | Kapitał zakładowy | Nadwyżka ceny emisyjnej powyżej wartości nominalnej udziałów | Pozostałe kapitały rezerwowe | Zyski zatrzymane | Przypadające akcjonariuszom jednostki dominującej | Przypadające udziałom niedającym kontroli | Kapitał własny razem |
| :--- | :--- | :--- | :--- | :--- | :--- | :--- | :--- |
| Stan na 1 stycznia 2020 roku | 450 | 4 167 | 1 928 | 5 920 | 12 464 | 109 | 12 574 |
| Korekta błędów lat poprzednich | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | (1) | (1) |
| Stan na 1 stycznia 2020 roku po korektach błędów lat poprzednich | 450 | 4 167 | 1 928 | 5 920 | 12 464 | 109 | 12 574 |
| Całkowite dochody: | 0 | 0 | (575) | 5 759 | 5 184 | 548 | 5 732 |
| - Zysk/strata netto roku obrotowego | 0 | 0 | 0 | 5 759 | 5 759 | 548 | 6 307 |
| - Inne całkowite dochody | 0 | 0 | (575) | 0 | (575) | 0 | (575) |
| Emisja akcji | 110 | 14 069 | 0 | 0 | 14 179 | 0 | 14 179 |
| Wypłata dywidendy | 0 | 0 | 0 | (1 530) | (1 530) | 0 | (1 530) |
| Podwyższenie kapitału w spółkach zależnych | 0 | 0 | 0 | (408) | (408) | 483 | 75 |
| Utrata kontroli w jednostkach zależnych | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | (655) | (655) |
| Sprzedaż aktywów wycenianych w wartości godziwej (realizacja zysku z przeszacowania) | 0 | 0 | 0 | 1 557 | 1 557 | 0 | 1 557 |
| Zwiększenie (zmniejszenie) wartości kapitału własnego | 110 | 14 069 | (575) | 5 378 | 18 982 | 376 | 19 358 |
| Stan na 31 grudnia 2020 roku | 560 | 18 236 | 1 353 | 11 297 | 31 446 | 484 | 31 930 |

Strona 8 z 39
Grupa Kapitałowa GAMING FACTORY S.A.
Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia 2021 r. do 31 grudnia 2021 r.
(wszystkie kwoty w tabelach wyrażone w tysiącach PLN, o ile nie podano inaczej)

5. Skonsolidowane sprawozdanie z przepływów pieniężnych

SKONSOLIDOWANE SPRAWOZDANIE Z PRZEPŁYWÓW PIENIĘŻNYCH
| | od 01.01.2021 do 31.12.2021 | od 01.01.2020 do 31.12.2020 |
| :--------------------------------------------------------------------------------- | :-------------------------- | :-------------------------- |
| | PLN’000 | PLN’000 |
| PRZEPŁYWY ŚRODKÓW PIENIĘŻNYCH Z DZIAŁALNOŚCI OPERACYJNEJ | | |
| Zysk / strata brutto | (252) | 7 810 |
| Korekty | (4 202) | (8 310) |
| Amortyzacja | 89 | 10 |
| Przychody z tytułu odsetek | 0 | (1) |
| Koszty z tytułu odsetek | 1 | 0 |
| Przychody z tytułu dywidend | 0 | (100) |
| Zysk (strata) z działalności inwestycyjnej | (1 369) | (832) |
| Udział w wyniku jednostek stowarzyszonych wycenianych metodą praw własności | (233) | 34 |
| Wynik na utracie kontroli w spółce zależnej | 0 | (5 502) |
| Zmiana stanu rezerw | (262) | 0 |
| Zmiana stanu zapasów | (3 512) | (2 589) |
| Zmiana stanu należności | (237) | 894 |
| Zmiana stanu zobowiązań krótkoterminowych, z wyjątkiem pożyczek i kredytów | 190 | (224) |
| Inne korekty | 1 131 | 0 |
| Środki pieniężne wygenerowane na działalności operacyjnej | (4 454) | (500) |
| Podatek dochodowy zapłacony | (605) | (955) |
| Przepływy pieniężne netto z działalności operacyjnej | (5 059) | (1 455) |
| PRZEPŁYWY ŚRODKÓW PIENIĘŻNYCH Z DZIAŁALNOŚCI INWESTYCYJNEJ | | |
| Zbycie | | |```markdown

Rzeczowych aktywów trwałych i wartości niematerialnych

3 0

Zbycie udziałów jednostkach stowarzyszonych

718

Zbycie udziałów w pozostałych jednostkach

1 234

Spłata pożyczek udzielonych pozostałym jednostkom

2 579

Dywidendy i udziały w zyskach

3 563

Nabycie rzeczowych aktywów trwałych i wartości niematerialnych

Udzielenie pożyczek pozostałym jednostkom

(609)

Nabycie udziałów w pozostałych jednostkach

(13)

Nabycie udziałów w jednostkach stowarzyszonych

Przepływy pieniężne netto z działalności inwestycyjnej (I-II)

PRZEPŁYWY ŚRODKÓW PIENIĘŻNYCH Z DZIAŁALNOŚCI FINANSOWEJ

(240)

Wpływy z emisji akcji

(228)

Podwyższenie kapitału w spółkach zależnych przez udziały niedające kontroli

Zaciągnięte kredyty i pożyczki

2 463

Wypłata dywidendy

4 686

Przepływy pieniężne netto z działalności finansowej (I-II)

3 14 179

PRZEPŁYWY PIENIĘŻNE NETTO RAZEM bez zmian z tytułu różnic kursowych

0 75

- zmiana stanu środków pieniężnych z tytułu różnic kursowych

0 3

PRZEPŁYWY PIENIĘŻNE NETTO RAZEM

(1 512)

ŚRODKI PIENIĘŻNE NA POCZĄTEK OKRESU

(1 530)

ŚRODKI PIENIĘŻNE NA KONIEC OKRESU (F +/- D), W TYM

12 727

- o ograniczonej możliwości dysponowania

(4 105)

Strona 9 z 39

15 958

Grupa Kapitałowa GAMING FACTORY S.A.

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia 2021 r. do 31 grudnia 2021 r.

(4 105)

(wszystkie kwoty w tabelach wyrażone w tysiącach PLN, o ile nie podano inaczej)

15 958

II. Dodatkowe noty i objaśnienia do skonsolidowanego sprawozdania finansowego Grupy Kapitałowej GAMING FACTORY S.A. za okres od 1 stycznia 2021 r. do 31 grudnia 2021 r.

18 466

1. Informacje ogólne o Grupie

2 510

1.1 Informacje o jednostce dominującej

14 361

Gaming Factory Spółka Akcyjna powstała w wyniku uchwalenia statutu Spółki sporządzonego w dniu 13 listopada 2017 r., w formie aktu notarialnego (Rep. A nr 3195/2017) sporządzonego przed notariuszem Jadwigą Zacharzewską w Kancelarii Notarialnej Jadwiga Zacharzewska, Anna Niżyńska s.c., ul. Świętokrzyska 18 lok 425, 00-052 Warszawa Śródmieście.

18 466

Zgodnie ze Statutem Spółka została zawiązana na czas nieokreślony.

Na dzień sporządzenia sprawozdania finansowego siedziba Spółki mieści się w Warszawie, przy ul. Powązkowskiej nr 15.

Biuro Jednostki dominującej mieści się przy ul. Powązkowskiej 15 w Warszawie.

Spółka dominująca zarejestrowana jest w Polsce.

Jednostką dominującą najwyższego szczebla jest Gaming Factory S.A.

W okresie objętym skonsolidowanym sprawozdaniem finansowym nie miały miejsca zmiany jednostki dominującej oraz innych danych identyfikujących Emitenta.

Postanowieniem Sądu Rejonowego Miasta Stołecznego Warszawy, XII Wydział Gospodarczy Krajowego Rejestru Sądowego Spółka została wpisana do Krajowego Rejestru Sądowego – Rejestru Przedsiębiorców pod numerem KRS 0000707300.

Spółka posiada numer NIP 5272829488 oraz symbol REGON 368897485

Spółka działa na podstawie przepisów ustawy z dnia 15 września 2000 r. Kodeks spółek handlowych oraz w oparciu o Statut.

Na dzień 31.12.2021 r., skład organów zarządczych i nadzorujących w Spółce był następujący:

▪ Zarząd: Mateusz Adamkiewicz – Prezes Zarządu,

▪ Rada Nadzorcza: Jarosław Antonik – Przewodniczący Rady Nadzorczej, Bartosz Krusik – Członek Rady Nadzorczej, Kajetan Wojnicz – Członek Rady Nadzorczej, Daniel Kostecki –Członek Rady Nadzorczej, Tomasz Sobiecki –Członek Rady Nadzorczej.

Na dzień zatwierdzenia sprawozdania finansowego do publikacji skład organów zarządczych i nadzorujących w Spółce był następujący:

▪ Zarząd: Mateusz Adamkiewicz – Prezes Zarządu,

▪ Rada Nadzorcza: Jarosław Antonik – Przewodniczący Rady Nadzorczej, Bartosz Krusik – Członek Rady Nadzorczej, Kajetan Wojnicz – Członek Rady Nadzorczej, Daniel Kostecki –Członek Rady Nadzorczej, Tomasz Sobiecki –Członek Rady Nadzorczej

Strona 10 z 39

Grupa Kapitałowa GAMING FACTORY S.A.

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia 2021 r. do 31 grudnia 2021 r.

(wszystkie kwoty w tabelach wyrażone w tysiącach PLN, o ile nie podano inaczej)

Według stanu na dzień 31 grudnia 2021 roku struktura akcjonariatu jednostki dominującej była następująca:

Akcjonariusz	Liczba akcji	Udział w kapitale podstawowym	Liczba głosów	Udział w ogólnej liczbie głosów
Mateusz Adamkiewicz	1 621 460	28,81%	1 621 460	28,81%
Mateusz Pastewka	1 568 201	27,87%	1 568 201	27,87%
Pozostali	2 438 039	43,32%	2 438 039	43,32%
RAZEM:	5 627 700	100,00%	5 627 700	100,00%
# Wartość kapitału zakładowego na dzień publikacji niniejszego raportu wynosi 560 000 zł.
# Kapitał akcyjny Spółki dzielił się na 5 600 000 akcji o wartości 0,1 zł każda, następujących serii: 1 000 000 akcji serii A, 3 000 000 akcji serii B, 400 000 akcji serii C, 100 000 akcji serii D, 1 100 000 akcji serii E, 27 700 akcji serii F.
# 1.2 Informacje o Grupie Kapitałowej
# Grupa kapitałowa Gaming Factory powstała w roku 2019 w związku z objęciem kontroli przez Gaming Factory S.A. nad spółkami zależnymi.
# Skonsolidowane sprawozdania finansowe Grupy obejmuje Jednostkę dominującą oraz następujące jednostki zależne:
Nazwa	Główna działalność	Kraj	% udziałów w kapitale 31.12.2021	% udziałów w kapitale 31.12.2020
-------------------------	-------------------------------------------------	--------	------------------------------	------------------------------
Silver Lynx Games sp. z o. o.	Działalność wydawnicza w zakresie gier komputerowych	Polska	77,01%	77,01%
Vision Edge Entertainment sp. z o.o.	Działalność wydawnicza w zakresie gier komputerowych	Polska	90,00%	90,00%
# Spółka wywiera ponadto znaczący wpływ na następujące jednostki stowarzyszone, które w skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym wyceniane są metodą praw własności:
Nazwa	Główna działalność	Kraj	% udziałów w kapitale 31.12.2021	% udziałów w kapitale 31.12.2020
-------------------------	-------------------------------------------------	--------	------------------------------	------------------------------
Asmodev S.A.	Działalność wydawnicza w zakresie gier komputerowych	Polska	22,80%	22,80%
West Wind sp. z o. o.	Działalność wydawnicza w zakresie gier komputerowych	Polska	25,00%	25,00%
Ultimate VR S.A.	Działalność wydawnicza w zakresie gier komputerowych	Polska	21,70%	45,00%
Black Rose Projects S.A.	Działalność wydawnicza w zakresie gier komputerowych	Polska	25,44%	36,50%*
Ultimate Licensing sp. z o.o.	Działalność wydawnicza w zakresie gier komputerowych	Polska	19,00%	-
# Czas trwania działalności jednostek wchodzących w skład Grupy kapitałowej jest nieograniczony.
# Sprawozdanie finansowe jednostek zależnych i stowarzyszonych sporządzone zostało za ten sam okres sprawozdawczy co sprawozdanie finansowe Jednostki dominującej, przy zastosowaniu spójnych zasad rachunkowości.
# Wszystkie spółki zależne podlegają konsolidacji metodą pełną.
# Rokiem obrotowym Jednostki dominującej oraz spółek wchodzących w skład Grupy jest rok kalendarzowy.
# Strona 11 z 39
# Grupa Kapitałowa GAMING FACTORY S.A.
# Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia 2021 r. do 31 grudnia 2021 r.
# (wszystkie kwoty w tabelach wyrażone w tysiącach PLN, o ile nie podano inaczej)
# 1.3 Podstawowa działalność Grupy Kapitałowej
# Podstawowa działalność spółek wchodzących w skład Grupy Kapitałowej obejmuje działalność wydawniczą w zakresie gier komputerowych.
# Podstawowym miejscem prowadzenia działalności jest Polska.
# 1.4 Zmiany w strukturze Grupy w 2021
# W I półroczu 2021 roku Emitent przystąpił do spółki Ultimate Licensing Sp. z o.o. obejmując 19% w jej kapitale zakładowym.
# W dniu 5 marca 2021 roku doszło do podwyższenia kapitału zakładowego w spółce Black Rose Projects S.A. w związku z rejestracją podwyższenia jej kapitału zakładowego. Po rejestracji Emitent posiada 25,44% udziału w jej kapitale zakładowym.
# W dniu 8 czerwca 2021 roku objęcie 1560 udziałów nowej emisji w West Wind Games sp. z o.o. (utrzymanie 25% udziałów i głosów w spółce)
# W dniach od 26 do 30 sierpnia 2021 roku sprzedaż na rynku Newconnect wszystkich posiadanych akcji Art Games Studio S.A. (630 333 akcji).
# 2. Waluta funkcjonalna i sprawozdawcza
# Pozycje zawarte w sprawozdaniach finansowych wycenia się w walucie podstawowego środowiska gospodarczego, w którym Grupa prowadzi działalność („waluta funkcjonalna").
# Sprawozdanie finansowe prezentowane jest w tysiącach PLN (chyba, że w nocie informacji dodatkowej wskazano inaczej).
# Polski nowy złoty (PLN) jest walutą funkcjonalną i walutą prezentacji Grupy.
# Wybór waluty funkcjonalnej w przypadku jednostki prowadzącej działalność na rynkach międzynarodowych i identyfikacja waluty, którą należy uznać za walutę używaną w podstawowym środowisku ekonomicznym, w jakim prowadzi działalność Grupa i jednostki wchodzące w jej skład, jest decyzją subiektywną, co zostało opisane w nocie 5.6.20 Istotne wartości oparte na profesjonalnym osądzie i szacunkach.
# Spółka dominująca monitoruje istotne zmiany w środowisku ekonomicznym, które mogłyby wpłynąć na zmianę wyboru waluty funkcjonalnej Jednostki dominującej i jej jednostek podporządkowanych.
# Transakcje w walutach obcych wykazuje się w księgach w wartości nominalnej, przeliczonej na złote polskie według kursu średniego NBP.
# W momencie realizacji różnice kursowe od należności i zobowiązań wykazywane są jako pozostałe przychody finansowe lub pozostałe koszty finansowe i w rachunku zysków i strat ujmowane są wynikowo.
# Poszczególne pozycje aktywów i pasywów na koniec okresu sprawozdawczego, wyrażone w walutach innych niż polski złoty, wycenia się po kursie średnim NBP z ostatniego dnia okresu sprawozdawczego.
# Różnice kursowe wynikające z przeliczenia zagranicznych środków pieniężnych na koniec okresu sprawozdawczego uznaje się za przychody i koszty finansowe.
# 3. Kursy bilansowe przyjęte do wyceny
# KURSY WALUT PRZYJĘTE DO WYCENY
	31.12.2021	31.12.2020
-------	----------	----------
EUR/PLN	4,5994	4,6148
USD/PLN	4,0600	3,7584
# Liczby w sprawozdaniu finansowym zostały zaokrąglone do tysięcy złotych polskich (TPLN).
# 4. Zatwierdzenie sprawozdania finansowego
# Niniejsze skonsolidowane sprawozdanie finansowe zostało zatwierdzone do publikacji przez Zarząd Jednostki Dominującej w dniu 29 kwietnia 2022 roku.
# 5. Format oraz ogólne zasady sporządzenia sprawozdania finansowego
# Zarząd Jednostki Dominującej oświadcza, iż sprawozdanie finansowe Grupy kapitałowej Gaming Factory S.A.
```# Grupa Kapitałowa GAMING FACTORY S.A. Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia 2021 r. do 31 grudnia 2021 r. (wszystkie kwoty w tabelach wyrażone w tysiącach PLN, o ile nie podano inaczej)

5.1 Podstawa sporządzenia sprawozdania finansowego oraz oświadczenie o zgodności

Sprawozdanie finansowe zostało przygotowane zgodnie z:
* Międzynarodowymi Standardami Sprawozdawczości Finansowej („MSSF”) w kształcie zatwierdzonym przez Unię Europejską („UE”). MSSF obejmują standardy i interpretacje zaakceptowane przez Radę Międzynarodowych Standardów Rachunkowości („RMSR”) oraz Komisję ds. Interpretacji Sprawozdawczości Finansowej („IFRIC”),
* Ustawą o rachunkowości z dnia 29.09.1994 r. (UoR) (Dz. U. z 2021 r., poz. 217, ze zm.).

Zasady rachunkowości przedstawione poniżej stosowano przy zachowaniu zasady ciągłości we wszystkich prezentowanych latach obrotowych. Niniejsze skonsolidowane sprawozdanie finansowe sporządzone zostało zgodnie z zasadą kosztu historycznego. Spółki zależne prowadziły księgi rachunkowe za okresy objęte skonsolidowanym sprawozdaniem finansowym zgodnie z polityką (zasadami) rachunkowości określonymi przez Ustawę z dnia 29 września 1994 roku o rachunkowości („Ustawa”) z późniejszymi zmianami i wydanymi na jej podstawie przepisami („polskie standardy rachunkowości”).

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe zawiera przekształcenia wprowadzone w celu doprowadzenia sprawozdania finansowego jednostek zależnych prowadzących księgi według krajowych zasad rachunkowości do zgodności z przyjętą polityką rachunkowości według Międzynarodowych Standardów Sprawozdawczości Finansowej w kształcie zatwierdzonym przez Unię Europejską („MSSF”) dla Grupy Kapitałowej.

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe składa się z:
* skonsolidowane sprawozdanie z sytuacji finansowej,
* skonsolidowane sprawozdanie z całkowitych dochodów,
* skonsolidowane sprawozdanie ze zmian w kapitale własnym,
* skonsolidowane sprawozdanie z przepływów pieniężnych,
* dodatkowych not i objaśnień do skonsolidowanego sprawozdania finansowego.

Niniejsze skonsolidowane sprawozdanie finansowe jest przedstawione w polskich złotych („PLN”), a wszystkie wartości, o ile nie wskazano inaczej, podane są w tysiącach złotych („tys. PLN”).

5.2 Okres objęty sprawozdaniem i danymi porównywalnymi dla prezentowanego skonsolidowanego sprawozdania finansowego

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe zostało sporządzone na dzień 31 grudnia 2021 roku i obejmuje okres 12 miesięcy. Dla danych prezentowanych w sprawozdaniu z sytuacji finansowej oraz pozycjach pozabilansowych zaprezentowano porównywalne dane finansowe na dzień 31 grudnia 2020 roku. Dla danych prezentowanych w sprawozdaniu z całkowitych dochodów, sprawozdaniu ze zmian w kapitale własnym oraz w sprawozdaniu z przepływów pieniężnych zaprezentowano porównywalne dane finansowe za okres od 1 stycznia 2020 roku do 31 grudnia 2020 roku. Dane porównywalne były zweryfikowane przez biegłego rewidenta.

5.3 Założenie kontynuacji działalności

Skonsolidowane sprawozdanie finansowe zostało sporządzone przy założeniu kontynuacji działalności w dającej się przewidzieć przyszłości. Na dzień sporządzenia skonsolidowanego sprawozdania finansowego nie istnieją żadne okoliczności wskazujące na zagrożenie kontynuacji działalności gospodarczej przez Grupę.

5.4 Oświadczenie o zgodności

Niniejsze skonsolidowane sprawozdanie finansowe zostało sporządzone zgodnie z Międzynarodowymi Standardami Sprawozdawczości Finansowej („MSSF”) oraz MSSF zatwierdzonymi przez Unię Europejską („UE”) i jest pierwszym skonsolidowanym sprawozdaniem finansowym Grupy sporządzanym zgodnie z Międzynarodowymi Standardami Sprawozdawczości Finansowej, które zostały zatwierdzone przez Unię Europejska. MSSF obejmują standardy i interpretacje zaakceptowane przez Radę Międzynarodowych Standardów Rachunkowości („RMSR”) oraz Komitet ds. Interpretacji Międzynarodowej Sprawozdawczości Finansowej („KIMSF”). Na dzień zatwierdzenia niniejszego sprawozdania do publikacji, biorąc pod uwagę toczący się w UE proces wprowadzania standardów MSSF oraz prowadzoną przez Spółkę działalność, w zakresie stosowanych przez Jednostkę zasad rachunkowości nie ma różnicy między standardami MSSF, które weszły w życie, a standardami MSSF zatwierdzonymi przez UE.

5.5 Nowe standardy i interpretacje obowiązujące na dzień bilansowy

Sporządzając skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok 2021 Grupa stosuje takie same zasady rachunkowości, jak przy sporządzaniu rocznego skonsolidowanego sprawozdania finansowego za rok 2020, z wyjątkiem zmian do standardów i nowych standardów i interpretacji zatwierdzonych przez Unię Europejską, które obowiązują dla okresów sprawozdawczych rozpoczynających się w dniu lub po 1 stycznia 2021 roku:

Zmiany do MSSF 9, MSR 39 i MSSF 7, MSSF 4 oraz MSSF 16 „Reforma IBOR – faza II”, zatwierdzone w UE, obowiązujące w odniesieniu do okresów rocznych rozpoczynających się od 1 stycznia 2021 roku lub po tej dacie,
Zmiany do MSSF 4 „Umowy ubezpieczeniowe – odroczenie MSSF 9”, zatwierdzone w UE, obowiązujące w odniesieniu do okresów rocznych rozpoczynających się 1 stycznia 2021 roku lub po tej dacie.
Zmiany do MSSF 16 „Leasing- zmiany wynikające z umów leasingu w związku z COVID-19”, zatwierdzone w UE, obowiązujący w odniesieniu do okresów rocznych rozpoczynających się 1 kwietnia 2021 roku lub po tej dacie;

W ocenie Zarządu Spółki wdrożenie nowych standardów, nie ma istotnego wpływu na sprawozdanie finansowe Spółki na dzień jego sporządzenia.

Nowe lub zmienione standardy MSSF/MSR oraz interpretacje KIMSF, które zostały już wydane przez Radę Międzynarodowych Standardów i zostały zatwierdzone przez UE, ale nie weszły jeszcze w życie:

Zmiany do:
- MSSF 3 „Połączenia przedsięwzięć”
- MSR 16 „Rzeczowe aktywa trwałe”
- MSR 37 „Rezerwy, zobowiązania warunkowe i aktywa warunkowe”
- Roczne zmiany do standardów 2018-2020 zatwierdzone w UE, obowiązujący w odniesieniu do okresów rocznych rozpoczynających się 1 stycznia 2022 roku lub po tej dacie,
MSSF 17 „Umowy ubezpieczeniowe”, zatwierdzone w UE, obowiązujące w odniesieniu do okresów rocznych rozpoczynających się 1 stycznia 2023 roku;
Zmiany do MSR 1 oraz do Praktyczne Rozwiązania 2 do Międzynarodowych Standardów Sprawozdawczości Finansowej – „Ujawnienia w zakresie polityki rachunkowości”, zatwierdzone w UE, obowiązujący w odniesieniu do okresów rocznych rozpoczynających się 1 stycznia 2023 roku lub po tej dacie,
Zmiany do MSR 8 „Polityka rachunkowości. Zmiany w szacunkach i błędach rachunkowych: definicja szacunków rachunkowych”, zatwierdzone w UE, obowiązujący w odniesieniu do okresów rocznych rozpoczynających się 1 stycznia 2023 roku lub po tej dacie;

MSSF/MSR w kształcie zatwierdzonym przez UE nie różnią się obecnie w znaczący sposób od regulacji wydanych przez Radę Międzynarodowych Standardów Rachunkowości (RMSR), z wyjątkiem poniższych nowych standardów, zmian do standardów oraz nowej interpretacji, które według stanu na dzień 31 grudnia 2021 roku nie zostały jeszcze zatwierdzone do stosowania w UE (poniższe daty wejścia w życie odnoszą się do standardów w wersji pełnej):

Zmiany do MSR 1 „Prezentacja sprawozdań finansowych – klasyfikacja zobowiązań jako krótkoterminowe lub długoterminowe”, niezatwierdzone w UE, obowiązujący w odniesieniu do okresów rocznych rozpoczynających się 1 stycznia 2023 roku lub po tej dacie,
Zmiany do MSR 12 Podatek dochodowy „Aktywa i rezerwy z tytułu odroczonego podatku dochodowego wynikające z pojedynczej transakcji”, niezatwierdzone w UE, obowiązujący w odniesieniu do okresów rocznych rozpoczynających się 1 stycznia 2023 roku lub po tej dacie;
Zmiany do MSSF 17 „Umowy ubezpieczeniowe: wstępne zastosowanie MSSF 17 oraz MSSF 9 – informacje porównawcze”, niezatwierdzone w UE, obowiązujące w odniesieniu do okresów rocznych rozpoczynających się 1 stycznia 2023 roku lub po tej dacie;

Zarząd Spółki dominującej jest w trakcie analizy powyższych zmian i oceny ich wpływu na jednostkowe sprawozdanie finansowe Grupy.

5.6 Stosowane zasady rachunkowości

5.6.1 Zmiany zasad rachunkowości

W prezentowanych okresach Grupa nie zmieniała zasad rachunkowości.

5.6.2 Wartości niematerialne

Wartości niematerialne są ujmowane, jeżeli jest prawdopodobne, że w przyszłości spowodują one wpływ do Grupy korzyści ekonomicznych, które mogą być powiązane z tymi aktywami. Początkowe ujęcie wartości niematerialnych następuje według cen nabycia lub kosztu wytworzenia. Po ujęciu początkowym wartości niematerialne są wyceniane według cen nabycia lub kosztu wytworzenia pomniejszonych o umorzenie i odpisy z tytułu utraty wartości. Wartości niematerialne są amortyzowane liniowo w okresie odpowiadającym szacowanemu okresowi ich ekonomicznej użyteczności. Wartość amortyzacji wartości niematerialnych odnosi się w sprawozdaniu z całkowitych dochodów do pozycji „Amortyzacja”.

Wartości niematerialne występujące w Grupie oraz stawki amortyzacji:

Wartości niematerialne	Okres amortyzacji
Oprogramowanie komputerowe	od 2 lat do 5 lat
Prace rozwojowe	do 5 lat

Wartość firmy stanowi nadwyżkę kosztu połączenia jednostek gospodarczych (zwanego także ceną nabycia lub ceną przejęcia) nad udziałem Spółki w wartości godziwej netto możliwych do zidentyfikowania na dzień przejęcia aktywów, zobowiązań i zobowiązań warunkowych jednostki przejmowanej.

Połączenia Spółki z innymi jednostkami gospodarczymi są rozliczane metodą nabycia, według której następuje alokowanie kosztu połączenia, ustalanego według wartości godziwej zapłaty poczynionej za przejęcie kontroli nad przejmowaną jednostką gospodarczą lub jej częścią (przedsięwzięciem) na zidentyfikowane aktywa, zobowiązania i zobowiązania warunkowe przejmowanej jednostki. Powstała z alokacji kosztu przejęcia różnica o wartości dodatniej jest uznawana za wartość firmy.

Ujemna różnica pomiędzy kosztem przejęcia i udziałem Spółki w wartości godziwej netto zidentyfikowanych na dzień przejęcia aktywów, zobowiązań i zobowiązań warunkowych przejmowanej jednostki jest uznawana za przychód i jest wykazywana niezwłocznie w Rachunku zysków i Strat. Powstały w ten sposób przychód jest zaliczany do Pozostałych przychodów operacyjnych i tu wykazywany w odrębnej pozycji.

Wartość firmy powstaje zarówno w przypadku przejęcia jednostki gospodarczej w wyniku połączenia zarejestrowanego w rejestrze sądowym, jak również w przypadku przejęcia udziałów kapitałowych w jednostkach zależnych. W pierwszym przypadku wartość firmy jest ujmowana zasadniczo w księgach rachunkowych i jest wykazywana w jednostkowym sprawozdaniu finansowym Spółki. W drugim przypadku jest ujmowana na poziomie dokumentacji konsolidacyjnej i podlega wykazaniu w skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym Grupy Kapitałowej.

Wartość firmy ustala się także w przypadku przejęcia udziałów we wspólnie kontrolowanej jednostce lub w jednostce stowarzyszonej. W przypadku obejmowania udziałów metodą praw własności (dotyczy to zarówno wspólnie kontrolowanych jednostek, jak i jednostek stowarzyszonych) zasady wyceny wartości firmy są takie same, jak w przypadku jednostek zależnych, z tym że metoda praw własności nie pozwala na wykazywanie w bilansie nabytej wartości firmy.

Wartość firmy podlega corocznemu testowi na utratę wartości.

5.6.4 Środki trwałe

Środki trwałe są wyceniane w cenie nabycia powiększonej o wszystkie koszty bezpośrednio związane z zakupem i przystosowaniem składnika majątku do stanu zdatnego do używania lub koszcie wytworzenia pomniejszonym o odpisy umorzeniowe oraz ewentualne odpisy z tytułu utraty wartości.

Koszty poniesione po wprowadzeniu środka trwałego do użytkowania, takie jak koszty napraw, przeglądów, opłaty eksploatacyjne, wpływają na wynik finansowy okresu sprawozdawczego, w którym zostały poniesione. Jeżeli jest jednak możliwe wykazanie, że poniesione nakłady spowodowały zwiększenie oczekiwanych przyszłych korzyści ekonomicznych z tytułu posiadania danego środka trwałego ponad korzyści przyjmowane pierwotnie, w takim przypadku zwiększają one wartość początkową tego środka trwałego (tzw. ulepszenie).

W momencie likwidacji lub sprzedaży środków trwałych, zyski lub straty wynikające z tego faktu ujmowane są w sprawozdaniu z sytuacji finansowej jako różnica między przychodami netto ze zbycia (jeśli takie były) a wartością bilansową tej pozycji.

Środki trwałe, są amortyzowane liniowo w okresie odpowiadającym szacowanemu okresowi ich ekonomicznej użyteczności.

5.6.5 Środki trwałe w budowie

Środki trwałe w budowie są wyceniane w wysokości ogółu kosztów pozostających w bezpośrednim związku z ich nabyciem lub wytworzeniem, w tym kosztów finansowych (z wyjątkiem różnic kursowych nie będących korektą płaconych odsetek), pomniejszonych o odpisy z tytułu utraty wartości.

Środki trwałe w budowie nie są amortyzowane do momentu zakończenia ich budowy i oddania do użytkowania.

5.6.6 Zapasy

Wartość początkowa (koszt) zapasów obejmuje wszystkie koszty (nabycia, wytworzenia i inne) poniesione w związku z doprowadzeniem zapasów do ich aktualnego miejsca i stanu.

Cena nabycia zapasów obejmuje cenę zakupu powiększoną o cła importowe i inne podatki (niemożliwe do późniejszego odzyskania od władz podatkowych), koszty transportu, załadunku, wyładunku i inne koszty bezpośrednio związane z pozyskaniem zapasów, pomniejszaną o opusty, rabaty i inne podobne zmniejszenia.

Zapasy wycenia się w wartości początkowej (cenie nabycia lub koszcie wytworzenia) lub w cenie sprzedaży netto, w zależności od tego, która z nich jest niższa. Cena sprzedaży netto odpowiada oszacowanej cenie sprzedaży pomniejszonej o wszelkie koszty konieczne do zakończenia produkcji oraz koszty doprowadzenia zapasów do sprzedaży lub znalezienia nabywcy.

W odniesieniu do zapasów koszt ustala się stosując metodę „pierwsze weszło, pierwsze wyszło” (FIFO).

Produkcja w toku obejmuje tworzenie gier. Wycena w księgach oparta jest o koszt wytworzenia, który obejmuje koszty pozostające w bezpośrednim związku z danym projektem oraz uzasadnioną część kosztów pośrednio związanych z danym projektem. W momencie zakończenia prac i ujmowania nakładów związanych z realizacją danego projektu następuje przeksięgowanie nakładów z Produkcji w toku na Produkty gotowe.

W przypadku projektów, dla których możliwe jest określenie wiarygodnych szacunków dotyczących przychodów ze sprzedaży określa się współczynnik, na podstawie którego rozliczana jest wartość tych projektów w koszty proporcjonalnie do ich sprzedaży. Współczynnik obliczony jest na podstawie wartości nakładów ukończonego projektu (ujętych jako Produkty gotowe) w stosunku do szacowanych przyszłych przychodów ze sprzedaży.

W przypadku projektów, dla których nie jest możliwe określenie wiarygodnych szacunków dotyczących przychodów ze sprzedaży i na tej podstawie określenie współczynnika do rozliczania kosztów - przychody i koszty rozliczane są w stosunku 1:1.

Cena nabycia lub koszt wytworzenia zapasów mogą nie być możliwe do odzyskania. Odpisanie wartości zapasów do poziomu ich wartości netto możliwej do uzyskania odbywa się na zasadzie odpisów indywidualnych. Analiza taka dokonywana jest na każdy dzień bilansowy dla każdego tytułu w toku wytwarzania oraz dla gotowych produkcji.

W przypadku produkcji w toku Grupa szacuje zainteresowanie wytwarzanym tytułem poprzez zbieranie zapisów na wishlistach, aktywności na portalach społecznościowych oraz szeroko zakrojonym działaniom marketingowym. Powyższe działania pozwalają ocenić, czy wartość netto możliwa do uzyskania jest wyższa od poniesionych kosztów produkcji.

W przypadku wyrobów gotowych przyjmuje się założenie, iż każda gra powinna zwrócić koszty jej produkcji w terminie 24 miesięcy od jej produkcji. Po tym okresie koszty jej wytworzenia, które nie zostały jeszcze odpisane w ciężar wyniku finansowego podlegają odpisowi. W sytuacji, w której sygnały rynkowe wskazują, iż przychody ze sprzedaży danego tytułu nie pokryją kosztów wytworzenia gry, Grupa dokonuje wcześniejszego odpisu poniesionych kosztów.

5.6.7 Inwestycje w jednostki stowarzyszone

Jednostki stowarzyszone to wszystkie jednostki, na które Jednostka dominująca wywiera znaczący wpływ, ale nie sprawuje nad nimi kontroli, co wiąże się zazwyczaj z udziałem w wysokości od 20% do 50% praw głosu.

Inwestycje w jednostkach stowarzyszonych wykazuje się metoda praw własności i w początkowym ujęciu ujmuje się je według ceny nabycia. Inwestycje w jednostkach stowarzyszonych obejmują wartość firmy ustaloną w momencie przejęcia.

Udział Jednostki dominującej w zyskach lub stratach jej jednostek stowarzyszonych po dacie przejęcia ujmuje się w rachunku zysków i strat oraz innych całkowitych dochodów. Skumulowane zmiany po dacie nabycia korygują wartość bilansowa inwestycji.

Jeżeli udział Jednostki dominującej w stratach jednostki stowarzyszonej jest równy lub wyższy niż jej udział w tej jednostce stowarzyszonej, włącznie z innymi niezabezpieczonymi należnościami, wówczas Jednostka dominująca nie ujmuje dalszych strat, chyba że zaciągnęła zobowiązania lub dokonała płatności w imieniu jednostki stowarzyszonej.

Niezrealizowane straty z transakcji pomiędzy Jednostką dominującą a jej jednostkami stowarzyszonymi są wyłączane do wysokości udziału Jednostki dominującej w tych jednostkach stowarzyszonych.

5.6.8 Aktywa finansowe

Grupa zalicza swoje aktywa finansowe do następujących kategorii:

wyceniane według zamortyzowanego kosztu,
wyceniane w wartości godziwej przez inne całkowite dochody,
wyceniane w wartości godziwej przez wynik finansowy,
instrumenty finansowe zabezpieczające.

Kwalifikacja dłużnych aktywów finansowych do odpowiedniej kategorii zależy od modelu biznesowego zarzadzania aktywami finansowymi oraz od charakterystyki umownych przepływów pieniężnych dla danego składnika aktywów finansowych.

Aktywa finansowe wyceniane według zamortyzowanego kosztu

Aktywa wyceniane po początkowym ujęciu w zamortyzowanym koszcie – są to aktywa finansowe utrzymywane zgodnie z modelem biznesowym, którego celem jest utrzymywanie aktywów finansowych dla uzyskiwania przepływów pienionych wynikających z umowy, a charakterystyka umowy dotyczącej tych aktywów finansowych przewiduje powstawanie przepływów pieniężnych, które są jedynie spłatą kwoty głównej i odsetek.

Spółka do wyceny aktywów finansowych wycenianych w zamortyzowanym koszcie stosuje metodę efektywnej stopy procentowej.# Grupa Kapitałowa GAMING FACTORY S.A. Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia 2021 r. do 31 grudnia 2021 r.

(wszystkie kwoty w tabelach wyrażone w tysiącach PLN, o ile nie podano inaczej)

Należności z tytułu dostaw i usług po początkowym ujęciu wycenia się w wysokości zamortyzowanego kosztu przy zastosowaniu metody efektywnej stopy procentowej, z uwzględnieniem odpisów z tytułu utraty wartości, przy czym należności z tytułu dostaw i usług z data zapadalności poniżej 12 miesięcy od dnia powstania (tj. niezawierające elementu finansowania) i nieprzekazywane do faktoringu, nie podlegają dyskontowaniu i są wyceniane w wartości nominalnej.

Aktywa finansowe wyceniane w wartości godziwej przez inne całkowite dochody

Aktywa wyceniane po początkowym ujęciu w wartości godziwej przez inne całkowite dochody – są to aktywa finansowe utrzymywane zgodnie z modelem biznesowym, którego celem jest zarówno utrzymywanie aktywów finansowych dla uzyskiwania przepływów pieniężnych wynikających z umowy jak i sprzedaż aktywów finansowych, a charakterystyka umowy dotyczącej tych aktywów finansowych przewiduje powstawanie przepływów pieniężnych, które są jedynie spłata kwoty głównej i odsetek. Zyski i straty na składniku aktywów finansowych stanowiącym instrument kapitałowy, dla którego zastosowano opcje wyceny do wartości godziwej przez pozostałe całkowite dochody ujmuje się w pozostałych całkowitych dochodach, za wyjątkiem przychodów z tytułu otrzymanych dywidend.

Aktywa finansowe wyceniane w wartości godziwej przez wynik finansowy

Aktywa wyceniane w wartości godziwej przez rachunek zysków i strat – są to wszystkie pozostałe aktywa finansowe. Zyski lub straty wynikające z wyceny składnika aktywów finansowych, kwalifikowanego jako wyceniany według wartości godziwej przez wynik finansowy, ujmuje się w wyniku finansowym w okresie, w którym powstały. Zyski lub straty wynikające z wyceny pozycji wycenianych w wartości godziwej przez wynik finansowy obejmują również przychody z tytułu odsetek i dywidendy.

Strona 18 z 39

5.6.9 Utrata wartości

W przypadku zaistnienia zewnętrznych lub wewnętrznych przesłanek, które wskazują, że istnieje ryzyko braku możliwości odzyskania wartości ustalonej na koniec okresu sprawozdawczego składnika aktywów, przeprowadza się testy sprawdzające pod kątem ewentualnej utraty wartości. Testy sprawdzające są przeprowadzane raz w roku także w odniesieniu do wartości niematerialnych o nieokreślonym okresie używania oraz w stosunku do wartości firmy niezależnie od zaistnienia przesłanek. Stratę z tytułu utraty wartości ujmuje się w wysokości kwoty, o jaką wartość bilansowa danego składnika aktywów (lub ośrodka wypracowującego środki pieniężne) przewyższa jego wartość odzyskiwalną. Wartość odzyskiwana to wyższa z dwóch kwot: wartości godziwej pomniejszonej o koszty sprzedaży i wartości użytkowej. Odpis z tytułu utraty wartości ujmuje się w ciężar zysków i strat. Niefinansowe aktywa trwałe, dla których w okresach wcześniejszych dokonano odpisu z tytułu utraty wartości testuje się na każdy dzień sprawozdawczy pod kątem wystąpienia przesłanek wskazujących na możliwość odwrócenia wcześniej dokonanego odpisu. Dla potrzeb analizy pod kątem utraty wartości aktywa grupuje się na najniższym poziomie, na jakim generują przepływy pieniężne niezależnie od innych aktywów (ośrodki wypracowujące środki pieniężne). Dla celów przeprowadzenia testów na utratę wartości ośrodek wypracowujący środki pieniężne ustala się każdorazowo. Na najwyższym poziomie w Grupie ośrodkiem odpowiedzialności jest Grupa, z kolei ośrodki odpowiedzialności na najniższym poziomie w Grupie są wybrane aktywa w ramach Grupy.

Utrata wartości aktywów finansowych

Na koniec każdego okresu sprawozdawczego dokonuje się oceny, czy występują obiektywne dowody na to, że składnik aktywów finansowych lub grupa aktywów finansowych utraciły wartość. Do istotnych obiektywnych przesłanek (dowodów) zalicza się przede wszystkim: poważne problemy finansowe dłużnika, wstąpienie na drogę sądową przeciwko dłużnikowi, zanik aktywnego rynku dla danego instrumentu finansowego, wystąpienie istotnej niekorzystnej zmiany w środowisku ekonomicznym, prawnym lub rynkowym wystawcy instrumentu finansowego, utrzymywanie się spadku wartości godziwej instrumentu finansowego poniżej poziomu zamortyzowanego kosztu.

Utrata wartości należności handlowych

Model utraty wartości bazuje na kalkulacji strat oczekiwanych. W zakresie oceny ryzyka kredytowego Spółka dokonała analizy tworzenia odpisów na należności i zastosowała uproszczone podejście, które zakłada że odpis na oczekiwane straty kredytowe będzie równy kwocie oczekiwanym stratom kredytowym w całym okresie ekspozycji.

5.6.10 Transakcje w walucie obcej

Pozycje zawarte w sprawozdaniu finansowym prezentowane są w polskich złotych („PLN”), która stanowi walutę funkcjonalną Grupy. Należności i zobowiązania wyrażone w walutach obcych wycenia się na dzień bilansowy po obowiązującym na ten dzień kursie średnim ustalonym dla danej waluty przez Narodowy Bank Polski. Na dzień bilansowy aktywa i zobowiązania pieniężne denominowane w walutach obcych są przeliczane według kursu obowiązującego na ten dzień. Aktywa i zobowiązania wyceniane w wartości godziwej i denominowane w walutach obcych wycenia się po kursie obowiązującym w dniu ustalenia wartości godziwej. Pozycje niepieniężne wyceniane są według kosztu historycznego. Różnice kursowe ujmuje się w sprawozdaniu z całkowitych dochodów w okresie, w którym powstają, z wyjątkiem różnic kursowych stanowiących koszty finansowania zewnętrznego, które dotyczących aktywów w budowie przeznaczonych do przyszłego wykorzystania operacyjnego, które włącza się do tych aktywów i traktuje, jako korekty kosztów odsetkowych.

Strona 19 z 39

5.6.11 Kapitał własny

Kapitał podstawowy jest ujmowany w wysokości określonej w statucie Jednostki dominującej i wpisanej w Krajowym Rejestrze Sądowym. Różnice między wartością godziwą uzyskanej zapłaty i wartością nominalną akcji są ujmowane w kapitale zapasowym. W przypadku wykupu własnych akcji, kwota zapłaty za akcje obciąża kapitał własny i jest wykazywana w sprawozdaniu z sytuacji finansowej w pozycji akcji własnych.

5.6.12 Rezerwy

Rezerwy ujmowane są wówczas, gdy na Grupie ciąży istniejący obowiązek (prawny lub zwyczajowy) wynikający ze zdarzeń przeszłych i gdy jest pewne lub wysoce prawdopodobne, że wypełnienie tego obowiązku spowoduje konieczność wypływu środków tożsamych ze stratami ekonomicznymi, oraz gdy można dokonać wiarygodnego oszacowania kwoty tego zobowiązania.

5.6.13 Kredyty bankowe i pożyczki otrzymane

W momencie początkowego ujęcia, kredyty bankowe i pożyczki są ujmowane według kosztu, stanowiącego wartość otrzymanych środków pieniężnych i obejmującego koszty uzyskania kredytu/pożyczki. Następnie, kredyty bankowe i pożyczki są wyceniane według skorygowanej ceny nabycia (zamortyzowanego kosztu), przy zastosowaniu efektywnej stopy procentowej. Grupa może odstąpić od wyceny według zamortyzowanego kosztu o ile efekt zastosowania efektywnej stopy byłby nieistotny lub nie ma możliwości ustalenia terminów lub kwot przyszłych przepływów dla ustalenia efektywnej stopy.

5.6.14 Odroczony podatek dochodowy

Rezerwa na podatek dochodowy jest tworzona metodą zobowiązań bilansowych w stosunku do wszystkich dodatnich różnic przejściowych występujących na dzień bilansowy między wartością podatkową aktywów i pasywów a ich wartością bilansową wykazaną w sprawozdaniu finansowym. Składnik aktywów z tytułu odroczonego podatku dochodowego ujmowany jest w odniesieniu do wszystkich ujemnych różnic przejściowych, jak również niewykorzystanych strat podatkowych przeniesionych na następne lata, w takiej wysokości, w jakiej jest prawdopodobne, że zostanie osiągnięty dochód do opodatkowania, który pozwoli wykorzystać ww. różnice i straty. Wartość bilansowa składnika aktywów z tytułu odroczonego podatku jest weryfikowana na każdy dzień bilansowy i ulega stosownemu obniżeniu w części, w jakiej przestało być prawdopodobne osiągnięcie dochodu do opodatkowania wystarczającego do częściowego lub całkowitego zrealizowania składnika aktywów z tytułu odroczonego podatku. Aktywa z tytułu odroczonego podatku oraz rezerwy na podatek odroczony wyceniane są z zastosowaniem stawek podatkowych, które według przewidywań będą obowiązywać w okresie, gdy składnik aktywów zostanie zrealizowany lub zobowiązanie spełnione, przyjmując za podstawę stawki podatkowe (i przepisy podatkowe) obowiązujące i uchwalone na dzień bilansowy.

5.6.15 Uznawanie przychodów

Przychody ze sprzedaży produktów i usług

Przychody ze sprzedaży produktów i usług obejmują sprzedaż produktów wyprodukowanych przez Spółkę, do których ma ona wyłączne prawa licencyjne z tytułu ich wytworzenia lub nabyła licencje na ich wydawanie i dystrybucję oraz świadczone usługi na rzecz innych podmiotów. Przychody ujmowane są w wartości godziwej zapłaty otrzymanej lub należnej, po pomniejszeniu o przewidywane rabaty, zwroty klientów i podobne zmniejszenia, w tym podatek od towarów i usług VAT oraz inne podatki związane ze sprzedażą, za wyjątkiem podatku akcyzowego. Zgodnie z nowym standardem Spółka stosuje pięciostopniowy model, aby określić moment ujęcia przychodów oraz ich wysokości. Zakłada on, iż przychody powinny być ujęte wówczas (oraz w jakim stopniu), gdy Spółka przekazuje klientowi kontrolę nad usługami czy towarami, oraz w kwocie do jakiej Spółka oczekuje być uprawniona.

Strona 20 z 39do 31 grudnia 2021 r. (wszystkie kwoty w tabelach wyrażone w tysiącach PLN, o ile nie podano inaczej)

Spółka ujmuje w ramach przychodu należnego za dany rok obrotowy przychody ze wszystkich źródeł i kanałów sprzedaży zgodnie z zasadą współmierności przychodów i kosztów, również w sytuacji w której ich rozliczenie następuje w następnych miesiącach po zakończeniu roku obrotowego, na podstawie raportów sprzedaży generowanych przez poszczególne kanały sprzedaży.

Dotacje

Dotacje są ujawniane w sprawozdaniu finansowym, jeżeli istnieje wystarczająca pewność, że Grupa spełnia warunki związane z ich przyznaniem i będą otrzymane, w pasywach w pozycji Dotacje.

Dotacje do środków trwałych i wartości niematerialnych są ujmowane w sprawozdaniu z całkowitych dochodów, jako pozostałe przychody w sposób systematyczny przez okres użytkowania składnika aktywów. Dotacje w pasywach dzielimy na długoterminowe i krótkoterminowe zgodnie z okresem w jakim odnoszone będę w pozostałe przychody.

Odsetki

Przychody z tytułu odsetek ujmuje się proporcjonalnie do upływu czasu metodą efektywnej stopy procentowej. Gdy należność traci na wartości, Grupa obniża jej wartość bilansową do poziomu wartości odzyskiwalnej, równej oszacowanym przyszłym przepływom pieniężnym zdyskontowanym według pierwotnej efektywnej stopy procentowej instrumentu, a następnie stopniowo rozlicza się kwotę dyskonta w korespondencji z przychodami z tytułu odsetek.

Przychody z tytułu odsetek od udzielonych pożyczek, które utraciły wartość, ujmuje się według pierwotnej efektywnej stopy procentowej.

Przychody powstające w wyniku użytkowania przez inne podmioty gospodarcze aktywów Grupy przynoszących odsetki, tantiemy, dywidendy powinny być ujmowane o ile:
* istnieje prawdopodobieństwo, że jednostka gospodarcza uzyska korzyści ekonomiczne związane z przeprowadzaną transakcją,
* kwota przychodów może być wyceniona w wiarygodny sposób.

Koszty

Grupa sporządza skonsolidowane sprawozdanie z całkowitych dochodów w układzie porównawczym. Koszty ujmuje się w tym samym okresie w jakim są ujmowane przychody ze sprzedaży zgodnie z zasadą współmierności przychodów i kosztów, a dotyczy to w szczególności:
* prowizji z tytułu pośrednictwa sprzedaży gier komputerowych,
* prowizji należnych deweloperom, z tytułu udziału w zyskach ze sprzedaży gier komputerowych.

Koszty świadczeń pracowniczych

Pracownicy mają prawo do odpraw emerytalnych lub rentowych w momencie przechodzenia na emeryturę lub rentę. Odprawy te przysługują pracownikowi spełniającemu warunki uprawniające do renty z tytułu niezdolności do pracy lub emerytury, którego stosunek pracy ustał w związku z przejściem na rentę lub emeryturę, w wysokości jednomiesięcznego wynagrodzenia. Ze względu na strukturę zatrudnienia w grupie koszty ewentualnych świadczeń pracowniczych są nieistotne z punktu widzenia sprawozdania finansowego.

Aktywa (lub grupy aktywów do zbycia) przeznaczone do sprzedaży

Aktywa trwałe (lub grupy do zbycia) są klasyfikowane, jako przeznaczone do sprzedaży, jeśli ich wartość bilansowa zostanie odzyskana przede wszystkim w drodze transakcji sprzedaży, a sprzedaż uważana jest za wysoce prawdopodobną. Wyceniane są one w niższej z następujących dwóch kwot: ich wartości bilansowej i wartości godziwej pomniejszonej o koszty zbycia, jeżeli ich wartość bilansowa ma zostać odzyskana przede wszystkim w drodze transakcji sprzedaży, a nie poprzez ich dalsze wykorzystanie.

Zobowiązania i aktywa warunkowe

Przez zobowiązania warunkowe rozumie się:
a) możliwy obowiązek, który powstaje na skutek zdarzeń przeszłych, którego istnienie zostanie potwierdzone dopiero w momencie wystąpienia lub niewystąpienia jednego lub większej ilości niepewnych przyszłych zdarzeń, które nie w pełni podlegają kontroli Grupy; lub

Strona 21 z 39
Grupa Kapitałowa GAMING FACTORY S.A.
Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia 2021 r. do 31 grudnia 2021 r.
(wszystkie kwoty w tabelach wyrażone w tysiącach PLN, o ile nie podano inaczej)

b) obecny obowiązek, który powstaje na skutek zdarzeń przeszłych, ale nie jest ujmowany w sprawozdaniu finansowym, ponieważ:
* nie jest prawdopodobne, aby konieczne było wydatkowanie środków zawierających w sobie korzyści ekonomiczne w celu wypełnienia obowiązku; lub
* kwoty obowiązku (zobowiązania) nie można wycenić wystarczająco wiarygodnie.

Przez aktywa warunkowe rozumie się możliwe składniki aktywów, które powstały na skutek zdarzeń przeszłych oraz których istnienie zostanie potwierdzone dopiero w momencie wystąpienia lub niewystąpienia jednego lub większej ilości niepewnych przyszłych zdarzeń, które nie w pełni podlegają kontroli Grupy.

Istotne wartości oparte na profesjonalnym osądzie i szacunkach

Sporządzenie skonsolidowanego sprawozdania finansowego wymaga dokonania przez Zarząd Jednostki Dominującej pewnych szacunków i założeń, które znajdują odzwierciedlenie w tym sprawozdaniu oraz w dodatkowych informacjach i objaśnieniach do tego sprawozdania. Szacunki i osądy księgowe wynikają z dotychczasowych doświadczeń oraz innych czynników, w tym przewidywań odnośnie do przyszłych zdarzeń, które w danej sytuacji wydają się zasadne. Jakkolwiek przyjęte założenia i szacunki opierają się na najlepszej wiedzy Zarządu na temat bieżących działań i zdarzeń, rzeczywiste wyniki mogą się różnić od przewidywanych. Szacunki i związane z nimi założenia podlegają weryfikacji. Zmiana szacunków księgowych jest ujęta w okresie, w którym dokonano zmiany szacunku lub w okresach bieżącym i przyszłych, jeżeli dokonana zmiana szacunku dotyczy zarówno okresu bieżącego, jak i okresów przyszłych.

Poniżej przedstawiono podstawowe osądy dokonane przez Zarząd Jednostki dominującej w procesie stosowania zasad rachunkowości jednostki i mające największy wpływ na wartości ujęte w sprawozdaniu finansowym.

Określenie waluty funkcjonalnej

Oceny takiej dokonał Zarząd Jednostki Dominującej w oparciu o analizę waluty, w której Jednostka generuje przychody i ponosi koszty. Zgodnie z MSR 21.9 (…) Przy ustalaniu swojej waluty funkcjonalnej jednostka bierze pod uwagę następujące czynniki:
a) walutę:
i) która wywiera główny wpływ na ceny sprzedaży towarów i usług (często jest to waluta, w której wyrażane są i regulowane ceny sprzedaży jej towarów i usług); oraz
ii) kraju, w którym siły konkurencji i obowiązujące przepisy wywierają główny wpływ na ceny sprzedaży jej towarów i usług;
b) walutę, która wywiera główny wpływ na koszty robocizny i materiałów oraz na pozostałe koszty związane z dostarczaniem towarów lub świadczeniem usług (często jest to waluta, w której koszty te są wyrażane lub regulowane).

Przychody ze sprzedaży produktów Grupy generowane są przede wszystkim w USD oraz EUR. Jednakże ceny gier sprzedawanych przez Jednostkę nie są kształtowane przez siły konkurencji i regulacje występujące na terenie Stanów Zjednoczonych lub Europy. Wyrażenie cen sprzedaży w USD lub EUR wynika z faktu, że rynek gier komputerowych jest rynkiem globalnym, gdzie ceny przyjmują poziom światowy i są ustalane dla globalnego gracza. Oznacza to, że ceny sprzedaży gier Grupy są takie same dla graczy z Europy (w tym Polski), Azji czy Stanów Zjednoczonych. Zdecydowana większość kosztów funkcjonowania Jednostki, w tym kosztów produkcji gier (głównie usługi obce w postaci wynagrodzeń deweloperów) ponoszona jest w złotych polskich.

Dodatkowo Zarząd Jednostki Dominującej wziął pod uwagę, iż w ustaleniu waluty funkcjonalnej jednostki mogą być również pomocne następujące czynniki:
a) waluta, w której generowane są środki z działalności finansowej (tj. emisja instrumentów dłużnych i kapitałowych);
b) waluta, w której utrzymywane są zazwyczaj wpływy z działalności operacyjnej.

Strona 22 z 39
Grupa Kapitałowa GAMING FACTORY S.A.
Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia 2021 r. do 31 grudnia 2021 r.
(wszystkie kwoty w tabelach wyrażone w tysiącach PLN, o ile nie podano inaczej)

Grupa nie posiada żadnych kredytów, pożyczek ani wyemitowanych obligacji (za wyjątkiem spółki zależnej, która posiadała w roku 2019 pożyczkę od jej udziałowca), natomiast wpływy pieniężne z emisji jej akcji wyrażone są w PLN. Jednostka utrzymuje środki pieniężne na rachunkach bankowych głównie w PLN.

Biorąc pod uwagę powyższe fakty i okoliczności Zarząd Jednostki dominującej ocenił, że walutą funkcjonalną Grupy jest polski złoty. Walutą sprawozdawczą Grupy Kapitałowej jest polski złoty.

Oszacowania i założenia, które niosą ze sobą znaczące ryzyko konieczności wprowadzenia istotnej korekty wartości bilansowych aktywów i zobowiązań w trakcie kolejnego roku obrotowego, omówiono poniżej.

Odpisy aktualizujące wartość należności

Model utraty wartości bazuje na kalkulacji strat oczekiwanych, który wymaga przyjęcia określonych założeń i szacunków odnośnie warunków przyszłych. Tworząc model utraty wartości Grupa bazuje na najlepszych dostępnych szacunkach oraz wartościach historycznych.

Okres użytkowania rzeczowych aktywów trwałych

Zarząd określa szacowane okresy użytkowania, a poprzez to stawki amortyzacji dla poszczególnych rzeczowych aktywów trwałych. Szacunek ten opiera się na oczekiwanym okresie ekonomicznej użyteczności tych aktywów. W przypadku zaistnienia okoliczności powodujących zmianę spodziewanego okresu użytkowania (np. zmiany technologiczne, wycofanie z użytkowania itp.) mogą się zmienić stawki amortyzacji. W konsekwencji zmieni się wartość odpisów amortyzacyjnych i wartość księgowa netto rzeczowych aktywów trwałych.

Produkty gotowe

W przypadku projektów, dla których możliwe jest określenie wiarygodnych szacunków dotyczących przychodów ze sprzedaży Spółka dominująca określa współczynnik, na podstawie którego rozliczana jest wartość tych projektów w koszty proporcjonalnie do ich sprzedaży. Współczynnik obliczony jest na podstawie wartości nakładów ukończonego projektu (ujętych jako Produkty gotowe) w stosunku do szacowanych przyszłych przychodów ze sprzedaży.# Aktywa i zobowiązania z tytułu odroczonego podatku dochodowego

Aktywa i zobowiązania z tytułu odroczonego podatku dochodowego wycenia się przy zastosowaniu stawek podatkowych, które według dostępnych prognoz będą stosowane na moment zrealizowania aktywa lub rozwiązania zobowiązania, przyjmując za podstawę przepisy podatkowe, które obowiązywały prawnie lub faktycznie na koniec okresu sprawozdawczego. Prawdopodobieństwo realizacji aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego z przyszłymi zyskami podatkowymi opiera się na planach Grupy.

5.6.21 Zasady konsolidacji

W skład skonsolidowanego sprawozdania finansowego wchodzą sprawozdania finansowe Jednostki dominującej i jednostki kontrolowanej przez Jednostkę dominującą – jednostki zależnej. Kontrola jest osiągana w przypadku gdy Spółka ma zdolność kierowania polityką finansową i operacyjną jednostki dla osiągnięcia korzyści ekonomicznych z jej działalności. Konsolidacja spółki zależnej rozpoczyna się w momencie uzyskania nad nią kontroli przez Jednostkę dominującą, a kończy się z chwilą utraty tej kontroli. Dochody i koszty jednostki zależnej nabytej lub zbytej w ciągu roku ujmuje się w skonsolidowanym sprawozdaniu z zysków i strat oraz innych całkowitych dochodów w okresie od daty przejęcia przez Spółkę Dominująca kontroli do daty utraty kontroli nad tą jednostką zależną. Całkowite dochody jednostki zależnej są przypisywane do właścicieli Jednostki Dominującej oraz do udziałów niedających kontroli nawet jeśli skutkiem tego przypisania będzie ujemne saldo udziałów niedających kontroli. W razie konieczności wprowadzane są korekty do sprawozdań finansowych jednostki zależnej dostosowujące jej politykę rachunkowości do polityki Grupy. Wszystkie transakcje dokonane wewnątrz Grupy, wzajemne salda oraz przychody i koszty operacji dokonanych między jednostkami Grupy zostały w konsolidacji w pełni wyłączone.

Strona 23 z 39
Grupa Kapitałowa GAMING FACTORY S.A.
Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia 2021 r. do 31 grudnia 2021 r.
(wszystkie kwoty w tabelach wyrażone w tysiącach PLN, o ile nie podano inaczej)

5.6.22 Zmiany udziałów właścicielskich Grupy w jednostkach zależnych

Zmiany udziałów Grupy w jednostkach zależnych nieskutkujące utratą kontroli rozlicza się jako transakcje kapitałowe. Wartość bilansowa udziałów zapewniających Grupie kontrolę oraz udziałów niedających kontroli podlega korekcie w celu odzwierciedlenia zmian we względnych udziałach w jednostkach zależnych. Wszelkie różnice pomiędzy kwotą korekty udziałów niedających kontroli a wartością godziwą kwoty zapłaconej lub otrzymanej odnosi się bezpośrednio na kapitał własny i przypisuje właścicielom Jednostki Dominującej. W momencie utraty przez Grupę kontroli nad jednostką zależną oblicza się zysk lub stratę - jako różnicę między (i) sumą wartości godziwej otrzymanej zapłaty oraz wartości godziwej zachowanych udziałów oraz (ii) wartością bilansową aktywów (z uwzględnieniem wartości firmy) i zobowiązań jednostki zależnej - oraz ujmuje się w wyniku. W przypadku, gdy aktywa jednostki zależnej są wyceniane w kwocie przeszacowanej lub wartości godziwej i wynikający z tego skumulowany zysk lub strata jest ujmowany w pozostałych całkowitych dochodach i odnosi się do kapitału, wartości uprzednio ujęte w pozostałych całkowitych dochodach i skumulowane w kapitale własnym rozlicza się w taki sposób, jak gdyby Grupa bezpośrednio zbyła odpowiednie składniki aktywów (tj. przenosi się na wynik lub bezpośrednio do zysków zatrzymanych, zgodnie z zasadami odpowiedniego MSSF). Wartość godziwą inwestycji utrzymanej w byłej jednostce zależnej na dzień utraty kontroli uznaje się za wartość godziwą w momencie początkowego ujęcia, rozliczaną następnie zgodnie z MSSF 9 lub za koszt w momencie początkowego ujęcia inwestycji w jednostce stowarzyszonej lub jednostce współkontrolowanej.

6. Segmenty operacyjne

6.1 Informacja dotycząca segmentów operacyjnych, obszarów geograficznych oraz istotnych klientów

6.1.1 Informacje dotyczące segmentów operacyjnych

W oparciu o definicję zawartą w MSSF 8, działalność Grupy oparta jest o:
* produkcję i sprzedaż gier oraz aplikacji na konsole Nintendo, Sony i Microsoft,
* produkcję i sprzedaż gier oraz aplikacji na komputery typu PC.

Działalność ta została zaprezentowana w niniejszych niniejszym skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym w ramach jednego segmentu operacyjnego, ponieważ:
* przychody ze sprzedaży oraz realizowane zyski z tej działalności przekraczają łącznie 75% wartości generowanych przez Grupę kapitałową,
* nie są sporządzane oddzielne informacje finansowe dla poszczególnych kanałów sprzedażowych, co jest związane z charakterystyką branży,
* w związku z brakiem wydzielonych segmentów, tj. brakiem dostępności odrębnych informacji finansowych dla poszczególnych typów gier, decyzje operacyjne podejmowane są na podstawie wielu szczegółowych analiz i wyników finansowych osiąganych na sprzedaży wszystkich produktów we wszystkich kanałach dystrybucji,
* Zarząd Jednostki dominującej z uwagi na specyfikę dystrybucji, dokonuje decyzji o alokowaniu zasobów na podstawie osiągniętych i przewidywanych wyników Grupy, jak również planowanych zwrotów z zaalokowanych zasobów oraz analiz otoczenia.

6.1.2 Informacje geograficzne

Spółka sprzedaje swoje produkty przede wszystkim za pośrednictwem internetowych platform sprzedaży takich jak Steam, Nintendo Switch, Xbox Store, za pośrednictwem Spółki Ultimate Games S.A., która wydaje gry w imieniu Spółki. Sprzedaż odbywa się na rynku globalnym, a raporty dostarczane przez poszczególne platformy nie dają możliwości ustalenia struktury sprzedaży według obszarów geograficznych, bez konieczności ponoszenia znaczących kosztów związanych z analizą danych. W związku z powyższym, mając na uwadze postanowienia par 33 MSSF 8, Spółka odstąpiła od prezentacji przychodów ze sprzedaży z podziałem na obszary geograficzne.

Strona 24 z 39
Grupa Kapitałowa GAMING FACTORY S.A.
Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia 2021 r. do 31 grudnia 2021 r.
(wszystkie kwoty w tabelach wyrażone w tysiącach PLN, o ile nie podano inaczej)

6.1.3 Informacje dotyczące produktów i usług

	od 01.01.2021 do 31.12.2021	od 01.01.2020 do 31.12.2020
Nintendo Switch	369	988
Xbox	156	113
Steam	639	32
Usługi deweloperskie	167	1 731
RAZEM:	1 331	2 865

6.1.4 Istotni klienci

W okresie od 1.01.2021 do 31.12.2021

kontrahent	sprzedaż	Udział
Ultimate Games S.A.	1 169	87,87%
Valve Corporation	47	3,56%
Flash Investment sp. z o.o.	69	5,19%
Pozostali	45	3,39%
Razem przychody	1 331	100,0%

W okresie od 1.01.2020 do 31.12.2020

kontrahent	sprzedaż	Udział
ULTIMATE GAMES S.A.	1 543	53,9%
Consoleway S.A.	626	21,8%
Ultimate VR	15	0,5%
Game Box sp. z o.o.	209	7,3%
Gaming Ventures	161	5,6%
Demolish Games S.A.	120	4,2%
Manager Games S.A.	120	4,2%
pozostali	71	2,5%
Razem przychody	2 865	100,0%

7. Wartość firmy

	Na dzień 31 grudnia 2021	Na dzień 31 grudnia 2020
Według kosztu	89	89
Skumulowana utrata wartości	-	-
RAZEM:	89	89

Wartość firmy na dzień 31 grudnia 2021 roku dotyczyła w całości wartości firmy powstałej w wyniku objęcia kontroli nad Silver Lynx Games sp. z o.o. w roku 2019.

Strona 25 z 39
Grupa Kapitałowa GAMING FACTORY S.A.
Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia 2021 r. do 31 grudnia 2021 r.
(wszystkie kwoty w tabelach wyrażone w tysiącach PLN, o ile nie podano inaczej)

Nazwa spółki zależnej	Data objęcia kontroli	Cena nabycia	Aktywa netto przypadające JD	Wartość firmy
Silver Lynx Games sp. z o.o.	30.08.2019	100	11	89

Jednostka dominująca przeprowadziła coroczny test na utratę wartości przez wartość firmy i nie stwierdziła przesłanek wskazujących na konieczność dokonania odpisów aktualizujących wartość firmy.

8. Aktywa trwałe i wartości niematerialne

WARTOŚCI NIEMATERIALNE

	Na dzień 31 grudnia 2021	Na dzień 31 grudnia 2020
Koszty zakończonych prac rozwojowych	-	-
Inne wartości niematerialne	468	-
RAZEM:	468	-

Zmiany stanu wartości niematerialnych w okresie od 1 stycznia 2021 r. do 31 grudnia 2021 r.

WARTOŚCI NIEMATERIALNE WG GRUP RODZAJOWYCH

	Koszty zakończonych prac rozwojowych	Inne wartości niematerialne	Wartości niematerialne razem
Wartość brutto na początek okresu	-	-	-
zwiększenia	-	550	550
nabycie	-	550	550
zmniejszenia	-	-	-
Wartość brutto na koniec okresu	-	550	550
Skumulowane umorzenie na początek okresu	-	-	-
zwiększenia	-	82	82
amortyzacja okresu bieżącego	-	82	82
zmniejszenia	-	-	-
Skumulowane umorzenie na koniec okresu	-	82	82
Odpisy z tytułu utraty wartości na początek okresu	-	-	-
Odpisy z tytułu utraty wartości na koniec okresu	-	-	-
Wartość netto wartości niematerialnych na koniec okresu	-	468	468

RZECZOWE AKTYWA TRWAŁE

	Na dzień 31 grudnia 2021	Na dzień 31 grudnia 2020
Środki trwałe	61	12
grunty (w tym prawo użytkowania wieczystego gruntu)	-	-
budynki, lokale i obiekty inżynierii lądowej i wodnej	-	-
urządzenia techniczne i maszyny	61	12
środki transportu	-	-
inne środki trwałe	-	-
Środki trwałe w budowie	-	-

Strona 26 z 39
Grupa Kapitałowa GAMING FACTORY S.A.
Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia 2021 r. do 31 grudnia 2021 r.
(wszystkie kwoty w tabelach wyrażone w tysiącach PLN, o ile nie podano inaczej)

| Zaliczki na środki trwałe w budowie | - | - |
| RAZEM: | 61 | 12 |
| - w tym o ograniczonej możliwości dysponowania (stanowiące zastaw lub zabezpieczenie zobowiązań) | - | - |

Zmiany stanu rzeczowych aktywów trwałych w okresie od 1 stycznia 2021 r. do 31 grudnia 2021 r.# RZECZOWE AKTYWA TRWAŁE WEDŁUG RODZAJÓW

	Urządzenia techniczne	Rzeczowe aktywa trwałe razem
Wartość brutto na początek okresu	17	17
zwiększenia
nabycie	58	58
zmniejszenia	4	4
Wartość brutto na koniec okresu	72	72
Skumulowane umorzenie na początek okresu	5	5
zwiększenia
amortyzacja okresu bieżącego	7	7
zmniejszenia	1	1
Skumulowane umorzenie na koniec okresu	11	11
Odpisy z tytułu utraty wartości na początek okresu	-	-
Odpisy z tytułu utraty wartości na koniec okresu	-	-
Wartość netto rzeczowych aktywów trwałych na koniec okresu	61	61

Zmiany stanu rzeczowych aktywów trwałych w okresie od 1 stycznia 2020 r. do 31 grudnia 2020 r.

RZECZOWE AKTYWA TRWAŁE WEDŁUG RODZAJÓW

	Urządzenia techniczne	Rzeczowe aktywa trwałe razem
Wartość brutto na początek okresu	4	4
zwiększenia
nabycie	13	13
zmniejszenia	-	-
Wartość brutto na koniec okresu	17	17
Skumulowane umorzenie na początek okresu	4	4
zwiększenia
amortyzacja okresu bieżącego	1	1
zmniejszenia	-	-
Skumulowane umorzenie na koniec okresu	5	5
Odpisy z tytułu utraty wartości na początek okresu	-	-
Odpisy z tytułu utraty wartości na koniec okresu	-	-
Wartość netto rzeczowych aktywów trwałych na koniec okresu	12	12

Strona 27 z 39

Grupa Kapitałowa GAMING FACTORY S.A.
Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia 2021 r. do 31 grudnia 2021 r.
(wszystkie kwoty w tabelach wyrażone w tysiącach PLN, o ile nie podano inaczej)

Aktywa trwałe przeznaczone do zbycia

Grupa nie posiada aktywów trwałych przeznaczonych do zbycia.

Struktura własnościowa rzeczowych aktywów trwałych na dzień 31 grudnia 2021 r.

RZECZOWE AKTYWA TRWAŁE (STRUKTURA WŁASNOŚCIOWA)

	grunty (w tym prawo użytkowania wieczystego gruntu)	budynki, lokale i obiekty inżynierii lądowej i wodnej	urządzenia techniczne i maszyny	środki transportu	inne środki trwałe	RAZEM
własne	-	-	61	-	-	61
używane na podstawie umowy najmu, dzierżawy lub innej umowy, w tym umowy leasingu	-	-	-	-	-	-
RAZEM:	-	-	61	-	-	61

Struktura własnościowa rzeczowych aktywów trwałych na dzień 31 grudnia 2020 r.

RZECZOWE AKTYWA TRWAŁE (STRUKTURA WŁASNOŚCIOWA)

	grunty (w tym prawo użytkowania wieczystego gruntu)	budynki, lokale i obiekty inżynierii lądowej i wodnej	urządzenia techniczne i maszyny	środki transportu	inne środki trwałe	RAZEM
własne	-	-	12	-	-	12
używane na podstawie umowy najmu, dzierżawy lub innej umowy, w tym umowy leasingu	-	-	-	-	-	-
RAZEM:	-	-	12	-	-	12

9. Inwestycje w jednostkach stowarzyszonych rozliczane zgodnie z metodą praw własności

Wartość w cenie nabycia

Wyszczególnienie	Na dzień 31 grudnia 2021	Na dzień 31 grudnia 2020
Asmodev S.A.	387	164
West Wind Games sp. z o. o.	243	403
Ultimate VR S.A.	303	225
Black Rose Project S.A.	290	4 964*
Ultimate Licensing sp. z o.o.	60	-
RAZEM:	1 283	5 756

*wartość udziałów w Black Rose Projects sp. z o.o. w cenie nabycia wynosi 50 tys. zł. Na moment utraty kontroli Jednostka dominująca ustaliła wartość godziwą pozostałego pakietu udziałów, przyjętą do rozliczenia wyniku na utracie kontroli i tę wartość przyjęto dla określenia wartości inwestycji. Wartość godziwa ustalona została w oparciu o wartość emisji nowych udziałów, która doprowadziła do utraty kontroli i skierowana była do niezależnych, zewnętrznych inwestorów. Cena jednego udziału ustalona została na poziomie 6 800 zł.

Strona 28 z 39

Wycena według metody praw własności

Spółka	Wartość w cenie nabycia	Udział w kapitale	Wynik finansowy przypadający na Grupę za lata poprzednie	Wynik finansowy przypadający na Grupę za rok 2021	Odpis aktualizujący	Udział UG we wzroście AN na skutek zmian w KW	Wartość udziałów wyceniona metodą praw własności
Asmodev S.A. (d. Blue Fox S.A.)	164	22,80%	(24)	(52)	-	299	387
West Wind Games sp. z o. o.	481	25,00%	(81)	(29)	(303)	175	243
Ultimate VR S.A.	115	23,00%	82	32	-	74	303
Black Rose Project S.A.	4 964	25,44%	-	326	-	-	5 290
Ultimate Licensing sp. z o.o.	150	19,00%	-	(16)	(74)	60	60
RAZEM	5 875		(24)	262	(303)	474	6 284

10. Aktywa finansowe wyceniane w wartości godziwej przez inne całkowite dochody

Specyfikacja aktywów finansowych

Wyszczególnienie	Na dzień 31 grudnia 2021	Na dzień 31 grudnia 2020
Udziały i akcje	1 175	3 118
Udzielone pożyczki	-	-
RAZEM	1 175	3 118

Specyfikacja udziałów i akcji na dzień 31 grudnia 2021 roku

Spółka	Ilość posiadanych udziałów/akcji	Udział w kapitale podstawowym	Wartość w cenie nabycia na dzień 31.12.2021	Wartość godziwa na dzień 31.12.2021	Przeszacowanie do wartości godziwej w roku 2021
Drageus Games S.A.	201 150	9,88%	394	400	7
Punch Punk S.A.	251 500	4,52%	231	254	24
87 Avenue Games sp. z o.o.	11	9,91%	240	240	-
Rejected Games sp. z o. o.	7	7,00%	280	280	-
RAZEM	1 144		1 175	1 175	30

Specyfikacja udziałów i akcji na dzień 31 grudnia 2020 roku

Spółka	Ilość posiadanych udziałów/akcji	Udział w kapitale podstawowym	Wartość w cenie nabycia na dzień 31.12.2020	Wartość godziwa na dzień 31.12.2020	Przeszacowanie do wartości godziwej w roku 2020
Art Games Studio S.A.	324 833	5,91%	587	682	96
Drageus Games S.A.	201 150	9,88%	394	873	479
Punch Punk S.A.	251 500	4,87%	437	943	506
87 Avenue Games sp. z o.o.	11	9,91%	240	240	-
Nesalis Games sp. z o.o.	25	5,00%	100	100	-
Rejected Games sp. z o. o.	7	7,00%	280	280	-
RAZEM	-	-	2 037	3 118	1 081

Zawarta została warunkowa umowa sprzedaży Nesalis Games sp. z o.o. oraz Rejected Games sp. z o.o. Spółka otrzymała zaliczkę na poczet transakcji, zaś zgodnie z umową prawo własności zostanie przeniesione na stronę kupującą w momencie przekształcenia w spółkę akcyjną. Grupa wycenia posiadane aktywa finansowe zgodnie z MSSF 9 w wartości godziwej przez inne całkowite dochody. Model biznesowy Grupy odnośnie do aktywów finansowych zakłada utrzymywanie ich w celu zarówno otrzymywania przepływów pieniężnych wynikających z umowy, jak i sprzedaży składników aktywów finansowych. Wycena do wartości godziwej aktywów finansowych w akcje Punch Punk S.A. oraz Drageus Games S.A. odbyła się na podstawie kursów notowań tych akcji na rynku New Connect na dzień 31 grudnia 2021 roku i 31 grudnia 2020 roku.

Strona 29 z 39

11. Zapasy

Specyfikacja zapasów na dzień bilansowy

Wyszczególnienie	Na dzień 31 grudnia 2021	Na dzień 31 grudnia 2020
półprodukty i produkcja w toku	7 789	5 292
produkty gotowe	1 573	720
RAZEM	9 362	6 012

Produkcja w toku obejmuje koszty związane z tworzeniem gier, które na dzień bilansowy nie zostały zakończone i wprowadzone do sprzedaży. Wycena w księgach oparta jest według kosztu wytworzenia, który obejmuje koszty pozostające w bezpośrednim związku z danym projektem oraz uzasadnioną część kosztów pośrednio związanych z danym projektem. W momencie zakończenia prac i ujmowania nakładów związanych z realizacją danego projektu, następuje przeksięgowanie nakładów z Produkcji w toku na Produkty gotowe. Na wartość produktów gotowych składały się koszty wytworzenia gier, które do dnia bilansowego nie zostały pokryte przychodami ze sprzedaży tych gier. Cena nabycia lub koszt wytworzenia zapasów mogą nie być możliwe do odzyskania. Odpisanie wartości zapasów do poziomu ich wartości netto możliwej do uzyskania odbywa się na zasadzie odpisów indywidualnych. Analiza taka dokonywana jest na każdy dzień bilansowy dla każdego tytułu w toku wytwarzania oraz dla gotowych produkcji indywidualnie. W przypadku produkcji w toku Grupa szacuje zainteresowanie wytwarzanym tytułem poprzez zbieranie zapisów na wishlistach, aktywności na portalach społecznościowych oraz szeroko zakrojonym działaniom marketingowym. Powyższe działania pozwalają ocenić, czy wartość netto możliwa do uzyskania jest wyższa od poniesionych kosztów produkcji. W przypadku wyrobów gotowych przyjmuje się założenie, iż każda gra powinna zwrócić koszty jej produkcji w terminie 24 miesięcy od jej produkcji. Po tym okresie koszty jej wytworzenia, które nie zostały jeszcze odpisane w ciężar wyniku finansowego podlegają odpisowi. W sytuacji, w której sygnały rynkowe wskazują, iż przychody ze sprzedaży danego tytułu nie pokryją kosztów wytworzenia gry, Grupa dokonuje wcześniejszego odpisu poniesionych kosztów. W okresie objętym skonsolidowanym sprawozdaniem finansowym Grupa dokonała spisania kosztów zaniechanej produkcji gier w łącznej kwocie 236 tys. zł. Zdaniem Zarządu jednostki dominującej, wartość netto możliwa do uzyskania dla pozostałych zapasów była wyższa od kosztów wytworzenia gier. W oparciu o plany sprzedażowe oraz zainteresowanie klientów Grupy poszczególnymi tytułami, Zarząd jednostki dominującej spodziewa się, iż koszty wytworzenia gier zostaną w całości pokryte przychodami z ich sprzedaży.

12. Należności z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe

Specyfikacja należności krótkoterminowych

Wyszczególnienie	Na dzień 31 grudnia 2021	Na dzień 31 grudnia 2020
Z tytułu dostaw i usług, w tym:	180	67
od jednostek powiązanych	-	-
od jednostek stowarzyszonych	-	-
od pozostałych jednostek	180	67
Należności z tytułu podatku VAT	203	161
Należności z tytułu podatku CIT	61	-
Zaliczki na dostawy	-	-
Pozostałe	179	18
RAZEM:	624	246

Grupa nie dokonała odpisu należności przeterminowanych w 2021 i 2020 roku, ponieważ zgodnie z przyjętym modelem oczekiwanej straty nie stwierdzono konieczności dokonywania odpisów aktualizujących wartość należności.

Strona 30 z 39

Specyfikacja pozostałych należności

Grupa nie dokonywała odpisów aktualizujących wartość należności ze względu na brak występowania należności przeterminowanych.# 13. Krótkoterminowe aktywa finansowe wyceniane w wartości godziwej

Wyszczególnienie	Na dzień 31 grudnia 2021	Na dzień 31 grudnia 2020
Pożyczka 305 500 akcji spółki Art Games Studio	-	642
Pożyczki udzielone pozostałym podmiotom	2	-
RAZEM	2	642

19 maja 2020 r. Grupa udzieliła pożyczki Carpathia Capital S.A., maksymalnie do 30.06.2021 r. przy czym nie później niż miesiąc od dopuszczenia do obrotu akcji emisji serii E. Rozliczenie pożyczki nastąpiło 5 lutego 2021 r. Wartość nominalna pożyczki wyniosła 52 tys. zł. Grupa dokonała wyceny pożyczki do wartości godziwej na dzień 31 grudnia 2020 roku przy zastosowaniu kursu zamknięcia dla akcji Art Games Studio S.A., będących przedmiotem pożyczki na dzień bilansowy. Wartość przeszacowania ujęta w innych całkowitych dochodach wyniosła 589 tys. zł.

14. Struktura kapitału akcyjnego

Struktura kapitału akcyjnego Jednostki Dominującej na dzień 31 grudnia 2020 roku

Akcjonariusz	Liczba akcji	Udział w kapitale podstawowym	Liczba głosów	Udział w ogólnej liczbie głosów
Mateusz Adamkiewicz	1 621 460	28,81%	1 621 460	28,81%
Mateusz Pastewka	1 568 201	27,87%	1 568 201	27,87%
Pozostali	2 438 039	43,32%	2 438 039	43,32%
RAZEM	5 627 700	100,00%	5 627 700	100,00%

Wartość nominalna akcji wszystkich emisji wynosi 563 tys. zł.

Członkowie Zarządu i Rady Nadzorczej, posiadający akcje Spółki dominującej

Akcjonariusz	Liczba akcji	Udział w kapitale podstawowym	Liczba głosów	Udział w ogólnej liczbie głosów
Mateusz Adamkiewicz	1 621 460	28,81%	1 621 460	28,81%
Kajetan Wojnicz	10 000	0,18%	10 000	0,18%
Jarosław Antonik	6 000	0,11%	6 000	0,11%
Tomasz Sobiecki	380	0,00%	380	0,00%
Bartosz Krusik	200	0,00%	200	0,00%

15. Zysk na akcję i rozwodniony zysk na akcję

Zysk podstawowy przypadający na jedną akcję oblicza się poprzez podzielenie zysku za rok przypadającego na zwykłych akcjonariuszy jednostki dominującej przez średnią ważoną liczbę wyemitowanych akcji zwykłych występujących w ciągu roku. Zysk rozwodniony przypadający na jedną akcję oblicza się poprzez podzielenie zysku za rok przypadającego na zwykłych akcjonariuszy spółki dominującej przez średnią ważoną liczby wyemitowanych akcji zwykłych występujących w ciągu roku powiększoną o średnią ważoną liczbę akcji zwykłych, które byłyby wyemitowane przy zamianie wszystkich rozwadniających potencjalnych akcji zwykłych na akcje zwykłe.

Poniżej przedstawione zostały dane dotyczące zysku oraz akcji, które posłużyły do wyliczenia podstawowego i rozwodnionego zysku na jedną akcję:

Strona 31 z 39
Grupa Kapitałowa GAMING FACTORY S.A.
Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia 2021 r. do 31 grudnia 2021 r.
(wszystkie kwoty w tabelach wyrażone w tysiącach PLN, o ile nie podano inaczej)

Zysk na akcję

	W okresie od 01.01.2021 do 31.12.2021	W okresie od 01.01.2020 do 31.12.2020
Średnia liczba akcji zwykłych w okresie	5 602 663	4 506 027
Zysk (strata) netto przypadający na jednostkę dominującą	(0,07)	1,44

Rozwodniony zysk na akcję

	W okresie od 01.01.2021 do 31.12.2021	W okresie od 01.01.2020 do 31.12.2020
Średnia liczba akcji zwykłych w okresie	5 602 663	4 506 027
Zdarzenia wpływające na zmianę podstawy wyliczenia zysku na akcję:
- konsolidacja akcji	-	-
- emisja akcji	-	-
Zysk (strata) netto przypadający na jednostkę dominującą	(369)	6 474
Rozwodniony zysk na akcję w złotych	(0,07)	1,44

16. Dywidendy wypłacone i zaproponowane do wypłaty

W 2021 roku Gaming Factory S.A. wypłaciła 1 512 tys. zł dywidendy z zysku roku 2020. Zarząd Gaming Factory S.A. nie będzie rekomendował wypłaty dywidendy za 2021 rok ze względu na osiągnięty wynik finansowy netto.

17. Nadwyżka ceny emisyjnej powyżej wartości nominalnej udziałów

Wyszczególnienie	Na dzień 31 grudnia 2021	Na dzień 31 grudnia 2020
Nadwyżka ceny emisyjnej powyżej wartości nominalne na BO	18 236	4 167
Emisja akcji serii E	-	16 940
Koszty emisji akcji	-	(2 871)
Nadwyżka ceny emisyjnej powyżej wartości nominalne na BZ	18 236	18 236

18. Pozostałe kapitały rezerwowe

W ramach pozostałych kapitałów rezerwowych Grupa wykazywała skutki wyceny aktywów finansowych wycenianych w wartości godziwej przez inne całkowite dochody.

Wyszczególnienie	Na dzień 31 grudnia 2021	Na dzień 31 grudnia 2020
Pozostałe kapitały rezerwowe na BO	1 353	1 928
Wycena aktywów finansowych do wartości godziwej	(1 640)	(710)
Podatek odroczony od wyceny do wartości godziwej	312	135
Wycena programu motywacyjnego	593	-
Pozostałe kapitały rezerwowe na BZ	618	1 353

19. Kapitał przypadający udziałom niedającym kontroli

Spółka zależna	Udział w kapitale na 31.12.2021	Wartość aktywów netto na 31.12.2021	Kapitał przypadający udziałom niedającym kontroli na 31.12.2021
Silver Lynx Games sp. z o.o.	77,01%	134	31
Vision Edge Entertainment sp. z o.o.	90,00%	4 336	434
Razem	-	-	464

Strona 32 z 39
Grupa Kapitałowa GAMING FACTORY S.A.
Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia 2021 r. do 31 grudnia 2021 r.
(wszystkie kwoty w tabelach wyrażone w tysiącach PLN, o ile nie podano inaczej)

20. Rezerwa na odroczony podatek dochodowy

Wyszczególnienie	Na dzień 31 grudnia 2021	Na dzień 31 grudnia 2020
Wycena aktywów finansowych do wartości godziwej	6 318	-
Wycena do wartości godziwej udziałów Black Rose Project S.A. na moment utraty kontroli	934	934
Pozostałe różnice przejściowe	90	11
RAZEM	1 029	1 262

21. Zobowiązania z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe

Wyszczególnienie	Na dzień 31 grudnia 2021	Na dzień 31 grudnia 2020
Zobowiązania z tytułu dostaw i usług, w tym:	153	69
- od jednostek powiązanych	-	-
- od jednostek stowarzyszonych	-	-
- od pozostałych jednostek	153	69
Zobowiązania z tytułu podatków	8	3
Zobowiązania pozostałe, w tym:	592	89
- Wynagrodzenia należne	3	-
- Zobowiązanie z tytułu nabycia udziałów/akcji	-	-
- Warunkowa umowa sprzedaży udziałów i akcji	280	380
- Przychody przyszłych okresów	201	188
- Inne	109	89
Razem	754	730

Wszystkie zobowiązania z tytułu dostaw i usług w Grupie były nieprzeterminowane i dotyczyły bieżącej działalności Grupy.

Strona 33 z 39
Grupa Kapitałowa GAMING FACTORY S.A.
Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia 2021 r. do 31 grudnia 2021 r.
(wszystkie kwoty w tabelach wyrażone w tysiącach PLN, o ile nie podano inaczej)

22. Struktura rzeczowa przychodów ze sprzedaży

Przychody ze sprzedaży	Za okres od 01.01.2021 do 31.12.2021	Za okres od 01.01.2020 do 31.12.2020
przychody ze sprzedaży gier	1 164	2 851
przychody ze sprzedaży usług	166	13
pozostałe przychody operacyjne	-	1
RAZEM	1 331	2 865

23. Koszty działalności operacyjnej

Koszty działalności operacyjnej	Za okres od 01.01.2021 do 31.12.2021	Za okres od 01.01.2020 do 31.12.2020
Amortyzacja	89	10
Zużycie materiałów i energii	8	44
Usługi obce	4 901	2 842
Podatki i opłaty	9	19
Wynagrodzenia	1 280	1 113
Ubezpieczenia społeczne i inne świadczenia	6	22
Pozostałe koszty rodzajowe	8	14
Koszty rodzajowe razem:	6 301	4 062
Zmiana stanu produktów	3 631	2 609
Koszty obciążające wynik okresu	2 670	1 453

W ramach kosztów wynagrodzeń Grupa ujęła wartość programu motywacyjnego dotyczącą roku 2021 w kwocie 593 tys. zł.

24. Przychody i koszty finansowe

Przychody finansowe

Przychody finansowe	Za okres od 01.01.2021 do 31.12.2021	Za okres od 01.01.2020 do 31.12.2020
Odsetki	-	1
Dywidendy	-	101
Inne, w tym:	1 378	1 039
- nadwyżka dodatnich różnic kursowych	8	-
- Zysk ze zbycia aktywów finansowych	1 369	1 039
- Pozostałe	-	-
RAZEM:	1 378	1 141

Koszty finansowe

Koszty finansowe	Za okres od 01.01.2021 do 31.12.2021	Za okres od 01.01.2020 do 31.12.2020
Odsetki	2	-
Inne, w tym:	4	4
- nadwyżka ujemnych różnic kursowych	4	4
- pozostałe koszty finansowe	303	-
RAZEM:	308	4

Strona 34 z 39
Grupa Kapitałowa GAMING FACTORY S.A.
Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia 2021 r. do 31 grudnia 2021 r.
(wszystkie kwoty w tabelach wyrażone w tysiącach PLN, o ile nie podano inaczej)

Wynik na utracie kontroli w jednostce zależnej w roku 2020

Wyszczególnienie	Kwota	Moment utraty kontroli
Cena sprzedaży	1 234	31.12.2020
Wartość godziwa pozostałej kwoty inwestycji	4 964
Aktywa netto na dzień zbycia	1 323
Wartość firmy na dzień zbycia	28
Udziały niedające kontroli	655
Wynik na utracie kontroli	5 502

Udział w wyniku jednostek stowarzyszonych wycenianych metodą praw własności

Spółka	Udział w kapitale	Wynik finansowy przypadający na Grupę za rok 2020
Asmodev S.A.	22,80%	(52)
West Wind Games sp. z o. o.	25,00%	(29)
Ultimate VR S.A.	23,00%	32
Black Rose Project S.A.	27,55%	326
Ultimate Licensing sp. z o.o.	19,00%	(16)
RAZEM	-	262

25. Podatek dochodowy bieżący i odroczony

Wyszczególnienie	Za okres od 01.01.2021 do 31.12.2021	Za okres od 01.01.2020 do 31.12.2020
Podatek bieżący	340	974
Podatek odroczony	(224)	568
RAZEM:	117	1 542

26. Wynagrodzenie kluczowego personelu jednostki dominującej

Wyszczególnienie	Za okres od 01.01.2021 do 31.12.2021	Za okres od 01.01.2020 do 31.12.2020
Zarząd
Mateusz Adamkiewicz	60	60
Łukasz Bajno	47	24
Rada Nadzorcza
Jarosław Antonik	5	4
Bartosz Krusik	4	4
Kajetan Wojnicz	5	4
Marek Parzyński	0	4
Daniel Kostecki	5	1
Tomasz Sobiecki	4	1
RAZEM:	130	98

W latach 2021 - 2020 nie wystąpiły świadczenia po okresie zatrudnienia, pozostałe świadczenia długoterminowe, płatności na bazie akcji własnych ani świadczenia z tytułu rozwiązania stosunku pracy.

Strona 35 z 39
Grupa Kapitałowa GAMING FACTORY S.A.
Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za okres od 1 stycznia 2021 r. do 31 grudnia 2021 r.
(wszystkie kwoty w tabelach wyrażone w tysiącach PLN, o ile nie podano inaczej)

27. Zarządzanie kapitałem

Wymogi kapitałowe dotyczące Spółki

Głównym celem zarządzania kapitałem Spółki jest utrzymanie dobrego ratingu kredytowego i bezpiecznych wskaźników kapitałowych, które wspierałyby działalność operacyjną Spółki i zwiększały wartość dla jej akcjonariuszy. Spółka zarządza strukturą kapitałową i w wyniku zmian warunków ekonomicznych wprowadza do niej zmiany. W celu utrzymania lub skorygowania struktury kapitałowej, Spółka może zmienić wypłatę dywidendy dla akcjonariuszy, zwrócić kapitał akcjonariuszom lub wyemitować nowe akcje.# 28. Zobowiązania i aktywa warunkowe

Grupa nie posiada zobowiązań i aktywów warunkowych na dzień bilansowy.

29. Nieujęte zobowiązania wynikające z zawartych umów

W okresie objętym skonsolidowanym sprawozdaniem finansowych nie wystąpiły nieujęte zobowiązania wynikające z jakichkolwiek umów.

30. Informacja o wypłaconych dywidendach, w podziale na akcje zwykłe i pozostałe akcje oraz kwocie dywidend zaproponowanych lub uchwalonych do dnia zatwierdzenia sprawozdania finansowego do publikacji, ale nie ujętych jako przekazane posiadaczom akcji w trakcie okresu.

W 2021 roku Gaming Factory S.A. wypłaciła 1 512 tys. zł dywidendy. Spółki zależne nie wypłacały dywidend.

31. Informacja o zdarzeniach następujących po zakończeniu okresu sprawozdawczego, które nie zostały uwzględnione w skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym.

7 stycznia 2022 r. premiera gry Pangeon w wersji na PS4 i PS5
9 marca 2022 r. premiera gry Ironsmith Medieval Simulator w wersji na PC
3 marca 2022 r. warunkowa rejestracja akcji emisji serii F w KDPW
9 marca 2022 r. podjęcie przez Zarząd GPW uchwały w sprawie dopuszczenia i wprowadzenia do obrotu giełdowego na Rynku Głównym GPW akcji zwykłych na okaziciela serii F. Akcje zostały dopuszczone do obrotu od 14 marca 2022 r. i są objęte rocznymi umowami „lock-up”
4 kwietnia 2022 r. ustalenie premiery gry Bakery Simulator w wersji PC na 3 maja 2022 r.
11 kwietnia 2022 r. zawarcie porozumienia odnośnie rozwiązania umowy produkcyjnej na grę We Are Legion: Rome z Titanite Games sp. z o.o.

32. Instrumenty finansowe

Do głównych instrumentów finansowych, które posiada Spółka, należą aktywa finansowe, takie jak należności z tytułu dostaw i usług, środki pieniężne i depozyty krótkoterminowe, które powstają bezpośrednio w toku prowadzonej przez nią działalności oraz udziały i akcje w innych podmiotach.

Grupa nie stosuje pochodnych instrumentów zabezpieczających przed ryzykiem kursowym.

Wartość godziwa instrumentów finansowych, jakie Grupa posiadała na dzień 31 grudnia 2021 roku i 31 grudnia 2020 roku nie odbiegała istotnie od wartości prezentowanej w sprawozdaniach finansowych za poszczególne lata z następujących przyczyn:

w odniesieniu do instrumentów krótkoterminowych ewentualny efekt dyskonta nie jest istotny,
instrumenty te dotyczą transakcji zawieranych na warunkach rynkowych.

	Wartość bilansowa 31.12.2021	Wartość godziwa 31.12.2021	Wartość bilansowa 31.12.2020	Wartość godziwa 31.12.2020
Aktywa finansowe
Należności z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe	563	563	246	246
Należności z tytułu podatku	61	61	-	-
Środki pieniężne i ich ekwiwalenty	14 361	14 361	18 466	18 466
Pożyczki udzielone	2	2	644	644
Inwestycje w jednostkach stowarzyszonych	6 284	6 284	5 733	5 733
Inwestycje w aktywa finansowe	1 175	1 175	644	644
Zobowiązania finansowe	-	-	-	-
Kredyty bankowe i pożyczki zaciągnięte	-	-	-	-
Inne zobowiązania finansowe (leasing, faktoring)	-	-	-	-
Zobowiązania z tytułu dostaw i usług oraz pozostały	754	754	730	730
Zobowiązanie z tytułu podatku dochodowego	-	-	230	230

32.1 Ryzyka związane z instrumentami finansowymi

Ryzyko finansowe

Do głównych instrumentów finansowych, z których korzysta Grupa należą pożyczki, środki pieniężne i lokaty krótkoterminowe. Głównym celem tych instrumentów finansowych jest zapewnienie środków finansowych na działalność Grupy. Grupa posiada też inne instrumenty finansowe, takie jak należności i zobowiązania z tytułu dostaw i usług, które powstają bezpośrednio w toku prowadzonej przez nią działalności.

Główne rodzaje ryzyka wynikającego z instrumentów finansowych Grupy obejmują ryzyko stopy procentowej, ryzyko związane z płynnością, ryzyko walutowe oraz ryzyko kredytowe. Zarząd Jednostki Dominującej weryfikuje i uzgadnia zasady zarządzania każdym z tych rodzajów ryzyka – zasady te zostały w skrócie omówione poniżej.

Ryzyko stopy procentowej

Oprocentowanie instrumentów finansowych o zmiennym oprocentowaniu jest aktualizowane w okresach poniżej jednego roku. Grupa na bieżąco monitoruje sytuację związaną z decyzjami Rady Polityki Pieniężnej, mającymi bezpośredni wpływ na rynek stóp procentowych w kraju. Ze względu na bardzo niski poziom występowania instrumentów finansowych obarczonych ryzykiem stopy procentowej nie przeprowadzano analizy wrażliwości w tym zakresie.

Ryzyko walutowe

Ryzyko walutowe to ryzyko, że wartość godziwa przyszłych przepływów pieniężnych z instrumentów finansowych zmieni się z powodu zmian kursów walutowych. Ekspozycja Spółki na to ryzyko związana jest głównie z działalnością operacyjną (kiedy przychody lub koszty Spółki wyrażone są w innej walucie niż waluta funkcjonalna).

Większość sprzedaży Spółka realizuje poza terenem Polski. Natomiast istotne zakupy realizowane są na terenie kraju. W związku z powyższym Grupa narażona jest na istotne ryzyko kursowe.

Ryzyko kredytowe

Grupa zawiera transakcje wyłącznie z renomowanymi firmami o dobrej zdolności kredytowej. Ponadto, dzięki bieżącemu monitorowaniu stanów należności, narażenie Spółki na ryzyko nieściągalnych należności jest nieznaczne. W odniesieniu do innych aktywów finansowych Grupy, takich jak środki pieniężne i ich ekwiwalenty, ryzyko kredytowe powstaje w wyniku niemożności dokonania zapłaty przez drugą stronę umowy, a maksymalna ekspozycja na to ryzyko równa jest wartości bilansowej tych instrumentów. W Grupie nie występują istotne koncentracje ryzyka kredytowego.

Ryzyko związane z płynnością

Kierownictwo Grupy monitoruje ryzyko braku funduszy jednak ze względu na bardzo silną pozycję finansową Grupy ryzyko to jest minimalne.

33. Informacja o korektach błędów poprzednich okresów

W okresie objętym niniejszym skonsolidowanym sprawozdaniem korekty błędów nie wystąpiły.

34. Informacja o transakcjach z jednostkami powiązanymi

W okresie objętych skonsolidowanym sprawozdaniem finansowym Grupa zidentyfikowała następujące jednostki powiązane, z którymi zawierała transakcje:

Nazwa jednostki	Sposób powiązania	Powiązanie na 31 grudnia 2021	Powiązanie na 31 grudnia 2020
Flash Investment sp. z o.o.	Podmiot kontrolowany przez Mateusza Pastewkę	TAK	NIE
Asmodev S.A.	Spółka stowarzyszona	TAK	NIE
Black Rose Projects S.A.	Spółka stowarzyszona	TAK	TAK
West Wind Games sp. z o.o.	Spółka stowarzyszona	TAK	NIE
Ultimate VR sp. z o.o.	Spółka stowarzyszona	NIE	TAK
Vision Edge Entertainment sp.	Spółka zależna	TAK	NIE
z o.o.

Transakcje w roku 2021

	Sprzedaż	Zakup
Gaming Factory S.A.
Asmodev S.A.	100	43
Black Rose Project	150	6
S.A.
West Wind Sp. z o.o.		48
Silver Lynx Games	14	12
Sp. z o.o.
Ultimate VR S.A.	18
Vision Edge	260	585
Entertainment sp.
z o.o.
Ulltimate Licensing
Sp. z o.o.

Transakcje w roku 2020

Spółka zakupiła od Art Games Studio S.A. usługi deweloperskie za 69 tys. zł.
Spółka nabyła od Black Rose Projects S.A. usługi deweloperskie w kwocie 395 tys. zł.
Spółka sprzedała usługi deweloperskie na rzecz Ultimate VR S.A. w kwocie 15 tys. zł.

Warszawa, dnia 29 kwietnia 2022 r.

Mateusz Adamkiewicz
Prezes Zarządu

AI assistant

Gaming Factory S.A. — Annual Report 2021

SKONSOLIDOWANE SPRAWOZDANIE FINANSOWE GRUPY KAPITAŁOWEJ GAMING FACTORY S.A. za okres od 1 stycznia 2021 r. do 31 grudnia 2021 r.

Spis treści

I. Skonsolidowane sprawozdanie finansowe

II. Dodatkowe noty i objaśnienia do skonsolidowanego sprawozdania finansowego Grupy Kapitałowej GAMING FACTORY S.A. za okres od 1 stycznia 2021 r. do 31 grudnia 2021 r.

I. SKONSOLIDOWANE SPRAWOZDANIE FINANSOWE

1. Wybrane dane finansowe

2. Skonsolidowane sprawozdanie finansowe z całkowitych dochodów

3. Skonsolidowane sprawozdanie z sytuacji finansowej

4. Skonsolidowane sprawozdanie ze zmian w kapitale własnym

5. Skonsolidowane sprawozdanie z przepływów pieniężnych

II. DODATKOWE NOTY I OBJAŚNIENIA DO SKONSOLIDOWANEGO SPRAWOZDANIA FINANSOWEGO GRUPY KAPITAŁOWEJ GAMING FACTORY S.A. ZA OKRES OD 1 STYCZNIA 2021 R. DO 31 GRUDNIA 2021 R.

1. Informacje ogólne o Grupie

1.1 Informacje o jednostce dominującej

1.2 Informacje o Grupie Kapitałowej

1.3 Podstawowa działalność Grupy Kapitałowej

1.4 Zmiany w strukturze Grupy w 2021

2. Waluta funkcjonalna i sprawozdawcza

3. Kursy bilansowe przyjęte do wyceny

4. Zatwierdzenie sprawozdania finansowego

5. Format oraz ogólne zasady sporządzenia sprawozdania finansowego

5.1 Podstawa sporządzenia sprawozdania finansowego oraz oświadczenie o zgodności

5.2 Okres objęty sprawozdaniem i danymi porównywalnymi dla prezentowanego skonsolidowanego sprawozdania finansowego

5.3 Założenie kontynuacji działalności

5.4 Oświadczenie o zgodności

5.5 Nowe standardy i interpretacje obowiązujące na dzień bilansowy

5.6 Stosowane zasady rachunkowości

6. Segmenty operacyjne

6.1 Informacja dotycząca segmentów operacyjnych, obszarów geograficznych oraz istotnych klientów

7. Wartość firmy

8. Aktywa trwałe i wartości niematerialne

9. Inwestycje w jednostkach stowarzyszonych rozliczane zgodnie z metodą praw własności

10. Aktywa finansowe wyceniane w wartości godziwej przez inne całkowite dochody

11. Zapasy

12. Należności z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe

13. Krótkoterminowe aktywa finansowe wyceniane w wartości godziwej

14. Struktura kapitału akcyjnego

15. Zysk na akcję i rozwodniony zysk na akcję

16. Dywidendy wypłacone i zaproponowane do wypłaty

17. Nadwyżka ceny emisyjnej powyżej wartości nominalnej udziałów

18. Pozostałe kapitały rezerwowe

19. Kapitał przypadający udziałom niedającym kontroli

20. Rezerwa na odroczony podatek dochodowy

21. Zobowiązania z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe

22. Struktura rzeczowa przychodów ze sprzedaży

23. Koszty działalności operacyjnej

24. Przychody i koszty finansowe

25. Podatek dochodowy bieżący i odroczony

26. Wynagrodzenie kluczowego personelu jednostki dominującej

27. Zarządzanie kapitałem

28. Zobowiązania i aktywa warunkowe

29. Nieujęte zobowiązania wynikające z zawartych umów

30. Informacja o wypłaconych dywidendach, w podziale na akcje zwykłe i pozostałe akcje oraz kwocie dywidend zaproponowanych lub uchwalonych do dnia zatwierdzenia sprawozdania finansowego do publikacji, ale nie ujętych jako przekazane posiadaczom akcji w trakcie okresu.

31. Informacja o zdarzeniach następujących po zakończeniu okresu sprawozdawczego, które nie zostały uwzględnione w skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym.

32. Instrumenty finansowe

32.1 Ryzyka związane z instrumentami finansowymi

33. Informacja o korektach błędów poprzednich okresów

34. Informacja o transakcjach z jednostkami powiązanymi

1. Wybrane dane finansowe

2. Skonsolidowane sprawozdanie finansowe z całkowitych dochodów

3. Skonsolidowane sprawozdanie z sytuacji finansowej

4. Skonsolidowane sprawozdanie ze zmian w kapitale własnym

5. Skonsolidowane sprawozdanie z przepływów pieniężnych

Rzeczowych aktywów trwałych i wartości niematerialnych

Zbycie udziałów jednostkach stowarzyszonych

Zbycie udziałów w pozostałych jednostkach

Spłata pożyczek udzielonych pozostałym jednostkom

Dywidendy i udziały w zyskach

Nabycie rzeczowych aktywów trwałych i wartości niematerialnych

Udzielenie pożyczek pozostałym jednostkom

Nabycie udziałów w pozostałych jednostkach

Nabycie udziałów w jednostkach stowarzyszonych

Przepływy pieniężne netto z działalności inwestycyjnej (I-II)

PRZEPŁYWY ŚRODKÓW PIENIĘŻNYCH Z DZIAŁALNOŚCI FINANSOWEJ

Wpływy z emisji akcji

Podwyższenie kapitału w spółkach zależnych przez udziały niedające kontroli

Zaciągnięte kredyty i pożyczki

Wypłata dywidendy

Przepływy pieniężne netto z działalności finansowej (I-II)

Gaming Factory S.A. Annual Report 2021