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Cofidur SA Interim / Quarterly Report 2021
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Interim / Quarterly Report
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RAPPORT FINANCIER SEMESTRIEL 1 er janvier – 30 juin 2021
Société anonyme au capital de 2.707.250,00 euros Divisé en 38.675 actions de 70,00 euro chacune Siège social : 79 Rue Saint Mélaine 53 000 LAVAL 682 038 385 RCS LAVAL
Tél : 02 43 67 40 00
SOMMAIRE
| | COMPTES SEMESTRIELS CONSOLIDÉS ET ANNEXE RÉSUMÉE… | |
|---|---|---|
| - Bilan………………………………………………………………………………………. | ||
| - Compte de résultat……………………………………………………………………… | ||
| - Tableau de variation des capitaux propres…………………………………………… | ||
| - Tableau des flux de trésorerie …….…………………………………………………… | ||
| - Annexe résumée…………………………………………………………………………… |
| RAPPORT SUR L'ACTIVITÉ DU 1ER SEMESTRE 2021…………………………………. |
17 |
|---|---|
| - Activités et résultats du Groupe…………………………………………………………. | 17 |
| - Capitaux propres et structure financière……………………………………………… | 18 |
BILAN
| ---------------------------------------------- Rapport Financier Semestriel 30/06/2021 -------------------------------------- | ||||
|---|---|---|---|---|
| COMPTES CONSOLIDÉS | ||||
| BILAN | ||||
| BILAN CONSOLIDÉ ACTIF | Au | Au | Au | |
| En milliers d'euros | Note | 30/06/2021 | 31/12/2020 | 30/06/2020 |
| Ecarts d'acquisition Immobilisations incorporelles |
6.1 | - | - | - |
| Immobilisations corporelles | 6.2 | 45 2 826 |
10 3 226 |
13 3 434 |
| Immobilisations financières | 6.3 | 4 | 54 | 87 |
| Tires mis en équivalence | - | - | - | |
| ACTIFS IMMO BILISÉS |
6.8 | 2 875 | 3 290 | 3 534 |
| Stocks et en-cours | 6.4 | 12 373 | 12 465 | 16 025 |
| Clients et comptes rattachés | 6.5 | 8 907 | 8 178 | 11 022 |
| Autres créances et comptes de régularisation Valeurs mobilières de placement |
6.6 | 3 262 | 2 385 | 2 607 |
| Disponibilités | 6.7 6.7 |
1252 | 1 222 | 2 |
| 17 398 | 20 088 | 16 918 | ||
| ACTIFS CIRCULANTS | 43 192 | 44 338 | 46 574 | |
| TOTAL DE L'ACTIF | 46 067 | 47 628 | 50 108 |
| Note | ||||
|---|---|---|---|---|
| Capital | 2 707 | 2 707 | 2 707 | |
| Primes d'émission | 1 375 | 1 375 | 1 375 | |
| Réserves consolidées | 21 381 | 22 664 | 22 664 | |
| Résultat consolidé Autres |
459 | -1 282 | -1241 | |
| - | - | - | ||
| CAPITAUX PRO PRES |
6.8 | 25 922 | 25 464 | 25 505 |
| Intérêts minoritaires | - | - | - | |
| Capitaux propres Part du Groupe | 25 922 | 25 464 | 25 505 | |
| Provisions pour risques et charges | 6.9 | 3 119 | 3 571 | 3 693 |
| Emprunt Obligataire Convertible | 6.10 | 254 | 254 | 254 |
| Emprunts bancaires, crédits baux et trésorerie passive | 6.11 | 3 561 | 6 546 | 7 207 |
| Fournisseurs et comptes rattachés | 7 276 | 5 908 | 7922 | |
| Autres dettes et comptes de régularisation | 6.12 | 5 935 | 5 885 | 5527 |
| PROVISIO NS ET DETTES |
20 145 | 22 164 | 24 603 | |
| 50 108 | ||||
| TOTAL DU PASSIF | 46 067 | 47 628 |
RÉSULTAT
| COMPTES CONSOLIDÉS | ||||
|---|---|---|---|---|
| RÉSULTAT | ||||
| COMPTE DE RESULTAT CONSOLIDE | Note | Au | Au | Au |
| En milliers d'euros | 30/06/2021 | 30/06/2020 | 31/12/2020 | |
| Chiffres d'affaires | 5.1 | 26 806 | 24 180 | 50 743 |
| Production stockée | 14 | -389 | -1 237 | |
| Autres produits d'exploitation | 5.2 | 698 | 431 | 1 610 |
| Achats consommés | 5.3 | -16 123 | -14 866 | -30 084 |
| Charges de personnel | 5.4 | -7 099 | -6 795 | -14 838 |
| Autres charges d'exploitation | 5.5 | -2 574 | -2 555 | -4 526 |
| Impôts et taxes | 5.6 | |||
| Dotations aux amortissements et provisions | 5.7 | -517 | -434 | -815 |
| -1 067 | -782 | -2 055 | ||
| Résultat d'exploitation | 138 | -1 210 | -1 202 | |
| Résultat financier | 5.8 | 40 | -24 | -14 |
| Résultat courant des entreprises intégrées | 178 | -1 234 | -1 216 | |
| Résultat exceptionnel | 5.9 | 503 | 11 | -215 |
| Impôts sur les résultats | 5.10 | -222 | -18 | 149 |
| Résultat net | 459 | -1 241 | -1 282 | |
| Dont part du groupe Dont part des minoritaires |
459 | -1 241 | -1 282 | |
| - | - | - | ||
| Résultat par actions (En euros) | ||||
| Résultat de base par actions | 8 | 11,85 | -32,08 | -33,16 |
| Résultat dilué par actions | 11,86 | -32,08 | -33,15 |
TABLEAU DE VARIATION DES CAPITAUX PROPRES
| ---------------------------------------------- Rapport Financier Semestriel 30/06/2021 -------------------------------------- | ||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| TABLEAU DE VARIATION DES CAPITAUX PROPRES | COMPTES CONSOLIDÉS | |||||||
| CAPITAUX PROPRES (En milliers d'euros) |
Capital | Primes | Réserves Consolidés |
Résultats Consolidés |
Actions Propres (1) |
TOTAL Capitaux Propres |
Intérêts Minoritaires |
Total Capitaux Propres Part du groupe |
| Capitaux propres au 31/12/2017 | 2 707 | 1 375 | 17 197 | 1 820 | -24 | 23 075 | 0 | 23 075 |
| Affectation du résultat N-1 Divudendes Contrat de liquidité Réduction de capital Annulation d'actions d'autocontrôle Rachat d'une participation minoritaire |
1 820 -309 |
-1 820 | 24 | 0 -309 24 |
0 -309 24 |
|||
| Résultat net de la période | 3 354 | 3 354 | 3 354 | |||||
| Capitaux propres au 31/12/2018 | 2 707 | 1 375 | 18 708 | 3 354 | 0 | 26 144 | 0 | 26 144 |
| Affectation du résultat N-1 Divudendes Contrat de liquidité Réduction de capital Annulation d'actions d'autocontrôle Rachat d'une participation minoritaire |
3 354 -309 |
-3 354 | -309 | -309 | ||||
| Résultat net de la période | 1 222 | 1 222 | 1 222 | |||||
| Capitaux propres au 31/12/2019 | 2 707 | 1 375 | 21 753 | 1 222 | 0 | 27 057 | 0 | 27 057 |
| Affectation du résultat N-1 Divudendes Contrat de liquidité Réduction de capital Annulation d'actions d'autocontrôle Rachat d'une participation minoritaire |
1 222 -309 |
-1 222 | -309 | 0 -309 |
||||
| Résultat net de la période | -1 282 | -1 282 | -1 282 | |||||
| Capitaux propres au 31/12/2020 | 2 707 | 1 375 | 22 666 | -1 282 | 0 | 25 466 | 0 | 25 466 |
| Affectation du résultat N-1 Divudendes Contrat de liquidité Réduction de capital Annulation d'actions d'autocontrôle Rachat d'une participation minoritaire |
1 282 | -1 282 459 |
459 | 0 0 459 |
||||
| Résultat net de la période |
TABLEAU DES FLUX DE TRÉSORERIE
| ---------------------------------------------- Rapport Financier Semestriel 30/06/2021 -------------------------------------- | |||
|---|---|---|---|
| COMPTES CONSOLIDÉS TABLEAU DES FLUX DE TRÉSORERIE |
|||
| En milliers d'euros | Au 30/06/2021 |
Au 31/12/2020 |
Au 30/06/2020 |
| Résultat net des sociétés intégrées | 458 | -1 282 | -1 241 |
| Dotations nettes aux amortissements et provisions Plus ou moins values de cession nettes d'impôt Variation des impôts différés Autres produits et charges calculés Subventions virées au résultat |
112 -504 51 |
980 2 -487 14 |
634 18 14 |
| Marge brute d'autofinancement | 117 | -773 | -575 |
| Variation du besoin en fonds de roulement liée à l'activité | -152 3 089 |
-2 386 | |
| Fkux net de trésorerie généré par l'activité | -35 | 2 316 | -2 961 |
| Acquisitions d'immobilisations incorporelles Acquisitions d'immobilisations corporelles Cessions d'immobilisations incorporelles et corporelles Acquisitions d'immobilisations financières Cessions d'immobilisations finançières |
-44 -165 520 50 |
-3 -847 34 |
-2 -578 |
| Flux de trésorerie lié aux opérations d'investissement | 361 | -816 | -580 |
| Dividendes versés Augmentation de capital en numéraire Réduction de capital Rachats et reventes d'actions propres |
-309 | -309 | |
| Encaissements liés aux nouveaux emprunts Remboursements d'emprunts |
2 370 -5 342 |
5 501 -1270 |
5500 -603 |
| Flux net de trésorerie lié aux opérations de financement | -2 972 | 3 922 | 4 588 |
| Variation de trésorerie | -2 646 | 5 422 | 1 047 |
| Trésorerie d'ouverture | 21 293 | 15 870 | 15 870 |
| Trésorerie de clôture | 18 647 | 21 293 | 16 917 |
| Détail de la trésorerie de clôture | |||
| Valeurs mobilières (comptes à terme et bons négociables) Disponibilités Concours bancaires Lignes de financements de stocks Créances affacturées ou cédées en Dailly |
1 252 17 398 -3 |
1 222 20 088 -17 |
2 16 918 -3 |
| Trésorerie de clôture | 18 647 | 21 293 | 16 917 |
ANNEXE RESUMÉE
PRÉSENTATION
Le groupe COFIDUR est un acteur de référence sur le marché français de la sous-traitance électronique.
La holding, COFIDUR est une société anonyme de droit français cotée à Paris sur EURONEXT GROWTH (Code ISIN FR 0013257409-ALCOF).
Les comptes consolidés de la période ont été arrêtés par le conseil d'administration de COFIDUR SA du 9 septembre 2021.
NOTE 1. FAITS MARQUANTS
A effet du 1er avril 2021, Monsieur Henri Tranduc a démissionné de son mandat de Président-Directeur Général. Monsieur Laurent Dupoiron a été nommé en remplacement par le Conseil d'administration à compter du même jour.
Les activités industrielles de COFIDUR EMS restent fortement impactées par la crise sanitaire liée au COVID 19. Néanmoins, le Chiffre d'affaires est en hausse de 10.9% à 26 806 K€ contre 24 180 K€ au 30 juin 2020 (34 180 K€ au 1 er semestre 2019).
En juin 2021, COFIDUR EMS a finalisé la cession du bâtiment du site de Montpellier pour un montant de 520 K€. Le résultat du semestre intègre également l'ensemble des coûts résiduels de restructuration liés à la fermeture du site.
Le résultat d'exploitation du 1er semestre est de 138 K€ contre une perte de 1 210 K€ au 30 juin 2020
Le résultat net est de + 459 K€ contre une perte de 1 241 K€ au 30 juin 2020.
NOTE 2. REFERENTIEL COMPTABLE
Les comptes consolidés ont été établis conformément au règlement CRC 99-02.
Les méthodes de référence ont été retenues à l'exception du traitement des pertes et gains de change latents. De ce fait, les écarts de conversion actifs et passifs ne sont pas constatés en résultat. Le cas échéant, les provisions pour pertes de change sont également maintenues au bilan. L'incidence de la non-application de cette méthode sur les comptes semestriels n'est pas significative.
NOTE 3. PÉRIMETRE DE CONSOLIDATION
| NOM/ADRESSE/ACTIVITE/N° SIREN | % DETENTION AU 30/06/2021 |
Méthode de consolidation |
% DETENTION AU 31/12/2020 |
|---|---|---|---|
| COFIDUR SA – Holding animatrice - 79 Rue Saint Mélaine - BP 60435 - 53004 - LAVAL Cedex SIREN : 682 038 385 0004 |
100.00% | IG | 100.00% |
| COFIDUR EMS SAS - Montage de cartes et intégration - 79 Rue Saint Mélaine - BP 60435 - 53004 - LAVAL Cedex SIREN : 348 552 415 00070 |
100.00% | IG | 100.00% |
| - 15 avenue Firmin Bouvier – BOULAZAC - 24 750 BOULAZAC ISLE MANOIRE SIREN : 348 552 415 00104 |
NOTE 4. INFORMATIONS SECTORIELLES
Le groupe a pour seule activité la sous-traitance électronique. Pour information, le chiffre d'affaires par zones géographiques est le suivant :
| En milliers d'euros | France | UE | USA | Autres | Total |
|---|---|---|---|---|---|
| 30/06/2021 | 19 290 | 4 236 | 127 | 3 153 | 26 806 |
| 30/06/2020 | 18 027 | 4 470 | 93 | 1 590 | 24 180 |
| 31/12/2020 | 36 580 | 9 516 | 190 | 4 544 | 50 830 |
NOTE 5. COMPTE DE RÉSULTAT AU 30 JUIN
5.1 Chiffres d'affaires et résultats consolidés des sociétés intégrées
| En milliers d'euros | France | UE | USA | Autres | Total | ||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 30/06/2021 | 19 290 | 4 236 | 127 | 3 153 | 26 806 | ||||||||
| 30/06/2020 | 18 027 | 4 470 | 93 | 1 590 | 24 180 | ||||||||
| 31/12/2020 | 36 580 | 9 516 | 190 | 4 544 | 50 830 | ||||||||
| NOTE 5. 5.1 Chiffres d'affaires et résultats consolidés des sociétés intégrées |
COMPTE DE RÉSULTAT AU 30 JUIN | ||||||||||||
| Chiffres d'affaires | Résultat d'exploitation | Résultat courant avant impôts | Résultat net | ||||||||||
| 06/2021 | 06/2020 | 12/2020 | 06/2021 | 06/2020 | 12/2020 | 06/2021 | 06/2020 | 12/2020 | 06/2021 | 06/2020 | 12/2020 | ||
| COFIDUR EMS | 26 806 | 24 180 | 50 743 | 287 | -1 450 | -1 251 | 327 | -1 474 | -1 265 | 608 | -1 487 | -1 274 | |
| COFIDUR SA (Holding) | 0 | 870 | 1 740 | -149 | 240 | 49 | -149 | 239 | 49 | -149 | 246 | -8 | |
| Elimination | 0 | -870 | -1 740 | ||||||||||
| Groupe | 26 806 | 24 180 | 50 743 | 138 | -1 210 | -1 202 | 178 | -1 235 | -1 216 | 459 | -1 241 | -1 282 | |
5.2 Autres produits d'exploitation
| ---------------------------------------------- Rapport Financier Semestriel 30/06/2021 -------------------------------------- 5.2 Autres produits d'exploitation |
|||
|---|---|---|---|
| 06/2021 | 06/2020 | 12/2020 | |
| Reprises de provisions sur valeurs d'exploitation (1) | 281 | 100 | 398 |
| Reprises de provisions pour risques et charges | 212 | 84 | 763 |
| Reprises de provisions pour créances | 31 65 |
68 | |
| Gains de change sur opérations commerciales | 113 | 160 | 242 |
| Produits divers de gestion courante | 0 | 0 | 7 |
| Transferts de charges | 26 | 19 | 30 |
| Subventions d'exploitation | 35 | 3 | 102 |
(1) Les dotations et reprises de provisions sont basées sur des analyses effectuées par affaires et peuvent varier sensiblement entre deux exercices. Par ailleurs, les cessions et mises au rebus de matières dépréciées donnent lieu à des reprises de provisions alors que la charge afférente est enregistrée en variation de stocks lors de la sortie des composants. 06/2021 06/2020 12/2020 06/2021 06/2020 12/2020
5.3 Achats consommés
| Achats de matières premières | -15 865 | -17 334 | -29 708 |
|---|---|---|---|
| Variation de stocks matières | 105 | 2 659 | 24 |
| Sous traitance achats | -363 | -191 | -400 |
| Total | -16 123 | -14 866 | -30 084 |
5.4 Charges de personnel
| Charges de personnel | -5 293 | -5 807 | -10 909 |
|---|---|---|---|
| Charges sociales | -1 830 | -1 784 | -4 828 |
| Indemnisations chomage partiel (1) |
24 | 796 | 899 |
| Participation des salariés | |||
| Total | -7 099 | -6 795 | -14 838 |
5.5 Autres charges d'exploitation
| Achats de matières premières | -15 865 | -17 334 | -29 708 | |
|---|---|---|---|---|
| Variation de stocks matières | 105 | 2 659 | 24 | |
| Sous traitance achats | -363 | -191 | -400 | |
| Total | -16 123 | -14 866 | -30 084 | |
| 5.4 Charges de personnel |
||||
| Charges de personnel | -5 293 | -5 807 | -10 909 | |
| Charges sociales | -1 830 | -1 784 | -4 828 | |
| Indemnisations chomage partiel (1) |
24 | 796 | 899 | |
| Participation des salariés | ||||
| Total | -7 099 | -6 795 | -14 838 | |
| (1) Allocations Covid-19 5.5 Autres charges d'exploitation |
||||
| 06/2021 | 06/2020 | Variations | 12/2020 | |
| Personnels intérimaires | -256 | -68 | -188 | |
| Achats de consommables | -583 | -556 | -27 | |
| Locations | -111 | -298 | 187 | |
| Entretiens et réparations | -426 | -424 | -2 | |
| Transports | -324 | -326 | 2 | |
| Sous-traitance | -196 | -223 | 27 | |
| Assurances | -152 | -180 | 28 | |
| Pertes de change sur opérations commerciales | -123 | -36 | -87 | |
| Honoraires | -207 | -266 | 59 | |
| Missions réceptions | -66 | -61 | -5 | |
| Frais bancaires | -17 | -22 | 5 | |
| Frais de télécommunications | -40 | -42 | 2 | |
| Publicités | -10 | -9 | -1 | |
| Redevances logiciels | -2 | -2 | 0 | |
| Autres frais et charges Pertes sur créances irrecouvrables Total |
-61 0 -2574 |
-42 0 -2555 |
-19 0 -19 |
|
| 8 |
5.6 Impôts et taxes
| ---------------------------------------------- Rapport Financier Semestriel 30/06/2021 -------------------------------------- | |||
|---|---|---|---|
| 5.6 Impôts et taxes |
|||
| 06/2021 | 06/2020 | 12/2020 | |
| Contribution économique territoriale (CVAE) | -71 -158 |
-252 | |
| Contribution économique territoriale (CFE) Taxes foncières |
-85 | -53 -76 |
-137 |
| Formation professionnelle | -157 | -84 | -181 |
| Taxe d'apprentissage | -42 | -42 | -94 |
| Organic | -28 | -24 | -51 |
| Droits de douane | -34 | -17 | -37 |
| TVA non récupérable | -31 | ||
| Effort à la construction | -21 -22 |
-44 | |
| Autres taxes | 5 | -11 | -19 |
| Total | -517 | -434 | -815 |
| 5.7 Dotation aux amortissements et provisions |
|||
| 06/2021 | 06/2020 | 12/2020 | |
| Immobilisations incorporelles | -9 | -5 | -8 |
| Immobilisations corporelles immobilisations batiment Montpellier |
-456 -56 |
-490 | -920 |
| Immobilisations en crédit bail (matériels) | -7 | -54 | -102 |
| Immobilisations en crédit bail (constructions) | -30 -63 |
-61 | |
| Sous total dotations aux amortissements | -558 | -612 | -1 091 |
| Provisions pour actifs circulants (stocks) | -492 | -85 | -460 |
5.7 Dotation aux amortissements et provisions
| 5.7 Dotation aux amortissements et provisions |
|||
|---|---|---|---|
| Immobilisations incorporelles | -9 | -5 | -8 |
| Immobilisations corporelles | -456 | -490 | -920 |
| immobilisations batiment Montpellier | -56 | ||
| Immobilisations en crédit bail (matériels) | -7 | -54 | -102 |
| Immobilisations en crédit bail (constructions) | -30 -63 |
-61 | |
| Sous total dotations aux amortissements | -558 | -612 | -1 091 |
| Provisions pour actifs circulants (stocks) | -492 | -85 | -460 |
| Provisions pour actifs circulants (clients) | -15 | -98 | |
| Risque et charges d'exploitation | -100 | ||
| Indemnités de départs à la retraite | -17 | -70 | -306 |
| Sous total dotations aux provisions | -509 | -170 | -964 |
| Total dotations aux amortissements et provisions | -1 067 | -782 | -2 055 |
| 5.8 Résultat financier |
|||
| 06/2021 | 06/2020 | 12/2020 | |
| Produits de placement de trésorerie | 26 | 20 | 52 |
| Intérêts sur emprunts | -17 | -8 | -26 |
| Intérêts sur crédits baux | -10 | -14 | |
| Intérêts sur financement du BFR | |||
| Provisions pour pertes de change | -26 | -26 | |
| Reprises de provisions pour pertes de change | 31 | ||
| Autres produits et charges |
5.8 Résultat financier
| Sous total dotations aux provisions | -509 | -170 | -964 |
|---|---|---|---|
| Total dotations aux amortissements et provisions | -1 067 | -782 | -2 055 |
| 5.8 Résultat financier |
|||
| Produits de placement de trésorerie | 26 | 20 | 52 |
| Intérêts sur emprunts | -17 | -8 | -26 |
| Intérêts sur crédits baux Intérêts sur financement du BFR |
-10 | -14 | |
| Provisions pour pertes de change | -26 | -26 | |
| Reprises de provisions pour pertes de change | 31 | ||
| Autres produits et charges | |||
| Total | 40 | -24 | -14 |
| 5.9 Résultat Exceptionnel |
|||
| 06/2021 | 06/2020 | 12/2020 | |
| Rachats d'obligations convertibles | 6 | 6 | |
| Cession bâtiment Montpellier (Note 1) | 503 | ||
| Couts de restructuration (site de Montpellier) | -225 | ||
| Pénalités de retard | -1 | ||
| Autres produits et charges exceptionnels | 1 5 |
4 | |
| Total | 503 | 11 | -215 |
5.9 Résultat Exceptionnel
| Rachats d'obligations convertibles | 6 | 6 | |
|---|---|---|---|
| Cession bâtiment Montpellier (Note 1) | 503 | ||
| Couts de restructuration (site de Montpellier) | -225 | ||
| Pénalités de retard | -1 | ||
| Autres produits et charges exceptionnels | 1 5 |
4 | |
| Total | 503 | 11 | -215 |
5.10 Charges d'impôts sur les sociétés
| ---------------------------------------------- Rapport Financier Semestriel 30/06/2021 -------------------------------------- | |||||
|---|---|---|---|---|---|
| 5.10 Charges d'impôts sur les sociétés |
|||||
| Impôts constatés dans les comptes sociaux | 06/2021 -171 |
06/2020 | 12/2020 -338 |
||
| Impôts différés | -51 | -18 | 487 | ||
| Total | -222 | -18 | 149 | ||
NOTE 6. BILAN
6.1 Immobilisations incorporelles
| 5.10 Charges d'impôts sur les sociétés |
|||||
|---|---|---|---|---|---|
| Impôts constatés dans les comptes sociaux Impôts différés Total |
-171 -51 -222 |
-18 -18 |
-338 487 149 |
||
| NOTE 6. BILAN |
|||||
| 6.1 Immobilisations incorporelles |
|||||
| 31/12/2020 | Augmentations | Diminutions | 30/06/2021 | ||
| Logiciels | 633 | 44 | 677 | ||
| Autres | 0 | 0 | |||
| Valeurs brutes | 633 | 44 | 0 | 677 | |
| Amortissements | 623 | 9 | 632 | ||
| Valeurs nettes | 10 | 35 | 0 | 45 |
6.2 Immobilisations corporelles
| NOTE 6. BILAN |
||||
|---|---|---|---|---|
| 6.1 Immobilisations incorporelles |
||||
| Logiciels | 633 | 44 | 677 | |
| Autres | 0 | 0 | ||
| Valeurs brutes Amortissements |
633 623 |
44 9 |
0 | 677 632 |
| Valeurs nettes | 10 | 35 | 0 | 45 |
| 6.2 Immobilisations corporelles |
||||
| 31/12/2020 | Augmentations | Diminutions | 30/06/2021 | |
| Terrains - site de Montpellier Terrains - sites de Laval et Périgueux (1) |
24 243 |
-16 | 8 243 |
|
| Constructions - site de Montpellier | 134 | -87 | 47 | |
| Constructions - sites de Laval et Périgueux (1) |
1 875 | 1 875 | ||
| Matériels industriels | 12 102 | 88 | 12 190 | |
| Matériels industriels en crédit-bail | 105 | -105 | 0 | |
| Installations agencements et autres immobilisations | 2 413 | 69 | -166 | 2 316 |
| Immobilisations en cours | 91 | 9 | 100 | |
| Avances et acomptes Valeurs brutes |
0 16 987 |
166 | -374 | 0 16 779 |
| Amortissements | 13 761 | 550 | -358 | 13 953 |
| Valeurs nettes | 3 226 | -384 | -16 | 2 826 |
| (1) options de rachats des contrats de crédits baux levées en décembre 2020 | ||||
| Immobilisations financières 6.3 |
||||
| 06/2021 | 12/2020 06/2020 |
|||
| Dépôts et cautionnements | 4 | 54 | 87 | |
| Autres | ||||
| Total | 4 | 54 | 87 | |
| Dépôts et cautionnements | 4 | 54 | 87 |
|---|---|---|---|
| Autres | |||
| Total | 4 | 54 | 87 |
6.4 Stocks et en-cours
| 06/2021 | 06/2021 | 06/2021 | 12/2020 | 06/2020 | |
|---|---|---|---|---|---|
| Valeurs | Valeurs | Valeurs | Valeurs | ||
| Brutes | Provisions | Nettes | Nettes | Nettes | |
| Matières premières | 10 970 | -2 402 | 8 568 | 8 673 | 11 391 |
| En cours | 3 549 | 3 549 | 3 501 | 4 333 | |
| Produits finis | 402 | -146 | 256 | 291 | 301 |
| Total | 14 921 | -2 548 | 12 373 | 12 465 | 16 025 |
6.5 Clients et comptes rattachés
| 6.5 | Clients et comptes rattachés | ||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 06/2021 | 06/2021 | 06/2021 | 12/2020 | 06/2020 | |||
| Valeurs | Valeurs | Valeurs | Valeurs | ||||
| Brutes | Provisions | Nettes | Nettes | Nettes | |||
| Créances clients | 8 976 | -69 | 8 907 | 8 178 | 11 022 | ||
| Créances cédées en Dailly | |||||||
| Total | 8 976 | -69 | 8 907 | 8 178 | 11 022 | ||
| 6.6 | Autres créances et comptes de régularisation | ||||||
| 06/2021 | 12/2020 | 06/2020 | |||||
| Créances sociales et fiscales | (1) | 1643 | 580 | 1228 | |||
| Charges constatées d'avance | 301 119 |
501 | |||||
| Créance impôt société | 135 | 216 | 66 | ||||
| Impôts différés actifs | (2) | 1144 | 1195 | 689 | |||
| Avances sur commande | 0 159 |
0 | |||||
| Débiteurs divers | 39 | 48 | 64 | ||||
| Ecarts de conversion actifs | 0 | 68 | 59 |
6.6 Autres créances et comptes de régularisation
| Créances sociales et fiscales (1) |
1643 | 580 | 1228 |
|---|---|---|---|
| Charges constatées d'avance | 301 119 |
501 | |
| Créance impôt société | 135 | 216 | 66 |
| Impôts différés actifs | (2) 1144 |
1195 | 689 |
| Avances sur commande | 0 | 159 | 0 |
| Débiteurs divers | 39 | 48 | 64 |
| Ecarts de conversion actifs | 0 | 68 | 59 |
| Total | 3262 | 2385 | 2607 |
| 6.6 Autres créances et comptes de régularisation |
|||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Créances sociales et fiscales | (1) | 1643 | 580 | 1228 | |||
| Charges constatées d'avance | 301 119 |
501 | |||||
| Créance impôt société | 135 | 216 | 66 | ||||
| Impôts différés actifs | (2) | 1144 | 1195 | 689 | |||
| Avances sur commande | 0 | 159 | 0 | ||||
| Débiteurs divers | 39 | 48 | 64 | ||||
| Ecarts de conversion actifs | 0 | 68 | 59 | ||||
| Total | 3262 | 2385 | 2607 | ||||
| (1) Il s'agit essentiellement de créances de TVA (Provisions sur factures non parvenues et crédits de TVA sur biens et services). | |||||||
| (2) Les impôts différés présentés ci-après sont compensés par entités fiscales : | |||||||
| 06/2021 | 12/2020 | 06/2020 | |||||
| Provisions pour départs à la retraite | 580 | 617 | 694 | ||||
| Incidence des levées d'options d'achats sur les contrats de crédits baux immobiliers (12/2020) | 497 | 538 | |||||
| Autres décalages temporaires | 67 | 40 | -5 | ||||
| Total | 1144 | 1195 | 689 | ||||
La loi de finance du 30 décembre 2017 a adopté une réduction progressive du taux d'IS qui s'élèvera à 25% en 2022. S'agissant d'engagements à long terme, ce taux a été retenu pour le calcul des impôts différés sur les provisions pour départs à la retraite et sur les levées d'options d'achats.
Les autres décalages temporaires qui se renverseront, pour l'essentiel, en 2021 sont fiscalisés au taux de 26.5%
Hormis les impôts différés, toutes les créances ont une échéance inférieure à 1 an
6.7 Trésorerie et équivalents de trésorerie
| ---------------------------------------------- Rapport Financier Semestriel 30/06/2021 -------------------------------------- | ||||
|---|---|---|---|---|
| 6.7 Trésorerie et équivalents de trésorerie |
||||
| 06/2021 | 12/2020 | 06/2020 | ||
| Disponibilités | 17 398 | 20 088 | 16 918 | |
| Valeurs mobilières de placement | 1 252 | 1 222 | 2 | |
| Trésorerie présentée à l'actif du bilan (1) | 18 650 | 21 310 | 16 920 | |
| Comptes bancaires créditeurs | -3 | -17 | -3 | |
| Créances affacturées ou cédées en Dailly Trésorerie passive (NOTE 6.11) |
-3 | -17 | -3 | |
| Trésorerie nette | 18 647 | 21 293 | 16 917 |
6.8 Capital social
6.9 Provisions pour risques et charges
| -3 | -17 | -3 | |||
|---|---|---|---|---|---|
| Trésorerie nette | 18 647 | 21 293 | 16 917 | ||
| (1) Les valeurs mobilières de placement sont uniquement constituées de placements mobilisables ou cessibles à très court terme et ne présentant pas de risque significatif de pertes de valeur. |
|||||
| 6.8 Capital social |
|||||
| En application de l'article L.225-209 du code de commerce, les assemblées générales mixte des 26 mai 2020 et 18 mai 2021 ont décidé la mise en œuvre de programmes de rachats d'actions et délégué leurs pouvoirs au conseil d'administration pour les annuler. |
|||||
| Au 30 juin 2021, le capital social s'élevait à 2.707.250,00€ divisé en 38 675 actions de 70,00€ de nominal. | |||||
| 6.9 Provisions pour risques et charges |
12/2020 | Augmentations | Diminutions Montants |
Diminutions Montants repris |
06/2021 |
| Utilisés | non utilisés | ||||
| Provisions pour départs à la retraite (1) | 2 470 | 17 | -108 | -59 | 2 320 |
| Garanties et services après vente | 417 | -5 | 412 | ||
| Litiges sociaux | 338 | 338 | |||
| Autres litiges | 61 | -45 | 16 | ||
| Subventions | 28 | 28 | |||
| Provisions pour restructuration (site de Montpellier) Provisions pour pertes de change |
225 32 |
-220 -32 |
5 0 |
Les calculs intègrent les hypothèses suivantes :
- Des âges de départ à la retraite par catégories de salariés
- Un taux d'actualisation financière : IBOOX Corporate AA 10+
- Des taux moyen de revalorisation des salaires
- Une table de taux de rotation du personnel par catégories de salariés
- Des charges sociales sur les indemnités brutes de départs
Le groupe comptabilise la totalité des écarts actuariels en résultat.
6.10 Emprunt obligataire convertible
| Caractéristiques générales de l'emprunt après modification du contrat d'émission | En nombre | En |
|---|---|---|
| approuvé par l'assemblée générale des obligataires du 30/07/2004 | de titres | Milliers € |
| Emission initiale, prime de remboursement incluse du 4 juin 1998 | 687 500 | 28 116 |
| Obligations convertibles rachetées au cours des exercices 2002 à 2020 | - 388 094 | - 15 844 |
| Obligations converties au cours des exercices 2003 et 2004 | - 292 619 | - 11 722 |
| Annulation de la prime de remboursement sur les OC restantes après le 1/10/04 | - 300 | |
| Intérêts dus au titre des exercices 2004 à 2020 versables « in fine » | 4 | |
| Emprunt obligataire convertible au 31/12/2020 | 6 787 | 254 |
| Obligations convertibles rachetées au cours du 1er semestre 2021 | - | - |
| Ajustement des charges d'intérêts payables « in fine » | - | <1 |
| Emprunt obligataire convertible au 30/06/2021 | 6 787 | 254 |
| Intérêts dus au titre des exercices 2004 à 2020 versables « in fine » | 4 | ||||
|---|---|---|---|---|---|
| Emprunt obligataire convertible au 31/12/2020 | 6 787 | 254 | |||
| Obligations convertibles rachetées au cours du 1er semestre 2021 | - | - | |||
| Ajustement des charges d'intérêts payables « in fine » | - | <1 | |||
| Emprunt obligataire convertible au 30/06/2021 | 6 787 | 254 | |||
| Echéance, intérêts, | |||||
| amortissement | |||||
| Echéance | 31 décembre 2024 | ||||
| Intérêt annuel | 0.1% payable « in fine » à la date d'échéance | ||||
| Amortissement normal | En totalité le 31 décembre 2024 par remboursement au prix d'émission soit 36.82€ | ||||
| Amortissement anticipé | Possible : | ||||
| par rachats en bourse et offres publiques ; |
|||||
| lorsque moins de 10% des obligations restent en circulation ; |
|||||
| lorsque la moyenne arithmétique des premiers cours cotés de l'action durant une |
|||||
| période de 10 bourses consécutives comprises parmi les 20 jours de bourse avant la | |||||
| date de mise en remboursement excède 120% du prix de remboursement anticipé. | |||||
| Conversion | A tout moment à raison de 1 action pour 200 obligations | ||||
| 6.11 Emprunts et dettes financières |
30/06/2021 | 12/2020 | 30/06/2020 | ||
| Emprunts bancaires | Échéance à moins d'un an (1) | 541 | 5 569 | 5 692 | |
| Emprunts sur contrats de crédits bails | Échéance à moins d'un an | 0 | 12 | 331 | |
| Sous total part à moins de 1 an | 541 | 5 581 | 6 023 | ||
| Emprunts bancaires | Échéance de deux - cinq ans | 3 012 | 893 | 1 181 | |
| Emprunts bancaires | Échéance à plus de cinq ans | 55 | |||
| Emprunts sur contrats de crédits bails | Échéance de deux - cinq ans | ||||
| Emprunts sur contrats de crédits bails | Échéance à plus de cinq ans |
6.11 Emprunts et dettes financières
| Emprunts bancaires | Échéance à moins d'un an (1) | 541 | 5 569 | 5 692 | |
|---|---|---|---|---|---|
| Emprunts sur contrats de crédits bails | Échéance à moins d'un an | 0 | 12 | 331 | |
| Sous total part à moins de 1 an | 541 | 5 581 | 6 023 | ||
| Emprunts bancaires | Échéance de deux - cinq ans | 3 012 | 893 | 1 181 | |
| Emprunts bancaires | Échéance à plus de cinq ans | 55 | |||
| Emprunts sur contrats de crédits bails | Échéance de deux - cinq ans | ||||
| Emprunts sur contrats de crédits bails | Échéance à plus de cinq ans | ||||
| Sous total part à plus de 1 an | 3 012 | 948 | 1 181 | ||
| Trésorerie passive | 8 | 17 | 3 | ||
| Emprunts et dettes finançières | 3 561 | 6 546 | 7 207 | ||
| En mai 2020, COFIDUR EMS a souscrit, dans le contexte de l'évènement Covid -19, un emprunt garanti par l'état de 5 000 K€. A l'issue de la première année, le mécanisme prévoyait la possibilité d'amortir le prêt sur 1, 2, 3, 4 ou 5 années. Au cours du premier semestre 2021, la société a partiellement remboursé l'emprunt à hauteur de 2 630K€. |
|||||
| 6.12 Autres dettes et comptes de régularisation |
|||||
| 06/2021 | 12/2020 | 06/2020 | |||
| Avances sur commande | 1 682 | 1 542 | 1 361 | ||
| Dettes fiscales et sociales | 4 093 | 3 545 | 3 667 | ||
| Impôt société | 157 | 338 | 0 | ||
| Autres dettes | 0 | 423 | 456 | ||
| Produits constatés d'avance Ecarts de conversion passifs |
3 0 |
0 37 |
16 27 |
6.12 Autres dettes et comptes de régularisation
| Avances sur commande | 1 682 | 1 542 | 1 361 |
|---|---|---|---|
| Dettes fiscales et sociales | 4 093 | 3 545 | 3 667 |
| Impôt société | 157 | 338 | 0 |
| Autres dettes | 0 | 423 | 456 |
| Produits constatés d'avance | 3 0 |
16 | |
| Ecarts de conversion passifs | 0 | 37 | 27 |
| Total | 5 935 | 5 885 | 5 527 |
Les dettes fournisseurs et autres ont des échéances inférieures à 1 an
NOTE 7. EFFECTIFS
| ---------------------------------------------- Rapport Financier Semestriel 30/06/2021 -------------------------------------- |
|---|
| NOTE 7. EFFECTIFS |
| 06/2021 12/2020 06/2020 |
| Cadres 58 64 67 |
| Etam 98 100 107 |
| Ouvriers 180 185 201 Total 336 349 375 |
NOTE 8. RESULTATS PAR ACTION
| NOTE 7. EFFECTIFS |
|||||
|---|---|---|---|---|---|
| Cadres | 58 | 64 | 67 | ||
| Etam | 98 | 100 | 107 | ||
| Ouvriers | 180 | 185 | 201 | ||
| Total | 336 | 349 | 375 | ||
| NOTE 8. RESULTATS PAR ACTION |
|||||
| En Euros | Résultat de | Résultat | |||
| Base | dilué | ||||
| Résultat groupe | 458 422 | 458 422 | |||
| Obligations convertibles - Charges finançières constatées | 125 | ||||
| Résultat groupe retraité (numérateur du calcul) | (a) | 458 422 | 458 547 | ||
| Nombre d'actions en circulation | 38 675 | 38 675 | |||
| Incidence des rachats et annulation d'actions | |||||
| Nombre moyen pondéré d'actions en circulation | 38 675 | 38 675 | |||
| Emission potentielle d'actions par conversion d'obligations Nombre d'actions retraité (dénominateur du calcul) |
(b) | 38 675 | 38 675 |
NOTE 9. REMUNERATIONS ET ENGAGEMENTS DONNES AUX ORGANES DE DIRECTION
Les dirigeants ne sont pas rémunérés par COFIDUR SA et sa filiale pour leurs mandats sociaux.
Les sociétés du groupe ne verseront pas de jetons de présence au cours de l'exercice.
La société COFIDUR SA n'emploie plus de salarié depuis le 31 décembre 2020.
NOTE 10. TRANSACTIONS ENTRE PARTIES LIEES
Les rémunérations et engagements données aux organes de direction sont décrits en note 9
A la connaissance du groupe, aucune transaction entre parties liées n'est intervenue au cours du premier semestre.
NOTE 11. AUTRES ENGAGEMENTS, CAUTIONS ET GARANTIES DONNEES
Engagements donnés en garantie de financements portant sur des biens immobilisés
| 06/2021 Risques à La clôture (1) |
12/2020 Risques à La clôture (1) |
|
|---|---|---|
| Garanties données par COFIDUR SA à sa filiale au profit d'organismes financiers | - | - |
| Garanties données par COFIDUR EMS sur des matériels | 281 | 344 |
| Garanties données par COFIDUR EMS sur des fonds de commerce | - | - |
| Total | 583 | 971 |
(1)Montants des redevances, loyers et annuités restant à rembourser.
Engagements d'achats et de ventes de devises
La société COFIDUR EMS dispose des lignes de change à terme nécessaires pour couvrir ses engagements en devises. Le tableau suivant récapitule les achats à terme de \$ par échéance au 30 juin 2021 :
| Dates d'achats | Termes | Montants Disponibles (\$) |
Montants Maximum (\$) |
|---|---|---|---|
| 20/11/2020 | 12/07/2021 | 400 000 | 800 000 |
| 20/11/2020 | 10/09/2021 | 400 000 | 800 000 |
| TOTAL (en \$) | 800 000 | 1 600 000 |
NOTE 12. FACTEURS DE RISQUE
12.1 Risque de marchés
- Le groupe n'est exposé à aucun risque significatif lié aux marchés financiers.
- Les valeurs mobilières de placement sont uniquement constituées de placements garantis
- L'endettement bancaire concerne exclusivement les filiales et ne présente pas, à ce jour de risque particulier.
- Les emprunts à taux variables sont négligeables et n'exposent pas le groupe en cas de fortes variations.
12.2 Risque de change
Le groupe dispose des lignes de couverture à terme nécessaires pour couvrir ses transactions en devises. Les engagements pris au 30 juin 2021 sont décrits en note 11.
12.3 Risque métier
Les activités du groupe comportent les risques majeurs suivants :
- La délocalisation croissante des productions électroniques
- La concentration du chiffre d'affaires entre un nombre limité de donneurs d'ordre
- L'insuffisance d'une partie des couvertures de crédit en cas de défaillance des clients
- Les difficultés grandissantes d'approvisionnements de composants sur le marché
Ils sont susceptibles de remettre en question la rentabilité des activités du groupe à court et moyen terme puisque le carnet de commande offre une visibilité limitée (de 3 à 12 mois selon les affaires).
12.4 Evènement Covid 19
Comme indiqué en note 1, les activités et notamment le secteur aéronautique restent impactées par la crise sanitaire. Son impact sur le second semestre est difficile à quantifier avec précision.
NOTE 13. EVENEMENTS POSTERIEURS A LA CLOTURE
En juillet 2021, la société COFIDUR SA a été informée que la société EMS FINANCE qui détient 49.5% des actions de COFIDUR SA a été cédée à la société DORDOGNE MAYENNE DEVELOPPEMENT.
DORDOGNE MAYENNE DEVELOPPEMENT est une SAS détenue à 100% par des cadres opérationnels de COFIDUR EMS.
Cette opération s'inscrit ainsi dans l'objectif de transmission initiée par les dirigeants historiques de COFIDUR SA durant ces dernières années.
RAPPORT SUR L'ACTIVITÉ DU PREMIER SEMESTRE 2021
NOTE 1. ACTIVITÉS ET RÉSULTATS DU GROUPE
Chiffres clefs
| 06/2021 | 06/2020 | 12/2020 | |
|---|---|---|---|
| Chiffre d'affaires | 26 806 | 24 180 | 50 743 |
| Résultat d'exploitation | 138 | - 1 210 | - 1 202 |
| Résultat courant | 178 | -1 235 | - 1 216 |
| Résultat net | 459 | - 1 241 | - 1 282- |
Contributions au chiffre d'affaires et résultats consolidés des sociétés intégrées
| NOTE 1. | ACTIVITÉS ET RÉSULTATS DU GROUPE | ||||||||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Chiffres clefs | |||||||||||||
| 06/2021 | 06/2020 | 12/2020 | |||||||||||
| Chiffre d'affaires | 26 806 | 24 180 | 50 743 | ||||||||||
| Résultat d'exploitation | 138 | - 1 210 | - 1 202 | ||||||||||
| Résultat courant | 178 | -1 235 | - 1 216 | ||||||||||
| Résultat net | 459 | - 1 241 | - 1 282- | ||||||||||
| Contributions au chiffre d'affaires et résultats consolidés des sociétés intégrées | Chiffres d'affaires | Résultat d'exploitation | Résultat courant avant impôts | Résultat net | |||||||||
| 06/2021 | 06/2020 | 12/2020 | 06/2021 | 06/2020 | 12/2020 | 06/2021 | 06/2020 | 12/2020 | 06/2021 | 06/2020 | 12/2020 | ||
| COFIDUR EMS COFIDUR SA (Holding) |
26 806 0 |
24 180 870 |
50 743 1 740 |
287 -149 |
-1 450 240 |
-1 251 49 |
327 -149 |
-1 474 239 |
-1 265 49 |
608 -149 |
-1 487 246 |
-1 274 -8 |
|
| Elimination | 0 | -870 | -1 740 | ||||||||||
| Groupe | 26 806 | 24 180 | 50 743 | 138 | -1 210 | -1 202 | 178 | -1 235 | -1 216 | 459 | -1 241 | -1 282 | |
| COFIDUR EMS |
COFIDUR EMS
Les activités industrielles de COFIDUR EMS restent fortement impactées par la crise sanitaire liée au COVID 19. Néanmoins, le Chiffre d'affaires est en hausse de 10.9% à 26 806 K€ contre 24 180 K€ au 30 juin 2020 (34 180 K€ au 1 er semestre 2019).
En juin 2021, COFIDUR EMS a finalisé la cession du bâtiment du site de Montpellier pour un montant de 520 K€. Le résultat du semestre intègre également l'ensemble des couts résiduels de restructuration liés à la fermeture du site.
Le résultat consolidé d'exploitation du 1er semestre est de 287 K€ contre une perte de 1 450 K€ au 30 juin 2020
Le résultat net est de + 608 K€ contre une perte de 1 487 K€ au 30 juin 2020.
HOLDING
A effet du 1er avril 2021, Monsieur Henri Tranduc a démissionné de son mandat de Président-Directeur Général. Monsieur Laurent Dupoiron a été nommé en remplacement par le Conseil d'administration à compter du même jour.
La société COFIDUR SA a résilié le bail des locaux de Nogent Sur Marne fin 2020 et n'emploie plus de salariés depuis le 31 décembre 2020.
En conséquence, la société ne facture plus de prestations à COFIDUR EMS depuis le 1er janvier 2021 et ses résultats sont uniquement constitués des couts résiduels de la structure.
Le résultat net est une perte de 149 K€ contre un bénéfice de 246 K€ au 30 juin 2020.
NOTE 2. ÉVOLUTION PRÉVISIBLE
Pour le second semestre de l'exercice les prévisions de commandes de COFIDUR EMS laissent envisager un niveau d'activité sensiblement équivalent à celui du 1er semestre. Néanmoins, les aléas inhérents aux métiers de la soustraitance et à l'évolution de la crise sanitaire ne permettent pas de l'estimer avec précision.
NOTE 3. CAPITAUX PROPRES ET STRUCTURE FINANCIÈRE
| 06/2021 | 12/2020 | |
|---|---|---|
| Capitaux propres | 25 922 | 25 464 |
| Emprunt Obligataire Convertible | 254 | 254 |
| Emprunts et dettes financières | 3 553 | 6 529 |
| Concours bancaires | 8 | 17 |
Les capitaux propres s'élèvent à 25 922 K€ contre 25 464 K€ au 31/12/2020.
L'emprunt obligataire convertible est présenté au bilan pour sa valeur de remboursement au 31 décembre 2 024, soit 254 K€.
Le détail des dettes financières par échéance est le suivant :
Les dettes à moins d'un an s'élèvent à 541 K€ contre 5 581 K€ en décembre 2020. L'emprunt garanti par l'état souscrit en 2020 pour 5 000 K€ a été remboursé à hauteur de 2 630 K€ et le solde a été étalé sur 4 ans.
Les dettes financières à plus d'un an sont de 3 012 K€ (948 K€ en décembre 2020) et sont uniquement constituées d'emprunts bancaires.
NOTE 4. PRINCIPAUX RISQUES ET INCERTITUDES POUR LE SECOND SEMESTRE
Les principaux risques et incertitudes sont décrits dans l'annexe aux comptes consolidés en note 12 (page 15-16).
NOTE 5. PRINCIPALES TRANSACTIONS ENTRE PARTIES LIEES
Les transactions entre parties liées n'ont pas connu d'évolutions significatives au cours du 1er semestre 2021 et figurent en page 14 du rapport financier semestriel.