Braster S.A. — Audit Report / Information 2019

Sep 22, 2019

Raport z przeglądu półrocznego skróconego sprawozdania finansowego

Grant Thornton Polska Sp. z o.o. sp. k. ul. Abpa Antoniego Baraniaka 88 E 61-131 Poznań Polska

T +48 61 62 51 100 F +48 61 62 51 101 www.GrantThornton.pl

Dla Akcjonariuszy Braster S.A.

Wprowadzenie

Przeprowadziliśmy przegląd załączonego półrocznego skróconego sprawozdania finansowego Braster S.A. (Spółka) z siedzibą w Szeligach, przy ulicy Cichy Ogród 7, na które składa się bilans sporządzony na dzień 30 czerwca 2019 roku, rachunek zysków i strat, zestawienie zmian w kapitale własnym, rachunek przepływów pieniężnych za okres od 1 stycznia 2019 roku do 30 czerwca 2019 roku oraz skrócona informacja dodatkowa.

Za sporządzenie i prezentację tego półrocznego skróconego sprawozdania finansowego zgodnie z ustawą z dnia 29 września 1994 roku o rachunkowości (tekst jednolity: Dz.U. z 2019 roku, poz. 351) (ustawa o rachunkowości) i wydanymi na jej podstawie przepisami wykonawczymi oraz w formie określonej przepisami rozporządzenia Ministra Finansów z dnia 29 marca 2018 roku w sprawie informacji bieżących i okresowych przekazywanych przez emitentów papierów wartościowych oraz warunków uznawania za równoważne informacji wymaganych przepisami prawa państwa niebędącego państwem członkowskim (Dz. U. z 2018 roku, poz. 757) (rozporządzenie w sprawie informacji bieżących i okresowych) odpowiedzialny jest Zarząd Spółki.

Jesteśmy odpowiedzialni za sformułowanie wniosku na temat tego półrocznego skróconego sprawozdania finansowego na podstawie przeprowadzonego przez nas przeglądu.

Zakres przeglądu

Przegląd przeprowadziliśmy zgodnie z Krajowym Standardem Przeglądu 2410 w brzmieniu Międzynarodowego Standardu Usług Przeglądu 2410 Przegląd śródrocznych informacji finansowych przeprowadzony przez niezależnego biegłego rewidenta jednostki przyjętym uchwałą nr 3436/52e/2019 Krajowej Rady Biegłych Rewidentów z dnia 8 kwietnia 2019 roku. Przegląd śródrocznych informacji finansowych polega na kierowaniu zapytań, przede wszystkim do osób odpowiedzialnych za kwestie finansowe i księgowe, oraz przeprowadzaniu procedur analitycznych oraz innych procedur przeglądu. Przegląd ma znacząco węższy zakres niż badanie przeprowadzane zgodnie z Krajowymi Standardami Badania w brzmieniu Międzynarodowych Standardów Badania przyjętymi uchwałą Krajowej Rady Biegłych Rewidentów nr 3430/52a/2019 z dnia 21 marca 2019 roku i w konsekwencji nie umożliwia nam uzyskania pewności, że wszystkie istotne kwestie, które zostałyby zidentyfikowane w trakcie badania, zostały ujawnione. W związku z tym nie wyrażamy opinii z badania.

Audyt – Podatki – Outsourcing – Doradztwo Member of Grant Thornton International Ltd

Grant Thornton Polska Spółka z ograniczoną odpowiedzialnością Spółka komandytowa. Firma audytorska nr 4055. Komplementariusz: Grant Thornton Polska Sp. z o.o. Zarząd komplementariusza: Tomasz Wróblewski – Prezes Zarządu, Dariusz Bednarski – Wiceprezes Zarządu, Jan Letkiewicz – Wiceprezes Zarządu. Adres siedziby: 61-131 Poznań, ul. Abpa Antoniego Baraniaka 88 E. NIP: 782-25-45-999, REGON: 302021882. Rachunek bankowy: 31 1090 1476 0000 0001 3554 7340. Sąd Rejonowy Poznań – Nowe Miasto i Wilda w Poznaniu, VIII Wydział Gospodarczy, nr KRS 0000407558.

Objaśnienie

Zwracamy uwagę na fakt, że Zarząd Spółki przedstawił w nocie 7 "Pozostałe istotne informacje i zdarzenia" skróconej informacji dodatkowej istniejące przesłanki dotyczące zagrożenia kontynuowania przez nią działalności oraz związaną z nimi niepewność. Przesłanki te są związane z brakiem odpowiednich przychodów z działalności podstawowej pozwalających na pokrycie kosztów działalności Spółki. Obecnie Spółka korzysta z zewnętrznego źródła finansowania zapewnionego przez Umowę emisji i subskrypcji obligacji zamiennych na nowe akcje oraz warrantów subskrypcyjnych zawartej z EUROPEAN HIGH GROWTHOPPORTUNITIES SECURITIZATION FUND podpisaną 5 marca 2019 roku (Umowa). Umowa przewiduje szereg warunków, które Spółka jest zobowiązana spełnić, aby pozyskać kolejne środki i utrzymać dotychczasowe finansowanie. W przypadku ich niespełnienia niemożliwa stanie się spłata zaciągniętych przez nią zobowiązań, w tym przede wszystkim zobowiązań wobec obligatariuszy obligacji serii A w kwocie nominalnej 10,5 mln zł, a także pokrywanie bieżących kosztów działalności gospodarczej Spółki, co w konsekwencji może przyczynić się do wszczęcia wobec Spółki postępowania upadłościowego bądź restukturyzacyjnego. Zarząd poinformował również, że na dzień podpisania sprawozdania finansowego Spółka pomimo podejmowania licznych działań w tym zakresie nie posiada innych opcji finansowania jej działalności w najbliższym okresie. Do dnia podpisania sprawozdania finansowego Inwestor objął dwie transze obligacji zgodnie z powyższą Umową na łączną kwotę 4,8 mln zł, co jest zgodne z harmonogramem Umowy.

Spółka przyjęła założenie kontynuacji działalności w oparciu o powyżej wskazane założenia. Zwracamy uwagę na niepewność związaną z tym założeniem. Nasz wniosek nie zawiera modyfikacji odnośnie tej sprawy.

Marcin Diakonowicz

Dokument podpisany przez Marcin Diakonowicz Data: 2019.09.20 16:48:37 CEST

Biegły Rewident nr 10524

Kluczowy biegły rewident przeprowadzający przegląd w imieniu Grant Thornton Polska Spółka z ograniczoną odpowiedzialnością sp. k., Poznań, ul. Abpa Antoniego Baraniaka 88 E, firma audytorska nr 4055

Warszawa, 20 września 2019 roku.